Анализ финансовых результатов деятельности организации

 

 

    Источник  [1]  

       Деловая активность организации чувствительна  к изменениям и колебаниям различных  факторов и условий. В свою очередь  от ее уровня в определенной степени зависят такие важнейшие финансовые характеристики организации, как финансовая устойчивость, платежеспособность, кредитоспособность, инвестиционная привлекательность.

       Одним из синтетических показателей деловой  активности является рентабельность совокупных активов, которая определяется отношением чистой прибыли к совокупной стоимости активов. Этот показатель характеризует весь спектр усилий всего персонала организации по повышению результативности, интенсивности и эффективности всех видов деятельности. Для определения влияния факторов используем смешанную факторную модель типа у = (а х в + с):

R_{сов.акт.} = ЧП / А_с = П_н / В х В / А_с + Д / В,                   (2)

    где R_{сов.акт.} - рентабельность совокупных активов;

    ЧП - чистая прибыль;

    А_с - совокупные активы;

    П_н - нераспределенная прибыль;

    В - выручка;

    Д - размер дивидендов, начисленных из чистой прибыли.

    Рентабельность  совокупных активов зависит от следующих  трех показателей:

    - коэффициент рентабельности продаж (по нераспределенной прибыли) (К_рен);

    - коэффициент оборачиваемости активов (К_обор);

    - коэффициент дивидендоемкости (К_{див.емк.});

R_{сов.акт} = (К_рен х К_обор) + К_{див.емк.}

    В таблице 6 определим вышеназванные показатели.

Таблица 6 «Расчет и характеристика показателей факторного анализа организации ЗАО «Экспресс» в2010г»  
 

 

    Источник: [1]

       Коэффициент рентабельности продаж характеризует уровень прибыльности продукции и определяется как отношение чистой прибыли от реализации отчетного года к выручке отчетного года. С уменьшением коэффициента рентабельности продаж за счет снижения чистой прибыли, мы видим снижение прироста внеоборотных и оборотных активов за счет собственных источников финансирования.

       Уменьшение  коэффициента оборачиваемости оборотных средств, рассчитанного за отчетный период, показывает замедление оборота оборотных средств. Данный коэффициент показывает отношение выручки от реализации продукции, работ и услуг к средней стоимости совокупных активов организации.

       Общая рентабельность совокупных активов показывает сколько прибыли получено на 1 рубль вложенного капитала для всех заинтересованных сторон и рассчитывается как  отношение сумм прибыли от всех видов деятельности к среднегодовой  сумме активов.  
 
 
 
 

3 ПУТИ  И РЕЗЕРВЫ РОСТА ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ 
 

       3.1 Пути увеличения прибыли и  рентабельности 
 

       На  каждом предприятии должны предусматриваться  плановые мероприятия по увеличению прибыли. В общем плане эти  мероприятия могут быть следующего характера:

       - увеличение выпуска продукции,

       - улучшение качества продукции,

       - продажа излишнего оборудования  и другого имущества или сдача  его в аренду,

       - снижение себестоимости продукции  за счет более рационального  использования материальных ресурсов, производственных мощностей и  площадей, рабочей силы и рабочего времени,

       - расширение рынка продаж и  другие.

       Из  этого перечня мероприятий вытекает, что они тесно связаны с  другими мероприятиями на предприятии, направленными на снижение издержек производства и улучшения качества продукции.

       В традиционном представлении важнейшими путями снижения затрат является экономия всех видов ресурсов: трудовых и  материальных.

       Так, значительную долю в структуре издержек занимает оплата труда. Поэтому актуальна  задача снижения трудоемкости выпускаемой  продукции, роста производительности труда, сокращения численности административно-обслуживающего персонала.

       Важное  значение для повышения производительности труда имеет надлежащая его организация: подготовка рабочего места, полная его загрузка, применение передовых методов и приемов труда и другие.

       Если  предприятие получает прибыль, оно  считается рентабельным.

       Существует  много факторов, определяющих величину прибыли и уровень рентабельности. Эти факторы можно подразделить на внутренние и внешние. Внешние  – это факторы, не зависящие от усилий данного коллектива, например изменение цен на материалы, продукцию, тарифов перевозки, норм амортизации и т.д. Такие мероприятия проводятся в общем масштабе и сильно воздействуют на обобщающие показатели хозяйственной деятельности предприятий.

       Показатели  рентабельности являются общеэкономическими. Они отражают конечный финансовый результат  и отражаются в бухгалтерском  балансе и отчетности о прибылях и убытках, о реализации, о доходе и рентабельности.

       Оптимальным дополнением к показателям прибыли и рентабельности явилось бы выделение в том числе удельного веса увеличения прибыли, полученного в результате снижения себестоимости. Такое дополнение ориентировало бы первичное звено на осуществление организационно-технических мероприятий, направленных на рост производительности труда, экономию и рациональное использование сырья, материалов, топлива, энергии, на лучшее использование основных фондов и производственных мощностей, а в итоге – на снижение затрат на производство продукции в целом.  
 

       3.2 Анализ резервов роста прибыли  и рентабельности в организации 
 

       При рассмотрении производственной деятельности, резервы увеличения суммы прибыли определяются по каждому виду товарной продукции. Основными их источниками являются увеличение объема реализации продукции, снижение ее себестоимости, повышение качества товарной продукции, реализация ее на более выгодных рынках сбыта.[7,с.147] Однако, так как у нас объектом исследования является организация, занимающаяся розничной торговлей, схема подсчетов резервов увеличения суммы прибыли будет иная. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

 
 
 

Рисунок 3 «Резервы увеличения суммы прибыли»

Источник: собственная  разработка 

Таблица 7 «Структура социально-значимых товаров в общем  товарообороте

  ЗАО « Экспресс» в 2010г. 
 

 

       Источник: собственная разработка 

       Анализируя  данные таблицы мы четко можем просчитать резерв увеличения суммы прибыли за счет увеличения торговой надбавки путем увеличения в структуре товарооборота доли не социально-значимых товаров. В 2011 году планируется розничный товарооборот социально-значимых товаров в сумме 441,2 млн.руб., что на 121,1 млн.руб. или на 21,5% меньше, чем в 2010г. А розничный товарооборот товаров с неограниченной торговой наценкой в 2011 году планируется рост в сумме  236,7 млн.руб. или на 28,1% выше по сравнению с предыдущим.

       При выявлении резервов увеличения суммы  прибыли большая роль отводится:

       - природным условиям, государственному  регулированию цен, тарифам и  др.;

       - изменению объема средств и  предметов труда, финансовым ресурсам;

       - снабженческо-сбытовой деятельности, природоохранной деятельности и  другие. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 
 
 

       Финансовый  результат завершает цикл деятельности организации, связанный с производством  и реализацией продукции (выполнением работ, оказанием услуг) и одновременно выступает необходимым условием следующего цикла ее деятельности. Высокие значения финансовых результатов деятельности организации обеспечивают укрепление бюджета государства посредством налогов, способствуют росту его инвестиционной привлекательности, деловой активности в производственной и финансовой сферах. В связи с этим анализ финансового результата занимает центральное место в комплексном экономическом анализе хозяйственной деятельности.

           Как было рассмотрено в данной работе, в условиях рыночной экономики значение прибыли огромно. Прибыль – это конечная цель и важнейший показатель эффективности работы предприятия. Процесс управления прибылью включает в себя осуществление таких функций, как планирование конечных финансовых результатов, учет формирования, распределения и использования прибыли, оценка и анализ достигнутого уровня, принятие управленческих решений. Результаты анализа используются для принятия решений в области управления прибылью.

           Анализ финансовых результатов позволяет дать оценку деятельности организации, определит влияние на прибыль внешних и внутренних факторов, выявить резервы и разработать мероприятия по увеличению прибыли. Анализ финансовых результатов используется как инструмент контроля над выполнением бюджета организации, проводится при составлении пояснительной записки к годовому отчету и разработке бизнес-планов.

       Для предпринимателя прибыль является сигналом, указывающим, где можно  добиться наибольшего прироста стоимости, создает стимул для инвестирования в эти сферы. Свою роль играют и убытки. Они высвечивают ошибки и просчеты в направлении средств. На примере исследуемой организации чистая прибыль в отчетном периоде по сравнению с предыдущим снизилась на 33232 тыс.руб. Для руководителя это должно послужить сигналом для тщательного анализа показателей, влияющих на сумму чистой прибыли, а также для поиска путей увеличения прибыли.