Анализ финансовой деятельности предприятия

 

 

Реферат на тему Аналіз фінансового  стану та ефективності використання майна підприємства

 

БУКОВИНСЬКА ДЕРЖАВНА ФІНАНСОВА АКАДЕМІЯ

 

Заочний факультет 

 

 

КАФЕДРА ФІНАНСІВ, ГРОШОВОГО ОБІГУ  І КРЕДИТУ 

 

 

 

КУРСОВА РОБОТА

 

 

з дисципліни: „Фінансовий аналіз” 

 

НА ТЕМУ:

 

„Аналіз фінансового  стану та ефективності використання майна підприємства” 

 

( на матеріалі ТОВ  „Зоря” )

 

 

Науковий керiвник:

 

 Виконавець:

 

студент V курсу групи  Ф-501

 

_

 

спеціальність „Фінанси” 

 

 

Чернівці 

 

2010

 

ЗМІСТ

 

 

 

 

ВСТУП . 3

 

РОЗДІЛ 1. МЕТОДОЛОГІЧНІ  ПІДХОДИ ДО ПРОВЕДЕННЯ АНАЛІЗУ ФІНАНСОВОГО  СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА . 5

 

1.1. Сутність та необхідність  оцінки фінансового стану підприємства. 5

 

1.2. Аналіз показників, які характеризують фінансовий  стан підприємства 8

 

РОЗДІЛ 2. АНАЛІЗ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ТОВ "ЗОРЯ” за 2008-2009р.р 16

 

2.1. Аналіз складу майна  та джерел його утворення . 16

 

2.2. Аналіз ліквідності  і платоспроможності підприємства 21

 

2.3. Аналіз ділової  активності підприємства 26

 

РОЗДІЛ 3. ОСНОВНІ НАПРЯМКИ ПОКРАЩЕННЯ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА . 30

 

ВИСНОВКИ І ПРОПОЗИЦІЇ . 36

 

СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ 38

 

 

ДОДАТКИ .41 ВСТУП 

 

За умов ринкових відносин в економіці України, відбувається розширення прав підприємств у галузі фінансово-економічної діяльності. Особливого значення набуває своєчасна та об’єктивна оцінка фінансового стану підприємств, їх ліквідності, платоспроможності, фінансової стійкості та пошуку шляхів підвищення і зміцнення фінансової стабільності в умовах виникнення різноманітних форм власності.

 

У зв’язку з цим  дана тема є досить актуальною, оскільки на даний час багато підприємств  знаходиться у приватній власності  і кожен власник зацікавлений в отриманні потенційних можливостей  збільшення прибутку (доходу) фірми, які  можна виявити тільки на підставі своєчасного і об’єктивного аналізу фінансового стану підприємств.

 

Систематична оцінка фінансового стану підприємства необхідна ще й тому, що дохідність будь-якого підприємства, розмір його прибутку багато в чому залежить від  його платоспроможності. Враховують фінансовий стан підприємства і банки, розглядаючи режим його кредитування та диференціацію відсоткових ставок.

 

Фінансовий стан підприємства - це комплексне поняття, яке є результатом  взаємодії всіх елементів системи  фінансових відносин підприємства, визначається сукупністю виробничо-господарських факторів і характеризується системою показників, що відображають наявність, розміщення і використання фінансових ресурсів.

 

Фінансовий стан підприємства залежить від результатів його виробничої, комерційної та фінансово-господарської діяльності. Перш за все на фінансовому стані підприємства позитивно визначаються безперебійний випуск і реалізація високоякісної продукції.

 

Як правило, чим вищі показники обсягу виробництва і  реалізації продукції, робіт, послуг і нижча їх собівартість, тим вища прибутковість підприємства, що позитивно впливає на його фінансовий стан.

 

Метою оцінки фінансового  стану підприємства є пошук резервів підвищення рентабельності виробництва  і зміцнення комерційного розрахунку, як основи стабільності підприємства і виконання ним зобов’язань перед бюджетом, банком та іншими установами.

 

Предметом дослідження  при здійсненні фінансового аналізу  підприємства є його фінансові ресурси, їх формування та використання.

 

Метою написання даної роботи є визначення фінансового стану підприємства на прикладі ТОВ „ЗОРЯ” та аналіз ефективності використання його майна.

 

Об’єктом дослідження  є фінансова звітність ТОВ  „ ЗОРЯ ” за 2008 – 2009р.р.: баланс, звіт про фінансові результати, звіт про рух грошових коштів, звіт про власний капітал, примітки до річної звітності.

 

Головними завданнями написання  даної курсової роботи є вивчення і аналіз показників фінансового  стану підприємства, таких як :

 

- показники майнового  стану та фінансової стійкості ;

 

- показники ліквідності  та платоспроможності ;

 

- показники ділової  активності підприємства;

 

- коефіцієнти оборотності  оборотного капіталу 

 

Дана курсова робота складається з вступу, трьох розділів, висновків та додатків. В першому  розділі визначається сутність та необхідність оцінки фінансового стану підприємства та визначаються основні показники за якими здійснюється аналіз. В другому розділі проведено аналіз фінансового стану ТОВ „ ЗОРЯ ”, розраховуються і аналізуються основні показники, які відображають фінансове становище підприємства. В третьому розділі даються основні рекомендації щодо покращення фінансового стану підприємства.

 

Технічною та інформаційною  базою для даної курсової роботи є періодичні публікації в журналах „Дебет-Кредит”, „Фінанси України”, „Баланс”, спеціальна економічна література, праці вітчизняних спеціалістів таких, як Буряк П., Грачова Р., Мних Є., Грагова Р. Губіна І., Поліщук Н.В., щорічна звітність підприємства.

 

РОЗДІЛ 1

 

МЕТОДОЛОГІЧНІ ПІДХОДИ  ДО ПРОВЕДЕННЯ АНАЛІЗУ ФІНАНСОВОГО СТАНУ ПІДПРИЄМСТВА

 

1.1. Сутність та необхідність  оцінки фінансового стану підприємства 

 

Важливе значення для  кожного підприємства відіграє своєчасна  та об’єктивна оцінка фінансового  стану підприємств, розрахунок основних показників, які його характеризують.

 

Фінансовий стан підприємства – це комплексне поняття, яке є  результатом взаємодії всіх елементів  системи фінансових відносин підприємства, визначається сукупністю виробничо-господарських  факторів і характеризується системою показників, що відображають наявність, розміщення і використання фінансових ресурсів.

 

Фінансовий стан підприємства залежить від результатів його виробничої, комерційної та фінансово-господарської  діяльності. Тому на нього впливають  усі ці види діяльності підприємства. Перш за все на фінансовому стані підприємства позитивно позначаються безперебійний випуск і реалізація високоякісної продукції.

 

Неритмічність виробничих процесів, погіршення якості продукції, труднощі з її реалізацією призводять до зменшення надходження коштів на рахунки підприємства, в результаті чого знижується його платоспроможність.

 

Існує і зворотний  зв"язок, оскільки брак коштів може призвести до перебоїв у забезпеченні матеріальними ресурсами, а отже і у виробничому процесі.

 

Фінансова діяльність підприємства має бути спрямована на забезпечення систематичного надходження й ефективного використання фінансових ресурсів, дотримання розрахункової і кредитної дисципліни, досягнення раціонального співвідношення власних і залучених коштів, фінансової стійкості з метою ефективного функціонування підприємства.

 

Саме цим зумовлюється необхідність і практична значущість періодичної оцінки фінансового  стану підприємства, якій належить суттєва роль у забезпеченні його стабільного фінансового стану.

 

Отже, фінансовий стан – це одна з найважливіших характеристик діяльності кожного підприємства.

 

Також, щоб розвиватися  в умовах ринкової економіки і  не допустити банкрутства, підприємству потрібно знати, як керувати фінансами, якою повинна бути структура капіталу по складу і джерелам утворення, яку частку повинні займати власні засоби, а яку – позикові. Необхідно знати і такі поняття ринкової економіки, як фінансова стійкість, платоспроможність, ділова активність, рентабельність і ін.

 

Головна мета оцінки –  вчасно виявляти й усувати недоліки у фінансовій діяльності і знаходити резерви поліпшення фінансового стану підприємства і його платоспроможності.

 

Для оцінки стійкості  фінансового стану підприємства використовується система показників, що характеризують зміни:

 

– структури капіталу підприємства по його розміщенню і  джерелам утворення;

 

 

– ефективності та інтенсивності  використання капіталу;

 

– платоспроможності  та кредитоспроможності підприємства;

 

– запасу фінансової стійкості  підприємства.

 

Аналіз фінансового стану підприємства ґрунтується головним чином на відносних показниках, тому що абсолютні показники балансу в умовах інфляції складно привести до порівнянного виду. Відносні показники фінансового стану аналізованого підприємства можна порівняти з:

 

– загальноприйнятими «нормами»  для оцінки ступеня ризику і прогнозування  можливості банкрутства;

 

– аналогічними даними інших  підприємств, що дозволяє виявити сильні і слабкі сторони підприємства і  його можливості;

 

– аналогічними даними за попередні роки для вивчення тенденції поліпшення чи погіршення фінансового стану підприємства.

 

Аналізом фінансового  стану займаються не тільки керівники  і відповідні служби підприємства, але і його засновники, інвестори  – з метою вивчення ефективності використання ресурсів; банки – для оцінки умов кредитування і визначення ступеня ризику; постачальники – для своєчасного одержання платежів; податкові інспекції – для виконання плану надходження засобів у бюджет і т.д. Відповідно до цього аналіз поділяється на внутрішній і зовнішній.

 

Внутрішній аналіз проводиться  службами підприємства, його результати використовуються для планування, контролю і прогнозування фінансового  стану підприємства. Його мета - забезпечити  планомірне надходження коштів і  розмістити власні і позикові засоби таким чином, щоб дістати максимальний прибуток і виключити банкрутство.

 

Зовнішній аналіз здійснюється інвесторами, постачальниками матеріальних і фінансових ресурсів, що контролюються  органами на основі опублікованої звітності. Його мета – встановити можливість вигідного вкладення засобів, щоб забезпечити максимум прибутку і виключити втрати.

 

Основними джерелами  інформації для оцінки фінансового  стану підприємства служать:

 

– бухгалтерський баланс (форма №1);

 

– звіт про фінансові  результати (форма № 2);

 

– пояснення до бухгалтерського  балансу і звіту про прибутки і збитки;

 

– звіт про рух грошових коштів (форма №3),

 

– звіт про власний  капітал (форма №4),

 

– примітки до річної фінансової звітності (форма № 5),

 

Аналіз фінансового  стану підприємства на етапі аналізу фінансових звітів починається з «читання» бухгалтерського балансу, при цьому виявляються найважливіші характеристики:

 

– загальна вартість майна  підприємства;

 

– вартість іммобілізованих  і мобільних засобів;

 

– величина власних і позикових засобів підприємства й ін.

 

Зіставляючи окремі види активів з відповідними видами пасивів, визначають ліквідність балансу  підприємства. У такий спосіб аналіз фінансової звітності є по суті попереднім аналізом фінансового стану підприємства, що дозволяє судити про його фінансову стійкість і характер використання фінансових ресурсів.

 

Отже, фінансовий стан підприємства треба систематично і всебічно оцінювати  з використанням різних методів, прийомів та методик аналізу, що уможливить критичну оцінку фінансових результатів як у статиці за певний період, так і в динаміці - за ряд періодів.

 

 

 

1.2. Аналіз показників, які характеризують фінансовий  стан підприємства 

 

 

 

При проведені фінансового  аналізу підприємства власники, керівники, партнери по бізнесу, банки зможуть визначити надійність, стабільність даного підприємства, оцінювати ефективність використання фінансових ресурсів, спрогнозувати фінансові результати його діяльності. Одним із факторів ефективного управління підприємством, а отже і його розвитку, є якісний і своєчасно проведений фінансовий аналіз, оскільки останній дозволяє визначити "недоліки" у діяльності підприємства і шляхи їх подолання.

 

Взагалі методика фінансового  аналізу у світовій практиці в  основному склалася однаковою. Відмінності існують лише у послідовності застосовуваних методів і прийомів, у переважанні тих чи інших напрямів аналізу. Вітчизняні ж розробки даної проблеми не враховують особливостей економіки України, не відповідають вимогам комплексності, повноти аналізу. Методичні рекомендації, що надаються різними міністерствами і відомствами, спрямовані на аналіз фінансового стану підприємства у конкретних умовах за допомогою певних методів і прийомів.

 

Методи фінансового  аналізу – це комплекс науково-методичних інструментів та принципів дослідження фінансового стану підприємства.

 

Оскільки, комплексної  методики фінансового аналізу в  економічній теорії та практиці не існує, тому існує різна класифікація.

 

Найбільш застосовуваним методом аналізу є метод коефіцієнтів, оскільки коефіцієнти більш порівнювані, інформативні, ніж абсолютні показники і головними з них є:

 

- коефіцієнт мобільності; 

 

- коефіцієнти майнового  стану; 

 

- коефіцієнт незалежності;

 

- показники ліквідності  і платоспроможності; 

 

- типи фінансової стійкості;

 

- коефіцієнти оборотності  оборотного капіталу 

 

Для характеристики майна  в першу чергу слід розрахувати  коефіцієнт мобільності:

 

вартості оборотних  активів 

 

коефіцієнт мобільності = –––––––––––––––––––––––––––––– (1.1)

 

 вартості всього майна

 

Наступними важливими  показниками для оцінки майнового  стану є такі коефіцієнти як коефіцієнт зносу, оновлення, придатності.

 

Коефіцієнт зносу основних засобів характеризує стан та ступінь  зносу основних засобів і розраховується як відношення суми зносу основних засобів до їхньої первісної вартості.