Управление приболью

Показатели	2006	2007	2008	2009
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс.руб.	4 556 239	4 849 885	5 495 822	5 559 094
Себестоимость и коммерческие расходы  проданных товаров, работ, услуг, тыс. руб.	4 498 620	4 773 174	5 410 453	5 280 344
Затраты на 1 рубль реализованной продукции, копеек	98,74	98,42	98,44	94,99
Прибыль от продаж, тыс. руб.	57 619	76 711	85 368	278 750
Рентабельность продаж,%	1,26	1,58	1,55	5,01
Прочие доходы (расходы), тыс. руб.	-40 123	-59 309	-307 355	-263 375
Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	17 496	17 402	– 221 986	15 375
Налог на прибыль и иные аналогичные  платежи, тыс. руб.	-9 906	-7 296	46 643	3 520
Чистая прибыль отчетного года, тыс.руб.	7 590	10 106	-175 343	11 855

 

В тенденции  выручка от продаж возрастало с каждым годом и на 2009 год составила 5 559 094 тыс.руб, что на 63272 тыс.руб больше чем в 2008 году. Себестоимость за три отчетных года имела возрастающий характер, только в 2009 году себестоимость снизилась по сравнению с 2008 годом на 130 109тыс.руб. Затраты на 1 рубль реализованной продукции в течении первых трех лет колебались незначительно, в 2009 году заметно резкое снижение, что является несомненно положительным фактором. Прибыль от продаж так же имеет положительную тенденцию к росту, но значительный скачек в росте замечен в 2009 году, он составляет по сравнению с 2008 годом 193 382тыс.руб. Чистая прибыль предприятия за 2009 год составила 11 855тыс.руб, что на 187 198 тыс.руб. больше чем за 2008 год, это связано с убытком в деятельности предприятия в 2008 году.

Основную долю в товарной продукции занимает продажа электроэнергии потребителям (более 99%)(Табл.2.2).

Таблица 2.2

Структура товарной продукции за 2006-2009 года

Показатель	2006 год	Доля, %	2007 год	Доля, %	2008 год	Доля, %	2009 год	Доля, %
ВСЕГО товарная продукция, тыс. руб.	4 556 239	100,0	4 849 885	100,0	5 495 822	100,0	5 559 094	100,0
Продажа электрической энергии, в т.ч.	4 545 444	99,8	4 802 234	99,0	5 486 900	99,8	5 545 182	99,7
Продажа электрической энергии  собственным потребителям	3 974 103	87,2	4 297 853	88,6	4 908 239	89,3	4 564 592	82,1
Продажа электрической энергии сетевым компаниям на компенсацию потерь	548 057	12,0	470 668	9,7	518 110,4	9,4	900 585	16,2
Продажа электроэнергии на оптовом  рынке	23 285	0,5	68 683,8	1,4	60 550	1,1	80 005	1,4
Прочая продукция (Аренда, отлючение/подключение и т.д.)	10 795	0,2	12 680,7	0,3	8 922	0,0	13 912	0,3

 

Объем продаж электроэнергии собственным потребителям за 2009 год  составил 3 180,6 млн. Вт.ч, что на 60,8 млн. кВт.ч (2,0 %) выше плановых значений, выручка от реализации электрической энергии потребителям по сравнению с прошлым годом возросла на 10%, и составила сумму более 5,56 миллиардов руб. При этом рост тарифов в 2009 году по различным группам потребителей составил от 7,51% до 25,19%. Прибыль от продаж составила 278,7 млн. руб., рентабельность продаж – 5,01 %. Чистая прибыль ОАО «Бурятэнергосбыт» за 2009 год составила 11,8 млн. руб. В течение года Общество надлежащим образом выполняло обязательства по расчётам с контрагентами, в том числе за поставляемую электроэнергию, по расчётам за электроэнергию, приобретаемую Обществом на ОРЭМ. К одной из основных проблем истекшего года следует отнести увеличение дебиторской задолженности. В структуре абонентской задолженности на конец 2009 года 40,86 % занимает жилищно- коммунальное хозяйство, население – 16,63 %, энергоснабжающие организации – 12,21 %, 10,53 % – промышленность. Транспорт и связь, сельское хозяйство и строительство в совокупности занимают около 2,39 %, на прочие отрасли приходится 17,38 % задолженности. Основное увеличение дебиторской задолженности (63,1 млн. руб.) произошло по предприятиям и организациям ЖКХ, промышленности (4,0 млн. руб.)

 

 

Таблица 2.3

Полезный отпуск электроэнергии по отраслям за 2009 год

Наименование отрасли	2008	2009	Доля полезного отпуска в 2009 г.	Изменение полезного отпуска по сравнению с 2008 годом
	тыс.кВтч	тыс.кВтч	%	тыс.кВтч	%
Промышленность	615 737	561 301	17,6	-54 436	-8,8
Сельское хозяйство	22 887	23 083	0,7	196	0,9
Транспорт и связь	1 076 674	1 081 473	34,0	4 800	0,4
Строительство	43 118	40 240	1,3	-2 878	-7,6
ЖКХ	193 628	257 684	8,1	64 056	33,1
Население	612 407	627 425	19,7	14 999	2,4
ЭСО	85 192	83 580	2,6	-1 612	-1,9
Прочие отрасли	588 079	505 822	15,9	-82 258	-14,0
Всего	3 237 721	3 180 588	100	-57 133	-1,8

 

 

 

Рис. 2.1 Полезный отпуск электроэнергии по отраслям за 2009 год

Акционерный капитал  Общества составляет 129 522 630 (сто двадцать девять миллионов пятьсот двадцать две тысячи шестьсот тридцать) руб. 50 копеек и разделен на 259 045 261 (двести пятьдесят девять миллионов сорок пять тысяч двести шестьдесят одна) штуку обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 0,5 (ноль целых пять десятых) рубля.

Рис 2.2 График объема реализации продукции за 2006-2009 года

По итогам 2009 года объем реализованной продукции (работ, услуг) составил 5559094 тыс.руб., что  на 63272 тыс. руб., или на 1,15%, превышает  аналогичный показатель 2008 года. Рентабельность продаж увеличилась на 3,46% и составила  в отчетном периоде 5,01%. Прибыль от продаж по итогам 2009 года составила 278750 тыс. руб., увеличившись относительно аналогичного показателя прошлого года на 193382 тыс. руб., или на 326,5%. Сальдо прочих расходов и доходов Общества из прибыли составила 263375 тыс. руб. Чистая прибыль по итогам 2009 года составила 11855 тыс. руб.

Величина чистых активов  Общества характеризует наличие  активов, не обремененных обязательствами. Стоимость чистых активов акционерного общества определяется путем вычитания  из суммы активов акционерного общества принимаемых к расчету, сумма его пассивов, принимаемых к расчету. Расчет величины чистых активов представлен в таблице.

                                                              Таблица 2.4

Сведения о размере  чистых активов общества за 2009 год, тыс.руб.

 

Наименование показателя	На начало	На конец
Сумма чистых активов (тыс.руб.)	33 583	45 438
Уставной капитал (тыс. руб.)	129 522	129 522
Резервный фонд (тыс. руб.)	885	885
Отношение чистых активов к уставному  капиталу (стр.1/стр.2) (%)	25,93	35,08
Отношение чистых активов к сумме  уставного капитала и резервного фонда (стр.1/(стр.2+стр.3))(%)	25,75	34,84

 

По состоянию на 01.01.2009 г. и 01.01.2010 г. величина чистых активов сложилась меньше величины уставного капитала. По обоим периодам причиной явилось создание резервов по сомнительным долгам и условным фактам хоз.деятельностью по итогам 2008 и 2009 гг. Для увеличения стоимости чистых активов в 2009 году принимались меры по получению максимально возможно чистой прибыли. К концу года были созданы резервы, в результате чего стоимость чистых активов снизилась до уровня ниже уставного капитала. Поскольку 2 года подряд стоимость чистых активов общества ниже величины уставного капитала, Общество на годовом Общем собрании акционеров приняло решение об уменьшении уставного капитала до величины его чистых активов.

В соответствии с ограничениями, содержащимися  в п. 1 ст. 43 ФЗ «Об акционерных обществах» общество вправе принимать решение о выплате дивидендов.

Вся полученная прибыль  будет направлена на развитие производства. Дивиденды не выплачиваются.

Таблица 2.5

Сведения о кредиторской задолженности общества за 2009 г, тыс.руб.

Показатель	на начало года	на конец года
Долгосрочные заемные средства	1 793	40 707
Кредиторская задолженность, в т.ч.:	642 101	609 880
- поставщики и подрядчики	510 960	343 024
- задолженность перед персоналом  организации	6 666	10 8911
- задолженность  перед государственными  внебюджетными фондами	3 174	3 161
- задолженность по налогам и  сборам	24 375	45 851
- прочие кредиторы	96 926	108 933
Общая сумма кредиторской задолженности	643 894	650 587

Из данной таблицы (2.4) видно, что ОАО «Бурятэнэргосбыт» на начало 2009 года имела кредиторскую задолженность в размере 642 101 тыс.руб., а на конец года она составила 609 880 тыс. руб., значительное снижение задолженности отмечается по поставщикам и подрядчикам, что составляет 167 936 тыс.руб. Произошло увеличение  долгосрочных заемных средств с 1 798 тыс.руб. до 40 707. Общая сумма кредиторской задолженности возросла на 6 693тыс.руб.

Таблица 2.6

Социальные показатели

 

Показатель	За отчетный год	За предыд. год
Среднесписочная численность	639	625
Затраты на оплату труда (тыс.руб.)	13099,5	11562,5
Средняя заработная плата работников (стр. 2/стр. 1) (тыс. руб.)	20,5	18,5

 

Численность персонала к отчетному году возросла на 14 человек, что отрицательно не сказалось на заработной плате, а наоборот средняя заработная плата  возросла на 2000 рублей.

За счет чистой прибыли  выплачиваются дивиденды акционерам предприятия, создаются фонды накопления, потребления, резервный фонд, часть  прибыли направляется на пополнение собственного оборотного капитала. В процессе формирования и использования фондов специального назначения за счет прибыли реализуется ее стимулирующая роль.

Анализ распределения  и использования прибыли проводится в следующем порядке:

1. дается оценка изменений суммы средств по каждому направлению использования  прибыли по сравнению с  отчетным и  базисным периодом;
2. проводится факторный анализ образования фондов;
3. дается оценка эффективности использования фондов  накопления и потребления в соответствии с показателями эффективности экономического потенциал.

Наиболее важным показателем  деятельности любого акционерного общества является доходность его акций. Оптимизация  дивидендной политики наряду с улучшением финансового состояния является одним из ключевых элементов общей  финансовой стратегии развития предприятия, инструментом повышения инвестиционной привлекательности и индикатором состояния компании для инвесторов. Порядок выплаты дивидендов ОАО «Бурятэнергосбыт» определяется федеральным законом «Об акционерных обществах» и Уставом Общества. Решения о выплате (объявлении) дивидендов, в том числе решения о размере дивиденда и форме его выплаты по акциям каждой категории (типа), принимаются общим собранием акционеров Общества. Размер дивидендов не может быть больше рекомендованного Советом директоров Общества.

В соответствии с п. 9.2. ст. 13 Устава к компетенции общего собрания акционеров относится распределение  прибыли (в том числе выплата (объявление) дивидендов, за исключением прибыли, распределенной в качестве дивидендов по результатам первого квартала, полугодия, девяти месяцев финансового года) и убытков Общества по результатам финансового года. ОАО «Бурятэнергосбыт» был создан в результате реорганизации ОАО «Бурятэнерго» в форме выделения и зарегистрирован в качестве юридического лица 30.12.2005 года. С момента создания Общества решение о выплате (объявлении) дивидендов Обществом принималось трижды:

1. По итогам работы  Общества за 2006 год.

2. По итогам работы  Общества за 1 полугодие 2007 года.

3. По итогам работы  Общества за 2007 год.

Таблица 2.7

Распределение прибыли  предприятия 

Распределение прибыли общества	ГОСА по итогам 2006 года	ВОСА по итогам I полугодия 2007 года	ГОСА по итогам 2007 года
Нераспределенная прибыль (тыс. руб.)	7 590,00	1 749,00	10 106,00
Резервный фонд (тыс. руб.)	380,00	-	505,00
Фонд накопления (тыс. руб.)	3 754,00	-	2 347,7
Дивиденды (тыс. руб.)	3 456,00	1 749,00	5504,3
Прочие цели (тыс. руб.)	-	-	-