Рынок имущественных видов страхования на примере страховой компании ОАО «МСК»

Структура страховых премий по основным видам страхования за 2009 г.:

1.   72,8 % - имущественное страхование, в том числе:

-       50,4% - средств наземного транспорта,

-                2,1% - арендованного нежилого фонда г. Москвы;

-                0,4% - имущества г. Москвы в оперативном управлении;

-                1 % - транспортное страхование грузов;

-                1,9% - страхование залога по кредиту кроме ипотеки;

-                1,3% - страхование залога по ипотечному кредиту,

-       14,1% - имущества юридических лиц;

-       1,3% - имущества физических лиц;

2.      8,2 %  -  личное страхование (кроме страхования жизни), в том числе:

-       4,4% - от несчастных случаев и болезней;

-       3,5% - добровольное медицинское страхование;

3.            18,9 % - страхование ответственности, в том числе:

-       12,8% - обязательное страхование гражданской ответственности владельцев транспортных средств),

-       0,4% - добровольное страхование гражданской ответственности владельцев автотранспортных средств.

Диаграмма 1 Структура страховых премий ОАО "МСК" по основным видам страхования за 2009 год.

В структуре страховых премий по основным видам страхования (Диаграмма 1) основную долю занимает имущественное страхование, сумма премий по которому составляет 5 478 324 тыс. рублей, что превышает этот показатель за 2007 год в 1,35 раза. При этом в области имущественного страхования сделан акцент на увеличение доли страхования транспортных средств (с 911 337 тыс. руб. в 2007 году до 3 786 900 тыс. руб. в 2008 году), имущества  физических лиц (с 46 118 тыс. руб. в 2007 года до 97 585 тыс. руб. в 2008 году), имущества юридических лиц (с 772 420 тыс. руб. в 2007 году до 1 061 375 тыс. руб. в 2008 году). Вместе с тем резко сократился объем премий по страхованию залога по кредиту кроме ипотеки (с 2 043 040 тыс. руб. до 145 039 тыс. руб.). Премии по страхованию ответственности составили 1 424 726 тыс. рублей, по личному страхованию - 614 910 тыс. рублей, по страхованию ответственности - 460 039 тыс. рублей. По договорам страхования ОСАГО в 2008 году было собрано премий 964 690 тыс. руб. Если сравнивать с премиями, полученными за 2007 год (768 581 тыс. руб.), то рост премий составляет 1,2 %.

Таблица 1. Ключевые индикаторы деятельности ОАО «МСК» за 2007-2009 гг. тыс. рублей.

Выручка от реализации страховых услуг представляет собой поступившие платежи страховых премий по договорам страхования.

Как видно из таблицы 1 ежегодно ОАО «Московская страховая компания» сохраняет высокие темпы роста по сбору страховой премии, превышающие среднерыночные. По результатам 2009 г. совокупная страховая премия ОАО «МСК» достигла 7 236,52 миллионов рублей, что на 1 760 миллионов рублей больше 2008 году или темп роста 132,20%.

Социальная ориентированность страховых программ ОАО «МСК» позволила компании разработать и вывести на рынок уникальные технологии страхования жизни, здоровья, имущества и ответственности граждан.

Выручка от страхования в 2008 году составила 5 482,30 миллиона рублей, что на 1 247,60 миллиона рублей больше уровня 2007 года, темп роста составил 129,50 %.

Прибыль страховой компании, представляет собой, разность между выручкой от страховых услуг и расходами по ведению страховых операций, выплат по договорам страхования, состоявшимся убыткам (покрытие убытков)  и   управленческими расходами. Прибыль от операций страхования за 2009 год составила 122 576 тысяч рублей, что больше уровня прошлого 2008 года на 62 146 тысяч рублей, темп роста составил 202,8 %.

              Собственный капитал - это важный показатель деятельности предприятия, т.к. показывает что у предприятия есть соответствующие гарантии. Это очень важно для инвесторов, а также для партнеров, работников и других участников деятельности организации. В настоящее время многие крупнейшие фирмы мира публикуют свою финансовую отчетность (в том числе и о движении капитала) в печати, в информационных технологиях.

В соответствии с п.66 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации, утвержденного Приказом Минфина России от 29.07.1998 N 34н (с изменениями и дополнениями), в составе собственного капитала организации учитываются уставный (складочный), добавочный и резервный капитал, нераспределенная прибыль и прочие резервы.

              Собственный капитал  ОАО «Московской страховой компании» за 2009 год составил 11 270 183 тысяч рублей по сравнению  с предыдущим периодом 2008 годом на 2 157 844 тысяч рублей, прирост составил 123,7 %.  За 2008 год собственный капитал составил 9 112 339 тысяч рублей против уровня предыдущего  2007 года увеличился на 2 103 909 тысяч рублей, темп роста составил 130 %.

              Активы страховой компании, представляют собой, состав,  размещение и использование средств страховой компании, по признаку их функциональной роли. По балансу в состав активов страховой компании входят: нематериальные активы, основные средства, инвестиции, производственные запасы, денежные средства. Анализ структуры активов позволяет выявить динамику развития страховой организации в целом.

Активы страховой компании ОАО «МСК» за 2009 год составили 11 937 417 тысяч рублей, что незначительно выше уровня 2008 года, рост 195 167 тысяч рублей   или  темп роста 101,7%. за 2008 год активы компании составили 11 742 250 тысяч  рублей,  возросли на  4 648 626 тысяч рублей,  темп  прироста  168 %.

1.3    Финансовый анализ баланса ОАО «Московская страховая компания» за 2007 – 2009 год.

Для получения общей оценки результатов экономической деятельности  страховой организации сопоставим изменения итога баланса с изменениями финансовых результатов  деятельности.

Из ……. Видна динамика изменения в имуществе предприятия. Валюта баланса увеличилась на 2 648 366 тысяч рублей или на 120 % что характеризует предприятие как деятельное и  прогрессивно развивающееся предприятие. Так как страховая компания ОАО «Московская страховая компания» основной  своей  деятельностью занимается страхованием имущества, следовательно, и важным показателем является состояние страховых фондов. Так объем инвестиций  увеличился за 2009 год на 853 721 тысяч рублей, что составляет 109,3% (10 016 083/9 162 362). В целом, в составе изменений за 2008 – 2009 год, инвестиции составляют 61,9%. Это показатель эффективности страхования.

Дебиторская задолженность по операциям страхования и сострахования увеличилась на 371 129 тысяч рублей, или 126 % (1 774 522 / 403 393). Дебиторская задолженность по операциям перестрахования увеличилась на 88 119 тысяч рублей, или  194 % (181 252 / 93 133). Прочая дебиторская задолженность, платежи, по которым ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты отсутствует. Прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты увеличилась на        1 496 073 тысяч рублей или  в 13 раз (1 617 807/121 734). Основные средства за анализируемый период почти не изменились прирост составил 167 тысячи рублей или 0,1%.

Темп роста инвестиции по сравнению с основными средствами превышают 9,3 %. Очень динамичный показатель – большая часть средств идет на финансирование, нежели на приобретение основных средств. Незавершенное строительство уменьшилось   на 6 647 тысяч  рублей,    что  составляет  23 %  (8 669 / 2 002)  Запасы уменьшились на 31 814 тысяч рублей, или на 28 % (117 597 / 1 49 411).

Денежные средства уменьшились на 626 900 тысяч рублей, или на  61 % (405 373 / 1 032 273). Доля перестраховщиков в страховых резервах (стр.160) увеличилась на 497 612.

Для наглядности данные актива баланса ОАО «Московской страховой компании» за период с 2007 по 2009 года занесем в диаграмму (Рисунок 2).

ДИАГРАММА

Из рисунка видно, что основная составляющая отклонений страховой компании – инвестиции, занимающая 62,5%. Не высокие отклонения распределились на такие статьи, как дебиторская задолженность по операциям страхования, соцстрахования – 11,5 %; дебиторская задолженность по операциям перестрахования 0,7%; прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты 1%; основные средства – 2,3%; незавершенное строительство – 0,2 %; запасы – 1,1. 

Для дальнейшего анализа структуры баланса рассмотрим пассив баланса, то есть состояние собственных и заемных средств.

Пассив баланса состоит из собственных средств страховой компании 2 %; 80 % составляют страховые резервы; 18 %   краткосрочные обязательства. Так как раздел 2 «Капитал и резервы» по статье не распределенная прибыль (стр. 470) вырос на 22,5% по сравнению с 2008 годом.  По разделу 3  « Страховые резервы»  резерв  незаработанной премии составляет 32,6%;Резерв убытков 98,5%.

По разделу 4 «Обязательства» произошли следующие изменения: отложенные налоговые обязательства выросли (620 стр.) в 10 раз; прочая кредиторская задолженность (стр. 650)  (103 274/56 559) возросла 182,6%. Долгосрочные займы и кредиты (стр.615) уменьшились на 466 230 тысяч рублей или составили от уровня прошлого 2008 года 84,5%; краткосрочные  займы и кредиты (625 стр.) 1 472 597 -  999 423  возросли на 473 174 тыс. рублей,   1 472 597 /  999 423  или возросли на 147,3%.  Для наглядности данные анализа пассива баланса за период 2007 по 2009 года занесем в диаграмму (Рисунок 57684586).

ДИАГРАММА

Проделанный структурный анализ актива и пассива баланса показывает состояние предприятия в настающем времени по сравнению с 2008 годом. В активе преобладают инвестиции, они  занимают 61,9 % ( стр.120/ валюта баланса), основные средства  изменились  не значительно 8,6 %.  Пассив баланса показывает, что в страховой компании, изменение …

Для детального анализа средств предприятия и его структурного анализа, проведем анализ структуры балансов по годам за период с 2007 года по 2009 год.

Из  рисунка 86540060 видно, что 76,4% в структуре актива баланса за 2007 год занимают инвестиции; доля перестраховщиков в страховых резервах  составляет 2,5%; основные средства  составляют 3,4 %; денежные  средства составляют 3,1%. Видна позиция предприятия – инвестиции – вложения в страхование средств. Все средства находятся  в  движении. Имеется  невысокая дебиторская  задолженность перед предприятием 11,5 по операциям сострахования.

На следующей диаграмме ( рисунок 4) отразим пассив баланса за 2007 год.

ДИАГРАММА

На рисунке 4 видно, что пассив баланса за 2007 год распределился следующим образом: на раздел 2 «Капитали резервы» приходится 43,4% страховые резервы составляют  38,6%;  обязательства составляют 18,1%.  Составляющие 3 раздела «Страховые обязательства» 26,2% приходится  на резерв незаработанной премии; 12% составляет резерв убытков; по статье «другие страховые резервы»  предоставлены как 0,3%. Основная составляющая раздела 4 «Обязательства» кредиторская задолженность  по  операциям  страхования,  сострахования  23%; кредиторская задолженность  по  операциям  перестрахования   0,6%. Из  баланса за 2007 год видим, что собственных средств предприятие имеет достаточно устойчивое  финансовое положение.

Рассмотрим динамику структуры баланса за 2008 год (рисунок 5).

ДИАГРАММА

Из рисунка 5 видно что, динамика  распределения  средств в структуре баланса такая  же  по строению  как  и  в  2007  году, то есть основная  доля – это инвестиции 67,6 %. Далее доли  распределяются  между долями перестраховщиков в страховых резервах 1,3%; дебиторская   задолженности   по операциям, страхования  11,9%.  Остальные доли распределены  на  дебиторской задолженность,  платежи   по  которой   ожидаются   в   течении 12 месяцев  после отчетной  даты  11,9 %;  основными  средствами 10,3 % и  незавершенным строительством   0,2%,   запасы  1,1%, денежные  средства 7,6%.

Рассмотрим  структуру пассива  баланса  за  2008 год (Рисунок 6).

ДИАГРАММА

На рисунке 6 видно, что  пассив баланса за 2008 год распределился следующим  образом:  на раздел 2 «Капитал и резервы» приходится 37,5%; страховые резервы составляют  29,5%;  обязательства  составляют  32,3%. Так уставный капитал состоит из 25,8%; добавочный капитал 9,9 %; нераспределенная прибыль 1,7%. Составляющие 3 раздела «Страховые резервы» 20 % приходится  на резерв  незаработанной премии; 9,2 % составляет  резерв убытков;  по статье «другие страховые резервы» представлены как 0,3%. Основная составляющая раздела 4 «Обязательства»  долгосрочные займы и кредиты 22,3%; краткосрочные займы и кредиты 7,4%;  кредиторская   задолженность по операциям  страховании, сострахования, перестрахования 0,6%. Из анализа  пассива  баланса за 2008 год видно, что собственных средств компания имеет мало, основная доля средств  - это страховые   резервы и заемные средства.

Расмотрим динамику структуры  актива  баланса  по активу  за 2009 год (рисунок 7).

ДИАГРАММА

Из рисунка 7  можно сделать вывод, что динамика распределения средств в структуре баланса такая же по сравнению 2007 и 2008 годом, то есть основная доля – это инвестиции 61,9 %. Далее доли распределяются между долями перестраховщиков в страховых резервах  4,1 %; дебиторской задолженности по операциям  страхования, сострахования 11 %.  Остальные доли распределены  между дебиторской задолженностью по операциям перестрахования 1,1 % и дебиторской задолженностью, платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты 10%; основными  средствами 8,6%; запасы 0,7 %; денежные средства составляют 2,5%.

Рассмотрим динамику структуры пассива баланса за отчетный 2009 год на диаграмме рисунок 8.

ДИАГРАММА

5рп миряыеапн описываемъ

Для дальнейшего глубокого анализа проведем вертикальный анализ структуры показателей   прибыли и рентабельности за 2007 – 2009 год. Данный анализ осуществляется  в целях  определения темпов прироста, удельного веса, отдельных статей  в общем итоговом показателе  и последующего  сравнения результатов с данными предыдущих периодов,  что позволяет у становить структуру прибыли и динамику за рассматриваемые периоды.  Приведем анализ с помощью таблицы 2.