Пассивные операции коммерческого банка

Важное место в источниках средств кредитного потенциала коммерческого банка занимают кредиты Банка России, которые выдаются в порядке рефинансирования. Кредитные ресурсы Банка России предоставляются, как правило, на цели краткосрочного кредитования и при соблюдении коммерческим банком экономических нормативов и резервных требований.

Временное положение "О кредитных  аукционах ЦБ РФ" открывало принципиально  новый этап в развитии рынка кредитных  ресурсов в России. Положение детально оговаривает порядок проведения аукциона, подачи в него заявок, учета результатов и информирования о результатах. Предусмотрены и требования к участникам кредитных аукционов:

работа в качестве банка не менее  года;

выполнение всех экономических нормативов;

своевременное перечисление средств  в резервный фонд;

отсутствие нарушений в предоставлении отчетности;

наличие корреспондентского счета  в подразделениях Банка

России и отсутствие по нему дебетового сальдо;

отсутствие краткосрочной задолженности по кредитам Банка России.

На первых аукционах в 1994 г. лишь небольшая часть банков смогла удовлетворить  требованиям Положения. При этом каждый участвовавший в аукционе банк не имел права приобретать более 25% кредитов, выставленных на аукцион. Объявленная минимальная ставка по трехмесячному кредиту по условию аукциона не должна была превышать текущей ставки рефинансирования. Именно последние два требования привели в ряде регионов фактически к срыву первых аукционов Банка России, так как подобные кредиты и по более низкой ставке можно было купить на межбанковском рынке. Тем не менее, совершенствование условий проводимых аукционов привело к новому уровню предоставления банкам централизованных кредитов на рыночной основе.

В последующие годы возрастет роль свободного межбанковского рынка кредитов, в том числе аукционов кредитных ресурсов на фондовых биржах, которые не регулируются центральными банковскими органами. Это будет происходить при одновременном уменьшении доли кредитных ресурсов, перераспределяемых через центральные банки, что приведет к снижению роли последних.

Существующая в настоящее время  система рефинансирования предполагает, что первоначально коммерческие банки предоставляют кредиты своим комитентам за счет своего кредитного потенциала. В последующем выдача кредита Банком России коммерческому осуществляется с целью возмещения (рефинансирования) части источников кредитного потенциала коммерческого банка, которая была задействована в кредитах комитентов банка.

Если Банк России имеет цель сократить денежную массу, то он проводит политику рестрикции кредита, в том числе путем сокращения кредитов, предоставляемых коммерческим банкам. И наоборот, если предусматривается рост денежной массы, предпочтение отдается развитию деловой активности предприятий за счет экспансии кредита, в том числе и роста кредитов, предоставляемых Банком России коммерческим банкам.

Таким образом, рефинансирование - процесс  осуществления коммерческим банком активных операций (кредитных вложений) за счет займов, полученных у других банков. Операции по рефинансированию являются межбанковскими кредитными операциями, реализуемыми коммерческими банками для мобилизации денежных средств. Плата за проданные кредитные ресурсы устанавливается на основе официальной ставки Банка России по рефинансированию (уровню платы за централизованные кредитные ресурсы).

Существует определенная зависимость  ставки межбанковского кредита (МБК) от ставки рефинансирования Банка России. Ставка Банка России является как бы нижней границей возможных колебаний ставки межбанковского кредита. В свою очередь существует решение правительства России, по которому основанием для пересмотра ставки Банка России являются результаты соответствующих изменений на рынке МБК. Тот факт, что ставка Банка России и рыночная ставка МБК "поддерживают" друг друга, объясняет высокую инертность ставки МБК.

Проводимая Банком России политика по определению ставки рефинансирования характеризует различные ситуации на межбанковском кредитном рынке.

При анализе степени зависимости  коммерческого банка от МБК рассчитывают относительные показатели - коэффициенты рефинансирования (Кр). Нужно иметь в виду, что относительно высокая степень зависимости коммерческих банков от займов, полученных у других банков, снижает их прибыльность, поскольку депозиты клиентов дешевле банковских кредитов.

Коэффициенты рефинансирования рассчитываются как соотношение кредитов, полученных у других банков (КБ_П), и следующих величин:

общего объема кредитных вложений (KB), т.е. Kp1 - КБ_П: КВ;

выданным межбанковским ссудам (КБ_В), т.е. Кр2 - КБ_П: КБ_В;

общего объема обязательств банка (О), т.е. Кр3 = КБ_П: О;

общего объема собственных средств (нетто или брутто), т.е. Кр4 = КБ_П: СС_Н, Кр4 = КБ_П: СС_Б;

суммы уставного фонда, т.е. Кр5 = КБ_П: УФ;

общей валюты баланса (П (А)), т.е. Кр6 = КБ_П: П (А).

Данные коэффициенты можно детализировать в зависимости от вида банковского  учреждения. При этом в числителе  берутся показатели займов, полученных в коммерческих банках, Банке России и других кредитных учреждениях.

Коэффициенты рефинансирования характеризуют величину кредитов, полученных у других банков на 1 руб.: кредитных  вложений; межбанковских ссуд; привлеченных средств; собственных средств; уставного  фонда, а также общей величины баланса соответственно показателям.

Высокое значение коэффициента рефинансирования свидетельствует  о том, что в банке существуют большие резервы повышения уровня доходности банковских операций. Кроме того, растущая зависимость от крупных межбанковских кредитов не может быть охарактеризована положительно, так как диверсификация привлекаемых ресурсов укрепляет ликвидность банка, а межбанковский кредит не способствует диверсификации. Рекомендуемый уровень для доли межбанковского кредита - 20% в ресурсной базе. Однако в современных условиях, когда привлечение срочных депозитов предприятий затруднительно из-за высоких темпов роста инфляции, многие банки вынуждены для пополнения своей ресурсной базы все чаще прибегать к межбанковскому кредиту. Следует при этом помнить, что высокий удельный вес МБК в общем объеме привлеченных ресурсов ведет к сильному удорожанию кредитных ресурсов в целом, поскольку это самый дорогой инструмент привлечения средств. Затраты на вклады граждан значительно меньше, поэтому коммерческим банкам необходимо уделять больше внимания на этот инструмент привлечения средств.

Величина кредитных  вложений определяется объемом собственных  и привлеченных средств. Однако в  соответствии с принципом регулирования  деятельности банка вся сумма  этих средств, даже если из нее исключить  стоимость зданий, сооружений и другие материальные ресурсы, не может быть использована для кредитования. Поэтому одной из задач банка является определение объема эффективных ресурсов, которые могут быть направлены на осуществление кредитных вложений. Для исчисления их объема может быть использована следующая формула:

 

КР_Э=УФ+О_СС+Д+О_Р+О_ПР-НА-0,035Об₁-0,035Об₂-0,035Об₃-0,035В-0,05п,

 

где КР_Э - кредитные ресурсы эффективные; УФ - уставный фонд; О_СС - остатки собственных средств банка; Д - депозиты; О_Р - остатки на расчетных и других счетах клиентов; О_ПР - остатки прочих привлеченных средств; НА - ресурсы, вложенные в здания банка, оборудование и другие низколиквидные активы; Об₁ - остатки привлеченных средств до востребования и срочные вклады до 30 дней (3,5% - отчисления от привлеченных средств); Об₂ - срочные обязательства от 31 дня до 90 дней (3,5% - отчисления от привлеченных средств); Об₃ - срочные обязательства свыше 90 дней (3,5% - отчисления от привлеченных средств); В - остатки по валютным счетам (3,5% - отчисления от остатка на валютных счетах); 0,05п - средства размещенные в ликвидные активы, исключающие их использование для выдачи ссуд (5% - минимум отчислений от итога пассива).

Согласно приведенной  выше формуле объем эффективных  ресурсов определяется как разница между суммой пассивов баланса банка (за вычетом вложений в активы - здания, сооружения и др., которые не могут быть высвобождены и направлены на кредитные вложения) и остатков привлеченных средств, направленных в фонд регулирования кредитных ресурсов, а также размещенных в ликвидные активы, исключающие их использование для выдачи ссуд.

Объем свободных кредитных  ресурсов (КР_С) так же, как и дефицит кредитных ресурсов (КР_Д), можно определить как разницу между суммой эффективных кредитных ресурсов (КР_Э) и фактических кредитных вложений (КБ_Ф):

 

∑ КР_С (КР_Д) = ∑ КР_Э - ∑ КБ_Ф

 

Следует отметить, что  размещение свободных ресурсов производится с учетом фактора времени - возможного периода их применения. Для этого  необходимо распределять ресурсы кредитных  вложений по срокам использования.

Эффективность использования  кредитных ресурсов

 

(11)

 

где КВф_i - фактические кредитные вложения для i-гo случая; KPэ_i - эффективные кредитные ресурсы для i-гo случая; T_i - период, на который выдана ссуда для i-гo случая.

Рассчитав эффективность кредитных ресурсов, можно определить степень недоиспользования ресурсов, или процент резерва в использовании кредитных ресурсов:

 

R_НСП = (1 - Э_КР) *100% (12)

 

При анализе эффективности  использования кредитных ресурсов следует иметь в виду, что за расчетами степени недоиспользования кредитных ресурсов скрываются реальные потери прибыли банка.

 

2. Анализ  пассивных операций коммерческого  банка на примере Сбербанка  РФ

2.1 Анализ собственных средств  банка

 

Сбербанк РФ - универсальный коммерческий банк, предоставляющий широкий спектр качественных банковских услуг юридическим и физическим лицам.

Центральное отделение  оказывает финансовые услуги для  организаций различных форм собственности  и частных лиц. От других банк отличается тем, что работает со всеми желающими, от вкладчика с 10 рублями до предприятий с миллионными и миллиардными оборотами.

Основной целью деятельности Сбербанка РФ является привлечение  денежных средств от физических и юридических лиц, осуществление кредитно-расчетных и иных банковских операций и сделок с физическими и юридическими лицами для получения прибыли. Существенным конкурентным преимуществом является обширная, диверсифицированная клиентская база. Сотрудничество банка со всеми группами клиентов позволяет ему успешно управлять ресурсами и минимизировать финансовые риски.

Ресурсная политика Сбербанка  РФ направлена на совершенствование  традиционных и разработку новых  форм привлечения ресурсов, поддержание  ликвидности и оптимизацию структуры  пассивов. Это позволяет максимально защитить интересы вкладчиков и акционеров Банка и одновременно способствует расширению масштабов его деятельности.

 

Таблица 1 - Динамика собственных  средств Сбербанка, тыс. руб.

Показатель	01.01.2009	01.01.2010	01.01.2011
Собственные средства	1 156 912 566	1 317 770 666	1 251 489 094

 

Как показывают данные таблицы 1, за 2009-2011г. величина собственных средств банка выросла на 94 576 528,00 т. р. или на 8%. Также мы можем заметить снижение объема собственных средств за 2009-2010г. на 66 281 572,00 т. р. или на 5 %.

За 2010 год коэффициент  достаточности основного капитала увеличился на 0,4 п. п. и составил 11,9%. Темпы роста нераспределенной прибыли в 2010 году опережали темпы роста активов, взвешенных с учетом риска, что привело к росту коэффициента достаточности основного капитала Группы.

С учетом существенного  притока средств клиентов и высокого значения показателя достаточности капитала в мае 2010 года Группа погасила 200 млрд руб. из субординированного кредита в размере 500 млрд руб., полученного от Банка России в IV квартале 2008 года. Частичное погашение субординированного займа привело к снижению капитала второго уровня Группы и, как следствие, коэффициент достаточности общего капитала в 2010 году снизился на 1,3 п. п. - до 16,8%. Тем не менее коэффициент достаточности капитала значительно превышает минимальное значение, установленное Базельским комитетом на уровне 8%.

Как показывают данные, наибольший удельный вес в структуре собственных средств занимают специальные фонды банка - 77%. Прибыль к распределению за отчетный период составляет 23 % от общей суммы собственного капитала.

Защитная функция собственных  средств банка тесно связана  с понятием достаточности капитала, т.е. способности банка погашать финансовые потери за счет собственных средств, не прибегая к заемным. Эта способность определяется тем, в какой мере величина собственных средств (капитала) адекватна, т.е. соответствует рискованности банковских активов, иначе говоря, структуре и качеству последних.

Это означает, что чем  больше банковских активов сопряжено со значительным риском, тем больше должен быть объем собственных средств банка.

2.2 Анализ структуры обязательств

 

Обязательства Группы увеличились  в 2009 году на 5,7% и составили 6326,1 млрд руб. Рост обязательств связан с ростом привлеченных средств физических лиц на 21,7 % до 3787,3 млрд. руб. Одновременно средства корпоративных клиентов снизились на 1,9%. Прочие заемные средства снизились на 27,6% до 115,2 млрд. руб. за счет погашения синдицированного кредита в сумме 1,5 млрд. долл.

 

Таблица 2. Состав и структура  собственных средств Сбербанка

	01.01.2011		01.01.2010		01.01.2009
млн руб.	Сумма	% от суммы	Сумма	% от суммы	Сумма	% от суммы
Вклады физических лиц	4 834 459	63,2	3 787 312	59,8	3112102	51,9
Средства корпоративных  клиентов	1 816 672	23,8	1 651 559	26,1	1683130	8,1
Субординированный долг	303 513	4	519 061	8,2	536221	9
Прочие заемные средства	270 765	3,5	115 213	1,8	138902	2,3
Собственные ценные бумаги	119 426	1,6	124 599	2	159080	2,7
Средства других банков	188 431	2,5	53 947	0,9	302539	5,1
Прочие обязательства	108 094	1,4	74 439	1,2	54346	0,9
Итого обязательств	7 641 360	100	6 326 130	100	5986320	100

 

Обязательства Группы увеличились  в 2011 году на 20,8% и составили 7 641,4 млрд. руб. Рост обязательств обусловлен, прежде всего, увеличением средств физических лиц на 27,6% - до 4 834,5 млрд. руб. Объем прочих заемных средств значительно увеличился в 2011 году (на 135,0%) за счет новых привлечений в рамках среднесрочной программы заимствований (MTN-программа) и привлечения синдицированного кредита от консорциума иностранных банков. Также в 2011 году отмечался рост средств корпоративных клиентов (на 10,0%), средств других банков (на 249,3%) и прочих обязательств (на 45,2%). Существенное увеличение источников финансирования Группы в 2011 году, а также высокий уровень достаточности капитала обеспечили необходимые условия для частичного досрочного погашения Группой субординированного кредита, полученного от Банка России, в сумме 200 млрд руб.