Управление текущими затратами

 Как правило,  в составе смешанных затрат  выделяют постоянную и переменную части и относят к условно-постоянным и условно-переменным затратам соответственно.

 На рис. 1 представлены графики изменения  переменных, постоянных и суммарных  затрат в зависимости от изменения  объема производства.

 

 Рисунок 1 - Динамика изменения переменных, постоянных и суммарных затрат (затраты на весь объем производства)

 Следует заметить, что переменные затраты неоднородны. В зависимости от соотношения изменения затрат и объема производства их можно подразделить на пропорциональные, прогрессивные, дигрессивные и регрессивные. О пропорциональных говорят тогда, когда относительное изменение затрат равно относительному изменению объема или загрузки (например, основная заработная плата производственных рабочих при прямой сдельной оплате труда). Прогрессивные растут быстрее, чем увеличивается объем производства (например, оплата труда производственных рабочих при сдельно-прогрессивной системе); дегрессивные растут медленнее, чем объем производства (например, затраты на технологическую энергию и топливо, смазочные и обтирочные материалы); регрессивные сокращаются в абсолютном выражении, несмотря на рост объема производства.

 Динамику  рассмотренных видов затрат можно  изобразить на графике (см. рис.2.).

Рисунок 2 -  Виды переменных затрат

Для описания поведения затрат можно использовать так называемый коэффициент реагирования затрат, введенный  немецким ученым К. Меллеровичем:

 

                                          % изменения затрат

                      К   рз    =   % изменения объема                                                           (1)

                      

 Коэффициент  реагирования пропорциональных  затрат равен 1, дегрессивных затрат - находится в пределах от 0 до 1 (относительный рост затрат меньше, чем относительное увеличение объема производства или продаж), прогрессивных затрат - больше 1 (относительное увеличение затрат больше, чем увеличение объема производства или реализации). Заметим, что коэффициент реагирования постоянных затрат равен 0 (поскольку они не зависят от объема производства или продаж).³

На рис. 3 представлены графики изменения предельных затрат (затрат на единицу продукции) в зависимости от объема производства (продаж).

 Постоянные затраты принято классифицировать на полезные и бесполезные ("холостые"):

  З пост. = З полезн. + З бесполезн.                                                                     (2)

  Бесполезные  затраты возникают, если производственный  фактор используется не на  полную мощность. Возникновение  подобных затрат может быть связано с неделимостью производственного фактора (например, средства труда или рабочей силы).

 

 Рисунок 3 - Динамика изменения предельных переменных и предельных постоянных

Такое деление  особенно актуально при анализе  использования дорогостоящего оборудования, поскольку при его неполном использовании все равно начисляется амортизация и уплачиваются проценты на вложенный капитал, которые в данном случае только частично являются полезными.

 Если обозначить оптимальное  использование мощности оборудования (выпуск продукции в натуральных единицах) Мопт., а его плановый уровень использования - Мплан., то полезные и холостые затраты можно рассчитать следующим образом:

  З полезн. = М план. х З пост. / М опт.                                                             (3)

  или

  З полезн. = З пост. х % использования мощности                                           (4)

  где % использования  мощности = М план. / М опт.

  З бесполезн. = (М опт. - М план.) х З пост. / М опт.                                       (5)

 

 Бесполезные  затраты являются в данном  случае прямыми убытками предприятия.

 Графически  связь полезных и бесполезных затрат изображена на рис.4.

 

Рисунок 4 - Полезные и бесполезные затраты

 

 При делении  затрат на переменные и постоянные  следует иметь в виду, что расчеты производятся на релевантный период, т.е. постоянные издержки на весь объем и переменные издержки на единицу постоянны лишь в определенных пределах объема производства (продаж). Релевантным считается краткосрочный период (как правило, до одного года), для которого характерно определенное поведение постоянных и переменных издержек.

Величина большинства  постоянных затрат не является абсолютно  фиксированной. То есть мы имеем дело с полупостоянными затратами, которые  постоянны для конкретного объема производства, но в какой-то критический момент возрастают на определенную величину. Подобные затраты относят к постоянным или к переменным в зависимости от частоты ступенчатых приращений и величины приращений в каждой точке.

 На практике  рассмотренная нами "чистая" классификация затрат на постоянные и переменные искажается из-за воздействия на размер затрат совокупности факторов (а не только объема производства), поэтому одним из широко распространенных допусков при классификации затрат является линейность.

 Метод линейной  аппроксимации позволяет превратить  затраты с нелинейными зависимостями  в линейные. Этот метод использует  понятие релевантных уровней.  Релевантный уровень - уровень  предполагаемой деловой активности, внутри которого многие нелинейные затраты могут быть оценены как линейные. Пример оценки поведения затрат в виде линейной функции в пределах релевантного уровня приведен на графике (рис.5).

 

Рисунок 5 -  Линейная аппроксимация и релевантный уровень

 

Необходимо  принимать во внимание тот факт, что затраты одного и того же вида могут вести себя по-разному. Существуют затраты, которые в одной ситуации являются переменными, в другой - постоянными. Данная классификация не может быть раз и навсегда определена даже для конкретного предприятия, а должна пересматриваться (уточняться) с учетом меняющихся условий деятельности; строгая, законодательно закрепленная классификация в данном случае невозможна.

 Если предприятие,  например, расширяет свою деятельность  посредством введения новых производственных мощностей или меняет ассортимент продукции, если меняются внешние факторы, определяющие величину затрат предприятия (например, меняются налоговые ставки или уровень арендной платы), то взаимосвязь "затраты - выручка-прибыль" также изменится. Этим обусловлены наименования затрат, в которых содержится термин "условно", т.е. только в релевантном периоде постоянные затраты на весь объем и переменные затраты на единицу продукции представляют фиксированные величины.

Классификация затрат на постоянные и переменные необходима для принятия управленческих решений и помогает финансовому менеджеру решать следующие задачи:

• оценить окупаемость затрат;
• оптимизировать сумму прибыли;
• определить запас финансовой прочности предприятия.

Сопоставление выручки от реализации продукции с совокупными затратами дает возможность определить прибыль, которую можно получить при заданном объеме производства и соотношении переменных и постоянных затрат.

Для оптимизации  суммы прибыли финансовый менеджер должен определить влияние изменения объема производства на прибыль при заданном соотношении постоянных и переменных затрат.

 

1.2 Финансовые методы управления текущими затратами

 

Анализ зависимости "затраты - объем - прибыль" (анализ безубыточности, CVP-анализ) - анализ поведения затрат, в основе которого лежит взаимосвязь затрат, выручки, объема производства и прибыли, - является инструментом планирования и контроля. Эти взаимосвязи формируют основную модель финансовой деятельности, что позволяет менеджеру использовать данный инструмент при краткосрочном планировании и оценке альтернатив.

 С помощью  анализа зависимости "затраты  - объем - прибыль" определяется  точка равновесного объема продаж - финансовый рубеж, на котором  выручка от реализации в точности  соответствует величине суммарных затрат.

 При этом  используются графические методы  и аналитические расчеты.

 Для проведения  графического анализа в прямоугольной  системе координат строится график  зависимости затрат и выручки  от количества единиц выпущенной  продукции (см. рис.5). По вертикали откладываются данные о затратах и выручке, а по горизонтали - количество единиц продукции (уровень деловой активности):

 

Рисунок 5 - Графический анализ взаимосвязи "затраты - объем - прибыль"

В точке критического объема производства (точке безубыточности) нет прибыли и нет убытка. Справа от нее - область (зона) прибыли. Для каждого значения (количества единиц продукции) нетто-прибыль определяется как разность между величиной маржинального дохода и постоянных затрат. Слева от критической точки находится область (зона) убытков, образуемая в результате превышения величины постоянных расходов над величиной маржинального дохода.

 Следует  отметить допущения, используемые  при построении графиков взаимосвязи  "затраты - объем - прибыль":

1) цены реализации (продажи) неизменны, и, таким образом, зависимость "выручка - объем производства / реализации" является пропорциональной;

2) цены на  потребленные производственные  ресурсы и нормы их потребления  на единицу продукции неизменны,  и, таким образом, зависимость "переменные затраты - объем производства / реализации" является пропорциональной;

3) постоянные  затраты являются таковыми в  рассматриваемом диапазоне деловой  активности;

4) объем производства  равен объему реализации.

 Итак, ценность  графика взаимосвязи "затраты - объем - прибыль" заключается в том, что он является простым и наглядным средством представления аналитических выкладок, с его помощью менеджеры могут оценить возможность предприятия достичь или превысить безубыточный объем производства. Однако график имеет и слабые стороны: при его построении делается много допущений, из-за чего сформированные с его помощью результаты анализа достаточно условны.

 Для анализа  зависимости "затраты - объем  - прибыль" используется формула

  Р = сумма З пер. + З пост. + Пр                                                                          (6)

  где Р  - реализация в стоимостном выражении  (выручка);

 сумма З  пер. - суммарные переменные затраты;

 З пост. - постоянные затраты;

 Пр - прибыль.

 Критическую точку (точку безубыточности) можно представить также путем перехода к натуральным единицам измерения. Для этого введем дополнительные обозначения:

q - объем реализации  в натуральном выражении;

q крит. - критический  объем продаж в натуральных  единицах;

 р - цена  единицы продукции;

 Зпер. - переменные  затраты на единицу продукции.

  Таким образом,  Р = р х q; сумма З пер. = З  пер. х q.

  В точке  безубыточности прибыль равна  нулю. То есть формула (7) примет вид:

  р х q крит. = З пер. х q крит. + З пост.                                                                 (7)

  Преобразуя  предыдущую формулу, имеем:

  q крит. = З  пост. / (р - З пер.).                                                                                (8)

  Продолжая  аналитические расчеты, можно вычислить:

 критический  уровень постоянных затрат, для  расчета которого используется  исходная формула выручки при  нулевой прибыли:

  Р = З пост. + сумма З пер.                                                                                     (9)

  откуда:

    З пост. крит. = Р - сумма З пер. = pq - сумма З пер. х q  = q х (p - З пер.)      (10)

  критическую  продажную цену, для чего используется  формула:

  Крит. p = З  пост. / q + З пер.; (2.10)

  уровень  минимального маржинального дохода - маржинальный доход - это финансовый показатель, представляющий собой разницу между выручкой от реализации (продажи) и величиной переменных затрат, связанных с суммой продаж (или минимальный уровень рентабельности как отношение маржинального дохода к выручке), если известны величина постоянных расходов и ожидаемая величина выручки:

  МД в % к выручке = З пост. / Р х 100%.                                                            (11)

  Логическим  продолжением процесса нахождения  точки безубыточности является планирование прибыли. Для определения объема реализации, при котором возможно получение необходимой прибыли, используется формула

  q план. = (З  пост. + Пр план.) / (р - З пер.),                                                         (12)

  где Пр  план. - необходимая предприятию прибыль.

 Формула  (11) может быть использована для  анализа ситуаций, когда деловую  активность предприятия трудно  или невозможно измерить в  натуральных единицах и следует  прибегать к стоимостным единицам. Очень часто это имеет место в сервисных организациях, производящих достаточно разнородные работы и услуги. В таких случаях практикуется расчет не точки безубыточности, а величины выручки, которую необходимо получить для покрытия затрат. При проведении расчета делается допущение, что все оказываемые организацией услуги имеют средний уровень маржинального дохода - МД ср. (в % к выручке). Исходя из этого, определяют критический уровень выручки:

  Р крит. = З пост. / МД ср. (в % к выручке)  х 100%.                                          (13)