Сущность и значение коммерческого кредита

Коммерческий  кредит служит дополнительным фактором, способствующим восстановлению сбалансированности денежной и товарной массы, поскольку  в результате получения коммерческого кредита происходит признание потребительной стоимости и стоимости товара и, соответственно, подтверждение товарной обеспеченности денег.

Применение  коммерческого кредита «может способствовать ускорению оборачиваемости оборотных  средств, поскольку создаются дополнительные возможности для сокращения запасов и реализации товарно-материальных ценностей, превышающих объективные потребности предприятия- кредитора». [5, с.246]

Также он содействует  улучшению качества кредитно-расчетного обслуживания на основе расширения видов услуг и возможности большего выбора клиентом наиболее удобных форм кредитных отношений». [4, с.147]

У коммерческого  кредита есть и другие достоинства:

• оперативность в предоставлении средств в товарной форме;
• техническая простота оформления;
• активный механизм мобилизации свободных товарных ресурсов и их перераспределения;
• широкие перспективы для предприятий маневрировать оборотным капиталом;
• возможность финансовой поддержки предприятиями друг друга;
• воздействие на развитие кредитного рынка.

«Кроме того, коммерческий кредит образует финансовую базу для торговли, способствует ее существенному расширению (мультипликации); в ряде случаев позволяет вести  крупную торговлю без денег. Также  способствует внедрению финансовых инноваций и выступает основой для появления кредитных платежных средств (чеков) и бумажных денег (банкнот)».[19, с.104]

«Коммерческий кредит наряду с несомненными достоинствами  имеет и недостатки: ограниченность по направлениям, во времени, по размерам; иногда вынужденный со стороны поставщика характер отсрочки платежа в связи с трудным финансовым положением; наличие риска для поставщика; сильное влияние со стороны банковской сферы при учете векселей. Предоставление коммерческого кредита может привести к изменениям темпов инфляции, так как замедляется скорость обращения денежной единицы в результате отсрочки платежа». [5, с.246] «Учет векселей в банках при коммерческом кредите может привести к росту денежной массы» [4, с.148].

Андрианов И.Г  и Орлиновский Я.Г характеризуют коммерческий кредит следующим образом. «Коммерческий кредит создает искусственный платежеспособный спрос и в целом усиливает неустойчивость экономики, поэтому его применение в расчетах между предприятиями вызывает большие сомнения». [14, с.67]

С одной стороны, экономика нуждается в коммерческом кредите, так как он является мощнейшим  инструментом конкурентной борьбы и  может решить проблему стимулирования сбыта продукции на внутреннем рынке, обеспечит создание прочных горизонтальных внутрихозяйственных связей, дать благоприятную ценовую составляющую при экспорте товаров.

С другой стороны, неэффективное использование коммерческого  кредита может привести к увеличению темпов инфляции, росту цен, ведь процент  за предоставляемый коммерческий кредит может включаться продавцом в цену; к увеличению денежной массы и т.д.

Теперь рассмотрим современное состояние коммерческого  кредита в России, выделим основные тенденции развития и перспективы. 

 

 

 

2.3 Необходимость  и проблемы развития коммерческого  кредита в условиях РБ

 

 Коммерческий  кредит сыграл положительную  роль в практике хозяйственного  развития Республики Беларусь. Он использовался в переходные периоды развития экономики. Так, этот кредит сыграл положительную роль в восстановлении народного хозяйства после гражданской войны и интервенции. При отсутствии полноценной кредитной системы и недостатке кредитных ресурсов коммерческий кредит обеспечивал поддержание непрерывности кругооборота и оборота средств в промышленности и торговле. Он широко применялся не только в сделках частных предприятий, но и при продаже продукции государственного сектора.

 Коммерческий  кредит пока не достиг в  Республике Беларусь должного  развития по причине слабой  развитости экономических связей  производств и фирм внутри  страны и их завязанности на бывший Советский Союз. Это нашло свое отражение в развитии бартера, который может быть понят как своеобразная форма предкоммерческого кредита.

В таких условиях коммерческий кредит не мог быть востребован  по причине нестабильности и крайней рискованности операций такого рода. Экономика не нуждалась в коммерческом кредите, который как мы уже отмечали, возникает только на базе производственных процессов и призван обслуживать расширенное производство.

 Более того, основой любой сделки по коммерческому кредитованию является доверие сторон и единое информационное поле. Это достижимо только при создании мощной современной инфраструктуры, в основу которой должны лечь последние достижения в области телекоммуникаций и цифровых технологий, тем более что технически такие сети уже созданы и могут на физическом уровне быть использованы сетью коммерческого кредитования.

 Для того  чтобы кредитный механизм заработал,  необходимо создать определенные  условия. К коммерческому кредитованию  следует подходить с неменьшим вниманием, чем к системе банковского кредитования. Необходимо создать систему коммерческого кредитования, которая логически должна включать в себя две составляющие. На физическом уровне это должна быть мощная современная транспортная сеть, замыкающаяся на центральной базе данных, с информацией, доступной всем участникам сети. Логически, система коммерческого кредитования должна опираться на упорядоченную нормативную базу и взвешенный подход со стороны соответствующих государственных органов, например, органов налогового.

 Выделим  два основных направления, по  которым необходимо начинать  работу.

 Первое - правовое. Достаточно сравнить нормативную  базу по банковскому кредитованию  и коммерческому кредиту, чтобы  убедиться, что правовой вакуум  сопутствует коммерческому кредитованию с момента его реанимации в 1991 г. Правовые нормы должны быть собраны воедино и представлены в законодательстве в виде закона о коммерческом кредите, так как он уже давно в мировой практике выделился в отдельную экономическую категорию.

 Отдельная  часть этого закона должна  быть посвящена векселю, как  основному инструменту коммерческого  кредита. Существующее вексельное  законодательство содержит массу  белых пятен и должно быть  полностью пересмотрено.

 Второе направление  — это создание экономических условий функционирования коммерческого кредита.

 Логически  основой сети должна стать  единая информационная база. Содержимое  базы должно формироваться путем  сбора и анализа региональных  информационных потоков и быть  доступно всем участникам системы коммерческого кредитования.

 Управление  сетью должно быть децентрализованным, т. е. большая часть решений  должна приниматься на местах, с учетом особенностей местного  хозяйства. В отличие от клиринговых  центров, осуществляющих взаимозачеты  между банками, в настоящее время отсутствует порядок лицензирования для проведения взаимозачетов между хозяйственными органами.

 Можно также  сказать, что коммерческий кредит  внутри страны развит менее  слабо, чем за ее пределами.  Данный вид кредита используется в настоящее время во внешнеэкономической деятельности субъектов хозяйствования гораздо чаще, чем в их деятельности на территории Республики Беларусь.

 Особенностями  коммерческого кредитования внешнеэкономической  деятельности в Республике Беларусь  являются:

1. установлены  нормативные сроки осуществления  внешнеторговых операций, на продление  которых необходимо разрешение  Министерства внешнеэкономических  связей РБ (МВЭС РБ).

2. данные операции  попадают по валютному регулированию  в категорию текущих или связанных с движением капитала, на осуществление которых требуется лицензия Национального Банка РБ.

3. обязательным  является выставление в пользу  продавца банковской гарантии.

4. ограничены  суммы авансовых платежей в  иностранной и национальной валюте в пользу нерезидентов, превышение которых требует специальных гарантий.

5. ограничена  роль вексельного обращения при  предоставлении коммерческого кредита.[5, с. 56]

 Субъекты  хозяйствования должны обеспечить  поступление: 

 § выручки от реализации продукции по экспортному контракту – не позднее 120 календарных дней с даты отгрузки продукции поставщиком, а выручки от реализации работ и услуг – не позднее 60 дней со дня выполнения работ и оказания услуг.

 § товаров по импортному контракту – не позднее 60 календарных дней с даты проведения платежа за товары.

 § товара по импорту согласно бартерному контракту – не позднее 60 календарных дней от даты выполнения экспортной части этого контракта.[5, с. 58]

 Для продления  сроков расчетов по внешнеэкономическим сделкам требуется разрешение МВЭС.

 МВЭС может  продлевать сроки проведения  внешнеторговых сделок по причинам  длительности сроков транспортировки,  реализации продукции через агентские  и дилерские фирмы, низкой конкурентоспособности  продукции, наличия форс-мажорных обстоятельств и других причин.

 Проведение  резидентами текущих валютных  операций не требует разрешения  НБ РБ, если срок осуществления  экспортно-импортных операций не  нарушен. 

 Вместе с  тем, в случае предоставления  коммерческого кредита резидентом нерезиденту на срок более установленного НБ РБ, данная операция подпадает под категорию валютных операций, связанных с движением капитала в товарной форме, а именно:

1) осуществление  авансовых платежей по импортным  операциям на суммы, превышающие  установленный НБ РБ максимальный размер авансовых платежей в пользу нерезидентов (на срок более 180 дней и сумму более 100 тыс. долларов США);

2) предоставление  коммерческого кредита резиденту  РБ в пользу нерезидента по  экспортным контрактам на срок, более установленного НБ РБ, от даты отгрузки товаров;

3) исполнение  экспортных контрактов, оказание  услуг (в том числе, на консигнационной  основе), предусматривающих осуществление  нерезидентом платежей в пользу  субъекта хозяйствования РБ в  сроки, превышающие установленные НБ РБ, от даты отгрузки товаров, оказания услуг;

4) исполнение  бартерных, товарообменных и компенсационных  сделок, срок платежа или встречной  поставки товаров, по которым  превышает установленный НБ РБ  от даты отгрузки товаров; 

5) исполнение реэкспортных контрактов, если срок платежа в пользу субъектов хозяйствования РБ превышает установленный НБ РБ от даты осуществления платежа;

6) исполнение  импортных контрактов в случае, если не предусматривающаяся  поставка товаров (работ, услуг)  оплачивается субъектом хозяйствования РБ в иностранной валюте на таможенной территории РБ, т.е. поставка в третьи страны. [5, с. 59]

 Кроме того, в случае предоставления коммерческого  кредита и осуществления экспортно-импортных  контрактов, предусматривающиеся сроки платежей в пользу субъектов хозяйствования более установленных НБ РБ, дополнительно предоставляется обоснование необходимости предоставления коммерческого кредита и его выгодности для субъекта хозяйствования РБ. А также гарантии оплаты товаров нерезидентом по истечении срока коммерческого кредита или отсрочки платежа (залоговые и платежные гарантии иностранных банков и юридических лиц).

 Осуществляемый  авансовый платеж производится  в сумме, не превышающей 100 000 долларов США. Превышение этой  суммы требует специальных гарантий банков с высокой репутацией.

 Что касается  роли вексельного обращения при  предоставлении коммерческого кредита,  то она в РБ, даже по сравнению  с РФ, значительно ограничена.

Известно, что  для эффективного функционирования в условиях рыночной экономики необходимо привлекать заемные средства. Без них предприятия будут постоянно простаивать из-за несовпадения процессов воспроизводства у различных хозяйствующих субъектов. Главными особенностями привлеченных средств является то, что они могут использоваться только временно и должны быть возвращены владельцу в установленные сроки с дополнительной оплатой за предоставление соответствующих ресурсов. Современная практика знает много разных видов заемных средств, которые существенно отличаются своим характером, спецификой, условиями предоставления и, соответственно, ценой.

 В наших  условиях хозяйствования основной  формой заемных средств является  банковский и коммерческий кредит. Наши предприятия уже давно  научились считаться с ценой  банковского кредита и, поэтому пытаются искать наиболее выгодные условия его приобретения. При этом учитывают, прежде всего, уровень процентной ставки и комиссионного сбора за предоставляемые кредитные ресурсы, а также сроки погашения ссуд и другие условия кредитования.[17, с. 27]

 Коммерческий  кредит, также широко используемый  белорусскими предприятиями, обходится  покупателю недешево, имеет ряд  негативных и позитивных черт, которые желательно учесть при  принятии соответствующих решений. 

 Как известно, коммерческий кpедит реализуетcя в ocнoвнoм пocpедcтвoм пpедocтавления пpoизвoдителем (продавцом) отсрочки в платежаx за oтгpуженные тoвары. Плата за данный вид кредита включается в стоимость реализуемых ценностей, и поэтому не так отчетливо видны затраты на его пpиoбpетение. В рыночной экономике их уровень значительно выше, чем затраты на приобретение банковского кредита, так как производитель, лишенный денежных поступлений (на время отсрочки платежа), вынужден сам пользоваться банковским кредитом и включает его цену в стоимость товарного кредита.