Составление и анализ бухгалтерского баланса

7. Общий показатель платёжеспособности

Характеризует платежеспособность организации в  комплексе

=

С помощью данного показателя осуществляется оценка изменения финансовой ситуации с точки зрения ликвидности. Этот показатель применяется при выборе наиболее надёжного партнёра.

Расчет коэффициентов платёжеспособности

Показатели	На начало месяца	На конец месяца	Отклонения	Нормативные значения
k1	3,33	3,23	2,5	≥ 0,5
k2	3,53	3,41	2,6	0,9
k3	4,5	4,57	1	2-3,5
k4	0,33	0,36	-	-
k5	0,35	0,37	- 0,2	>=0,5
k6	0,78	0,77	0,6	>=1
k7	3,75	3,62	4	>=1

Коэффициенты платёжеспособности могут быть оптимальными, если оборотные  активы производственной организации  имеют следующую структуру:

Запасы-66,7%

Дебиторская задолженность -26,7%

Денежные средства и краткосрочные  финансовые вложения-6,6%

 

 

8. Анализ финансовой устойчивости.

Залогом выживаемости и основной стабильности положения предприятия служит его  устойчивость. На устойчивость предприятия  оказывают влияние различные  факторы:

- положение предприятия на товарном  рынке;

- производство и выпуск дешевой  более доступной продукции;

- потенциал организации в деловом  сотрудничестве;

- степень зависимости от внешних  кредитов и инвесторов;

- наличие неплатежеспособных кредитов;

- эффективность хозяйственных  и финансовых операций.

Такое разнообразие факторов приведут к разнообразию видов устойчивости:

• Внутренняя;
• Внешняя;
• Общая;
• Финансовая.

Внутренняя устойчивость – такое общее финансовое состояние  предприятия, при котором обеспечивается стабильно высокий результат  функционирования.

Внешняя устойчивость –  обусловлена стабильностью экономической  среды.

Финансовая устойчивость – является отражением стабильного  превышения доходов над расходами. Обеспечивает свободное маневрирование денежных средств на предприятии  путем их использования.

Показатели финансовой устойчивости:

1. Наличие собственных оборотных средств – разница между капиталами и резервами (III раздела пассива баланса) и внеоборотными активами (I раздел актива баланса), т.е. СОС = строка490 – строка190 . Характеризует чистый оборотный капитал, его рост по сравнению с предыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии деятельности предприятии.
2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников, формирование запасов (функционирующий капитал)

КФ = (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы) – Внеоборотные активы = (строка 490 +строка 590) – строка 190

3. Общая величина основных источников формирования запасов:

ВИ = (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы + Краткосрочные кредиты  и займы) – Внеоборотные активы = (строка490+строка590+строка610) – строка 190.

Показатели, тыс.р.	Условные обозначения	На начало месяца	На конец месяца	Изменения за месяц
1. Источники формирования  собственных оборотных средств	490	1221693	1225842	4149
2. Внеоборотные активы (I раздел баланса)	190	864000	842454	-22280
3. Наличие собственных  оборотных средств	1-2	357693	383388	25695
4. Долгосрочные пассивы  (итог IV раздела)	590	0	0	0
5. Наличие собственных  и долгосрочных заемных источников  формирования средств	3+4	357693	383388	25695
6. Краткосрочные заёмные  средства	610	0	0	0
7. Общая величина основных  источников формирования запасов  и затрат	5+6	357693	383388	25695
8. Запасы	210	99100	119314	14039
9. Излишек+недостаток--собственные  оборотные средства	= 3-8	258693	264074	5481
10. Излишек+недостаток-собственные  и долгосрочные заемные источники  формирования запасов	=5-8	258593	264074	5481
11. Излишек+недостаток- общая  величина основных источников  формирования запасов	=1+4+6-2-8	258593	264074	5481

 

Тип финансовой ситуации S(Ф).

 У нас  наблюдается первый тип финансовой устойчивости-абсолютно- устойчивое финансовое состояние.

 

Коэффициенты финансовой устойчивости.

1. Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага, коэффициент финансового риска):

= заемный капитал/собственный  капитал = (590+690)/490

Должен  быть не больше 1,5.

Показывает, сколько заёмных средств  организация привлекла на 1 рубль  вложенных в активы собственных  средств.

На начало месяца:

На конец месяца:

2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования:

=(собственный капитал  - внеоборотные активы)/оборотные  активы = =(490-190)/290

Нижняя граница 0,1, оптимальное  значение 0,5.

Показывает, какая часть  оборотных активов финансируется  за счет собственных источников:

На начало месяца:   

На конец месяца:   

Вывод: 70% оборотных средств  финансируется за счет собственных  источников.

3. Коэффициент финансовой независимости (автономии):

= собственный капитал/валюта  баланса=490/700

Нормативное значение больше или равен 0,4-0,6.

Показывает удельный вес  собственных средств в общей  сумме источников формирования. Отражает степень независимости организации  от заёмных источников:

На начало месяца:

На конец месяца:

Вывод: 90% собственных средств  в общей сумме источников формирования. Достаточно независимая организация  от заёмных источников.

4. Коэффициент финансирования или коэффициент платёжеспособности:

= собственный капитал/заемный  капитал=490/(590+690)

Нормативное значение не меньше 0,7. Оптимальное не меньше 0,5.

Показывает, какая часть  деятельности финансируется за счет собственных, а какая за счет заемных  средств.

На начало месяца:

На конец месяца:

Коэффициент финансовой устойчивости:

=(собственный капитал  +долгосрочные обязательства)/валюта  баланса = =(490+590)/700

Нормативное значение не меньше 0,6.

Показывает, какая часть  активов финансируется за счет устойчивых источников.

На начало месяца:

На конец месяца:

Вывод: 90% активов финансируется  за счет устойчивых источников.

Общий вывод: Организация имеет абсолютную финансовую устойчивость. Это видно как из таблицы, так и из расчетов коэффициентов устойчивости.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9.Анализ деловой активности.

9.1. Общие показатели оборачиваемости.

 

1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала.

=выручка  отпродажи/среднегодовая стоимость  активов =                 =010 из формы №2/(190+290)

Примечание.

Выручка от продажи= ОК счета 90- НДС (НДС Д счета 90 – операция 28 в Д счета 90)=80000-13336=66664.

Среднегодовая стоимость активов =(на начало года + на конец года)/2=(1321133+1339321)/2=1330227

(на конец года и  на начало года – строка 300 из баланса) 

К1 = 66664/1330227 = 0,05

Показывает эффективность использования  имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период) всего  капитала организации.

2. Коэффициент оборачиваемости оборотных средств.

=выручка  от продажи/среднегодовая стоимость  оборачиваемости активов=010/290

Показывает скорость оборота всех оборота всех оборотных средств  организации (как материальных, так  и денежных).

К2 = 66664/477000= 0,14

3. Коэффициент отдачи нематериальных активов.

=выручка от продажи/среднегодовая  стоимость НМА=010/110

Показывает эффективность  использования НМА.

Ка = 66664/0

4. Коэффициент фондоотдачи.

=выручка  от продажи/средняя стоимость  основных средств=010/120

Показывает, эффективность использования  основных средств организации.

К4 = 66664/853227 = 0,08

5. Коэффициент отдачи собственного капитала.

=выручка  от продажи/средняя стоимость  собственного капитала=010/490

Показывает, скорость оборота собственного капитала.

Кs = 66664/1223767,5 = 0,05

 

9.2.Показатели управления активами.

1. Оборачиваемость материальных средств.

=360дней/ =360/0,14 = 2571 дней.

За 2571  дней оборачиваются запасы в анализируемом периоде.

2. Оборачиваемость денежных средств.

К7 = 360/(66664/341093) = 1842 дня

Срок  оборота денежных средств:

3. Оборачиваемость средств в расчетах.

= =010/240

Количество оборотов средств в  дебиторской задолженности за отчетный период:

К8= 66664/20000 = 3,3

4. Срок погашения дебиторской задолженности:

=360/3,3 = 109

За 109 дней в среднем погашается дебиторская задолженность.

5. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности.

=выручка  от продажи/средняя стоимость  кредиторской задолженности=010/620

В среднем в месяц:

К10 = 66664/104079,5 = 0,64

 

Уменьшение коммерческого кредита, предоставляемого организации.

6. Срок погашения кредиторской задолженности.

=360дней/ =360/0,64 = 563 дней

563 дня - средний срок возврата долгов организации по текущим обязательствам.

7. Период погашения задолженности поставщикам и подрядчикам.

К12 = 360/(32000/32853) =370

370 дней средний срок погашения задолженности поставщикам и подрядчикам.

8. Период хранения производственных запасов.

=360дней/сумма  материальных расходов отнесенных  на производство/средние остатки  запасов =                                                     =360/ОД сч.10/210=360/(26000/109207)=1512 дней