Аудит и составление финансовой отчетности на предприятии ОАО "Каустик"

       Аудиторское заключение – официальный документ, предназначенный для пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности аудируемых лиц, содержащий выраженное в установленной форме мнение аудиторской организации, индивидуального аудитора о достоверности бухгалтерской (финансовой) отчетности аудируемого лица.

       Заключение  аудиторской организации по результатам  проверки годовой отчетности является неотъемлемым элементом годовой  бухгалтерской отчетности для предприятий, подлежащих в соответствии с действующим  законодательством обязательному аудиту [18, c. 94].

       Аудиторское заключение составляется в соответствии с требованиями, сформулированными  Федеральным стандартом аудиторской  деятельности (ФСАД 1/2010). «Аудиторское заключение о бухгалтерской (финансовой) отчетности и формирование мнения о ее достоверности», Федеральным стандартом аудиторской деятельности (ФСАД 2/2010). «Модифицированное мнение в аудиторском заключении», Федеральным стандартом аудиторской деятельности (ФСАД 3/2010). «Дополнительная информация в аудиторском заключении».

       По  результатам проведенного аудита аудиторская организация должна выразить в аудиторском заключении мнение о достоверности бухгалтерской (финансовой) отчетности аудируемого лица, сформированное на основе полученных аудиторских доказательств.

       В Приложении 10 представлено аудиторское заключение о достоверности бухгалтерской финансовой отчетности ОАО «Каустик» за 2010 год.

       Аудиторскую проверку на ОАО «Каустик» проводило ЗАО «БДО» - независимая аудиторская компания, входящая в состав международной сети BDO.

       В результате проведенного аудита были установлены нарушения действующего порядка составления бухгалтерской отчетности, а именно:

       1) Обществом не создан резерв  сомнительной дебиторской задолженности  исходя из оценки возможного  получения долга. Сумма просроченной  дебиторской задолженности по состоянию на 01.01.2010 и на 31.12.2010 составляет не менее 270225 тыс. руб. и 50018 тыс. руб. соответственно;

       2) Обществом не создан резерв  на оплату отпусков. Согласно  расчету аудитора, сумма резерва  по состоянию на 01.01.2010 и на 31.12.2010 составляет не менее 274905 тыс. руб. и 307393 тыс. руб. соответственно;

       3) Обществом не проведено тестирование  финансовых вложений на обесценение.  По состоянию на 01.01.2010 и на 31.12.2010 имеются финансовые вложения  с признаками устойчивого существенного снижения стоимости на сумму не менее 446715 тыс. руб. и 14811 тыс. руб. соответственно.

       В связи с этими нарушениями  было выражено мнение с оговоркой. За исключением влияния на бухгалтерскую  отчетность обстоятельств, повлиявших на выражение мнения с оговоркой, бухгалтерская отчетность отражает достоверно во всех существенных отношениях финансовое положение ОАО «Каустик» по состоянию на 31 декабря 2010 года.

       Изучив  основные сведения о бухгалтерском  учете и аудите на ОАО «Каустик»  приступим к анализу финансового состояния предприятия.

3. АНАЛИЗ  ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ  ОАО «КАУСТИК» 

3.1. Анализ и оценка структуры баланса ОАО «Каустик» 

       Анализ  структуры активов и пассивов бухгалтерского баланса является частью анализа имущественного положения организации при анализе финансового состояния предприятия. Анализ активов и пассивов баланса позволяет проследить динамику их состояния в анализируемом периоде. Анализ структуры и динамики статей баланса показывает:

• какова величина текущих и постоянных активов, как изменяется их соотношение, а также выявить источники финансирования;

  • какие статьи растут опережающими темпами, и как это сказывается на структуре баланса;
  • увидеть долю запасов и дебиторской задолженности в структуре активов;
  • насколько велика доля собственных средств, и в какой степени компания зависит от заемных ресурсов;
  • каково распределение заемных средств по срокам погашения;
  • какую долю в пассивах составляет задолженность перед бюджетом, банками и трудовым коллективом.

         На  основе данных бухгалтерского баланса  за 2009 (Приложение 7) и 2010 год (Приложение 8 ) проведем анализ структуры баланса ОАО «Каустик». 
   
   
   
   
  

  Таблица 3.1.

  Структура активов

  АКТИВ	01.01.2010		01.01.2011		Отклонение
  	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб. (4-2)	% (6/2)
  1	2	3	4	5	6	7
  I. Внеоборотные активы
  Нематериальные  активы	6752	0,06	3237	0,02	-3515	-52,06
  Основные  средства	2746567	22,52	3611075	21,75	864508	31,48
  Незавершенное строительство	2268381	18,60	1727631	10,41	-540750	-23,84
  Долгосрочные  финансовые вложения	2624779	21,52	7399357	44,57	4774578	181,90
  Отложенные  налоговые активы	2047	0,02	185798	1,12	183751	8976,60
  Прочие  внеоборотные активы	33780	-	38731	0,23	4951	14,66
  Итого по разделу I	7682306	62,98	12965829	78,10	5283523	68,78
  II. Оборотные активы
  Запасы	1184415	9,71	956329	5,76	-228086	-19,26
  в том числе:
  сырье, материалы и другие аналогичные  ценности	491967	4,03	483146	2,91	-8821	-1,79
  затраты в незавершенном производстве	230385	1,89	116425	0,70	-113960	-49,47
  готовая продукция и товары для перепродажи	305641	2,51	204394	1,23	-101247	-33,13
  товары отгруженные	7990	0,07	2818	0,02	-5172	-64,73
  расходы будущих периодов	148432	1,22	149546	0,90	1114	0,75
  Налог на добавленную стоимость по приобретенным  ценностям	38027	0,31	22719	0,14	-15308	-40,26
  Дебиторская задолженность (платежи по которой  ожидаются более чем через 12 мес.)	188070	1,54	95575	0,58	-92495	-49,18
  в том числе:
  покупатели  и заказчики	92928	0,76	-	-	-92928	-100
  Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 мес.)	1559478	12,78	774344	4,66	-785134	-50,35
  в том числе:
  покупатели  и заказчики	548446	4,50	113276	0,68	-435170	-79,35
  Краткосрочные финансовые вложения	1267315	10,39	1515250	9,13	247935	19,56
  Денежные  средства	275169	2,26	259149	1,56	-16020	-5,82
  Прочие  оборотные активы	3748	0,03	12829	0,08	9081	242,29
  Итого по разделу II	4516222	37,02	3636195	21,90	-880027	-19,49
  БАЛАНС	12198528	100,00	16602024	100,00	4403496	36,10

   
  

         По  данным таблицы 3.1. видно, что в структуре активов предприятия на долю внеоборотных активов на 01.01.2011г. приходится 78,10%.

         Величина  внеоборотных средств за 2010г. увеличилась  на 5 283 523 тыс. руб. или на 68,78%, прежде всего за счет увеличения долгосрочных финансовых вложений на 4 774 578 тыс.руб. (181,90%).

         В структуре активов предприятия  на долю оборотных активов на 01.01.2011 г. приходится 21,90%.

         Величина  оборотных средств предприятия  за анализируемый период снизилась  на 880 027 тыс. руб. (или на 19,49%). Снижение величины оборотных средств произошло в основном за счет уменьшения дебиторской задолженности на 877 629 тыс. руб.(или на 50,22%), а также за счет снижения запасов на 228.086 тыс. руб. (или на 19,26%). 
  

  Таблица 3.2. 
  

  Структура пассивов. 
  

  ПАССИВ	01.01.2010		01.01.2011		Отклонение
  	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб. (4-2)	% (6/2)
  1	2	3	4	5	6	7
  III. Капитал и резервы
  Уставный  капитал	99694	0,82	99694	0,60	-	-
  Собственные акции, выкупленные у акционеров	-	-	-	-	-	-
  Добавочный  капитал	1371504	11,24	1362821	8,21	-8683	-0,63
  Резервный капитал	4985	0,04	4985	0,03	0	0,01
  в том числе:
  резервные фонды, образованные в соответствии с законодательством	4985	0,04	4985	0,03	0	0,01
  Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток)	6155339	50,46	6970145	41,98	814806	13,24
  Итого по разделу III	7631522	62,56	8437645	50,82	806123	10,56
  IV. Долгосрочные обязательства
  Займы и кредиты	1759747	14,43	3932770	23,69	2173023	123,48
  Отложенные  налоговые обязательства	105927	0,87	156194	0,94	50267	47,45
  Прочие  долгосрочные обязательства	167997	1,38	2302476	13,87	2134479	1270,55
  Итого по разделу IV	2033671	16,67	6391440	38,50	4357769	214,28
  V. Краткосрочные обязательства
  Займы и кредиты	1483567	12,16	481650	2,90	-1001917	-67,53
  основной  долг	1473236	12,08	471634	2,84	-1001602	-67,99
  проценты	10331	0,08	10016	0,06	-315	-3,05
  Кредиторская  задолженность	452375	3,71	1291214	7,78	838839	185,43
  в том числе:
  поставщики и подрядчики	237381	1,95	942403	5,68	705022	297,00
  задолженность перед персоналом организации	87807	0,72	68149	0,41	-19658	-22,39
  задолженность перед государственными внебюджетными фондами	21861	0,18	25819	0,16	3958	18,11
  задолженность по налогам и сборам	33941	0,28	96033	0,58	62092	182,94
  прочие кредиторы	71385	0,59	158810	0,96	87425	122,47
  Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	597393	4,90	-	0,00	-597393	-100,00
  Доходы  будущих периодов	0	0	-	0,00	-	100,00
  Резервы предстоящих расходов	0	0,00	-	0,00	-	100,00
  Прочие  краткосрочные обязательства	0	0,00	75	0,00	75	100,00
  Итого по разделу IV	2533335	21	1772939	11	-760396	-30,02
  БАЛАНС	12198528	100,00	16602024	100,00	4403496	36,10

   
  

         Данные таблицы 3.2. говорят о том, что в структуре пассивов предприятия на долю собственного капитала на 01.01.2011г. приходится 50,82%.

         Величина  собственного капитала за 2010г. увеличилась на 806123 тыс. руб. или на  10,56%, прежде всего за счет увеличения нераспределенной прибыли на 814806 тыс.руб. (13,24%).

         В структуре пассивов предприятия на долю долгосрочных обязательств на 01.01.2011 г. приходится 38,50%.

         Величина  долгосрочных обязательств предприятия за анализируемый период увеличилась на  4357769 тыс. руб. (или на 214,28%). Увеличение  долгосрочных обязательств произошло в основном за счет увеличения займов и кредитов на 2173023 тыс. руб.(или на 123,48 %), а также за счет увеличения  прочих долгосрочных обязательств на 2134479 тыс. руб. (или на 1270,55%).

         На  долю краткосрочных обязательств на 01.01.2011 г. приходится 11%. Величина краткосрочных  обязательств за анализируемый период уменьшилась на 760396 тыс. руб. (30,02%). Уменьшение величины краткосрочных обязательств произошло в основном за счет погашения задолженности участникам по выплате доходов на 100%. 
  

  Таблица 3.3.

  Стоимость чистых активов, тыс. руб.

  Наименование  показателя	01.01.2009	01.01.2010	0.1.01.2011
  I. Активы
  1. Нематериальные активы	6731	6752	3237
  2. Основные средства	2708383	2746567	2611075
  3. Незавершенное строительство	425596	2268381	1727631
  4. Доходные вложения в материальные  ценности	0	0	0
  5. Долгосрочные и краткосрочные  финансовые вложения	4826984	3892094	8914607
  6. Прочие внеоборотные активы	25412	35827	224529
  7. Запасы	1487264	1184415	956329
  8. Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	72831	38027	22719
  9. Дебиторская задолженность	2048767	1747548	869919
  10. Денежные средства	237971	275169	259149
  11. Прочие оборотные активы	5277	3748	12829
  12. Итого активы, принимаемые к расчету  (сумма данных пунктов 1-11)	11845216	12198528	16602024
  II. Пассивы
  13. Долгосрочные обязательства по  займам и кредитам	680068	1759747	3932770
  14. Прочие долгосрочные обязательства	140803	273924	2458670
  15. Краткосрочные обязательства по  займам и кредитам	1144011	1483567	481650
  16. Кредиторская задолженность	300546	452375	1291214
  17. Задолженность участникам по  выплате доходов	2618358	597393	0
  18. Резервы предстоящих расходов	0	0	0
  19. Прочие краткосрочные обязательства	0	0	75
  20. Итого пассивы, принимаемые к  расчету (сумма данных пунктов  13-19)	4883786	4567006	8164379
  21. Стоимость чистых активов акционерного  общества (итого активы, принимаемые к расчету ( стр. 12) минус итого пассивы, принимаемые к расчету (стр. 20)	6961430	7631522	8437645

   
  

         Таблица 3.3. показывает, что за рассматриваемый период стоимость чистых активов увеличилась на 10,56% или на 806 123 тыс. руб. по сравнению с 2009 годом и составила на 01.01.2011 г. 8 437,65 млн. руб.

         Показатель  стоимости чистых активов используется, как правило, для оценки степени  ликвидности организации. Кроме того, увеличение стоимости чистых активов организации свидетельствует об улучшении структуры баланса предприятия, повышении благосостояния акционеров. 
   
   
   
   
   
  

  2. Анализ  финансового состояния и финансовой устойчивости ОАО «Каустик»
   
  

         Финансовое состояние предприятия — это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к погашению долговых обязательств и саморазвитию на фиксированный момент времени.

         Устойчивое финансовое состояние является необходимым условием эффективной деятельности фирмы. Финансовое состояние предприятий, его устойчивость во многом зависят от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, и в первую очередь — от соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности активов и пассивов предприятия.

         Для оценки финансовой устойчивости фирмы необходимо определить, имеет ли она необходимые средства для погашения обязательств; как быстро средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги; насколько эффективно используются имущество, активы, собственный и заемный капитал и т.п. Следовательно, основной целью анализа финансового состояния предприятия являются изучение и оценка обеспеченности субъектов хозяйствования экономическими ресурсами, выявление и мобилизация резервов их оптимизации и повышения эффективности использования [12, c. 132]. Используя показатели форм отчетности ОАО «Каустик» за 2009 и 2010 год (Приложения 7, 8), проведем  анализ финансового состояния ОАО «Каустик», данные которого представлены в таблице 3.4. 
   
   
   
   
  

  Таблица 3.4.

  Результаты  анализа финансового состояния  и финансовой устойчивости предприятия

  № п/п	Показатель	Формула	01.01.2010		0101.2011		Отклонение
  1.	Структура источников, %
  1.1	Собственный капитал	стр. 490 ф.1/стр.700 ф.1	62,56	50,82		-11,74
  1.2	Заемный капитал	(стр. 590 ф.1+стр. 690 ф.1)/стр.700 ф.1	37,44	49,18		11,74
  1.2.1	Долгосрочные обязательства	Стр. 590 ф.1/стр.700 ф.1	16,67	38,50		21,83
  1.2.2	Краткосрочные обязательства	(стр. 690 ф.1/стр. 700 ф.1	20,77	10,68		-10,09
  1.3	Коэффициент финансового  риска	(стр. 590 ф.1+стр. 690 ф.1)/стр. 490 ф.1	0,60	0,97		0,37
  1.4	Коэффициент маневренности СК	(стр. 490 ф.1+стр. 590 ф.1+стр. 640 ф.1-стр. 190 ф.1)/стр. 490 ф.1	0,26	0,22		-0,04
  2.	Структура активов, %
  2.1	Основной капитал	Стр. 190 ф.1/стр. 300 ф.1	62,98		78,10		15,12
  2.2	Оборотный капитал	Стр. 290 ф.1/стр. 300 ф.1	37,02		21,90		-15,12
  2.2.1	Запасы	Стр. 210 ф.1/стр. 300 ф.1	9,71		5,76		-3,95
  2.2.2	Дебиторская задолженность	(Стр. 240 ф.1+стр. 230 ф.1)/стр. 300 ф.1	14,33		5,24		-9,09
  2.2.3	Денежные средства	Стр. 260 ф.1/стр. 300 ф.1	2,26		1,56		-0,69
  2.3	Соотношение оборотного и основного капитала	Стр. 290 ф.1/стр. 190 ф.1	58,79		28,04		-30,74
  2.4	Доля ДЗ в  выручке	Стр. 240 ф.1/стр. 010 ф.2	20,71		11,06		-9,65
  3.	Состояние активов
  3.1	Состояние изношенности ОФ, %	Стр. 140 ф.5/стр. 130 ф.5 ст-сть на конец	54,68		49,32		-5,36
  3.2	Степень обновления ОФ, %	Стр. 130 ф.5 Поступило/стр. 130 ф.5 ст-сть на конец	6,22		16,09		9,87
  4.	Прибыль и рентабельность
  4.1	Сумма прибыли до выплаты % и налогов, т.р.	(стр. 140 ф.2+стр. 070 ф.2 +амортизация)	1405569		1383171		-22398,26
  4.2	Темпы роста  прибыли, %		28,06		97,19		69,13
  4.3	Доля чистой прибыли в общей сумме прибыли, %	Стр. 190 ф.2/стр. 140 ф.2	79,40		124,23		44,83
  4.4	Затраты на рубль  продукции, коп.	Себестоимость выпущенной товарной продукции/Товарная продукция в сопост. ценах	0,839		0,913		0,07
  4.5	Уровень рентабельности, %
  	продукции	Стр. 50 ф.2/(стр. 020 ф.2+стр. 030 ф.2+стр. 040 ф.2)	13,61		8,62		-4,98
  	оборота	Стр. 50 ф.2/стр. 010 ф.2	11,98		7,94		-4,04
  	совокупных  активов	(стр. 140 ф.2+стр. 010 ф.2+амортизация)/стр. 300 ф.1	11,69		9,61		-2,09
  	собственного  капитала	Стр. 190 ф.2/стр. 490 ф.1	9,18		10,00		0,81
  4.6	Эффект финансового  рычага, %	(((стр. 190 ф.2+стр. 070 ф.2*(1-Кн))/стр. 300 ф.1)-(стр. 070 ф.2*(1-Кн)/(стр.590 ф.1+стр. 690 ф.1))*((стр. 590 ф.1+стр. 690 ф.1)/стр. 490 ф.1)	1,41		1,67		0,26
  4.6.1	Дифференциал финансового рычага	(((стр. 190 ф.2+стр. 070 ф.2*(1-Кн))/стр. 300 ф.1)-(стр. 070 ф.2*(1-Кн)/(стр.590 ф.1+стр. 690 ф.1))	0,02		0,02		0,00
  4.6.2	Коэффициент финансового  левериджа	((стр. 590 ф.1+стр. 690 ф.1)/стр. 490 ф.1)	0,65		0,79		0,14
  4.7	Уровень производственного левериджа	Кпл=дельта П%/дельта В%	2,91		0,23		-2,68
  4.8	Чистая прибыль  на:
  	одного работника, т.р./чел.	Стр. 190 ф.2/ССЧ	110,91		143,34		32,43
  	рубль зараб. Платы, коп.	Стр. 190 ф.2/стр. 720 ф.5	53,27		66,66		13,43
  	рубль материальных затрат, коп.	Стр. 190 ф.2/стр. 710 ф.5	13,73		16,89		3,16
  	рубль основных фондов, руб.	Стр. 190 ф.2/стр. 120 ф.1	0,25		0,25		0,01
  5.	Производство  и реализация продукции
  5.1	Коэффициент использования  производственной мощности основной продукции		0,68		0,79		0,11
  5.2	Уровень фондоотдачи, руб.	Стр. 010 ф.2/стр. 130 ф.5	1,42		1,19		-0,22
  5.3	Среднегодовая выработка на одного работника, т.р./чел.	Выпуск продукции/ССЧ	1310		1340		29,58
  5.4	Материалоемкость  общая, коп.	Стр. 710 ф.5/Выпуск продукции	61,65		63,35		1,70
  6.	Соотношение между активами и источниками их формирования
  6.1	Наличие собственного оборотного капитала, т.р.	(стр. 490 ф.1+стр. 590 ф.1+стр. 640 ф.1-стр. 190 ф.1)	1982887		1863256		-119630,71
  6.2	Доля в формировании текущих активов, %:
  	СК	(стр. 290 ф.1-стр. 690 ф.1)/стр. 290 ф.1	43,91		51,24		7,34
  	ЗК	Стр. 690 ф.1/стр. 290 ф.1	56,09		48,76		-7,34
  6.3	% обеспеченности  запасов СК	Стр. 210 ф.1/(стр. 490 ф.1 +стр. 640 ф.1)	15,52		11,33		-4,19
  6.4	Соотношение ДЗ и КЗ	(стр. 240 ф.1+стр. 230 ф.1)/стр. 620 ф.1	3,86		0,67		-3,19
  7.	Показатели  ликвидности
  7.1	Коэффициент текущей  ликвидности	(стр. 290 ф.1-стр. 216 ф.1)/(стр. 690 ф.1-стр. 640 ф.1)	1,72		1,97		0,24
  7.2	Коэффициент быстрой  ликвидности	(стр. 260 Ф.1+стр. 240 ф.1+стр. 250 ф.1)/(стр. 690 ф.1-стр. 640 ф.1	1,22		1,44		0,21
  7.3	Коэффициент абсолютной ликвидности	(стр. 260 ф.1+стр. 250 ф.1)/(стр. 690 ф.1 –стр. 620 ф.1)	0,61		1,00		0,39
  8.	Показатели  платежеспособности и ФУ
  8.1	Среднемесячная  выручка , т.р.	Стр. 020 ф.4/12	7888840		796478		7638,58
  8.2	Степень платежеспособности, мес.	(стр. 590 ф.1+стр. 690 ф.1)/(стр. 020 ф.4/12)	5,79		10,25		4,46
  8.3	Коэффициент задолженности  по кредитам	(стр. 510 ф.1+стр. 610 ф.1)/(стр. 020 ф.4/12)	4,11		5,54		1,43
  8.4	Коэффициент задолженности  другим организациям	(стр. 621 ф.1+стр. 625 ф.1)/(стр. 020 ф.4/12)	0,39		1,38		0,99
  8.5	Коэффициент задолженности  фискальной системе	(стр. 623 ф.1+стр. 624 ф.1)/ (стр. 020 ф.4/12)	0,07		0,15		0,08
  8.6	Коэффициент внутреннего  долга	(стр. 622 ф.1+стр. 640 ф.1)/(стр. 020 ф.4/12)	0,11		0,09		-0,03
  8.7	Степень платежеспособности по текущим обязательствам, мес.	Стр. 690 ф.1/(стр. 020 ф.4/12)	3,21		2,23		-0,99
  8.8	Коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами	стр. 290 ф.1/стр. 690 ф.1	1,78		2,05		0,27
  9.	Показатели  деловой активности
  9.1	Продолжительность оборота оборотных активов, дни	Стр. 290 ф.1/стр. 010 ф.2	218		187		-31,07
  9.2	Продолжительность оборота средств в расчете, дни	(стр. 290 ф.1-стр. 210 ф.1-стр. 270 ф.1)/стр. 010 ф.2	160		137		-23,26
  9.3	Оборачиваемость совокупного капитала	Стр. 010 ф.2/стр. 300 ф.1	0,70		0,55		-0,16
  9.4	Оборачиваемость собственного капитала	Стр. 010 ф.2/стр. 490 ф.1	1,16		0,98		-0,18
  9.5	Оборачиваемость материальных запасов	(стр. 020 ф.2+стр. 030 ф.2+стр. 040 ф.2)/стр. 210 ф.1	5,56		6,77		1,20
  9.6	Оборачиваемость дебиторской задолженности	Стр. 020 ф.4/(стр. 240 ф.1+стр. 230 ф.1)	4,99		7,30		2,32
  9.7	Оборачиваемость кредиторской задолженности	Стр. 020 ф.4/стр. 620 ф.1	25,14		10,96		-14,18

   
  

         Проанализировав таблицу 3.4, можно сделать следующие выводы.

         За  анализируемый период доля собственного капитала в общей валюте баланса  снизилась на 11,74 пункта, доля заемного капитала напротив возросла, в основном за счет увеличения доли долгосрочных займов и кредитов и доли прочих долгосрочных обязательств в общей валюте баланса на 9,26 и 12,49 процентных пунктов соответственно. Здесь и далее этот факт будет объяснять увеличение степени финансовых рисков предприятия, что подтверждается увеличением коэффициента финансового риска.

         Отношение суммы привлеченных средств к  капиталу и резервам характеризует  степень зависимости предприятия от заемных средств. По состоянию на 01.01.2011 г. на 1 руб. собственных средств привлечено 97 коп. заемных средств, что на 61,69% больше чем на 01.01.2010 г., за счет значительного увеличения задолженности по долгосрочным обязательствам.

         В 2010 году коэффициент маневренности  по сравнению с предыдущим отчетным периодом уменьшился с 0,26 до 0,22, что связано с уменьшением собственного оборотного капитала на 119 631 тыс.руб. или на 6,03%, что в свою очередь связано со значительными темпами роста внеоборотных активов.

         Текущие активы в 2010 году финансируются за счет собственного капитала на 51,24%, за счет заемных средств на 48,76% (в 2009г. это 43,91% и 56,09%).

         Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности  значительно сократилось с 3,86 до 0,67, что связано со значительным ростом краткосрочной кредиторской задолженности (на 838 839 тыс. руб. или на 185,43%).

         Доля  дебиторской задолженности в выручке за 2010 год снизилась на 9,65 пункта и составляет 11,06%.

         Снижение  данного показателя связано со снижением  дебиторской задолженности в  отчетном периоде на 50,22% и способствовало увеличению оборачиваемости дебиторской  задолженности.

         Характеризуя  состояние активов, необходимо отметить, что степень обновления основных фондов увеличивается (на 9,87%), а уровень изношенности основных фондов снижается (на 5,36%). Следует отметить, что вложения во внеоборотные активы в текущем периоде привело к увеличению стоимости основных фондов.

         Значительное  увеличение степени обновления основных фондов связано с внедрением реконструированных мощностей по производству винилхлорида.

         По  итогам 2010 года предприятие получило чистую прибыль в размере 803 270 тыс. руб., за аналогичный период прошлого года 670 093 тыс. руб. Здесь и далее увеличение чистой прибыли в отчетном периоде связано с получением доходов от участия в других организациях в размере 1 513 635 тыс. руб. Выручка за отчетный период составила 7 865 394 тыс. руб., что меньше чем в 2009г. на 573 453 тыс.руб. или на 6,8%. Это снижение обусловлено ограничениями в поставках сырья и как следствие снижением объемов производства. Сумма прибыли до выплаты процентов и налогов за отчетный период составила 1 383 171 тыс. руб., что на 1,59% меньше, чем в 2009 году.

         Темп  роста прибыли в 2010 году составил 97,19%, что на 69,13 пунктов больше, чем  в 2009 году. Доля чистой прибыли в общей сумме прибыли возросла до 124,23%, что также связано со значительным увеличением доходов от участия в других организациях.

         Затраты на рубль продукции в рассматриваемом  периоде увеличились с 83,9 коп. до 91,3 коп, что связано со снижением выпуска продукции на 5,2% и одновременном ростом себестоимости выпущенной продукции.

         Рассматривая показатели рентабельности, необходимо отметить снижение уровня рентабельности продукции и оборота из-за снижения прибыли от продаж.

         Рентабельность  активов снизилась с 11,69% до 9,61%, что  означает, что прибыли на рубль  совокупного капитала, вложенного в активы, стало меньше на 2,09 коп.

         Расчет  рентабельности собственного капитала показывает, что за анализируемый период каждая денежная единица, вложенная собственниками предприятия, заработала чистой прибыли на 0,81 процентных пунктов больше, чем в 2009г.

         Эффект  финансового рычага в 2010 году составил 1,67% и означает, что за счет привлечения  заемных средств в оборот предприятия сумма собственного капитала увеличилась на 1,67%.

         Уровень производственного левериджа уменьшился на 2,68 процентных пункта и на конец отчетного периода составил 0,23, что указывает на уменьшение степени чувствительности операционной прибыли к изменению объема продаж.

         Использование производственной мощности основных продуктов  увеличилось на 0,11 пункта, что свидетельствует об увеличении загрузки производственных мощностей, что во многом связано с внедрением модернизированного производства ВХ-ПВХ (с увеличением объемов производства смолы ПВХ до 200 тыс. тн в год).

         Фондоотдача уменьшилась на 0,22 руб. и в 2010 году составила 1,19 руб. Среднегодовая выработка на одного работника увеличилась на 29,58 тыс. руб. Это связано с опережающими темпами снижения численности рабочих в связи с консервацией ряда производств. Материалоемкость общая увеличилась и составила 63,35 коп. на рубль затрат.

         Чистый оборотный капитал на 01.01.2011 г. составил 1 863 256 тыс. руб., уменьшившись за рассматриваемый период на 119 631 тыс. руб.

         Показатель  текущей ликвидности дает общую  оценку ликвидности активов, показывая, что на один рубль текущих обязательств в анализируемом периоде приходится в 0,24 раза больше текущих активов, чем в 2009 г. За анализируемый период наблюдается тенденция его увеличения с 1,72 на 01.01.2010г. до 1,97 на 01.01.2011г.

         Наблюдается рост показателя быстрой ликвидности  на 17,41%. Таким образом, за анализируемый период коэффициент быстрой ликвидности увеличился в 1,17 раза и составил 1,44 против 1,22 в 2009 году.

         Коэффициент абсолютной ликвидности в 2010г. увеличился в 1,64 раз и на 01.01.2011г. составил 1,00.

         Основной  причиной роста показателей ликвидности являются опережающие темпы снижения текущих обязательств над темпами снижения текущих активов.

         Рассматривая  показатели платежеспособности, необходимо отметить, что степень платежеспособности в 2010 году составила 10,25 мес., что на 4,46 мес. больше, чем в 2009 году и свидетельствует об увеличении сроков погашения всей задолженности.

         Среднемесячная  выручка за анализируемый период увеличилась на 0,97% и составила 796 478 тыс. руб.

         Увеличение  уровня коэффициента задолженности  другим организациям на 0,99 пункта и коэффициента задолженности фискальной системе на 0,08 пункта характеризует увеличение удельного веса задолженности другим организациям и удельного веса задолженности бюджету в общей сумме долгов. Коэффициент задолженности по долгосрочным и краткосрочным кредитам повысился на 1,43.

         Степень платежеспособности по текущим обязательствам в 2010 году уменьшилась на 0,99 и составила 2,23 мес. Это свидетельствует об уменьшении сроков погашения текущей задолженности перед кредиторами на 29,6 дня.

         Коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами на конец отчетного периода  составил 2,05 и показывает, что текущие обязательства покрываются оборотными активами на 205%, что на 27 процента больше, чем за аналогичный период прошлого года.

         Также следует отметить уменьшение продолжительности оборота оборотных активов на 31,07 дня, продолжительности оборота средств в расчете на 23,26 дня, тогда как в 2009 году наблюдалось увеличение данных показателей по сравнению с 2008г.

         Оборачиваемость капитала снизилась с 0,70 раз в 2009 году до 0,55 раз в рассматриваемом периоде, т.е. показывает, что в 2010г. совершено полных циклов производства и обращения на 0,16 раз меньше.

         Оборачиваемость собственного капитала уменьшилась  на 0,18 дня. Снижение данных показателей произошло вследствие снижения выручки от реализации с одновременным ростом величины совокупного и собственного капиталов.

         Увеличение  коэффициента оборачиваемости дебиторской  задолженности составило 2,32 оборота  в год, что свидетельствует об ускорении оборота дебиторской задолженности.

         Оборачиваемость кредиторской задолженности снизилась  с 25,14 раз в 2009 году до 10,96 раз в 2010 году. 
  

  3. Оценка вероятности банкротства предприятия
   
  

        С целью своевременного выявления  признаков несостоятельности Федеральное управление по делам несостоятельности утвердило методические положения по оценке  финансового состояния предприятия и установлению неудовлетворительной структуры  баланса.

        Диагностика банкротства проводится по коэффициенту текущей ликвидности и коэффициенту обеспеченности собственными средствами (табл. 3.5). Показатели для анализа рассчитаем по данным из форм отчетности ОАО «Каустик» (Приложение 7, 8). 
   
   
   
  

        Таблица 3.5.

        Оценка  удовлетворительной (неудовлетворительной) структуры баланса (по данным ф. № 1)

  Коэффициент	Формула	Оценка
  1.Текущей  ликвидности:        а)нормативный	стр.290ф.1./стр.690 ф.1.	>=2
  б)фактический  на начало года		1,72
  в)фактический  на конец года		1,97
  2.Обеспеченности  собственными оборотными средствами (КОСС) на конец года:       а)нормативный	(стр.490ф.1-стр.190ф.1)/стр.290ф.1	>0,1
  б)фактический		-1,25
  3.Восстановления платежеспособности за 6 месяцев (КВП):       а)нормативный		>1
  б)фактический		1,05

   
  

         Коэффициент текущей ликвидности характеризует степень обеспеченности всеми оборотными средствами суммы срочных обязательств (краткосрочные обязательства и займы, а также кредиторская задолженность).

         Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости.

         Основанием  для признания структуры баланса неудовлетворительной является выполнение одного из следующих условий:

         1) на конец отчетного  периода значение Кт.л.  < 2;

         2) на конец отчетного  периода значение Косос  < 0,1.

         В случае, когда хотя бы один из коэффициентов меньше нормативной величины, определяется коэффициент восстановления платежеспособности за период шесть месяцев — Квп. Он показывает возможность предприятия восстановить платежеспособность в течение шести месяцев [12, с. 23].

         Если  Квп  > 1, то у организации есть реальная возможность восстановить платежеспособность. Если Квп  < 1, то у организации нет реальной возможности в ближайшее время восстановить платежеспособность.

         Когда Кт.л.  ≥ 2, а Косос  ≥ 0,1, определяется коэффициент утраты платежеспособности Куп за период, равный трем месяцам.

         Если  Куп  < 1, то у организации существует опасность в ближайшее время утратить платежеспособность. Если Куп  > 1, то такая опасность отсутствует.

         Результаты расчетов в таблице 3.5. показывают, что коэффициент текущей ликвидности на начало и на конец года меньше нормативной величины. Но за отчетный период он увеличился с 1,72 до 1,97. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на начало и конец отчетного периода был тоже меньше нормативного значения. Значит, рассчитываем коэффициент восстановления платежеспособности за 6 месяцев. Этот коэффициент равен 1,05, что соответствует нормативному значению. Это говорит о том, что финансовое состояние предприятия соответствует признакам банкротства, но у него есть реальная возможность восстановить платежеспособность. 
   
   
   
   
   
   
   
   
   
   
   
   
   
  

  Заключение 
  

         Бухгалтерский учет ОАО «Каустик» осуществляется бухгалтерией в соответствии с Федеральным  Законом РФ «О бухгалтерском учете» № 129-ФЗ от 21 ноября 1996 года, Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетностью в РФ, утвержденным приказом МФ РФ от 29 июля 1998 года № 34н и Планом счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности предприятий с учетом особенностей предприятия.

         Ответственность за организацию и соблюдение законодательства при выполнении хозяйственных операций несет руководитель предприятия.

         Бухгалтерия ОАО «Каустик» является самостоятельной  структурной единицей организации и имеет сложную структуру, которая способствует созданию инфраструктуры  для эффективной работы бухгалтерского аппарата.

         На  предприятии используется журнально-ордерная форма бухгалтерского  учета. В  целях автоматизации бухгалтерского и управленческого учета на ОАО  «Каустик» используется система  «Галактика».

         Открытое  акционерное общество составляет и  представляет квартальную и годовую  отчетность на основании Положения  о бухгалтерском учете и отчетности.

         Состав, содержание, правила формирования и  заполнения бухгалтерской отчетности ОАО «Каустик»  до 2010 года регулировались Положением по бухгалтерскому учету 4/99 "Бухгалтерская отчетность организации", приказом Минфина №67н от 22.07.2003 г. "О формах бухгалтерской отчетности организации".

         Основными формами бухгалтерской отчетности за 2010 год  являлись форма №1 (баланс) и форма №2 (отчет о прибылях и убытках). Формы №№3-5 раскрывают информацию, содержащуюся в формах 1-2.

         Начиная с годовой бухгалтерской отчетности за 2011 г. вступает в силу Приказ Минфина России от 02.07.2010 N 66н, которым установлены обновленные формы бухгалтерской отчетности организаций (за исключением кредитных организаций и государственных (муниципальных) учреждений).

         Взаимоувязка  основных показателей отчетности показала, что отчетность ОАО «Каустик»  составлена верно.

         В результате проведенного аудита были установлены нарушения действующего порядка составления бухгалтерской  отчетности, в связи с чем аудиторская организация выразила мнение с оговоркой.

         По  результатам проведенного анализа  можно сделать вывод о том, что в целом предприятие работает стабильно и имеет как положительные, так и отрицательные моменты в финансово-хозяйственной деятельности.

         Характеризуя  состояние активов, необходимо отметить, что степень обновления основных фондов увеличивается (на 9,87%), а уровень  изношенности основных фондов снижается (на 5,36%). Следует отметить, что вложения во внеоборотные активы в текущем  периоде привело к увеличению стоимости основных фондов.

         Значительное  увеличение степени обновления основных фондов связано с внедрением реконструированных мощностей по производству винилхлорида.

         Увеличение  чистой прибыли в отчетном периоде  связано с получением доходов от участия в других организациях.

         Выручка за отчетный период снизилась на 6,8%, что обусловлено ограничениями  в поставках сырья и как  следствие снижением объемов  производства.

         Затраты на рубль продукции в рассматриваемом  периоде увеличились с 83,9 коп. до 91,3 коп, что связано со снижением выпуска продукции на 5,2% и одновременном ростом себестоимости выпущенной продукции.

         Рассматривая  показатели рентабельности, необходимо отметить снижение уровня рентабельности продукции и оборота из-за снижения прибыли от продаж.

         Использование производственной мощности основных продуктов  увеличилось, что свидетельствует  об увеличении загрузки производственных мощностей, что во многом связано  с внедрением модернизированного производства ВХ-ПВХ.

         Среднегодовая выработка на одного работника увеличилась на 29,58 тыс. руб. Это связано с опережающими темпами снижения численности рабочих в связи с консервацией ряда производств.

         Основной  причиной роста показателей ликвидности  являются опережающие темпы снижения текущих обязательств над темпами снижения текущих активов.

         Увеличение  показателей платежеспособности свидетельствует  об увеличении сроков погашения всей задолженности.

         Также следует отметить уменьшение продолжительности  оборота оборотных активов на 31,07 дня, продолжительности оборота средств в расчете на 23,26 дня, тогда как в 2009 году наблюдалось увеличение данных показателей по сравнению с 2008г.

         Оборачиваемость капитала снизилась с 0,70 раз в 2009 году до 0,55 раз в рассматриваемом  периоде, т.е. показывает, что в 2010г. совершено полных циклов производства и обращения на 0,16 раз меньше. Оборачиваемость собственного капитала уменьшилась на 0,18 дня. Снижение данных показателей произошло вследствие снижения выручки от реализации с одновременным ростом величины совокупного и собственного капиталов.

         В результате оценки структуры баланса  можно сделать вывод о том, что предприятие соответствует  признакам банкротства, но имеет  реальную возможность  восстановить свою платежеспособность. Достичь такой цели можно разными путями:

  • Вступление в банкротство (в определенных случаях возникает обязанность по подаче заявления в суд) с последующим выходом из процедуры и возвратом к полноценной деятельности.
  • Реструктуризация.
  • Осуществление комплекса иных мер, специально разработанных с целью выхода из сложившейся в компании кризисной ситуации.

         В связи с высокими транспортными  затратами на доставку продукции  и сырья в другие страны, предприятию  можно рекомендовать открыть  представительства или филиалы  в странах экспортерах и импортерах. Также ОАО «Каустик» необходимо:

         - оптимизировать кредитную политику предприятия;

         - внедрить наукоемкие технологии;

         - провести модернизацию систем управления процессами на основе новых компьютерных программ;

         - реализовать программы по ресурсосбережению.

         Таким образом, ОАО «Каустик» еще есть над чем трудиться, например, над качеством продукции и расширением ее ассортимента, над проблемой переработки накопленных твердых хлорорганических отходов. Такова специфика химической отрасли. Но в целом можно сказать, что предприятие имеет  перспективы дальнейшего развития и успешно действует на данный момент по сравнению с другими предприятиями города. 
   
   
   
   
   
   
   
   
   
  

  Список  использованной литературы 
  

  1.  «Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая)».

  2. «Налоговый кодекс Российской Федерации» (часть вторая) Глава 25.
  3. Федеральный закон « О бухгалтерском учете» от 21.11.1996 № 129-ФЗ.
  4. Приказ Минфина РФ от 22 июля 2003 г. N 67н "О формах бухгалтерской отчетности организаций" (с изменениями от 31 декабря 2004 г., 18 сентября 2006 г., 8 ноября 2010 г.).
  5. Приказ Минфина РФ от 02.07.2010 № 66Н  «О формах бухгалтерской отчетности организаций».
  6. Положение по ведению бухгалтерского учета и отчетности в РФ, утверждённое приказом Минфина РФ от 29.07.1998 №34Н.
  7. Положение по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2008), утвержденное приказом Минфина РФ от 06.10.2008 №106н,  
     с изменениями от 25.10.2010 №132н, от 08.11.2010 №144н.
  8. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации (ПБУ 4/99), утвержденное приказом Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н, в редакции приказов Минфина РФ от 18.09.2006.
  9. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» (ПБУ-9/99), утвержденное приказом Минфина РФ от 06.05.1999 №32н, в редакции приказов Минфина РФ от 27.11.2006.
  10. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации» (ПБУ-10/99), утвержденное приказом Минфина РФ от 06.05.1999 №33н,  с изменениями от 30.12.1999 №107н, от 30.03.2001 №27н, от 18.09.2006 №116н,  от 27.11.2006 №156н, от 25.10.2010 №132н, от 08.11.2010 №144н.
  11. Пояснительная записка к бухгалтерской финансовой отчетности ОАО «Каустик» за 2011 год.
  12. Безбородова Т.И. Анализ финансовой отчётности: Курс лекций. - Пенза: Филиал Всероссийского заочного финансово-экономического института, 2008. - 207 c.
  13. Керимов, В.Э. Бухгалтерский учет на производственных предприятиях: Учебник. – 4-е изд., изм.  доп. – М.: издательско-торговая корпорация «Дашков и К^о», 2009. – 580 с.
  14. Учебник под ред. В. Д. Новодворского. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. Издательство: ОМЕГА-Л, 2010. - 608 с.
  15. Учебное пособие под ред. О. В. Ефимовой, М. В. Мельник Анализ финансовой отчетности : Издательство: ОМЕГА-Л, 2009. – 451 с.
  16. Учетная политика на 2011 год // Клуб главных бухгалтеров. 2011. №1. с.15.
  17. Л. П. Фомичева. Бухгалтерская отчетность по новым формам // Бухгалтерский учет. 2011. №1. с. 21.
  18. М. Л. Пятов. Достоверность бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. 2011. №6. с. 94.
  19. В. Ю. Петрова. Составление промежуточной бухгалтерской отчетности // Бухгалтерский учет. 2011. № 4. с. 16.
  20. sprbuh.systecs.ru.
  21. www.kaus.ru.