Анализ движения денежных потоков

        4) долгосрочные и краткосрочные займы привлекаться не будут;

       5) предполагаемая продолжительность периода одного оборота запасов и сырья (2 дня), дебиторской задолженности (82 дня), кредиторской задолженности (54 дня), расчеты с бюджетом и персоналом (90 и 60 дней соответственно);

6) амортизация рассчитывается линейным способом. Норма амортизационных отчислений рассчитана на основе стоимости существующих основных средств на начало года, среднегодового срока службы основных средств и суммы амортизационных отчислений компании, заложенных в бизнес-плане, и составила 11 %. На первый прогнозный год определена в размере 2777тыс. руб.;

7)капитальные вложения определены в размере 7 444тыс. руб. на первый прогнозный год, на протяжении всего прогнозного периода  корректируются на прогнозный индекс инфляции;

8) горизонт планирования составляет пять лет;

9) темпы роста- 5%.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

      

     

  Заключение

Одно из главных направлений  анализа денежных потоков — обоснование  степени достаточности (недостаточности) формирования объема денежной массы  в целом, а также по видам деятельности, сбалансированности положительного и  отрицательного денежных потоков по объему и во времени. Наряду с анализом денежных потоков в целом по организации  целесообразно его проведение по отдельным структурным подразделениям. Платежеспособность и ликвидность предприятия зачастую находятся в зависимости от реального денежного оборота предприятия в виде потока денежных платежей, проходящих через счета хозяйствующего субъекта. Поэтому анализ движения денежных средств существенно дополняет методику оценки ликвидности и платежеспособности и дает возможность более объективно оценить финансовое благополучие предприятия.

           Разным аналитических задачам служат различные методические приемы, реализуемые в рамках прямого, косвенного методов анализа денежных потоков.

           Прямой метод наиболее полно раскрывает источники поступления денежных средств и направления их использования, он осуществляется на основе данных бухгалтерского учета и является достаточно трудоемким. Анализ денежных потоков косвенным методом осуществляется гораздо проще, для него достаточно бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках организации. Кроме того, он позволяет выяснить причины отклонения финансового результата от величины денежного потока.

Факторные модели позволяют  раскрыть, количественно измерить, проанализировать причинно-следственные связи меду различными показателями, всесторонне описывающими хозяйственную  деятельность организации. Кроме того, с помощью факторного моделирования  формируются прогнозные (плановые) показатели. В том числе определяются оптимальные величины денежных потоков  организации, соответствующие цели достижения максимальной эффективности хозяйственной деятельности при адекватном уровне финансового риска.

Также в данной курсовой работе были использованы статьи по совершенствованию  аналитической работы исследования анализа движения денежных средств (Приложение А, Б).