Статистический анализ денежного обращения и кредита

      Все перечисленные общие свойства (насыщение  экономики деньгами, возвратность избыточной денежной эмиссии, гибкость и мультипликативность  денежной эмиссии) при эффективном  их использовании ориентированы на развитие экономики. Вместе с тем денежная эмиссия при определенных условиях обладает специфическим свойством стимулировать рост производства.

      В цепи влияния возросшей денежной массы на производство уровню процентной ставки отводится первенствующая роль. Однако связь между величиной денежной массы, процентной ставкой и инвестициями не носит характера динамического закона, т. е. не обязательна, и проявляется, как правило, на кратковременных интервалах и лишь в стабильной экономике. Специфично проявилась эта связь в инфляционной экономике России, где в 1992 г. индекс-дефлятор ВВП к 1991 г. составлял 15,9 раза, денежная эмиссия увеличила денежную массу по агрегату М2 в 7,7 раза, а номинальные процентные ставки коммерческих банков возросли лишь в 4,6 раза, т. е. реально значительно уменьшились. При этом капитальные вложения в сопоставимых ценах не увеличились, а, наоборот, снизились на 45 % .

      В переходной экономике России 90-х  годов сложилось уникальное сочетание  трех факторов: либерализации цен, либерализации внешнеэкономической деятельности и приватизации производства. В этих условиях возник разрушительный гиперинфляционный механизм, для которого характерны следующие этапы: гиперинфляционная денежная эмиссия — перераспределение части национального дохода между группами населения — снижение рентабельности производства — уменьшение инвестиций — сокращение производства.

      Влияние денежной эмиссии на производство и, в частности, на производственные отношения  выразилось в соотношении темпов роста потребительских цен и средней заработной платы. Особенность состояла в том, что па первом этапе переходного периода темпы роста заработной платы отставали от темпов роста цен, а на последующих этапах, наоборот, темпы роста заработной платы в ряде случаев опережали темпы роста цен. Своеобразные скачки в этом движении проявились и 1992 и 1996 годах.

      В 1992 г. индекс потребительских цен в разах по сравнению с 1991 г. составлял 26,1, а темп роста среднемесячной заработной платы — 12,0. Это обстоятельство решающим образом содействовало росту рентабельности продукции промышленности до 38,3%. Однако значительно выше этой отметки была доходность от роста курса доллара. В 1992 г. курс доллара повысился с 110 до 414,5 руб. за один доллар, или в 3,75 раза. В итоге инвестиции в основной капитал значительно уменьшились, а ВВП в сопоставимых ценах сократился по сравнению с 1991 г. на 14,5 %.

      В 1996 г. среднемесячная заработная плата  возросла по сравнению с 1995 г. в 1,7 раза при индексе потребительских цен 1,2. Уровень рентабельности промышленной продукции упал с 20,1% в 1995 г. до 9,2 % в 1996 г., инвестиции в основной капитал снизились вдвое по сравнению с 1992 г., и произошло дальнейшее сокращение производства ВВП в неизменных ценах.

      Существенное  различие в соотношениях темпов роста заработной платы и цен на фоне инфляционной денежной эмиссии в 90-х годах было вызвано в основном изменением форм собственности: в 1992 г. в хозяйстве преобладала государственная собственность, а в 1996 г. — частная собственность.

      Известно, что к началу 1997 г. более половины акций приватизированных предприятий находились в собственности работников и менеджеров предприятий, в том числе 37,0 % акций принадлежали работникам и 15,1 % акций — менеджерам. В преимущественном росте заработной платы по сравнению с ростом цен проявился повышенный интерес работников-акционеров к росту своей реальной заработной платы.

      В перспективе, по мере концентрации акций  предприятий в руках менеджеров и сторонних собственников инфляционная денежная эмиссия может влиять на производственные отношения таким образом, что рост номинальной заработной платы будет отставать от роста цен на потребительские товары. Такое отставание повышает прибыль предприятий, часть которой используется для увеличения реального объема производства.

      Следовательно, наряду с понижением нормы процента увеличение количества денег при определенных условиях стимулирует развитие производства путем отставания темпа роста номинальной заработной платы от темпа роста цен.

      Эффективное использование свойств денежной эмиссии для целей укрепления и развития экономики обусловлено решением сложной проблемы количественной и качественной оптимальности массы эмитируемых денег. 
Заключение

    Задачи, поставленные в курсовой работе, были решены.

    В теоретической части были рассмотрены понятие и сущность денежного обращения и кредита, системы статистических показателей денежного обращения и кредита.

    В ходе экономико-статистического анализа динамики денежного обращения за 1998-2006 гг. было установлено, что после экономического кризиса 1998 года объем денежной массы имеет динамику стабильного роста. В связи с этим максимальный размер денежной массы М2 наблюдался в 2006 году.

    Анализ  структуры денежной массы показал, что доля наличных денег уменьшается с годами, а доля безналичных средств растет. За период с 1998 по 2006 гг. количество наличных денег снизилось с 41,4% до 31,0%, при этом количество безналичных средств возросло с 58,6% до 69,0%.

     В работе проанализирована зависимость  объемов кредитов, выданных за период с 1998 по 2006 гг, от региона. В качестве таких регионов были выбраны: Калининградская область, Республика Башкортостан и Приморский край. Между объемом кредита и регионом выдачи кредита выявлена существенная тесная связь. Фактор региональной принадлежности объясняет 98% вариации объемов выданных кредитов, остальные 2% обусловлены неучтенными факторами.

    Проведенный в работе анализ влияния денежной массы М2 на объем выданных кредитов показал, что между ними существует тесная линейная прямая связь. Построено уравнение регрессии: . Установили, что параметры регрессии и сама регрессия в целом, являются значимыми. Показана адекватность построенного уравнения регрессии. На основе уравнения регрессии был спрогнозирован объем выданных кредитов при величине денежной массы М2, равной 10000 млрд. рублей, он составил 3170,14 млрд. рублей.

     Список использованной литературы

      1. Практикум по теории статистики: Учеб. пособие / Под ред. Р.А.  Шмойловой. – М.: Финансы и статистика, 2001. – 421с.

      2. Курс социально-экономической статистики. Учебник для вузов / Под ред. М. Г. Назарова. - М.: Финстатинформ, 2000. – 771с.

     3. Гусаров В. М. Статистика: учеб. пособие для студ. вузов. – М.: ЮНИТИ, 2003. – 463 с.

      4. Салин В. Н. Социально-экономическая статистика: Учебник для вузов. - М.: Юристъ, 2001. – 461с.

      5. Социальная статистика. Учебник для вузов / Под ред. И. И. Елисеевой. - М.: Финансы и статистика, 1997. – 416с.

      6. Теория статистики: Учебник / Под ред. Р.А.Шмойловой.- М.: Финансы и статистика, 2005. - 450с.

      7. Финансы России, 2005: Статистический сборник / Редкол.: К. Э. Лайкам и др.; Госкомстат России. - М.: Б. и., 2005. – 638с.

      8. Экономическая статистика: Учебник для студ. вузов. / Под ред. Ю. Н. Иванова. – 2-е изд., доп. – М.: ИНФРА-М, 2000. – 480с.

      9. Вахрамеев М.В. Статистика финансов: Учебник для вузов. – 2-е изд. – М.: Финансы и статистика, 2002. – 816с.

      10. Данные с сайта www.cbr.ru

       Приложение 1

      Показатели  денежной сферы 

       Приложение 2

      Структура денежной массы и  динамика скорости обращения  денег