Международные валютно-кредитные отношения

     - мировая валютная система

     - международные расчеты

     - балансы международных расчетов

     - валютные курсы

     - валютные операции

     - международные валютно-кредитные  организации

     - риски МВКО

     - методы страхования рисков

     - международный кредит

     - мировой рынок ссудных капиталов [10]

     Международные валютно-кредитные отношения опосредуют МЭО, которые относятся к сфере материального производства, распределения, обмена, потребления.

     Существует  прямая и обратная связь между  валютными отношениями и воспроизводством.

 
 

     Рисунок 1- Связь международных валютно-кредитных отношений с другими сферами международных экономических отношений 

     С одной стороны, процесс общественного  воспроизводства, порождает международный  обмен товарами, капиталами, услугами, который невозможен без обращения  валюты. Поэтому состояние валютных отношений напрямую зависит от развития экономики – национальной и мировой, политической обстановки, соотношения  сил между странами и т.д. Включение  мирового рынка в процесс кругооборота капитала означает превращение части  денежного капитала из национальных денег в иностранную валюту и наоборот. Это происходит при международных расчетных, валютных, кредитных и финансовых операциях.

     С другой стороны, валютные отношения  вторичны по отношению к воспроизводству. Они обладают относительной самостоятельностью и оказывают на него обратное влияние. В условиях интернационализации  хозяйственной жизни усиливается  зависимость воспроизводства от внешних факторов - динамики мирового производства, зарубежного уровня науки  и техники, развития международной  торговли, притока иностранных капиталов.

     Неустойчивость  международных валютных отношений, валютные кризисы оказывают отрицательное  влияние на процесс воспроизводства. [1]

     Таким образом,  в современных условиях, международные валютно-кредитные отношения являются важнейшей составляющей международных экономических отношений и оказывают большое влияние на экономику в целом.

     Так же, являясь одной из форм международных экономических отношений, международные валютно-кредитные отношения представляют собой сложную иерархическую структуру, обладающую относительной самостоятельностью по отношению к воспроизводству. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2 Влияние мирового финансового кризиса на современное состояние международных экономических отношений 

2.1 Влияние мирового финансового кризиса на международные экономические отношения

     Мировой финансовый кризис 2007-2009 годов оказал большое влияние как на международные экономические отношения в целом, так и на отдельные их формы: мировую торговлю, иностранные инвестиции, миграцию рабочей силы.

     Можно выявить следующие причины  возникновения  мирового финансового кризиса:

          - общую цикличностью экономического развития

          - перегрев кредитного рынка и явившегося его следствием ипотечного кризиса

           - высокие цены на сырьевые товары (в том числе, нефть)

 Рисунок 2- Динамика цен на нефть.

          - перегрев фондового рынка

          - использование новых непроверенных финансовых методик и инструментов - кредитных дефолтных свопов (credit default swap), и иных деривативов

     Существенным  фактором возникновения финансового кризиса в США, по мнению ряда экспертов, стало широкое использование с начала 1990-х годов производных финансовых инструментов, деривативов (англ. derivatives) и стремление повысить доходность за счёт увеличения рисков.

     Еще одной причиной финансового кризиса  является образование экономического пузыря в США. По мнению некоторых аналитиков современной экономической жизнью руководит не рынок, а корпорации спекулянтов, которые и создали этот искусственный мир. [17]

     Наиболее  сильными последствиями финансовый кризис оказал на мировое воспроизводство. Такой вывод можно сделать, проанализировав темп прироста объемов ВВП ведущих стран мира.

     Таблица 1- Темп прироста ВВП ведущих стран мира

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

       

     Темпы прироста экономик практически всех развитых стран в 2009 году сократились в среднем на 2,5-3,5 %. Так, снижение темпов ВВП США составило по итогам года 2,7 %, Японии – 6,1 %, Великобритании – 4 %. ВВП стран Еврозоны упадет за год на 4,0%. Снижение темпов ВВП в Канаде составило 2,2 %.

        Что же касается развивающихся  рынков, ВВП Китая в 2009 году  cоставил 6,5 %, а по Индии – 4,1 %.

        Темпы прироста ВВП России  снизились 5,9 %. При этом аналитики полагают, что в 2010 году рост экономики РФ составит всего 1,3 %. [14]

     Из-за мирового финансового кризиса ближайшие  перспективы экономического роста  в развивающихся странах выглядят неопределенно, а объемы мировой торговли, сократились - впервые с 1982 года. Замедление экономики привело к обвалу цен на сырьевые товары - вошедший в историю пятилетний «сырьевой бум» закончился.

     Так же, мировой финансовый кризис оказал отрицательное воздействие на прирост объема международной торговли.

     Объемы  мировой торговли в 2009 году сократились  на 2,1%, что означает существенное снижение экспорта из развивающихся стран. В  результате мировой ВВП вырос  в 2009 году только на 1,5 %. При этом в  развивающихся странах темпы  экономического роста снизились  до 3,1 %, а в странах с высоким  уровнем доходов, в среднем, наблюдается  отрицательный рост экономики.

     Таблица 2 Темп прироста объемов экспорта ведущих стран мира 
 

          В среднем по миру, в 2009 году темп прироста экспорта составил, по сравнению с 2008 годом, на 0,7 %, импорта - на 0,3 %. Темп прироста экспорта развивающихся стран составил 1,5 %, а импорт- на 1,2 %, где в развитых странах темп прироста экспорта снизился на 0,2 %, импорта-0,2 %. [14]

Таблица 3 –Темп прироста объемов импорта ведущих стран мира 
 

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Еще одной сферой международных экономических отношений, пострадавшей от кризиса является сфера международного движения капитала.

     Из-за ужесточения условий кредитования и повышенной неопределенности в 2009 году замедлился прирост инвестиций и в развивающихся странах, и  в странах с высоким уровнем дохода. [16]