Теория лизинга

     Сбытовая  функция присуща лизингу в том случае, если к нему прибегают в целях расширения круга потребителей и завоевания новых рынков сбыта.

     Лизинг в качестве альтернативного финансового приема заменяет источники долгосрочного и краткосрочного финансирования. Поэтому преимущества и недостатки лизинговых операций сравнивают в первую очередь с преимуществами и недостатками традиционных источников финансирования инвестиций (долгосрочных и среднесрочных кредитов).

     Основные  преимущества лизинга, но сравнению с кредитом, состоят в следующем:

     • лизинг более доступен для клиентов, чем банковский кредит, поскольку обеспечением лизинговой сделки является само имущество, сданное в лизинг;

     • арендная форма лизинговой сделки предполагает при прочих равных условиях большую защищенность кредитора и, снижая риск, допускает увеличение сумм задолженности;

     • расходы по лизинговым платежам относятся на себестоимость продукции, а не выплачиваются из прибыли как при кредите;

     • лизинг предполагает 100%-ное финансирование и не требует немедленного начала платежей, что позволяет без резкого финансового напряжения обновлять производственные фонды, приобретать дорогостоящее оборудование. При использовании обычного кредита предприятие должно часть стоимости покупки оплатить за счет собственных средств, так как обычно кредит предоставляется не в полном размере;

     • международные лизинговые операции влияют на состояние платежного баланса. В условиях дефицита платежного баланса лизинг привлекателен тем, что обязательства по нему в соответствии с международной практикой не включаются в объем внешней задолженности страны;

     • лизинговая сделка зачастую может иметь такую структуру, которую невозможно реализовать иначе, как через лизинг, например, когда предприятие заинтересовано в неполном погашении покупной стоимости имущества в составе платежей или желает получить «пакет» услуг, включающих обслуживание имущества или его страхование;

     • «забалансовый»- характер лизингового финансирования означает возможность сокрытия лизингополучателем его существенных финансовых обязательств, возникающих по лизинговым сделкам, от банков при последующих обращениях за кредитами. Не имея данных о действительной кредиторской задолженности, банки могут выдавать такие кредиты, которые не были бы выданы, если бы финансирование осуществлялось в форме кредитования.

     Однако  помимо преимуществ, существуют и недостатки лизинга по сравнению с кредитом:

     • от долгосрочного кредита лизинг отличается повышенной сложностью организации, которая заключается в большем количестве участников;

     • преимущество лизинга перед кредитом в части обеспечения возврата заемных средств весьма спорно, так как предмет лизинга (даже находящийся на балансе лизингодателя до полного выполнения лизингополучателем своих обязательств по оплате) ничем не надежнее залога, являющегося обеспечением кредита;

     • предоставление оборудования в лизинг может, с одной стороны, расширить производство, а с другой стороны, увеличить себестоимость продукции. В свою очередь, это может существенно понизить рентабельность продукции;

     • на лизингодателя ложится риск морального старения оборудования и получения лизинговых платежей, а для лизингополучателя стоимость лизинга иногда больше, чем цена банковского кредита в силу высоких процентов;

     • лизингодатель, не имеющий дешевых и стабильных источников финансовых средств, подвержен риску внезапного изменения процентных ставок по кредитам, которые он вынужден брать для финансирования инвестиций лизингополучателя — это удорожает и стоимость лизингового контракта.

     В то же время, несмотря на отмеченные недостатки, преимуществ у лизинга гораздо больше, поэтому он остается важнейшим заемным источником финансирования капитальных вложений. Использование лизинговых операций дает возможность предприятиям приобретать или арендовать новые высокоэффективные основные фонды, восстанавливать свой экспортный потенциал, решать важнейшие экономические задачи. Лизинг способствует научно-техническому прогрессу, обновлению и расширению производства. С его помощью может быть улучшено финансовое положение предприятии за счет роста производства и реализации конкурентоспособной и рентабельной промышленной продукции, а также за счет экономии чистой прибыли путем отнесения расходов по лизингу на себестоимость продукции. 

    1.3 Нормативное регулирование  лизинговой деятельности  в РБ 

     К основным нормативным правовым актам, регулирующим лизинговые отношения  на территории Республики Беларусь, относятся:

     - Гражданский кодекс Республики  Беларусь от 07.12.1998 г. № 218-З  (статьи 636-641).

     По  договору финансовой аренды (договору лизинга) арендодатель обязуется приобрести в собственность указанное арендатором имущество у определенного им продавца и предоставить арендатору это имущество за плату во временное владение и пользование для предпринимательских целей. Арендодатель в этом случае не несет ответственности за выбор предмета аренды и продавца.

     Договором финансовой аренды может быть предусмотрено, что выбор продавца и приобретаемого имущества осуществляется арендодателем.

     - Положение о лизинге, утвержденное  Постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 04.06.2010 г. № 865.

     Положением  регулируются общие экономические  и правовые условия и порядок осуществления деятельности по заключению, исполнению, прекращению действия договоров финансовой аренды (лизинга) (далее – договоры лизинга), в том числе хозяйственных операций в связи с исполнением этих договоров.

     При отражении в бухгалтерском учете объекта лизинга и лизинговых платежей следует в основном руководствоваться следующими документами:

     - Инструкция о порядке бухгалтерского  учета лизинговых операций, утвержденная  Постановлением   Министерства  финансов Республики Беларусь  от 30.04.2004 г. № 75;

     Инструкция  о порядке бухгалтерского учета  лизинговых операций  устанавливает единый порядок отражения в бухгалтерском учете лизинговых операций для коммерческих и некоммерческих организаций (исключая банки, иные небанковские кредитно-финансовые организации, организации, финансируемые из бюджета (бюджетные организации), и индивидуальных предпринимателей, принявших решение о ведении бухгалтерского учета.

     - Инструкция об отражении в  бухгалтерском учете хозяйственных  операций с основными средствами,   утвержденная Постановлением Министерства финансов Республики Беларусь от 20.12.2001 г. № 127;

     - Инструкция по бухгалтерскому  учету основных средств, утвержденная  Постановлением Министерства  финансов  Республики Беларусь от 12.12.2001 г.  № 118.

     Амортизационные отчисления по объекту аренды (лизинга) производятся ежемесячно в течение срока договора аренды (лизинга) арендатором (лизингополучателем) либо арендодателем (лизингодателем):

     при исполнении договора аренды – установленными настоящей Инструкцией способами, методами и правилами;

     при исполнении договора лизинга – принятыми  в соответствии с условиями договора способами и методами исходя из амортизируемой стоимости объекта лизинга, размеров и периодичности перечисления лизинговых платежей, установленных договором лизинга, независимо от формы лизинга. Индивидуальные предприниматели также начисляют амортизацию в соответствии с условиями договора лизинга.

     Начисление  амортизации по объектам лизинга  начинается с даты их ввода в эксплуатацию лизингополучателем.

     Амортизируемая  за срок договора стоимость объекта  лизинга устанавливается с учетом требований законодательства договором по согласованию между лизингодателем и лизингополучателем. При этом за срок действия договора , как лизингодатель, так и лизингополучатель имеют право производить начисление амортизации в сумме, не превышающей разницу между контрактной стоимостью объекта лизинга и его выкупной (остаточной) стоимостью, определяемой условиями договора.

     Если  условиями договора лизинга на период его действия размеры амортизационных отчислений по объекту лизинга не определены, то амортизация начисляется линейным способом исходя из нормативного срока службы.

     Амортизация по отдельным объектам лизинга:

     предметам интерьера (включая офисную мебель), предметам для отдыха, досуга и развлечений, легковым автомобилям (кроме автомобилей, относимых к специальным, и автомобилей, используемых для услуг такси) – начисляется линейным способом;

     зданиям, сооружениям, передаточным устройствам  – начисляется исходя из срока  полезного использования, установленного в диапазоне от нормативного срока службы, уменьшенного на срок фактической эксплуатации, до 1/5 указанной величины, но не менее трех лет.

     Бухгалтерский учет лизинговых операций ведется в  соответствии с Инструкцией о порядке бухгалтерского учета лизинговых операций, утвержденной постановлением Минфина РБ от 30.04.2004 № 75 (в ред. от 23.07.2004 № 114).

       Порядок начисления и принятия  к вычету НДС по объектам  лизинга регулируется Инструкцией о порядке исчисления и уплаты налога на добавленную стоимость, утвержденной постановлением МНС РБ от 31.01.2004 № 16 (с изменениями и дополнениями). Порядок отражения НДС в бухгалтерском учете установлен Инструкцией о порядке отражения в бухгалтерском учете налога на добавленную стоимость, утвержденной постановлением Минфина РБ от 16.12.2003 № 176 (в ред. от 31.12.2004 № 193).

     Бухгалтерский учет объекта лизинга и начисленной  по нему амортизации осуществляет лизингодатель  либо лизингополучатель - в зависимости  от того, на балансе у какой из сторон договора числится объект лизинга.

     Начисление  амортизации по объекту лизинга  лизингодатель либо лизингополучатель осуществляет в порядке, установленном законодательством, договором лизинга.

     Стоимость объекта лизинга в период действия договора лизинга не подлежит переоценке.

     Суммовые  и курсовые разницы по договору лизинга  подлежат отражению и списанию в  порядке, который преимущественно  изложен в следующих документах:

     - Декрет Президента Республики  Беларусь от 30.06.2000 г. № 15 «О  порядке проведения переоценки  имущества и обязательств в иностранной валюте при изменении Национальным банком курсов   иностранных валют и отражения в бухгалтерском учете курсовых разниц»;

     - Инструкция по бухгалтерскому  учету активов и обязательств  организации, стоимость которых   выражена в иностранной валюте, утвержденная Постановлением Министерства финансов Республики   Беларусь от 27.12.2007 г. № 199;

     - Инструкция о порядке бухгалтерского  учета лизинговых операций, утвержденная  Постановлением  Министерства финансов  Республики Беларусь от 30.04.2004 г. № 75.

     При начислении амортизации объекта  лизинга необходимо учитывать следующие  документы:

     - Инструкция о порядке начисления  амортизации основных средств  и нематериальных активов, утвержденная Постановлением Министерства экономики Республики Беларусь, Министерства финансов Республики Беларусь и Министерства архитектуры и строительства Республики Беларусь от 27.02.2009 г. № 37/18/6;

     - Положение о лизинге, утвержденное  Постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 04.06.2010 №865.

     Специальные условия реализации лизинговых проектов предусмотрены:

     - Указом Президента Республики  Беларусь от 8 апреля 2004г. № 171 "О некоторых мерах по улучшению  условий реализации транспортных  средств отечественного производства".

     - Указом Президента Республики Беларусь от 3 июня 2008г. №291 "О некоторых вопросах развития строительной отрасли".

     Порядок налогообложения лизинговых операций регулируется целым рядом иных нормативных правовых актов.