Оборотные средства предприятия

Коммерческие  кредиты - это кредиты других организаций, которые предоставляются в виде займов, авансов и векселей для осуществления расчетных операций.

Несмотря на повышение роли заемных средств  в формировании оборотного капитала, далеко не все организации имеют  возможность привлекать заемные средства для его пополнения, что связано с дороговизной кредитных ресурсов [19]. 

Следует отметить, что использование векселя в  качестве платежного средства еще не получило должного распространения.

Между тем привлечение  заемных средств экономически оправданно, так как покрывает временную дополнительную потребность 1 организации в оборотных средствах. 

К привлеченным организацией в хозяйственный оборот средствам относится кредиторская задолженность - по существу, бесплатный денежный ресурс, возникающий вследствие существующего порядка оплаты готовой продукции и услуг. В отличие от устойчивых пассивов, кредиторская задолженность - не планируемый источник формирования оборотных средств. Однако в большинстве случаев кредиторская задолженность возникает в результате нарушения расчетно-платежной дисциплины и вследствие несоблюдения организацией сроков оплаты продукции и расчетных документов [24]. 
 
 
 
 

Определение потребности в оборотных средствах 

Для определения  потребности предприятия в оборотных  средствах осуществляется нормирование оборотных средств.

Под нормированием  оборотных средств понимается процесс определения экономически обоснованной потребности предприятия в оборотных средствах, обеспечивающих нормальное протекание производственного процесса [8]. 

К нормируемым оборотным средствам относятся все оборотные производственные фонды (производственные запасы, незавершенное производство и полуфабрикаты собственного производства, расходы будущих периодов) и готовую к реализации продукцию (рис. 2). 

Нормативы оборотных средств рассчитываются в натуральном выражении (штуки, тонны, метры и т.п.), в денежном выражении (рублях) и в днях запаса [12].

Общий норматив оборотных средств предприятия, рассчитывается только в денежном выражении и определяется путем суммирования нормативов оборотных средств по отдельным элементам 

ФОБЩ=ФПЗ+ФНЗП+ФРБП+ФГП ,            (4) 

где ФПЗ –  норматив производственных запасов, руб.;

ФНЗП – норматив незавершенного производства, руб.;

 ФРБП –  норматив расходов будущих периодов, руб.;

 ФГП – норматив запаса готовой продукции на складах предприятия, руб. 
 
 

Норматив производственных запасов (ФПЗ) определяется по формуле 

,                                       (5) 

где n – количество различных видов производственных запасов;

НПЗi – общая норма запаса по i-ому виду производственных запасов, дн.;

Рi – среднесуточный расход i-ого вида производственных запасов, руб. 

,                                    (6) 

где Пi– потребность  в i-ом виде производственных запасов  за плановый период, руб.;

F – число  дней в плановом периоде (в  расчетах нормирования принимается  год – 360 дней, квартал – 90 дней, месяц – 30 дней) [20]. 

Общая норма  запаса (НПЗi) определяет на какое количество дней предприятие должно быть обеспечено оборотными средствами по данному виду производственного запаса. 

НПЗi= НТЕКi + НСТРi + НПОДГi ,               (7) 

где НТЕКi – норма  текущего запаса, дн.;

НСТРi – норма  страхового запаса, дн.;

НПОДГi – норма  подготовительного (технологического) запаса, дн. 

Текущий запас  необходим для обеспечения бесперебойного хода производства на предприятии в период между очередными поставками. Норма текущего запаса принимается, как правило, равной половине среднего интервала между двумя очередными поставками [21]. 

Страховой запас  предусмотрен для предупреждения последствий связанных со сбоями в снабжении. Норма страхового запаса устанавливается либо в пределах 30-50% от нормы текущего запаса, либо равной максимальному времени отклонений от интервала поставок. 

Подготовительный (технологический) запас создается в тех случаях, когда поступающие на предприятие сырье и материалы, требуют соответствующей дополнительной подготовки (сушка, сортировка, раскрой, комплектация и т.п.).

Норма подготовительного  запаса определяется с учетом конкретных условий производства и включает в себя время на прием, разгрузку, оформление документов и подготовку к дальнейшему использованию сырья, материалов и комплектующих [33].

Норматив незавершенного производства (ФНЗП) равняется сумме нормативов по всем видам продукции.

,                             (8) 

где m – количество наименований продукции;

ФНЗПj– норматив незавершенного производства по j-ому  виду готовой продукции, руб.

,             (9) 

где Nj – объем  выпуска j-ого вида продукции в  натуральных единицах;

Sj – производственная себестоимость j-ого вида продукции, руб.; 

 ТЦj – длительность  производственного цикла j-ого  вида продукции, дн.; kНЗj – коэффициент  нарастания затрат по j-ому изделию [20]. 

Коэффициент нарастания затрат (kНЗj) характеризует степень готовности изделий и определяется отношением средней себестоимости незавершенного производства к производственной себестоимости готовой продукции.

 В случае  равномерного нарастания затрат  на производство коэффициент нарастания затрат рассчитывается по формуле 

,                   (10) 

где d – доля единовременных начальных затрат в  себестоимости продукции (расход сырья  и материалов в начале цикла изготовления). 

При неравномерном  нарастании производственных затрат расчет этого коэффициента усложняется и требует изучения характера нарастания затрат по этапам производственного цикла [18]. 

Норматив оборотных  средств расходов будущих периодов (ФРБП) можно определить по формуле  

ФРБП= РО – РПЛ + РС,                   (11) 

где РО– сумма  средств в расходах будущих периодов на начало планируемого периода, руб.;

РПЛ – расходы, производимые в планируемом периоде, руб.;

РС – расходы, списываемые на себестоимость продукции  в планируемом периоде, руб. 

Норматив оборотных средств в запасах готовой продукции на складах предприятия (ФГП) равен сумме нормативов по отдельным видам готовой продукции:

,                  (12) 

где ФГЛj – норматив готовой продукции по j-ому изделию, руб. 

,              (13) 

где НГПj – норма запаса готовой продукции по j-ому виду изделий, дн. 

Норма запаса готовой  продукции (НГПj) включает в себя время необходимое на приемку изделий из цехов, комплектацию транспортной партии, упаковку и отгрузку продукции, оформление документации. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Глава 4. Показатели использования оборотных средств 

Важнейшими показателями использования оборотных средств  на предприятии являются коэффициент  оборачиваемости оборотных средств и длительность одного оборота [35]. 

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств, показывающий сколько оборотов совершили оборотные средства за рассматриваемый период определяется по формуле 

,                         (14) 

где NРП – объем  реализуемой продукции за рассматриваемый  период в оптовых ценах, руб.;

 ФОС – средний остаток всех оборотных средств за рассматриваемый период, руб.

Средний остаток  оборотных средств определяется по формуле среднего хронологического [16]. 

Длительность  одного оборота в днях, показывающая за какой срок к предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализации продукции, определяется по формуле  

,     (15)          или            ,           (16) 

Ускорение оборачиваемости  оборотных средств ведет к высвобождению оборотных средств предприятия из оборота.

Напротив, замедление оборачиваемости приводит к увеличению потребности предприятия в оборотных средствах [11].

Абсолютное высвобождение (вовлечение) оборотных средств определяется следующим образом 

,                                 (17) 

   где,    – средний остаток оборотных средств в базовом и сравниваемом периодах соответственно, руб. [ 12 ] 

Относительное высвобождение (вовлечение) оборотных  средств происходит в случае ускорения (замедления) оборачиваемости и может быть определено по формуле:

,                              (18) 

где NРП1 – объем  реализации продукции в сравниваемом периоде в оптовых ценах, руб.; 

– длительность одного оборота в  днях в базовом и сравниваемом периодах, дн. [19]. 

Ускорение оборачиваемости  оборотных средств может быть достигнута за счет использования следующих факторов:

-  опережающий  темп роста объемов продаж  по сравнению с темпом роста  оборотных средств; 

-совершенствование  системы снабжения и сбыта; 

- снижение материалоемкости  и энергоемкости продукции; 

- повышение качества продукции и ее конкурентоспособности;

- сокращение  длительности производственного  цикла и др. [ 32 ]

Заключение 

В заключении можно  сделать следующие выводы.

В системе мер, направленных на повышение эффективности  работы предприятия и укрепление его финансового состояния, важное место занимают вопросы рационального использования оборотных средств. 

Оборотные средства представляют собой совокупность денежных средств, авансируемых предприятием для  создания оборотных производственных фондов и фондов обращения, обеспечивающих их непрерывный кругооборот. Постоянное движение оборотных средств является основой бесперебойного процесса производства и обращения. Это важнейшая функция оборотных средств - производственная [1, 4]. 

Проблема улучшения  использования оборотных средств стала еще более актуальной в условиях формирования и развития рыночных отношений. Интересы предприятий требуют полной ответственности за результаты своей производственно - финансовой деятельности. Поскольку финансовое положение предприятий находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств и предполагает соизмерение, затрат с результатами хозяйственной деятельности и возмещение затрат собственными средствами, предприятия заинтересованы в рациональной организации оборотных средств - организаций их движения с минимально возможной суммой для получения наибольшего экономического эффекта.

Управление оборотными средствами напрямую связано с механизмом определения плановой потребности  предприятия в них, их нормированием. Для предприятия важно правильно определить оптимальную потребность в оборотных средствах, что позволит с минимальными издержками получать прибыль, запланированную при данном объеме производства. Занижение величины оборотных средств влечет за собой неустойчивое финансовое состояние, перебои в производственном процессе и, как следствие, снижение объема производства и прибыли. В свою очередь, завышение размера оборотных средств снижает возможности предприятия производить капитальные затраты по расширению производства [26].