Оборотные средства и их использование на предприятии

Как видно из таблицы 3.1., предприятие в период с 2009 по 2010 гг. не несло убытков. Нераспределенная прибыль резко возросла в 2010г, что связано с увеличением выручки от реализации товаров и услуг. В принципе, рост нераспределенной прибыли следует считать положительным фактором.

Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависят от того, каким капиталом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они приносят. Анализ капитала помогает выявить недостатки в работе предприятия и разработать способы нивелирования (вплоть до полного искоренения) этих недостатков. Также анализ капитала предприятия - это начальный шаг к оценке эффективности деятельности предприятия.

Актив баланса дает представление об экономических ресурсах хозяйствующего субъекта, и таким образом, анализ активов позволяет оценить экономический потенциал предприятия по осуществлению будущих затрат.

Объем, состав и структура оборотного капитала ООО «Перспектива» были оценены по результатам бухгалтерской отчетности за 2009-2010гг. Для анализа использовали формы №1, 2, 5 бухгалтерской отчетности (бух. баланс, отчет о прибылях и убытках). Сопоставление данных рассмотренных форм отчетности позволило выявить динамику объема имущества, а также изменения структуры имущества. Основной документ, использованный в анализе - бухгалтерский баланс (форма №1), на основании актива которого составлена аналитическая таблица 3.2.

Таблица 3.2. - Структура активов предприятия ООО «Перспектива» за 2009 – 2010гг. Тыс. руб.

Рассмотрим подробнее структуру и динамику внеоборотных активов, представленных в балансе ООО «Перспектива» основными средствами и незавершенным строительством.

Рост внеоборотных активов обусловлен, в основном, неуклонным наращиванием основных средств, однако, имеются и объекты незавершенного строительства (рост этой статьи баланса обусловлен приобретением в 2009 году недостроенного здания), однако прирост по этой статье относительно незначителен. Рост основных средств - это приобретение материального имущества (компьютерной техники, автомобилей, спецприборов).

Структура внеоборотных активов постоянна: основную их часть составляют основные средства (93% - 94%), кроме которых имеется незавершенное строительство (6% - 7%). Видимо, для снижения доли (и фактической стоимости) незавершенного строительства, следует завершить строительство здания, которое при этом из статьи «незавершенное строительство» перейдет в статью «основные средства».

Далее рассмотрим последовательно изменения оборотного капитала, а также произведём сопоставление данных бухгалтерского баланса с другими формами отчётности, что позволит более полно интерпретировать баланс.

Оборотные активы предприятия ООО «Перспектива» представлены в балансе статьями: запасы (в том числе: сырье, материалы и другие аналогичные ценности; затраты в незавершенном производстве; расходы будущих периодов), налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям, дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты), денежные средства и прочие оборотные активы.

Рост оборотных активов обусловлен, в основном, увеличением краткосрочной (до 1 года) дебиторской задолженности при уменьшении НДС на приобретенные ценности (т.е. предприятие снижает темпы приобретения ценностей) и нестабильных изменениях прочих разделов. Наличие столь крупной дебиторской задолженности является неблагоприятным фактором, способным нарушить стабильность работы организации. Предложенные для анализа документы не позволяют выявить характер дебиторской задолженности, однако, наиболее разумным представляется предположение о том, что дебиторскую задолженность следует считать нормальной, а не неоправданной. То есть, её наличие связано, вероятнее всего, с используемыми формами расчётов, а не с недостатками деятельности предприятия. Тем не менее, следует использовать иные способы расчётов, для предотвращения злоупотреблений со стороны недобросовестных заказчиков.

Основная часть оборотных активов предприятия представлена дебиторской задолженностью со сроком погашения до 12 месяцев (54% - 85% оборотных активов). Кроме того, в 2009г и 2010г значительная часть (23% -29%) оборотных активов была представлена денежными средствами. Следует также отметить значительное количество запасов в 2009-2010гг (11% - 12% оборотных активов).

Поскольку использование того или иного метода учета запасов материальных ресурсов в значительной степени зависит от специфики деятельности предприятия, то можно предположить, что организация, не занимающаяся промышленным производством, не занимающаяся торгово-закупочной деятельностью, а специализирующаяся на проектно-изыскательских работах, для учета запасов использует метод средней себестоимости (методы ФИФО и ЛИФО в данном случае не несут смысловой нагрузки, поскольку последовательность использования запасов едва ли имеет значение). Тем более, что запасы представлены, в основном, затратами в незавершенном производстве, которые неторговые организации, как правило, оценивают именно по средней себестоимости.

Рассмотрим структуру запасов предприятия. Запасы включают в себя материалы для выполнения работ, как текущих, так и будущих, начатых и планируемых.

Запасы предприятия - это, в основном (55% - 92%), затраты в незавершенном производстве. Это в определенной степени отражает специфику деятельности предприятия - проектно-изыскательские работы. При большой длительности работ, на конец отчётного периода остается достаточное количество незавершенных проектов, соответственно, в структуре запасов затраты в незавершенном производстве оказываются значительными. Кроме того, имеются запасы сырья, материалов и других аналогичных ценностей (8% - 45%).

Заметим, что снижение в 2010г. доли затрат в незавершенном производстве связано с уменьшением фактической стоимости этого вида запасов, тогда как фактическая стоимость сырья и материалов в 2010г. по сравнению с 2009г. изменилась незначительно.

Имущество предприятия, объем, состав и структура которого отражены в активе баланса, в зависимости от источников формирования подразделяют на собственные и заемные средства.

Динамика краткосрочных обязательств такова, что эта компонента баланса значительно возросла в 2009г (с 2010 тыс. руб до 10171 тыс. руб, на 8164 тыс. руб, то есть, в 5,1 раза), и вновь снизилась в 2010 (до 3187 тыс. руб - на 6984 тыс. руб или в 3,2 раза по сравнению с 2009г).

В динамике видно, что размер добавочного капитала неизменен, и рост капитала и резервов обусловлен изменением количества нераспределенной прибыли (согласно отчету о прибылях и убытках (см. таблицу 3.3), предприятие в период с 2009 по 2010 г.г. не несло убытков).

Нераспределенная прибыль резко возросла в 2010г, что связано с увеличением выручки от реализации товаров и услуг. Эта статья - некий резерв, который предприятие может использовать для последующего пополнения основных средств или запасов. В принципе, рост нераспределенной прибыли следует считать положительным фактором.

Таблица 3.3. Доходы и расходы ООО «Перспектива» за 2009-2010 гг. Тыс.руб.

Структура капитала и резервов претерпела некоторые изменения в период за 2010г. В 2009-2010гг соотношение нераспределенной прибыли (непокрытых убытков) с добавочным капиталом было стабильно. В 2010г произошло резвое увеличение нераспределенной прибыли (непокрытых убытков) до 92% от общего размера капитала и резервов.

Долгосрочные обязательства ООО «Перспектива» представляют собой отложенные налоговые обязательства в размере 9 тыс. руб. на конец 2009г и 64 тыс. руб. - на конец 2010г. Это весьма незначительные суммы в масштабах баланса.

Краткосрочные обязательства представлены кредиторской задолженностью, резко возросшей за счет статьи «прочие кредиторы» в 2009г. Кроме кредиторской задолженности в 2009г появляется статья «Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов». Но размер этой статьи незначителен – 6 тыс. руб. в 2009г и 14 тыс. руб. в 2010г.

Проведем анализ платежеспособности ООО «Перспектива» (таб. 3.4).

Таблица 3.4 Платежеспособность ООО «Перспектива», 2008 – 2010гг.