Эффективность использования не материальных активов

Расчёт динамики структуры и  стоимости нематериальных активов  происходит следующим образом:  остаточная стоимость активов на начало года складывается с остаточной стоимостью того же актива на конец года, затем полученная сумма делится пополам. Это можно представить в виде формулы:

                  (4)

Иными словами, находится среднее  значение стоимости нематериальных активов в году. Методика неизменна как для базисного, так и для планового периодов.

Данная методика не только позволяет  вычислить среднюю остаточную стоимость  активов за год, но также наглядно показывает удельный вес актива в  общем объёме нематериальных активов  предприятия, что позволяет эффективно планировать дальнейшие шаги организации и судить о необходимости корректировки деятельности и применяемой политики.

После расчёта стоимости необходимо вычислить отклонение планового  года от базисного, отражённое в абсолютном денежном, а также в процентном выражении. Высчитывать отклонение будем по следующей формуле:

             (5)

Данный расчёт необходим, как и  предыдущий, в целях эффективного планирования деятельности и анализа  ошибок прошлых периодов.

После этого нужно вычислить  отклонение в процентном выражении. Для этого следует соотнести  отклонение актива и значение стоимости  показателя, а затем умножить результат на сто процентов. Иначе это можно представить формулой:

                                    (6)

Имея результаты указанных расчётов, необходимо определить долю актива в общем объёме нематериальных активов предприятия, выраженную в процентах. Такое значение можно получить путём отношения стоимости актива к общей стоимости НМА. Это выражается формулой:

                                        (7)

Где за J принимаем показатель доли данного актива в общем объёме нематериальных активов организации, а за значения стоимости всех НМА будем принимать соответствующие значения из отчёта на каждый год в отдельности.

3. Методика расчёта показателей рентабельности использования 
   нематериальных активов

Проведём расчёт показателей на примере ООО «Сеня Энтерпрайз».

Вложение средств в нематериальные активы преследует цель - получение дополнительной прибыли от их использования. Поэтому эффективность их использования оценивается по уровню дополнительного дохода на рубль вложенного капитала в нематериальные активы (ДВК):

                  (8)

Величина этого показателя зависит  от рентабельности данного вида активов (отношение полученной прибыли к сумме амортизации нематериальных активов) и коэффициента их оборачиваемости (отношение суммы годовой амортизации по нематериальным активам к среднегодовой первоначальной их стоимости). Взаимосвязь данных показателей можно представить следующим образом:

,                                             (9)

где П - прибыль от использования нематериальных активов;

НА — среднегодовая стоимость нематериальных активов;

А_м - сумма годовой амортизации по нематериальным активам.

За отчетный год отдача нематериальных активов в предприятии снизилась. Этому способствовало уменьшение рентабельности и снижение коэффициента оборачиваемости данного вида активов. Точнее определить изменения в показателях предприятия мы можем, сравнив результаты отчётности за 2 периода: прошлый отчётный год и базисный год. 

Если для расчета эффективности  использования нематериальных активов по предложенной методике отсутствует информация о сумме прибыли, полученной от применения интеллектуального продукта, то доходность нематериальных активов рассчитывается по общепринятой формуле доходности всего капитала:

,                                                  (10)

где В - выручка от реализации продукции и услуг;

П/В - рентабельность продаж;

В/НА - отдача материальных активов.

Эффективность нематериальных активов  будет повышаться, если темпы роста прибыли и выручки будут опережать темпы роста нематериальных активов.

Методика расчёта коэффициента прибыли на рубль амортизации.

Данный коэффициент – это  относительный показатель экономической  эффективности использования нематериальных активов. Показатель прибыли на рубль  амортизации частично отражает финансовую отдачу от реализации активов на предприятии. Коэффициент высчитывается по следующей  формуле:

  
                              (11)

Этот коэффициент, как и другие показатели рентабельности, выполняет  ряд простых, но в то же время важных функций, в числе которых:

• Предоставление информации сторонним заинтересованным лицам, таким, как потенциальные партнёры, инвесторы, клиенты, государственные структуры и др.
• Обеспечение информационной базы для аналитиков самого предприятия и внутриорганизационного совета учредителей в целях планирования дальнейших действий, разработки стратегии конкурентной борьбы и т.д.
• Создание информационной базы для анализа результатов прошедших временных периодов, формирования на их основе направлений деятельности и развития предприятия для достижения поставленных целей.

Таким образом, оценка коэффициента прибыли  на рубль амортизации очень важна  как для самого предприятия, так  и для структур внешнего мира.

Методика расчёта коэффициента оборачиваемости нематериальных активов.

Данный показатель является финансовым коэффициентом, равным отношению выручки от продаж к средней остаточной стоимости активов:

                            (12)

Коэффициент показывает интенсивность  использования определённых активов: сколько денежных единиц реализованной  продукции принесла каждая единица рассматриваемых активов. Или, иначе говоря, отражает количество оборотов одного рубля активов за анализируемый период. Данный коэффициент выступает показателем деловой активности предприятия.

Так, значение коэффициента оборачиваемости, равное 3, показывает, что организация  в течение года получает выручку  втрое большую стоимости используемых активов (активы «оборачиваются» 3 раза за год).

Чем больше коэффициент оборачиваемости  активов, тем интенсивней используют активы в деятельности организации, тем выше деловая активность. Сравнительный анализ коэффициентов оборачиваемости двух аналогичных предприятий одной отрасли может показать различия в эффективности управления активами. Например, большая оборачиваемость дебиторской задолженности говорит о более эффективной собираемости платежей с покупателей.

Помимо использования коэффициента, оборачиваемость также рассчитывают в количестве дней, которое занимает один оборот. Для этого 365 дней делят на годовой коэффициент оборачиваемости. 

3. Расчёт показателей эффективности использования                     нематериальных активов
1. Расчёт остаточной стоимости и показателей годности нематериальных активов

Для расчёта показателей используем данные, приведённые в отчёте предприятия  ООО «Сеня Энтерпрайз». Отчётные данные базисного года представлены в виде таблицы:

Таблица 1

Данные отчёта предприятия о распределении стоимости 
активов за базисный период

Вид активов	На начало базисного  года, тыс. руб.	На конец  базисного  года, тыс. руб.	В среднем за год, тыс. руб.
Стоимость основных средств	51357,83	32514,56	12598,04
Стоимость нематериальных активов	395	380	387,5
Долгосрочные финансовые вложения	385	380	382,5
Незавершенное производство	25700	27400	26550
Запасы топлива и энергии	126	180	153
Запасы готовой продукции	38975	36629,4	37802,2
Выручка от реализации НМА			1400
Амортизация НМА, начисленная за год			98

 Сравнение показателей и успешное проведение требуемых расчётов возможно только в том случае, когда имеются расчётные данные за оба анализируемых периода. Нужные данные можно также найти в отчётности предприятия на плановый год. Приведём их в виде таблицы:  

Таблица 2

Данные отчёта предприятия о распределении стоимости 
активов на плановый период

Вид активов	На начало планового  года, тыс. руб.	На конец  планового  года, тыс. руб.	В среднем за год, тыс. руб.
Стоимость основных средств	32514,56	12598,04	22556,3
Стоимость нематериальных активов	380	250	315
Долгосрочные финансовые вложения	380	490	435
Незавершенное производство	27400	29100	28250
Запасы топлива и энергии	180	190	185
Запасы готовой продукции	36629,4	41684	39156,7
Выручка от реализации НМА			1500
Амортизация НМА, начисленная за год			92,4

  Основываясь на отчётной информации, приведённой в составленных таблицах, мы сможем вести расчёт требуемых показателей.

Используя данные отчёта, приведённые  в таблицах 1 и 2, рассчитаем остаточную стоимость нематериальных активов по формуле (1):

 

Таким образом, остаточная стоимость  нематериальных активов () за базисный и плановый периоды будет соответственно равна:

 

 

Так же вычислим изменение  остаточной стоимости:

 

Теперь рассчитаем показатели годности, а именно – коэффициент  годности нематериальных активов. Основываясь на данных из таблиц 1и 2 и используя формулу (2):

 

получаем:

 

 

Отклонение коэффициента в плановом периоде будет равно:

 

Рассчитаем коэффициент  износа нематериальных активов, используя  данные таблиц 1 и 2, а также формулу (3):

 

Коэффициенты износа НМА для базисного и планового периодов будут соответственно равны:

 

 

Отклонение коэффициента:

 

По результатам проведённых  расчётов составим таблицу:

Таблица 3

Данные о результатах  расчёта остаточной стоимости показателей 
годности нематериальных активов

Показатель	Базисный год	Плановый год	Изменение
Остаточная стоимость	289,5	222,6	-66,9
Коэф. годности	0,75	0,71	-0,04
Коэф. износа	0,25	0,29	+0,04

Остаточная стоимость  активов уменьшилась, как уменьшилась  также и первоначальная их стоимость. Вероятнее всего, это произошло  в силу списания некоторых активов по окончании срока полезного использования и уменьшения доли конкретного вида нематериальных активов в общей их совокупности.

Очевидно, что коэффициент  годности активов уменьшился относительно базисного года. Это говорит о том, что предприятие работает с приобретёнными ранее активами или же размер приобретения новых активов незначителен.

Поскольку коэффициенты износа и коэффициенты годности выполняют одну и ту же задачу и показывают одно и то же разными способами, то полученные коэффициенты следует применять для анализа из соображений удобности и простоты использования.

2. Расчёт динамики структуры и стоимости нематериальных активов

Распределение стоимости нематериальных активов за базисный и плановый периоды представим в виде таблицы:

Таблица 4

Данные о распределении стоимости нематериальных активов по годам

Виды  НМА	Базисный  год, тыс. руб	Плановый  год, тыс. руб
Стоимость НМА	387,5	383,75
В том  числе: Лицензия	115	105
Патент	95	85,5
Программа учёта	177,5	143,25