Управление рисками и портфельная теория

     В начале 50-х годов Гарри Марковиц  описал решение данных проблем.  Используя математический метод,  известный как квадратичное программирование, инвестор может обработать ожидаемые  доходности, стандартные отклонения  и ковариации для определения  эффективного множества. Имея  оценку своих кривых безразличия,  отражающую их индивидуальный  допустимый риск он может затем  выбрать портфель из эффективного  множества. И не смотря на  то, что эта теория имеет свои        недостатки, она по-прежнему остается основным методом расчета инвестиционного риска. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 

1. Боди, Зви, Мертон, Роберт. Финансы. : Пер. с англ. : Уч. пос. – М.:

Издательский  дом «Вильямс», 2009. – 592с.;

2. Вахрина П.И. Инвестиции. - М.: "Дашков и К", 2004. - 384 с.;
3. Вяткин В.Н., Гамза В.А., Екатеринославский Ю.Ю., Иванушко П.Н. Управление рисками фирмы: программы интегративного риск-менеджмента. – М: Финансы и статистика, 2006. – 400с.;
4. Инвестиционная политика: учеб. пособие. - М.: КНОРУС, 2005, - 320 с.;
5. Чекшин В.И. Экономическая оценка инвестиций. Учебное пособие - Электросталь: ЭПИ МИСИС, 2005. – 103с.;
6. Гитман Л., Джонк М. "Основы инвестирования". Учебник - М.: Дело, 1997. — 1008 с.;
7. Абрамов С.И. Инвестирование. — М.: Центр экономики и маркетинга, 2000 г. - 440 с.;
8. Лукасевич  И.Я.  Оценка  инвестиционных рисков// «Управление финансовыми рисками» № 4 (08)2006. с.306-308.;
9. Каплин Анатолий,. Портфельные риски в теории Марковица// Информационно-аналитический портал GAAP.RU, 2005.;
10. Карпиков Е.И., Федоров А. Основные постулаты классической теории портфельных инвестиций.// Финансовый спекулянт, 2005.