Разработка и обоснование политики управления

С_рз  - средняя стоимость размещения одного заказа;

С_х   - стоимость хранения единицы товара в рассматриваемом периоде.

      Соответственно, оптимальный размер производственного  запаса определяется по формуле:

            РПП₀

ПЗ₀ =       2

где ПЗ₀ – оптимальный средний размер  производственного запаса (сырья, материала);

РПП₀  - оптимальный средний размер партии доставки товаров (EOQ).

      Для запасов готовой продукции задача минимизации операционных затрат по их обслуживанию состоит в определении  оптимального размера партии производимой продукции (вместо среднего размера  партии поставки).

4. Оптимизация общей суммы запасов ТМЦ, включаемых в состав оборотных активов. Расчет оптимальной суммы запасов каждого вида (в целом по основным группам учитываемой номенклатуры) осуществляется по формуле:

З_п = (Н _тх х О₀) + З_сх + З _цн ,

где  З_п – оптимальная сумма запасов на конец рассматриваемого периода;

Н _тх  - норматив запасов текущего хранения в днях оборота;

О₀- однодневный объем производства (для запасов сырья и материалов) или реализации (для запасов готовой продукции) в предстоящем периоде;

З_сх – планируемая сумма запасов сезонного хранения;

З _цн – планируемая сумма запасов целевого назначения других видов.

5. Обеспечение  высокой оборачиваемости и эффективных  форм движения запасов. Управление  этими процессами осуществляется путем оптимизации материальных потоков всех видов запасов.

  Оптимизация материальных потоков представляет собой процесс выбора наилучших  форм их организации на предприятии  с учетом условий и особенностей осуществления технологического цикла его операционной деятельности.

   Все приведенные модели в известной степени носят искусственный характер в силу целого ряда условностей. В частности, затраты по хранению обычно имеют нелинейную связь с уровнем запасов, рассчитать более или менее приемлемые значения исходных факторов в моделях довольно сложно. Основное назначение этих моделей — помочь в понимании логики управления запасами. Тем не менее, для крупных компаний они имеют практическую значимость.

Для финансового  менеджера огромную роль играет знание анализа вложений в производственные запасы. Не вдаваясь подробно в методику анализа, отметим, что в ее основе лежит, в частности, понимание методов представления запасов в отчетности. В зависимости от того, какие методы учета запасов (или себестоимости продукции) определены учетной политикой хозяйствующего субъекта, возможна разная оценка средств, вложенных в запасы, а следовательно, и разные значения параметров, участвующих в определении оптимальной политики управления ими.

     Важнейшим элементом анализа запасов является оценка их оборачиваемости. Основной показатель — время обращения в днях, рассчитываемый делением среднего за период остатка запасов на однодневный оборот запасов в этом же периоде. Ускорение оборачиваемости сопровождается дополнительным вовлечением средств в оборот, а замедление — отвлечением средств из хозяйственного оборота, их относительно более длительным омертвлением в запасах (иначе — иммобилизацией собственных оборотных средств).

     Сумма средств, дополнительно вовлеченных  в оборот (или отвлеченных из оборота), рассчитывается по формуле

Δ_bC = (b₁ – b₀)*m₁ - Δb* m₁, где

 Δ_bC — сумма средств, дополнительно вовлеченных в оборот, если Δ_bC < О, либо сумма отвлеченных из оборота средств, если Δ_bC > 0;

b₀ — оборачиваемость запасов в днях в базисном периоде;

b₁— оборачиваемость запасов в днях в отчетном периоде;

m₁ — однодневный фактический оборот в отчетном периоде.

Особому контролю и ревизии должны подвергаться залежалые и неходовые товары, представляющие собой один из основных элементов иммобилизованных оборотных средств. Эта практика является обыденной не только в России, но и в странах Запада.

     При анализе недостач и потерь от порчи  товарно-материальных ценностей, не списанных  с баланса в установленном  порядке, необходимо изучить их состав и причины образования, постараться установить конкретных виновников для взыскания с них причиненного ущерба. Требуется также проверить условия хранения ценностей, обеспечение их сохранности по количеству и качеству, квалификацию материально ответственных лиц, запущен ли учет товарно-материальных ценностей, соблюдаются ли правила проведения инвентаризаций и выявления их результатов.

      Управление  запасами имеет огромное значение как  в технологическом, так и в финансовом аспектах. Для финансового менеджера запасы — это иммобилизованные средства, т. е. средства, отвлеченные из оборота. Понятно, что без такой вынужденной иммобилизации не обойтись, однако вполне естественно желание минимизировать вызываемые этим процессом косвенные потери, с определенной долей условности численно равные доходу, который можно было бы получить, инвестировав соответствующую сумму в альтернативный проект (например, самое простое решение — положить высвобожденные деньги в банк под проценты). Косвенные потери при определенных обстоятельствах могут стать прямыми. Исследования показывают, что при вынужденной реализации активов (например, в случае банкротства компании) многие оборотные средства «вдруг» попадают в разряд неликвидов, а вырученная за них сумма может быть гораздо ниже учетной стоимости. Эффективная политика управления запасами позволяет снизить риски, возникающие при формировании запасов и увеличить создать все условия для максимизации прибыли. 
 
 
 
 
 
 
 
 

Анализ  финансового состояния  ООО «Инверта»

1. Общая оценка финансового  состояния предприятия

      Бухгалтерский баланс служит индикатором для оценки финансового состояния предприятия. Валюта баланса  дает ориентировочную сумму средств, находящихся в распоряжении предприятия.

      Для общей оценки финансового состояния  предприятия составляют уплотненный баланс, в котором объединяют в группы однородные статьи. При этом сокращается число статей баланса, что повышает его наглядность и позволяет сравнивать с балансами других предприятий.

      Первоначальное  представление о деятельности предприятия  складывается при помощи оценки структуры его имущества и источников образования этого имущества. Эти данные представлены в Табл.1 

 

      При анализе как валюты, так и статей баланса необходимо учитывать инфляцию, т.е. валюта баланса на начало периода корректируется на индекс инфляции, тогда реальное изменение валюты баланса будет выглядеть следующим образом:

       ,

      где

      ВБ₀, ВБ₁ – валюта баланса на начало и конец периода соответственно;

      I_in – индекс инфляции;

        – реальное изменение валюты баланса. 

    Исходя  из полученных результатов, можно сделать  выводы о следующем:

    Основные  средства увеличились на 97 тыс. руб. и темп прироста составил 1%, оборотные  активы в целом уменьшились на 19% или на 200 тыс. руб., однако, мобильные оборотные средства увеличились на 260 тыс. руб., темп прироста составил 124%. 

    Проведя горизонтальный анализ, определим по каким разделам и статьям балансам произошли изменения. Из Таблицы 3 видим следующее:

     

 

    Проанализируем  тенденции баланса за отчетный период:

    Произошло увеличение денежных средств, наряду с  этим уменьшились остатки  ТМЗ, учитывая тот факт, что ТМЗ имеет небольшой срок годности, и предприятие производит закуп ежедневно это говорит об освобождении средств для очередного закупа.

    Затраты в незавершенном производстве уменьшились  на 14% и составили 705 тыс. руб., что  в совокупности с увеличением  выручки говорит об оптимальном  управлении запасами.

    За  отчетный период произошло увеличение нераспределенной прибыли на 8%.

    Объем кредиторской задолженности сократился на 13%, следовательно, у предприятия  нет затруднений с погашением текущих задолженностей. 
 

  2. Анализ имущественного  положения предприятия  (анализ активов)

2.1.  Анализ внеоборотных  активов предприятия

      При анализе внеоборотных активов, объектами  анализа, прежде всего, являются основные фонды и нематериальные активы. 

1. Анализ  структуры и динамики ОС

 

      Анализ  структуры и динамики ОС проводится на основании развернутой таблицы (Таблица 4)

      Таблица 4 

Анализ  структуры и динамики ОС