Финансовый анализ деятельности предприятия

 

1. Оборачиваемость  средств предприятия:

• на начало периода:
• на конец периода:

Оборачиваемость средств предприятия на конец  периода резко упала (почти до 0), что скорее всего говорит о прекращении производственной и реализационной деятельности. При этом следует принимать во внимание, что данное предприятие является филиалом, и вышестоящее предприятие могло намеренно прекратить производство и реализацию и заморозить средства филиала.

2. Оборачиваемость  оборотных средств:

• на начало периода: 
• на конец периода:

Оборачиваемость оборотных средств предприятия на конец периода также, соответственно, упала почти до 0, что также говорит о почти полном прекращении производства.  
 
 

3. Соотношение динамики  внеоборотных и  оборотных активов:

• на начало периода:
• на конец периода:

Оборотных активов во много раз больше, чем внеоборотных, на протяжении всего рассматриваемого периода, и рассчитанное соотношение практически не изменяется к концу отчетного периода. Это объясняется тем, что предприятие является филиалом, и все производственные мощности числятся на балансе вышестоящего предприятия, а основные средства филиала могут быть арендованы.

4. Коэффициент мобильности  средств предприятия:

• на начало периода: 
• на конец периода:

 Темпы роста оборотных средств совпадают с темпами роста основных средств.

5. Коэффициент мобильности  оборотных средств:

• на начало периода:
• на конец периода:

В структуре  оборотных средств наиболее мобильная  их часть занимает небольшую долю, а к концу отчетного периода  снижается почти до 0. Это означает и снижение платежеспособности предприятия.

6. Оценка производственного  потенциала предприятия:

• оценка производственных активов(мат.об.ср/ср-ва предпр.):
• на начало периода:
• на конец периода:

Доля материальных оборотных средств в имуществе  предприятия на конец периода  осталась почти неизменной, поэтому вывод об изменении производственного потенциала по этому показателю сделать нельзя. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Таблица 2. «Состав  и структура источников средств»:

 

1. Динамика общей  суммы капитала: общая сумма капитала к концу отчетного периода повысилась на 1410512 руб. что говорит о повышении общей стоимости предприятия.

2. Динамика собственного  капитала: величина собственного капитала к концу отчетного периода повысилась на 2801 руб.

3. Динамика заемных  средств: величина заемных средств предприятия к концу отчетного периода повысилась на 1407711 руб.

4. Коэффициент автономии  предприятия(ист.собств.ср2/ист ср.1):

• на начало периода:
• на конец периода:

И на начало, и на конец периода коэффициент  автономии намного ниже оптимального уровня (0,5). Кроме того, к концу  периода данный коэффициент снижается. Т.е., предприятие сильно зависит  от заемных средств (кредиторов), а  к концу периода эта зависимость  усиливается.

5. Коэффициент соотношения  заемного и собственного  капитала(заем ср.3/ист.ср 2):

• на начало периода:
• на конец периода:

Рассчитанные  показатели соотношения заемного и  собственного капитала показывают, что  темп роста заемных средств опережает  темп роста собственных средств, т.е. зависимость от кредиторов усиливается, и финансовая устойчивость предприятия  снижается.

Таблица 3. «Сравнительный аналитический баланс нетто или  баланс в форме отчета»: 

Глава 3. Определение  типа финансовой ситуации

Таблица 4. «Определение типа финансовой ситуации»:

 
 

ΔЕ^собств = -6506 (-7270). Это говорит о наличии недостатка собственных оборотных средств для финансирования запасов и затрат. К концу отчетного периода величина недостатка увеличивается в связи с увеличением объема собственных оборотных средств. Таким образом, предприятие в большой степени зависит от внешних кредиторов.

ΔЕ^Т = -6506 (-7270). На начало отчетного периода фирма не располагает долгосрочными кредитами и заемными средствами, т.е. ΔЕ^Т = ΔЕ^собств (имеется недостаток). На конец отчетного периода недостаток все равно сохраняется и даже увеличивается. Таким образом, фирма не может финансировать запасы и затраты только за счет собственных оборотных средств и долгосрочных кредитов и заемных средств.

ΔЕ^∑ = 35213 (-3174). На начало отчетного периода был излишек общей величины основных источников формирования запасов и затрат, но концу отчетного периода мы имеем недостаток. Таким образом, фирма не способна финансировать запасы и затраты только за счет краткосрочных кредитов, общая сумма которых на балансе достаточно велика и на начало периода, но недостаточна на конец периода.

Таким образом, исходя из рассчитанного трехкомпонентного  показателя типа финансовой ситуации (0,0,0), фирма находится в кризисной неустойчивости (финансовый кризис). Финансовая неустойчивость считается нормальной (допустимой), если величина привлекаемых для формирования запасов краткосрочных кредитов и заемных средств не превышает суммарной стоимости сырья, материалов и готовой продукции.

У предприятия недостаток собственных оборотных средств, так же существуют проблемы с долгосрочным источником формирования запасов и затрат. Так же заметна отрицательная тенденция, к концу отчетного периода недостатки увеличиваются. 

 

Глава 4. Анализ ликвидности баланса

Таблица 5. «Оценка  ликвидности баланса (определение  платежного излишка или недостатка)»: