Финансирование воспроизводства основных производственных фондов

Ответы  на указанные вопросы банк получает не столько из официальных отчетов, сколько из дополнительных источников информации, в том числе изучая реальное положение дел на месте.

Опираясь  на официальную отчетность предприятий-заемщиков, банк должен оценить:

•ликвидность  баланса;

•эффективность использования средств;

•состояние  фондов и других активов предприятия;

•тенденции  размещения дополнительных средств в различные активы.

Источником  финансирования воспроизводства основных средств являются также заемные средства других предприятий, которые представляются предприятию на возмездной или безвозмездной основе. Займы предприятиям могут предоставляться также индивидуальными инвесторами (физическими лицами).

Другими источниками финансирования воспроизводства  основных средств являются бюджетные  ассигнования из федеральных и местных  бюджетов, а также из отраслевых и межотраслевых целевых фондов. Безвозмездное финансирование и  этих источников фактически превращается в источник собственных средств.

Вопрос  о выборе источников финансирования капитальных вложений должен решаться с учетом многих факторов: стоимости  привлекаемого капитала; эффективности  отдачи от него; соотношения собственного и заемного капитала, определяющего финансовое состояние предприятия; степени риска различных источников финансирования; экономических интересов инвесторов и заимодавцев. 
 
 

3. РАСЧЕТ ПОТРЕБНОСТИ В ФИНАНСИРОВАНИИ ВОСПРОИЗВОДСТВА ОСНОВНЫХ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ ФОНДОВ

Таблица 3.1 - Состав и структура основных фондов ОАО «Гостиница Тюмень» за 2007-2008гг.

 

Из данных таблицы видно, что за 2 года произошли  не значительные изменения в структуре  основных фондов, которые привели  к их увеличению. Наибольшую часть  составляют здания. Они составляют более половины всех основных фондов предприятия (75,08% на начало 2007 г. и 60,84% на конец 2008г.). Прогрессивные изменения произошли в связи с приобретением транспортных средств, о чем свидетельствует увеличение их доли на 11,96% к концу 2007г. и на 12,71% к концу 2008г., по сравнению с началом 2007г. Также увеличение произошло в статье производственный и хозяйственный инвентарь, т.е. их доля увеличилась на конец 2007г. на 0,81%  и на 1,52% на конец 2008г. по сравнению с началом 2007.

    Расчет  потребности основных фондов ведется  на основе проанализированной отчетности предприятия за 2007-2008 гг. и необходимости обновления некоторых групп основных средств.   

Таблица 3.2 - Общая потребность в основных средствах ОАО «Гостиница Тюмень» на 2009 год.

 

Таблица 3.3- Расчет потребности в основных средствах ОАО «гостиница Тюмень» на 2009г. 

 

     Продолжение таблицы 3.3

 

     Расчет  годовой суммы амортизационных отчислений произведём линейным способом исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и нормы амортизации, исчисленной самостоятельно в соответствии с 258 и 259 статьями 25 главы налогового кодекса и Постановлением № 1 от 1.01.02 «О классификации основных средств, включаемых в амортизационные группы». Срок полезного использования основных средств, соответственно равен: здания – 30 лет; сооружения – 10 лет; машины и оборудование – 5 лет; транспортные средства – 5 лет; производственный и хозяйственный инвентарь – 7 лет; другие виды основных средств – 7 лет.

     При линейном методе норма амортизации  определяется по формуле:

       Н_а^л=1/Т_н·100%,         

     где Н_а^л – норма амортизации в процентах к первоначальной стоимости объекта амортизируемого имущества;

     Т_н – срок полезного использования данного объекта амортизируемого имущества, лет.

Годовая сумма амортизации рассчитывается по формуле:

А_i^л=(Ф_пер· Н_а^л)/100%;           

где А_i^л – сумма амортизации в i-ом году, определённая линейным методом;

Ф_пер – первоначальная стоимость амортизируемого имущества, руб.

Таблица 3.4 - Расчет годовой суммы амортизационных отчислений ОАО «Гостиница Тюмень» на 2009г.

 

  Выбор источников финансирования воспроизводства основных фондов в организации по критерию ее финансового состояния.

Проанализируем  финансовое состояние ОАО «Гостиница Тюмень».

       Таблица  3.5 – Анализ динамики состава и структуры источников финансовых ресурсов  ОАО «Гостиница Тюмень» за 2007 г.

Продолжение таблицы 3.5