Анализ финансовой деятельности предприятия

     На  сегодня существуют разные взгляды  относительно структуры экономического анализа. При условиях командно-административной экономики его рассматривали  как политэкономический и конкретно  экономический анализ. Последний разделялся на теорию экономического анализа, в которой изучались общие теоретические вопросы экономического анализа (общие положения методики и организации анализа) и анализ хозяйственной деятельности, что конкретно рассматривал методологию экономического анализа функционирования субъектов ведения хозяйства (предприятие и его структурные подразделения)

     Теоретическим вопросам относительно методики и организации  проведения экономического анализа  были посвящены много учебников, пособий, монографий. Однако в условиях плановой экономики главная идея заключалась в плановом ведении хозяйства, учет и анализ осуществлялись по схеме «план — факт».

     Традиционный  анализ хозяйственной деятельности, который сформировался на отечественных  предприятиях, выполнялся после проведения хозяйственных операций по окончании отчетного периода и сводился к сравнению фактически достигнутых показателей с плановыми. Факторный анализ практически отсутствовал. Главной целью такого экономического анализа было оценивание достигнутых результатов выполнения намеченных заданий производства и состояния хозяйства на время проведения анализа.

     С переходом России к рыночным отношениям происходит реформирование бухгалтерского учета с распределением его на финансовый и управленческий. Эта  перестройка не могла не повлиять на экономический анализ как на науку.

     Вообще, экономическому анализу предшествует политэкономический анализ. Стоит заметить, что достаточно длительное время  не существовало единственного взгляда  относительно взаимосвязи предмета политэкономии и экономического анализа. По нашему мнению, эту взаимосвязь можно подать с помощью следующей схемы (рис. 2).

Рис. 2. Взаимосвязь политической экономии и экономического анализа 

     Главный элемент в этой схеме, как и  в других схемах взаимосвязей экономических  наук, — политическая экономия. Синонимом  термина «политическая экономия»  является термин «экономическая теория». Экономическая теория, служа теоретической базой для других экономических наук, в то же время пользуется их результатами, по большей части макроуровневого характера. Экономический анализ развивается на макро- и микроуровнях.

     Формирование  рыночной экономики обусловливает развитие экономического анализа прежде всего на микроуровне (на уровне отдельных предприятий, их структурных подразделений, поскольку они, при любой форме собственности, являются самыми низкими звеньями основ экономики). Поэтому такой анализ называют анализом финансово хозяйственной деятельности предприятия. В современной экономической литературе встречаются разные названия этой области знаний: экономический анализ, анализ хозяйственной деятельности, анализ финансово хозяйственной деятельности, анализ финансово-экономической деятельности.

     Это объясняется нечеткостью терминологии, невозможностью полной и однозначной  трактовки данной науки. По нашему мнению, более правильным является название «анализ финансово хозяйственной  деятельности», или «экономический анализ деятельности предприятия».

     В современных условиях реформирования бухгалтерского учета анализ финансово- хозяйственной деятельности разделяется  на анализ финансовый и управленческий (рис. 3).

     Рис. 3. Составляющие анализа финансово - хозяйственной деятельности предприятия 

     Финансовый  анализ является частью общего, полного анализа финансово -хозяйственной деятельности. Другой составляющей выступает производственный управленческий анализ, его называют также «экономический анализ». (Это касается названия учебной дисциплины бакалаврского уровня). Но нужно отличать экономический анализ в общем понимании (как анализ экономики на микро- и макроуровнях) от экономического анализа в узком понимании (как производственный управленческий анализ только на микроуровне).

     В схеме «политэкономия — экономический  анализ» под термином «экономический анализ» следует понимать анализ не только на уровне предприятия и его структурных подразделений, но и анализ экономики в целом (то есть на макро- и микроуровнях).

     Под термином «анализ финансово-хозяйственной деятельности» следует понимать единственный цикл полной аналитической работы на микроуровне — экономический анализ деятельности предприятия.

     В схеме «финансовый анализ — управленческий анализ» под термином «финансовый анализ» следует понимать внешний и внутренний анализ результатов деятельности и финансового состояния предприятия, финансовых отношений, совокупности финансовых ресурсов и их потоков, в единственном производственно-торговом процессе, а под термином «управленческий анализ» — внутрихозяйственный производственный анализ (анализ материальных, трудовых ресурсов, анализ основных средств, анализ расходов, на производство и себестоимость продукции).

     Финансовый, управленческий (производственный) анализ, стратегический анализ, — это виды экономического анализа. Однако через расхождения в современных названиях дисциплин создается впечатление, что финансовый и стратегический анализ не является экономическим анализом.

     В целом говоря, экономический анализ, в широком понимании, существует очень давно. Указать дату его возникновения невозможно. Элементы аналитического мышления лежат в основе начала практической и научной деятельности человечества, элементы аналитической функции характерны для любой хозяйственной деятельности.

     Финансовый  анализ является принципиальной составной  частью экономических и денежных наук, составляющих теоретическую базу экономической работы в организации. Он имеет собственный предмет, объекты  исследования.

     Предметом денежного анализа является совокупность анализируемых денежных отношений, денежных ресурсов и их потоков, причинно-следственных связей и способов их исследования.

     Денежный  анализ включает в себя:

1. денежные дела, которые появляются в итоге финансово-экономической деятельности организации;
2. познание причинно-следственных связей в финансово-хозяйственной деятельности организации;
3. классификацию, систематизацию, моделирование, измерение причинно-следственных связей, складывающихся под влиянием объективных и субъективных причин и получающих отражение в системе экономической инфы.

1.5. Роль финансового  анализа в рыночной  экономике

     Реформирование  российской экономики, начавшееся в 90-е  гг., существенно изменило аналитическую  работу на промышленных предприятиях. В условиях централизованно планируемой, распределительной системы, характеризующейся общественной, а по существу государственной собственностью на средства производства, директивным характером планирования, отсутствием самостоятельности предприятий в выборе стратегии своего развития, централизованной системой ценообразования, преимущественно экстенсивным путем развития промышленности и др., аналитическая работа сводилась к составлению годовых отчетов по всем направлениям производственно-хозяйственной деятельности предприятия по утвержденным формам отчетности. Главным в содержании анализа было выявление отклонений от плана, определение влияния факторов на основные плановые показатели и разработка рекомендаций по использованию внутрипроизводственных резервов.

     Реформы определили исходные предпосылки современного развития экономики:

• приватизация государственной собственности;
• децентрализация управления;
• экономические принципы управления, т.е. ориентация предпринимательской деятельности прежде всего на потребности рынка, максимальное получение прибыли, собственную инициативу; 
  самостоятельность предприятий в планировании, ресурсном обеспечении, сбыте продукции, ценообразовании, выборе стратегии конкурентной борьбы, технической политики, взаимоотношений с отечественными и зарубежными партнерами, организации аналитической работы и выборе методических подходов анализа.

     Однако  юридически закрепленные благоприятные  возможности для развития частного бизнеса, предпринимательства, самостоятельности  производителей не дали до настоящего времени ожидаемых результатов.    

     Среди факторов, оказавших  негативное влияние, можно выделить следующие:

• неотработанность нормативно-правовой базы, регламентирующей рыночную деятельность;
• изменения в отношениях собственности и аренды; 
  инфляция (значительный, неравномерный рост цен на сырье, материалы, топливо, энергоносители, транспортные услуги, также на продукцию и услуги предприятия);
• высокие банковские процентные ставки и жесткие условия кредитования;
• несовершенство налоговой системы;
• низкая платежеспособность предприятий и взаимные неплатежи, а также многие другие факторы.

     И все-таки, несмотря на перечисленные  факторы, условия резкого снижения роли централизованного управления и минимальную поддержку государства, предприятия в период экономических реформ впервые почувствовали свою самостоятельность и высокую ответственность за результаты работы. В это время начал зарождаться рынок капитала, появилась возможность выхода на международные рынки, существенно изменилась банковская система страны.

     Новые условия организации и ведения  бизнеса потребовали от предприятий  внедрения принципиально иных способов хозяйствования, а также изменения  взглядов на сущность и содержание основных функций управления, в т.ч. и на анализ. Являясь важнейшей функцией управления, анализ способствует сбору, обработке, осмыслению и пониманию информации, обеспечивает научную базу принятия решений (стратегических и тактических), а также их регулирование. Бизнес-анализ стал более востребованным, чем ранее, и постепенно занимает свое достойное место в управлении предприятием.

     Схема отражает методику, состоящую из двух самостоятельных, но взаимосвязанных  частей: внутрихозяйственного производственного  и финансового анализа. Она является сложной системой со множеством взаимосвязей как между собственными составляющими, так и внешней средой.

Методика  финансового анализа  включает три взаимосвязанных блока:

1. анализ финансовых результатов;
2. анализ финансового состояния предприятия;
3. обобщающая оценка результатов финансового анализа.

   Разделение  финансового анализа на внутренний и внешний для самого предприятия  несколько условно, т.к. внутренний анализ может рассматриваться как  продолжение внешнего и наоборот. Оба эти анализа основаны прежде всего на бухгалтерской отчетности.

   Финансовый анализ является частью общего исследования бизнес-процессов компании и приобрел на сегодня очень важное и вполне самостоятельное значение. Это связано прежде всего с реальной возможностью предприятия управлять денежным оборотом, формировать и использовать финансовые ресурсы, что позволяет предвидеть возможность возникновения кризисной ситуации и исключить риск банкротства.

   Увеличение  пользователей финансовых отчетов, среди которых: предприятия-партнеры, филиалы и дочерние предприятия, банки и другие инвестиционные институты, налоговые службы и страховые организации, персонал предприятия и руководство, и, наконец, государство (формирование бюджетов и внебюджетных фондов) также способствовало этому процессу.

   Качество  принимаемых ими решений по оптимизации своих интересов напрямую зависит от полноты, достоверности и качества результатов финансового анализа.

   Современная концепция и содержание финансового анализа  требует учета следующих факторов:

1. целевой направленности анализа;
2. формы собственности и организационно-правовой формы;
3. отношений с системой налогообложения;
4. стратегии финансово-хозяйственного развития;
5. специфических особенностей, корпоративной или отраслевой принадлежности предприятия;
6. наличие материальной и информационной базы, квалифицированных кадров для проведения исследований.