Мероприятия по улучшению финансово-хозяйственной деятельности ООО «Автоматика»

В 3 разделе  приводятся данные о собственных  источниках средств в различных  группировках: уставный капитал, добавочный капитал, резервный капитал, нераспределенная прибыль (непокрытый убыток).

В 4 разделе  отражаются долгосрочные займы и  кредиты, а так же отложенные налоговые  обязательства.

В 5 разделе  баланса приводятся данные о краткосрочных  займах и кредитах, кредиторской задолженности, доходах будущих периодов и резервах предстоящих расходов.

В процессе анализа необходимо изучить состав, структуру и динамику источников формирования средств предприятия. Капитал – это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли.

Формируется капитал предприятия как за счет собственных, так и за счет заемных  источников, т.е. капитал разделяется на собственный и заемный.

Собственный капитал предприятия рассчитывается как сумма строк 490 «Капитал и  резервы», 640 «Доходы будущих периодов», 650 «Резервы предстоящих расходов и  платежей».

Заемный капитал рассчитывается как сумма  строк 590 «Долгосрочные заемные средства», 690 «Краткосрочные заемные средства», за вычетом суммы по строкам 640 «Доходы  будущих периодов», 650 «Резервы предстоящих  расходов и платежей».

Совокупный  капитал предприятия равен сумме  собственного и заемного капитала или  валюте баланса (строка 700).

В России организация считается финансово  устойчивой, если доля собственного капитала будет составлять более 50% от совокупного капитала.

Важным  является наличие у предприятия  постоянного капитала.

Постоянный  капитал – это сумма собственного капитала и долгосрочных заемных средств (строка 590).

Постоянный  капитал направляется на финансирование активов, которые дадут отдачу в  долгосрочной перспективе.

 

Таблица 2. Анализ пассивной части баланса

 

Вывод:

По данным таблицы можно сказать, что основная часть пассивов организации принадлежит собственному капиталу, причем его абсолютные показатели увеличиваются в каждом отчётном периоде (на начало 2007 года – 320787 тыс. руб.; на начало 2008 года – 409180 тыс. руб.; на конец 2008 года – 539259 тыс. руб.) за счёт нераспределённой прибыли. Значение нераспределенной прибыли за 2007 г. увеличилось 85515 тыс. руб., а за 2008 г. на 128734 г.

Но, несмотря на это, удельный вес собственного капитала за 2008 г. уменьшился на 8,9%, хотя он увеличился по абсолютным показателям. Это можно объяснить большим увеличением совокупного капитала и влиянием инфляционной составляющей. Темп прироста собственного капитала за прошлый год составил – 27,6%, за отчетный – 31,8%.

В структуре  собственного капитала наибольшее значение нераспределенной прибыли и добавочного  капитала. Значение нераспределенной прибыли увеличивается за прошлый  год на 87515 тыс. руб., а за отчетный на 128734 тыс. руб. Удельный вес за 2007 г. увеличился на 9,4%, за 2008 г. – на 1,5%. Темп прироста нераспределенной прибыли за прошлый год составил 54%, а за отчетный 51%.

Добавочный  капитал имеет стабильное значение и в динамике практически не меняется. То же самое можно сказать и  об уставном капитале, т.е. его значение не меняется в течение двух лет.

В структуре заемных средств  организации наибольший удельный вес  занимает кредиторская задолженность, остальные значения показателей  в структуре заемных средств  не значительны. Удельный вес кредиторской задолженности на начало 2007 года равен 15%, на начало 2008 г. -15,0%, а на конец 2008 г. – 18,4%. Темп прироста кредиторской задолженности за прошлый год составил 13,2%, а за отчетный – 80,6%.

Долгосрочные обязательства меняются незначительно, темп их прироста на конец  отчетного года составил – 13,5%.

Краткосрочные обязательства за 2007 г. увеличились на 9484 тыс. руб., за 2008 г. их значение увеличилось на 230337. Темп прироста за прошлый год составил 26,3%, а за отчетный – 47,3%. Удельный вес краткосрочных обязательств в составе совокупного капитала на начало 2007 г. – 16,6%, на начало 2008 г. – 15,1%, а на конец 2008 г. – 24,3%.

Из расчетов видно, что заёмный  капитал предприятия на конец  2008 года составляет 24,7%, т.е. увеличился на 8,9%. Это произошло за счёт увеличения краткосрочных обязательств (на 9,2%), в то время как долгосрочные обязательства уменьшились на 0,3% и составили на конец отчётного периода 0,4%. Темп прироста заемного капитала за прошлый год – 20,2%, а за отчетный – 130,5%.

Таким образом, собственный капитал  ООО «Автоматика» на конец 2008 года составил 75,3%, а заёмный капитал на эту же дату – 24,7%. Такое соотношение капиталов предприятия свидетельствуют о стабильности, устойчивости его финансового состояния.

В целом  капитал предприятия увеличился в 2008 году по сравнению с началом 2007 года.

Финансовую  независимость предприятия, структуру  капитала, а так же мобильность  можно оценить с помощью следующих  коэффициентов:

 

Таблица 3. Показатели финансовой независимости, структуры капитала и мобильности предприятия

 

Вывод:

По данным таблицы 2 можно сказать, что значение коэффициента автономии на начало 2007 г., а так же на начало и конец 2008 г. соответствует нормативу, но в отчетном году наметилась тенденция к его уменьшению (-0,09). Это говорит о том, что данное предприятие устойчиво, стабильное и не зависит от внешних кредиторов.

Соответственно, значения коэффициента финансовой зависимости  за отчётный и прошлый периоды тоже соответствуют нормативу. Норматив этого коэффициента <0,5, его значение на начало прошлого года – 0,17, на начало отчетного – 0,16, а на конец отчетного – 0,25. Эти значения говорят о том, что заемный капитал покрывается за счет общей суммы имущества предприятия.

Значения  коэффициента равновесия на начало и  конец отчётного периода соответствуют  нормативным. А именно норматив составляет 1, значение на начало прошлого года – 5, на начало отчетного -5,3, а на конец отчетного года – 3,05. Нужно отметить, что значение данного коэффициента за 2008 г. снизилось на 2,25. Все эти значения показывают, что ООО «Автоматика» не зависит от внешних источников финансирования.

Полученные  значения коэффициента финансового  риска соответствуют нормативам. Это значит, что предприятие способно управлять своими ресурсами и  в небольшой степени зависит  от внешних источников заемных средств. На конец 2008 года на каждый рубль собственных средств приходится 0,33 руб. заемных средств.

Значение  коэффициент финансовой устойчивости соответствует нормативному в каждом отчётном периоде. Нормативное значение коэффициента финансовой устойчивости >0,5, фактические значения на начало 2007 г. -0,83, на начало 2008 г. – 0,85, а на конец 2008 г. – 0,76.

Следовательно предприятие в незначительной степени  зависит от краткосрочных заёмных  источников финансирования.

Значение  коэффициента привлечения долгосрочных заёмных средств невысокое (0,008 –  на начало отчетного года и 0,005 –  на конец отчетного периода) и  в динамике снижается, следовательно, предприятие с каждым годом становится всё более независимым от внешних  инвесторов в части финансирования внеоборотных активов.

Значение  коэффициента мобильности соответствует  нормативу, и в динамике увеличивается, а это является положительной  тенденцией в развитии предприятия.

Индекс  постоянного актива соответствуют нормативу в каждом отчётном периоде. В динамике его значение уменьшается. Он показывает, что во внеоборотные активы вложена значительная часть собственного капитала.

Показатель  доли краткосрочных обязательств в  заемном капитале имеет значение, приближенное к единице. Это говорит о том, что в заемном капитале наибольшая часть – это краткосрочные обязательства. В динамике этот показатель уменьшается, что характеризует предприятие с положительной стороны.

 

1.3 Показатели обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами

 

Собственные оборотные средства – это та часть собственного капитала предприятия, которая является источником покрытия его текущих активов.

 

 

Таблица 4. Показатели обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами