Комплексный анализ финансовой деятельности предприятия ООО "Фирма ТЭК"

     Расчет  и анализ таких показателей финансовой устойчивости ООО «Фирма ТЭК» представлены в таблицах 2 и 3. 

     Таблица 2 – Идентификация уровня финансовой устойчивости на основании абсолютных показателей излишка (недостатка) источников формирования запасов и затрат по организации ООО «Фирма ТЭК» за 2010г.

     Таким образом, в отчетном году организация  имела недостаток собственных оборотных  средств, сумма которого на конец  отчетного периода составила 7137 тыс. руб., что к тому же больше, чем на начало года на 762 тыс. руб.

     Факт  дефицита собственных оборотных  средств подтверждается низким значением  доли запасов, сформированных за счет собственных оборотных средств: на конец года оно составило 0,34 ед., что не достигает нормативного значения, но при этом по сравнению с данными на начало года значение коэффициента увеличилось на 0,06 ед. Указанный недостаток собственных оборотных средств в течении года был восполнен в за счет средств кредиторской задолженности товарного характера и краткосрочных кредитов и займов. Данная ситуация оценивается положительно, так как в составе заемных средств нет просроченных долгов.

     В этой связи по состоянию на 31.12.2010г. в организации наблюдается излишек нормальных источников формирования запасов, который увеличился на 138,30% и на конец года составляет 1792 тыс. руб.

     В целом, тип финансовой устойчивости организации можно оценить как  «нормальное финансовое состояние». 

      Таблица 3 - Расчет влияния факторов на изменение коэффициента обеспеченности материально-производственных запасов собственными оборотными средствами организации ООО «Фирма ТЭК» за 2010г. (приемом цепных подстановок)

     В результате проведенного анализа мы видим, что коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами увеличился на 0,06 ед. На данный рост повлияло увеличение собственных оборотных средств на 1208 тыс. руб., что привело к увеличению коэффициента обеспеченности запасов собственными оборотными средствами на 0,11ед.

     Негативно повлияло увеличение запасов на 1970 тыс. руб., что привело к снижению коэффициента обеспеченности запасов  собственными оборотными средствами на 0,05ед.

     Далее необходимо провести анализ относительных показателей финансовой устойчивости организации (таблица 4).  

     Таблица 4 - Анализ относительных показателей финансовой устойчивости организации ООО «Фирма ТЭК» за 2010г.

     Таким образом, в целом финансовую устойчивость организации ООО «Фирма ТЭК» можно  оценить устойчивой, об этом свидетельствует  увеличение комплексного показателя финансовой устойчивости на 0,02ед.

     Рост  коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами на 0,02 ед., т.е. до 0,27 ед., является положительным моментом и характеризует достаточную  долю оборотных средств, сформированную за счет собственных источников.

     Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами на конец отчетного  года составляет 0,34 ед., что ниже нормативного значения и свидетельствует о  недостатке финансирования собственными источниками материальных запасов.

     Снижение  коэффициента автономии на 0,02 ед., свидетельствует  о снижении доли собственного капитала в общей сумме средств организации.

     Коэффициент маневренности собственного капитала на конец отчетного составляет 0,51ед. и соответствует нормативному значению, что оценивается положительно и характеризует достаточную долю собственного капитала, которая находится в постоянном движении и направлена на формирование оборотных активов.

     Неизменный  уровень функционирующего капитала, который как на конец года, так  и на начало составляет 100%, означает, что имущество организации полностью направлено на активы, непосредственно занятые в собственной торгово-производственной деятельности.

     Так же следует отметить превышения нормативного значения по коэффициенту, характеризующему долю вложения средств в торгово-производственный потенциал организации, который на конец года составило 0,82 ед. и, учитывая специфику деятельности предприятия, означает достаточно высокие потенциальные возможности организации обеспечения процесса реализации.

     В организации наблюдается высокий уровень износа основных средств, о чем свидетельствует коэффициент накопления амортизации, который на конец отчетного периода составляет 0,52 ед., что в два раза превышает нормативного значения. Это означает моральное и техническое несоответствие амортизируемых активов современным требованиям и высокие затраты по их эксплуатации, что ведет к снижению прибыли, а следовательно, и размера собственного капитала. Кроме того, данная ситуация означает, что организация не имеет достаточного объема финансовых ресурсов для обновления фондов в связи с тем, что денежный приток от операционной деятельности направляется на увеличение оборотных активов (что характерно при высокой инфляции) либо цели потребления.

     Далее выявим и количественно оценим причины, обусловившие увеличение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами, т.е. проведем факторный анализ в таблице 5.  
 

      Таблица 5 - Расчет влияния факторов на изменение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами (приемом цепных подстановок)

     Таким образом, в результате проведенного анализа видно, что коэффициент  обеспеченности собственными оборотными средствами увеличился на 0,02ед.

     В данной ситуации, положительно повлияло увеличение собственных оборотных  средств, которые увеличились на 48,19%, вследствие чего произошло увеличение коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами на 0,09ед.