Анализ финансовой устойчивости ОАО «Югорская лизинговая компания»

Следовательно, устойчивое финансовое состояние не является счастливой случайностью, а итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

Устойчивое финансовое положение  в свою очередь оказывает положительное  влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование.

Основным источником резервов снижения издержек обращения является:

• увеличение объема оказания услуг;
• расширение номенклатуры услуг;
• более полное использование основных средств;
• повышение материальной заинтересованности работников в результатах труда, то есть повышение реального уровня заработной платы;
• систематический контроль за выполнением планов реализации продукции и получения прибыли;
• определение влияния как объективных, так и субъективных факторов на финансовые результаты;
• выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;
• разработка мероприятий по внедрению выявленных резервов;
• снижение издержек;
• увеличение объема предоставляемых услуг, в том числе поиск новых направлений деятельности;
• своевременная оплата предоставляемых услуг;
• меры по недопущению просроченной кредиторской задолженности
• снижение дебиторской задолженности;
• увеличение оборачиваемости оборотных средств;
• получив оборотные средства часть из них можно направить на ликвидацию кредиторской задолженности.

Проблема укрепления финансового  состояния многих существующих предприятий  различных отраслей хозяйства и  сфер деятельности становится достаточно актуальной на данный момент времени

Итак, проанализировав шаг за шагом  финансовое состояние предприятия  можно выявить не только положительные  моменты в деятельности предприятия.

- капитал предприятия сформирован  за счет уставного капитала, кредиторской  задолженности и краткосрочных заемных средств, можно сделать вывод о не эффективной финансово-кредитной политике предприятия.

- размещен капитал также не  эффективно, так как большую его  долю занимает дебиторская задолженность,  необходимо предпринимать меры  по своевременному ее востребованию.

- дебиторская задолженность составляет  42,5 % всех активов предприятия, что говорит об эффективности работы с покупателями.

Надо заметить, что привлечение  заемных средств в оборот предприятия  – явление нормальное. Это содействует временному улучшению финансового состояния при условии, что они не замораживаются на продолжительное время в обороте и своевременно возвращаются.

Главный акцент руководству предприятия  необходимо сделать на принятии мер  по недопущению просроченной кредиторской задолженности, что приводит к начислению штрафов и к ухудшению финансового положения предприятия.

Таким образом, можно сделать вывод, что в случае необходимости быстрого расчета предприятие попадет  в затруднительное положение, но если расчет «не горит», то предприятие выполнит свои обязательства. У предприятия ОАО «ЮЛК» нормальное финансовое положение по данным за 2009 г, но по значениям коэффициентов финансовой устойчивости оно далеко от нормального. И предприятие успешно выходит из этого положения, так как в предыдущим периоде эти показатели были куда хуже Они стараются снизить управленческие расходы, происходит увеличение эффективности использования капитала, вложенного в деятельность организации на длительный срок, собственные средства предприятия незначительно, но возрастают за счет увеличения источников средств предприятия.

 

3.1. Основные мероприятия, способствующие повышению финансовой устойчивости ОАО «ЮЛК»

 

В качестве оптимизации финансовой устойчивости предприятия следует  провести мероприятия, рассчитанные как на краткосрочную, так и на долгосрочную перспективу.

Во-первых, финансовой службе предприятия рекомендуем осуществлять регулярный мониторинг и диагностику финансовой устойчивости платежеспособности. Несмотря на неплохие значения коэффициентов за 2008 – 2009 гг., были отмечены некоторые тенденции, отрицательно влияющие на финансовое состояние предприятия. С целью сохранения устойчивого финансового состояния необходимо своевременно выявлять и устранять причины, вызывающие снижение платежеспособности и финансовой устойчивости.

Далее предлагается ряд практических мероприятий, направленных на улучшение  финансовой ситуации ОАО «ЮЛК».

1. Концентрация деятельности на  основных бизнес-процессах за  счет:

- отказа от отвлечения средств  (оборотных и внеоборотных) на обеспечение вспомогательных бизнес-процессов;

- повышения эффективности основных  управленческих ресурсов;

- обеспечения прозрачности экономики  основной цепочки процессов, формирующих  добавочную стоимость продукции.

2. Отказ от инфраструктур, не приносящих доход предприятию.

Снижение затрат на:

- аппарат управления вспомогательных  производств;

- обновление, ремонт и содержание  переданных в аренду оборудования.

3. Оптимизация численности предприятия.

Содержание непрофильной инфраструктуры требует значительных вложений, в том числе по оплате труда, а также возможность управлять бизнес-процессами в непрофильной для себя области.

Немногие российские предприятия  внедряют на практике комплексную систему  управления финансами.

В связи с этим финансовой службе рекомендуется ОАО «ЮЛК» разработку комплексной системы управления финансами, которая заключается в принятии решений о привлечении и использовании финансовых ресурсов и механизмов с целью получения наибольшего экономического эффекта.

Управление этим процессом – это способ наиболее эффективного достижения поставленных целей, и осуществляется он по следующей схеме: «Цель – Стратегия – Тактика - Оперативное управление - Практическое исполнение».

Когда речь идет об управлении финансами  предприятия, то под процессом понимается получение финансовых результатов в качестве выручки или привлечения заемных средств и распределение их между теми или иными объектами их использования, а также определение временных интервалов, в которых данные ресурсы будут привлечены и использованы. Комплексная система управления финансами должна обеспечивать функционирование и взаимодействие всех уровней управления: стратегического, тактического и оперативного.

Решения, принимаемые на стратегическом уровне, направлены на достижение основных целей предприятия и касаются, прежде всего, долгосрочных вложений и методов их финансирования, а также существенных изменений в структуре предприятия и в методах ведения бизнеса.

Финансовые ресурсы должны использоваться таким образом, чтобы соотношение краткосрочной задолженности и оборотного капитала поддерживалось на уровне, необходимом для обеспечения стабильной работы предприятия. Например, формирование запасов материалов, составление плана по оплате по своим обязательствам перед поставщиками и подрядчиками, перед бюджетом, перед персоналом и т. д.

Классическая практика бюджетного управления предполагает составление  бюджетов на год с разбивкой по месяцам. Такая детализация приемлема  для контроля ликвидности и финансовой устойчивости компании.

Так же рекомендуется:

1. Для сокращения дебиторской задолженности и ее доли в составе текущих активов предприятию ОАО «ЮЛК» необходимо выбирать надежных партнеров по бизнесу и оптимальную схему взаимодействий с ними, осуществляя:

- оценку деловой репутации партнеров;

- оценку масштабов деятельности  партнеров;

- оценку рискованности бизнеса  партнеров и их финансовой  прочности;

- систематический анализ финансового  состояния партнеров по их  публичной отчетности;

- систематический контроль за  задолженностью партнеров и управление ею;

- оценку последствий от смены  партнеров.

2.  ОАО «ЮЛК» должно отслеживать и налаживать работу по формированию оборотных средств путем нормирования и контроля. Это позволит вывить внутренние  резервы от нерационального использования средств и направить их на покрытие некоторых из коммерческих расходов, что в свою очередь, увеличит прибыльность, а предприятие будет стремиться к достижению безубыточной работы за счет более рационального использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения непроизводительных расходов и потерь. Основное внимание при этом необходимо уделить вопросам ресурсосбережения: внедрения прогрессивных норм, нормативов и ресурсосберегающих технологий.

3. Для увеличения роста объема  выручки, а следовательно и получения дополнительной прибыли необходимо уделить особое внимание расширению розничной сети.

4. Большую помощь в выявлении  резервов улучшения финансового  состояния предприятия может оказать рекламная компания для привлечения новых оптовых и розничных покупателей и  маркетинговый анализ по изучению спроса и предложения, рынков сбыта и формированию на этой основе оптимального ассортимента и структуры производства продукции.  Оценка ассортиментной политики предприятия позволит выявить труднореализуемые товары и наоборот, товары, пользующиеся повышенным спросом, что в свою очередь значительно отразится на результатах продаж.

Изложенные мероприятия по укреплению финансовой устойчивости предприятия  охватывают практически весь комплекс возникающих проблем и позволяют значительно повысить эффективность управления  капиталом предприятия. Контроль дебиторской задолженности позволяет исключить на будущее дебиторов с высоким риском. Формирование оборотных средств путем нормирования и контроля позволит вывить внутренние  резервы от нерационального использования средств и направить их на покрытие некоторых из коммерческих расходов.

Разработка получения дополнительного дохода путем расширения розничной сети позволит получать дополнительную прибыль, а следовательно существенно улучшить финансовое состояние и тем самым сократить кредиторскую задолженность.

Оценка ассортиментной политики предприятия позволит выявить труднореализуемые товары и наоборот, товары, пользующиеся повышенным спросом, что в свою очередь значительно отразится на результатах продаж..

 

 

Заключение

 

Финансовая устойчивость - характеристика, свидетельствующая о стабильном превышении доходов над расходами, свободном маневрировании денежными средствами предприятия и эффективном их использовании, бесперебойном процессе производства и реализации продукции. Финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала и уметь организовывать его движение таким образом, чтобы  обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для нормального функционирования.

В данной курсовой работе были рассчитаны и проанализированы типы и коэффициенты финансовой устойчивости ОАО «Югорская лизинговая компания».

В целом финансово-хозяйственную  деятельность ОАО «ЮЛК» нельзя назвать успешной – хотя предприятие находится в нормальном финансовом положении. Налицо недостаток собственных оборотных средств, из-за чего предприятие не может нормально функционировать.

Предоставляется необходимым дать некоторые рекомендации по улучшению  финансового состояния и повышению  эффективности деятельности предприятия  ОАО «ЮЛК»:

1. Усовершенствовать управление  предприятием, а именно:

2. Пополнять собственный оборотный капитал за счет внутренних и внешних источников.

3. Ускорить оборачиваемость капитала в текущих активах, в результате чего произойдет относительное его сокращение на рубль оборота.

4. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования.

Таким образом, результаты проведенного анализа показали, что анализируемое  предприятие находится в нестабильном финансовом положении, которое может быть вызвано нарушением платежеспособности, однако, предприятие имеет возможность восстановить равновесие путем оптимизации структуры активов и пассивов, а также путем обоснованного снижения уровня запасов, не используемых в обороте или используемых недостаточно эффективно.