Автор: Пользователь скрыл имя, 25 Марта 2013 в 14:26, курсовая работа
Целью данной курсовой работы является разработка рекомендаций по улучшению финансового состояния ОАО “Копейский машиностроительный завод”. Для осуществления этой цели необходимо произвести тщательный анализ финансового состояния данного предприятия. Для этого необходимо решить следующие задачи:
Произвести анализ состояния и структуры баланса;
Произвести анализ финансовой устойчивости;
Оценить платежеспособность предприятия;
Произвести анализ и оценку финансовых результатов деятельности предприятия.
ВВЕДЕНИЕ
3
ТЕОРЕТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ
Анализ состояния имущества и источников формирования имущества.
Анализ финансовой устойчивости
1.2.1. Метод абсолютных показателей
1.2.2. Метод относительных показателей
1.3. Анализ деловой активности.
РАСЧЁТНАЯ ЧАСТЬ
Построение уплотнённого бухгалтерского баланса
Оценка и анализ экономического потенциала
2.2.1. Анализ состояния имущества
2.2.2. Анализ источников формирования имущества.
2.3. Анализ финансовой устойчивости
2.4. Анализ платежеспособности
2.5. Анализ финансовых результатов предприятия
2.5.1. Анализ доходов организации
2.5.2. Факторный анализ прибыли от реализации продукции
2.5.3. Анализ показателей рентабельности
2.6. Сводная таблица финансовых показателей
3. ЗАКЛЮЧЕНИЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
На конец года: ФС>0, ФФК>0, ФИФЗ >0, следовательно 3-х компонентный показатель финансовой ситуации С(Ф) = (0,0,1) что характерно для неустойчивого финансового положения.
Таблица 4. Определение типа финансовой устойчивости
Показатели |
На начало Года, тыс.руб |
На конец года, тыс.руб |
1.Общая величина запасов (Зн) |
380172 |
501550 |
2.Собственные оборотные |
317925 |
234910 |
3.Функционирующий капитал ФК= |
496617 |
511078 |
4.Общая величина источников |
709278 |
900941 |
5.Обеспеченность запасов и -собственными оборотными средствами -функционирующим капиталом -общей величиной источников формирования запасов |
-62247 -62247
329106 |
-266640 -266640
399391 |
6.Трехкомпонентный показатель С (Ф)=1, если Ф >0 С (Ф)=0, если Ф <0 |
0,0,1 |
0,0,1 |
Вывод:
На начало года предприятие имеет неустойчивое финансовое положение, так как наблюдается недостаток собственных оборотных средств, традиционных источников формирования не хватает для покрытия запасов. К концу года ситуация остается прежней, предприятие остается в неустойчивом финансовом положении.
Таблица 5. Расчет относительных показателей финансовой устойчивости
Коэффициенты финансовой устойчивости (наименование) |
Способ расчета (формула) |
Расчет и знание показателя |
Абсолютное отклонение |
Оценка уровня показателя +соответствует. Норме - не соответствует |
Оценка динамики финансовой устойчивости: повышение устойчивости (↑) или снижение устойчивости (↓) | |
Начало периода |
Конец периода | |||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
Коэффициент автономии |
Ка=СК/К |
0,67 |
-0,60 |
-0,07 |
+ |
↓ |
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств |
Кз/с=ЗК/СК |
0,49 |
0,67 |
0,18 |
+ |
↑ |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
Косс=[СК-ОК ]/ОбК |
0,45 |
0,26 |
-0,19 |
- |
↓ |
Коэффициент маневренности |
Км=СобК/СК |
0,40 |
0,24 |
-0,16 |
- |
↑ |
Вывод: коэффициент автономии на данном предприятии соответствует норме, это означает что предприятие независимо. Однако к концу года наблюдается снижение данного коэффициента на 0,07, что является отрицательной динамикой, предприятие будет сильнее зависеть от заёмных средств. Коэффициент соотношения заёмных и собственных средств на данном предприятии также соответствует норме, на конец года на 1 руб. собственных средств приходится 0,67 руб. заёмных.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами не соответствует норме, к концу году ещё и имеет тенденцию к снижению, это является отрицательным фактором. Коэффициент маневренности не соответствует норме, но к концу года имеет положительную динамику, что является благоприятным фактором.
Таблица 6. Анализ ликвидности баланса
Актив |
На начало года, тыс.руб |
На конец года, тыс.руб |
Пассив |
На начало периода, тыс.руб |
На конец периода тыс.руб |
Платежный излишек или недостаток | |
На начало перио-да |
На конец перио-да | ||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7=2-5 |
8=3-6 |
1.Наиболее ликвидные активы (А1) |
170855 |
100098 |
1.Наиболее срочные |
198931 |
286626 |
-28076 |
-186528 |
2.Быстро реализуемые активы (А2) |
158251 |
299293 |
2.Краткосрочные пассивы (П2) |
13472 |
102878 |
144779 |
196415 |
3.Медленно реализуемые активы (А3) |
380172 |
501550 |
3.Долгосрочные пассивы (П3) |
178692 |
276168 |
201480 |
225382 |
4.Трудно реализуемые активы (А4) |
478695 |
760358 |
4.Постоянные пассивы (П4) |
796878 |
995627 |
-318183 |
-235269 |
Баланс |
1187973 |
1661299 |
Баланс |
1187973 |
1661299 |
||
А1 < П1
А2 > П2
А3 > П3
А4 < П4
Выполнено четвертое неравенства свидетельствует о соблюдении одного из оборотных средств. Ликвидность баланса в большей или меньшей степени отличается от абсолютной. При этом недостаток средств по одной группе активов компенсируется их избытком по другой группе в стоимостной оценке.
Таблица 7. Относительные показатели платежеспособности
Коэффициент платежеспособности (наименование) |
Способ расчета (формула) |
Расчет и значение коэффициента на начало периода |
Расчет и значение коэффициента на конец периода |
Абсолютное отклонение |
Оценка уровня коэффициента +соответствует номин. значению -не соответствует |
Оценки динамики коэффициентов (↑)Улучшение (↓)Ухудшение платежеспособности |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
Кал= |
Кал= |
Кал== 0,27 |
-0,53 |
- |
↓ |
Коэффициент «критической оценки» |
Кко= |
|
|
-0,52 |
- |
↓ |
Коэффициент текущей ликвидности |
Ктл= |
|
|
-1,03 |
- |
↓ |
Выводы:
Коэффициент абсолютной ликвидности на начало периода не соответствует норме, но к концу периода показатель соответствует норме, что является положительным аспектом на данном предприятии. Коэффициент «критической оценки» на начало периода не соответствует норме, так и концу года положительной динамики не наблюдается. Это не благоприятный фактор, так как краткосрочных обязательств организации не могут быть погашены. Коэффициент текущей ликвидности соответствует необходимому значению, однако к концу года имеет тенденции к снижению, это является отрицательным фактором
2.5.1.Анализ доходов организации
Пв=Пр+Ппр
где Пр – прибыль от реализации продукции;
Ппр – прибыль от прочих операций - это доходы от инвестиционной и финансовой деятельности, а также прочие внереализационные доходы и расходы
Ппр=ПД + ПР + ПП (У) + Дод (6)
где Дод – доходы от участия в других организациях
ПД-прочие доходы
ПР-прочие расходы
ПП (У)-проценты к получению (уплате).
Пв = 391577 – 86134 = 305443 тыс.руб за отчётный период
Ппр = 23583 – 86134 + 23977 = -38574 тыс.руб за отчётный период
Пв = 350114 – 76523 = 273591 тыс. руб за аналогичный период предыдущего года
Ппр = 4740 – 76523 + 11191= -60592 тыс.руб за аналогичный период предыдущего года
Таблица 8. Анализ валовой прибыли предприятия
Показатели |
Прошлый год, тыс.руб |
Отчет год, тыс.руб |
Отклонение | |
Абс. |
Относ. | |||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
1.Выручка от реализации без НДС и акцизов (Рп) |
1542985 |
1849974 |
306989 |
119,90 |
2.С/с реализации товаров (с) |
1167612 |
1168503 |
891 |
100,08 |
3.Коммерческие расходы (КР) |
25259 |
28359 |
3100 |
112,27 |
4.Управленческие расходы (УР) |
0 |
261535 |
261535 |
0 |
5.Прибыль от реализации (Пр) |
350114 |
391577 |
41463 |
111,84 |
6.(Пр) в % к валовой прибыли |
93,27 |
574,61 |
481,34 |
___ |
7.Результат от прочих |
-76523 |
-86134 |
-9611 |
112,56 |
8.То же в % к валовой прибыли |
-20,39 |
-12,64 |
7,75 |
___ |
9.Прибыль валовая (Пв) |
8375373 |
681471 |
306098 |
181,55 |
10.Чистая прибыль, остающаяся |
181938 |
193236 |
11298 |
106,21 |
11.То же в % к валовой прибыли |
48,47 |
28,36 |
-20,11 |
___ |
Выводы: в отчётном периоде наблюдается значительный рост валовой прибыли на 481,34% (что в денежном выражении составляет 306098 тыс.руб) Это происходит за счёт роста прибыли от реализации на что в денежном выражении составило 41463 руб. Данные факторы привели к увеличению чистой прибыли, остающейся распоряжении предприятия на что в денежном выражении составило 11298 тыс.руб.
2.5.2. Факторный анализ прибыли от реализации продукции
Изменение прибыли от реализации за счет факторов составит:
∆Пр=∆Пррп + ∆Прс
+ ∆Пркр + ∆Прур
∆Пр = 306989 + 891 + 3100 + 261535 = 572515 тыс.руб.
Таблица 9. Сводная таблица влияния факторов на прибыль от реализации
Показатели-факторы |
Сумма, т.руб. |
1.Выручка от реализации |
1849974 |
2.Себестоимость реализации |
1168503 |
3.Коммерческие расходы |
28359 |
4.Управленческие расходы |
261535 |
ИТОГО: изменение прибыли от реализации |
572515 |
Выводы: на прибыль от реализации в значительной степени повлияли увеличение выручки от реализации продукции, а также увеличение себестоимости реализованной продукции, так как коммерческие и управленческие расходы у предприятия отсутствуют.
2.5.3. Анализ показателей рентабельности
Таблица 10. Расчет показателей рентабельности
Наименование показателя |
Формула для расчета |
Предшествующий год |
Отчетный год |
Измене ние показателя | ||
Расчет |
Значение |
Расчет |
Значение | |||
1.Прибыль от реализации |
Пр, таб.11 |
350114 |
391577 |
41463 | ||
2.Прибыль валовая |
Пв, таб.11 |
375373 |
681471 |
306098 | ||
3.Прибыль чистая |
Пч, таб11 |
181938 |
193236 |
11298 | ||
4.Выручка от реализации |
Рп, таб.11 |
1542985 |
1849974 |
306989 | ||
5.Затраты на производство |
З=С+КР+УР |
З=1167612+25259+0=1192871 |
1192871 |
З=1168503+28359+261535=1458397 |
1458397 |
265526 |
6.Стоимость основных фондов |
Ф, таб.1, строка 1.2 |
422438 |
562254 |
139816 | ||
7.Материальная часть |
ЗнI, таб.1, строка 2.1 |
380172 |
501550 |
121378 | ||
8.Стоимость имущества |
∑А, таб.1 |
1187973 |
1661299 |
473326 | ||
9.Собственный капитал |
СК, таб.1 |
796620 |
995268 |
198648 | ||
10.Рентабельность продаж |
Rрп=Пр/Рп х 100% |
Rрп=350114/1542985 х 100%=22,69% |
22,69 |
Rрп=72734/80860х100%= 89,95% |
89,95 |
-1,52 |
11.Рентабельность основной |
Rод=Пр/3х100% |
Rод=350114/1192871х100%= 29,35% |
29,35 |
Rод=391577/1458397х100%=26,85 |
26,85 |
-2,5 |
12.Фондорентабельность |
Rпф=Пв/(Ф+Зн)100% |
Rпф=375373/(422438+380172)х 100%=46,77% |
46,77 |
Rпф=681471/(562254+501550) |
64,06 |
17,29 |
13.Рентабельность активов |
Rа=Пч/∑Ах100% |
Ra=181938/1187973х100%= 96,79% |
96,79 |
Ra=193236/1661299х100%= 11,63% |
11,63 |
-85,16 |
14.Рентабельность |
Rcк=Пч/СКх100% |
Rск=181938/796620х100%=22,84% |
22,84 |
Rск=193236/995268х100%= 19,42% |
19,42 |
-3,42 |
Информация о работе Анализ финансовых результатов организации