Товарная биржа

     - квалифицированный аппарат биржи

     Для организации торгов биржа, прежде всего, должна располагать хорошо оборудованным  “рыночным местом” (биржевым залом), которое могло бы вмещать достаточно большое количество продавцов и покупателей, ведущих открытый биржевой торг. Использование современных электронных средств связи не требует физического присутствия торгующих в зале, а позволяет вести торговлю через электронные компьютерные терминалы, но в этом случае биржа призвана обеспечить высокоэффективную систему электронной торговли.

     Организация требует от биржи разработки и соблюдения, строгих правил торговли, то есть норм и правил поведения участников торга в зале.

     Материально-техническое  обеспечение торгов включает оборудование биржевого зала, рабочих мест участников торга, компьютерное обеспечение и так далее.

        11. Разработка биржевых контрактов, которая включает:

       - стандартизацию требований к  качественным характеристикам биржевых  торгов

       - стандартизацию размеров партий товаров

       - выработку единых требований  к расчётам по биржевым сделкам

     Биржа устанавливает жёсткие требования к тем товарам, которые допускаются  к биржевым торгам. На основе этих требований разрабатываются биржевые стандарты, которые учитываются производителями и потребителями на товарных биржах.

     12. Гарантирование выполнения сделок достигается посредствам биржевых систем клиринга и расчётов.

     Для этого биржа использует систему безналичных расчётов путём зачёта взаимных требований и обязательств участников торгов, а также организует их исполнение.

     13. Информационная деятельность биржи.

     Важнейшей функцией биржи являются сбор и регистрация  биржевых цен с последующим их обобщением и публикацией, предоставление клиентам, различным другим заинтересованным организациям, на международный рынок информации о наличии товаров по образцам и пробам, обычно, на основе сложившихся биржевых стандартов, её публикация в газетах, журналах, информационных агентствах.³ 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

2.   История становления товарной биржи

     Современные биржи и принципы, лежащие в основе биржевой торговли, имеют многовековую историю становления и развития.

     Древняя Греция и Древний Рим уже имели  опыт формализованной торговли с  центральным рыночным заведением, с  общими товарообменными операциями, с денежной системой, с практикой заключения контрактов на поставку товаров в договорные сроки. В период расцвета Римской империи торговые центры под названием fora vendalia (рынки продажи) являлись центрами реализации товаров, которые римляне производили из отдалённых уголков империи. В Японии прообраз биржевой торговли существовал ещё в I веке нашей эры, но это были экономические институты, выработанные народами других цивилизаций. Тем не менее, многие принципы торговли современных бирж и их аналогов в других культурах похожи. Современные же биржи непосредственно связаны с жизнью и творчеством западноевропейских народов, и анализируя формы биржевой торговли, можно увидеть особенности психического, социального и экономического строя западноевропейской культуры .⁴

     Западноевропейский суперэтнос (этническая система, состоящая из нескольких этносов-народов, возникающих одновременно в одном регионе, проявляющаяся в истории, как мозаичная целостность) заявил о своём рождении во времена Карла Великого и его империи, то есть в начале IX века, а уже к XI веку народы Западной Европы достигают своей зрелости. Именно к концу XI и началу XII столетия можно отнести появление средневековых ярмарок Англии и Франции. К середине XII века эти ярмарки уже весьма крупные, многообразные. По мере развития специализации некоторые ярмарки стали средоточием торговли между английскими, фламандскими, испанскими, французскими и итальянскими купцами. В XIII столетии наиболее распространёнными и обычными были сделки с расчётом наличными на месте и немедленной поставкой товара, однако, уже в это время начали практиковать заключение контрактов на более позднюю поставку товаров в оговорённые сроки со стандартами качества, устанавливаемым по образцам.

     Этимологически  понятие “биржа” происходит от греческого “bipga” (сумка, кошелёк), немецкого “borse” и голландского “bturs” по месту её первого появления в XI веке в городе Брюгге (Нидерланды). Дело в том, что в этом городе на площади возле дома знатного менялы и маклеры Van der Burse, на котором был герб из трёх кошельков, собирались купцы из разных стран для обмена торговой информацией, покупки иностранных векселей и других торговых операций без предъявления конкретного предмета купли-продажи, но буквально в считанные годы эта биржа, давшая название новому типу экономических отношений, уступила первенство, возникшей в 1460 году Антверпенской бирже, которая благодаря географическому положению города и его торговым связям, приобрела мировое значение.⁵

     В XV-XVI веках биржи возникали в местах появления мануфактур в Италии и Голландии, как проявление необходимости в развитии внешней торговли при операции с крупными партиями товаров. По образу Антверпенской биржи были созданы Лионская (1545), Лондонская Королевская (1566) и другие биржи, которые были в основном товарными и вексельными. В 1602 году была организована Амстердамская биржа, игравшая в XVII веке главную роль в мировой торговле, на ней впервые предметом биржевых сделок стали акции только что возникших акционерных компаний.

     В США товарные рынки существуют с 1752 года, на них шла торговля товарами отечественного производства, продуктами домашнего изготовления, текстильными изделиями, шкурами и кожами, металлами и лесоматериалами.

     Первоначально возникла биржа реального товара, то есть форма оптовой торговли, адекватная домануфактурному и мануфактурному производству. Её отличительными чертами, которые присущи современным биржам, являлись регулярность возобновления торга, приуроченность торговли к определённому месту и подчинённость заранее установленным правилам. Наиболее характерным типом биржевых операций являлись сделки с наличным товаром. На этом этапе биржевая торговля лишь устанавливала связь между купцом и производителем или потребителем. Учреждение бирж шло крайне медленно и ограничивалось преимущественно ведущими для международной торговли портами.

     Промышленная  революция вызвала громадное  расширение спроса на сырьё и продовольствие, привела к увеличению объёма и  номенклатуры торговли, усилила требования к однородности качества товара и  регулярности поставок. Необходимость удовлетворения этих требований машинного производства обусловило трансформацию биржи первоначального типа, приспособление её к новым условиям. В частности, наряду с предоставлением рыночного места, организацией биржевого торга и фиксацией торговых обычаев, к числу основных функций биржи стали относиться установление стандартов на товар, разработка типовых контрактов, котирование цен, урегулирование споров и информационная деятельность. Биржи постепенно превратились в центры международной торговли.⁶

     Быстрые темпы роста торгового оборота, возникновение мирового рынка затруднили ведение торговли на основе наличных партий товара. Массовое производство требует уверенности на только в  поставках сырья, цены которого подвержены значительным колебаниям, но и в получении прибыли на капитал, в том числе уже затраченный на выпуск продукции, находящейся в стадии реализации в товарной форме. Резкие колебания цен, заметно повышая риски, ограничивают уверенность в получении прибыли. В результате, ведущую роль в биржевых операциях приобрели сделки на срок с реальным товаром, гарантировавшие предпринимателям поставку товара требуемого качества в нужный срок по ценам, обеспечивавшим возможность получения прибыли.

     Следующим этапом в развитии биржевой торговли явилось возникновение фьючерсной (оптовой заочной, безналичной) торговли. История современной Фьючерсной торговли началась на Среднем Западе США в начале 1800-х годов. Она тесно связана с развитием коммерческой деятельности в Чикаго и торговлей зерном на Среднем Западе.

     Хаос  в сфере спроса  и предложения, проблемы перевозок и хранения заставили  фермеров и торговцев заключать  контракты с последующей поставкой  товаров. Заблаговременные, предварительные  контракты на поставку кукурузы впервые  были заключены купцами-речниками, которые получали зерно от фермеров поздней осенью и в начале зимы, но должны были хранить его до тех пор, пока кукуруза достаточно высохнет для погрузки на судно, а река освободится ото льда. Чтобы уменьшить риск от падения цен во время зимнего хранения, эти торговцы отправлялись в Чикаго и там заключали контракты с переработчиками на поставку им зерна весной. Таким образом, они гарантировали себе покупателей и цены на зерно. 13 марта 1851 года был заключён контракт на 3000 бушелей (около 75 тонн) кукурузы с поставкой в июне – первый в своём роде.⁷

     К концу XIX столетия фьючерсная торговля набрала обороты так, что появилась необходимость формализации торговой практики, стандартизации контрактов, установления правил поведения и расчётов, порядка разрешения споров, процедуры улаживания разногласий, а в начале XX века с образованием новых товарных бирж фьючерсная торговля стала разрастаться всё больше и больше.

     Это краткая история становления  биржевого рынка на Западе, а теперь обратимся к развитию бирж в России.

     По  сравнению с Западом русский  этнос моложе лет на 300-400, и все  процессы развития народа и всех форм проявления народной жизни у нас  запаздывают на те же самые сроки.

     Первая  биржа в России была учреждена  Петром I в 1703 году и открыта в Петербурге. В отстроенном специально для неё в 1705 году здании Пётр лично установил часы биржевых собраний. Будучи введённой, сверху в принудительном порядке и при существовавшей в то время неразвитой экономической системе, биржа бездействовала почти 100 лет. Оживление наступило лишь в 20-х годах XIX века, когда в обращение поступают облигации Государственных займов, с 1827 года – акции.

     Далее Российские биржи возникают в  Кременчуге (1834), Москве (1839), Рыбинске (1842), Одессе (1848), Нижнем Новгороде (1848).

     Быстрый переход к рыночным отношениям после реформы 1861 года даёт толчок к появлению бирж во многих городах Российской Империи. Как правило, их появление связано с развитием хлебной торговли. В 90-е и последующие годы биржевое дело получает дальнейший импульс развития в связи с интенсивным строительством железных дорог, элеваторов, появлением коммерческих банков, развитием подтоварного кредита под хлеб.

     В начале века до 1913 года появляется ещё 50 бирж.

     По  сравнению с западными, русские биржи обладали спецификой. Их отличал, во-первых, низкий уровень биржевой техники, что было связано с неразвитостью инфраструктуры. Как следствие, на русских биржах не получили распространения сделки на срок, но не было жёсткой регламентации правил заключения сделок.

     Во-вторых, в силу того, что русское купечество представляло собой размытую, аморфную массу, биржи брали на себя функцию представительства их интересов. Во многих биржевых уставах прямо указывалось на это. Ни одна западная биржа не выполняла этой функции, ибо представительство интересов купечества в этих странах осуществлялось через торговые палаты, которые были созданы в результате длительной политической и экономической борьбы предпринимателей за свои цели.

     В-третьих, обыденное отношение к биржам в России всегда было неоднозначным. Часто преобладало мнение, что порядочному человеку там делать нечего.

     Бурное  развитие капитализма в России породило тенденцию “европеизации” русских бирж. Однако этому процессу не суждено было завершиться.

     1893 год: Министерство финансов установило ряд ограничений для операций на бирже без посредничества маклеров. Ревизию книг маклеров проводило Министерство финансов.

     1895 год: введено положение о необходимости  получения разрешения Министерства  финансов на допуск ценностей  к котировке на бирже.

     1911 год: по данным Министерства  торговли и промышленности в  России насчитывают 87 бирж, большинство  из которых товарные биржи,  на них доминируют сделки купли-продажи  сельхозпродуктов и сырья. 

     Вся деятельность биржевых учреждений регламентировалась положениями Устава. В нём строго определялась процедура, условия и правила заключения сделок, права и обязанности участников.

     К 1917 году в России было зарегистрировано 115 торговых и универсальных бирж и соответствующее число биржевых комитетов. После Октябрьской революции деятельность биржевых комитетов, как и самих бирж, была прекращена: они не вписывались в теорию и практику “военного коммунизма”. Однако НЭП восстановил биржи в правах. Первые товарные биржи в стране Советов возникли в конце 1921 года (Вятская, Нижегородская), четыре месяца 1922 года были периодом наиболее быстрого роста их числа.