Инвестиционная политика

     Банкиры придумали векселя и чеки − древнейшие формы безналичных денег. Археологи обнаружили свидетельства того, что эти денежные документы использовались купцами и банкирами уже в Древнем Вавилоне, т.е. за 20 веков до нашей эры! По количеству учтенных векселей Минское отделение занимало пятое место в России, опередив все другие отделения в Северо-Западном крае.

    Вексель − это безусловное обязательство одного лица другому уплатить фиксированную сумму денег в определенный момент времени.  
Вексель отличается от обычной расписки тем, что в нем не указываются обстоятельства, по которым тот, кто выписывает вексель (векселедатель), обязуется уплатить указанную в векселе сумму держателю векселя. Более того, в отличие от долговой расписки закон разрешает держателю векселя, не дожидаясь наступления срока оплаты, использовать его как средство платежа третьему лицу, то есть как своеобразные деньги.

    Чек − денежный документ, содержащий письменное поручение чекодателя другому лицу (плательщику) выплатить некоторую сумму третьему лицу (на которого выписан чек - чекодателю) за счет денег, ранее переданных чекодателем в распоряжение плательщика. Чековый счет - форма хранения денег в банке, позволяющая владельцу счета не пользоваться наличными деньгами, а выписывать в оплату за покупки чеки на свой банк, который и производит оплату, снимая деньги с такого счета. Банк, в котором открыт счет, получив от своего вкладчика письменное распоряжение в форме чека, сам выплачивает предъявителю чека (чекодержателю) причитающуюся ему сумму. При этом банк уменьшает соответственно остаток средств на чековом счете своего вкладчика − чекодателя. Итак, вексель заменил наличные деньги и ухитрился трансформироваться в чек − еще один вид безналичных денежных средств. Создание системы вексельных и чековых расчетов − одно из хитроумнейших экономических изобретений человечества.

    За несколько столетий своего существования банки прошли долгий путь от простого хранения ценностей до проведения сложнейших денежных операций. И это закономерно − нормальное развитие экономики просто невозможно без хорошо функционирующей банковской системы, то есть банков, пользующихся доверием клиентов и обслуживающих их быстро, надежно и рационально. 
 
 

2. Изменение роли банков на различных  этапах эволюции рыночных систем

    Белорусская банковская система, являясь практически ровесницей Беларуси как государственного образования, прошла вместе со своей страной через все периоды ее непростой истории. Как специфический сектор экономики, она пережила годы почти полного отрицания роли денег в народном хозяйстве и господства натурального обмена. Длительное время существовала в условиях, когда деньги и банки использовались как учетно-распределительные инструменты в плановом хозяйстве и, наконец, дождалась их признания в качестве всеобщего эквивалента и универсального платежного средства в последние годы.

    Датой рождения банковской системы Беларуси принято считать 3 января 1922 года − начало работы Белорусской конторы Государственного банка при Наркомфине БССР. Исторически это совпало с началом реализации новой экономической политики (НЭПа), основанной на сочетании плановых и рыночных подходов к управлению экономикой. Банковская система тех лет известна активными усилиями по стабилизации денежного обращения и ликвидации дефицита госбюджета. Денежная реформа 1922−1924 годов, проведенная без иностранной помощи, создала прочную основу для восстановления и развития страны. Этот период в отечественной экономической истории характеризуется снижением цен на товарном рынке, повышением доходности крестьянских хозяйств, ростом реальной заработной платы. В 1925 году кредитные вложения по секторам экономики были распределены следующим образом: промышленность − 44,4%, сельское хозяйство − 14,5%, торговля − 40,4%, частный сектор − 0,7% [11,с.28]. В 1930−1932 годах в стране была проведена кредитная реформа, суть которой сводилась к полной замене коммерческого кредитования прямыми банковскими кредитами с одновременным внедрением принципов хозрасчета и контроля рублем. В послевоенные годы банки Беларуси решали задачи, связанные с восстановлением разрушенного хозяйства, включая проведение в 1947 году денежной реформы. Весь послевоенный период банки работали в условиях жесткого централизованного планирования, и их деятельность была направлена на решение задач своего времени − создание мощного промышленного и научного потенциала, развитие отраслей, определяющих технический прогресс. В 1981 году кредитные ресурсы банковской системы были распределены следующим образом: промышленность − 33,4%, сельское хозяйство − 23,4%, торговля и заготовки − 21,8%, прочие − 21,4% [11,с.30]. В 1987 г. было  принято решение о проведении первого этапа банковской реформы по реорганизации одноуровневой системы. Была создана новая структура государственных банков − Внешэкономбанк, Агропромбанк, Сберегательный банк и Жилсоцбанк, действовавшие на принципах полного хозрасчета. Первый этап реформы послужил базой для построения в республике банковской системы, соответствующей мировым требованиям. Принятие в 1991 году Декларации о суверенитете Республики Беларусь и законов "О Национальном банке Республики Беларусь" и "О банках и банковской деятельности в Республике Беларусь" знаменовало собою новейший этап в развитии банковской системы страны − строилась двухуровневая система. На базе Госбанка был создан Национальный банк, который находится на первом уровне банковской системы, и специализированные государственные банки, которые были преобразованы в акционерные коммерческие. В 1992 г. республика стала членом международного валютного фонда (МВФ), Европейского банка реконструкции и развития (ЕБРР), Международного банка реконструкции и развития (МБРР), Международной финансовой корпорации (МФК) и др. [2,с.8].

    В настоящее время Нацбанк  участвует в формировании доходов бюджета, так как часть прибыли, в установленном размере, перечисляется в республиканский бюджет. Национальный банк Республики Беларусь совместно с правительством ежегодно разрабатывает и проводит единую денежно-кредитную политику в порядке, установленном Конституцией Республики Беларусь и другими законодательными актами [2,с.20]. Поэтому меры, принятые, правительством в данной области, всегда будут носить сложный и неоднозначный характер. Кредитно − денежная политика в зависимости от состояния экономики направлена либо на стимулирование кредита и денежной эмиссии (кредитная экспансия), либо на их сдерживание и ограничение (кредитная рестрикция). В условиях падения производства и увеличения безработицы центральные банки пытаются оживить конъюнктуру путем расширения кредита и снижения нормы процента. Для регулирования экономики используются следующие методы денежно − кредитной политики: общие, которые оказывают влияние на рынок ссудных капиталов в целом; селективные, предназначенные для регулирования конкретных видов кредитования отдельных отраслей и крупных фирм.

    Главные функции государственного банка составляют:

1) денежно-кредитное  и валютное регулирование, а  также регулирование внешнеэкономической  деятельности и кредитного рынка;

2) выполнение  функций центрального депозитария;

3) консультирование, кредитование и воплощение функций  финансового агента правительства  и местных органов власти;

4) регистрация  банков, учет филиалов, выдача им  лицензий на совершение банковских  операций, надзор за их деятельностью  по соблюдению ими безопасного  и ликвидного функционирования, организация межбанковских расчетов  и кассового обслуживания банков;

5) обеспечение  одного порядка бухгалтерского учета и отчетности в банковской системе республики, определение форм и правил организации безналичных расчетов в народном хозяйстве [12,с.14].

    Второй уровень банковской системы в Республике Беларусь составляют коммерческие банки. Услуги банков можно подразделить на традиционные и нетрадиционные. К традиционным услугам относятся три вида выполняемых ими операций: депозитные, кредитные и расчетные операции. В состав нетрадиционных банковских услуг входят: посреднические услуги; услуги, направленные на развитие предприятия; предоставление гарантий и поручительств; доверительные операции; бухгалтерская помощь предприятиям; представление клиентских интересов в судебных органах; услуги по предоставлению сейфов и др. Банкам запрещено заниматься производственной и торговой деятельностью, а также страхованием. Все услуги предоставляются как юридическим, так и физическим лицам.

    Для мобилизации и формирования, дополнительных источников кредитных ресурсов служат пассивные операции коммерческих банков. Они используются для финансирования октивных операций и представляют собой привлечение различных видов вкладов в рамках депозитных операций, эмиссию ценных бумаг, мобилизацию собственных ресурсов банка и др. Депозиты представляют собой все срочные бессрочные вклады клиентов банка. Особенностью этого вида операций является то, что не клиент предлагает банку денежные средства, а сам банк привлекает деньги по собственной инициативе. Поэтому в банковской практике эти суммы называются «привлеченными» [4,с.38]. За такие средства банк выплачивает проценты. Процентная ставка дифференцируется в зависимости от срока и размера депозита. С активным участием центрального банка нашей страны, ряда других министерств и ведомств закончена разработка проекта Закона Республики Беларусь «О гарантировании возврата банковских вкладов физических лиц». Цель данного проекта — обеспечение гарантии физическим лицам по возврату их денежных средств, размещенных во вклады в банках, в тех случаях, когда банк самостоятельно не в состоянии исполнить свои обязательства перед гражданами. Поэтому Национальный банк постоянно проводит работу, связанную с наращиванием банками уставных фондов, осуществляя контроль за выполнением банками соответствующего норматива. Банки должны учиться работать с реальным сектором экономики в любых макроэкономических условиях, поддерживать тесную связь с производительным капиталом. Это является залогом, может быть, не самого быстрого, но надежного роста и укрепления, как предприятий реального сектора, так и банков. 

ГЛАВА 2 

Современная банковская система 

2.1 Понятие банковской системы, ее уровни и элементы 

     Если в стране в достаточном количестве имеются действующие банки, кредитные учреждения, а также все те экономические организации, которые выполняют отдельные банковские операции, то можно говорить о наличии банковской системы.

    Банковская система в качестве составной органической части входит в огромную систему − экономическую систему страны. Это означает, что деятельность и развитие банков следует разглядывать в тесной связи с созданием, обращением и потреблением материальных и нематериальных благ.      Банковская система − совокупность видов национальных банков, банковских институтов и кредитных учреждений, действующих в рамках общего денежно - кредитного механизма. Чаще всего под словом «система» понимается состав чего-либо. Такое толкование не случайно («система» от гр. system - целое, составленное из частей, соединение). Вместе с тем термины «система» и «банковская система» определяют не только состав банков. По содержанию понятие «банковская система» более широкое, оно включает: совокупность элементов, достаточность элементов, образующих определенную целостность, взаимодействие элементов.

    Несколько типов банковской системы:

• распределительная централизованная банковская система;
• рыночная банковская система;
• система переходного периода.

     В противоположность распределительной системе банковская система рыночного типа характеризуется отсутствием монополии государства на банки. В рыночном хозяйстве функционирует множественность банков с децентрализованной системой управления. Эмиссионные и кредитные функции разделены ими между собой. Эмиссия сосредоточена в центральном банке, кредитование предприятий и населения осуществляют различные деловые банки − коммерческие, инвестиционные, инновационные, ипотечные, сберегательные и др. Деловые банки не отвечают по обязательствам государства, так же как государство не отвечает по обязательствам деловых банков; деловые банки подчиняются своему Совету, решению акционеров, а не административному органу государства.

    Банковскую систему можно представить как целое. Это означает, что ее отдельные части (различные банки) связаны таким образом, что могут при необходимости заменить одна другую. В случае если ликвидируется один банк, вся система не становится недееспособной - появляется другой банк, который может выполнять банковские операции и услуги. Банковская система не находится в статическом состоянии, напротив, она постоянно в динамике.

    Банковская система - «самоорганизующаяся», поскольку изменение экономической конъюнктуры, политической ситуации неизбежно приводит к «автоматическому» изменению политики банка. В период экономических кризисов и политической нестабильности банковская система сокращает долгосрочные инвестиции в производство, уменьшает сроки кредитования, увеличивает доходы преимущественно не за счет основной, а побочной деятельности. Напротив, в условиях экономической и политической стабильности и, следовательно, сокращения риска, банки активизируют свою деятельность, как по обслуживанию основной производственной деятельности предприятий, так и долгосрочному кредитованию хозяйства, получают доходы преимущественно за счет своих традиционных процентных поступлений [10,с.102].

    Банковская система выступает как управляемая система − Центральный банк, проводя независимую денежно-кредитную политику, в различных формах подотчетен лишь парламенту либо исполнительной власти.

    Элементами банковской системы являются банки, некоторые специальные финансовые институты, выполняющие банковские операции, но не имеющие статуса банка, а также некоторые дополнительные учреждения, образующие банковскую инфраструктуру и обеспечивающие жизнедеятельность кредитных институтов.