Управление пассивами и активами коммерческого банка

Наряду с ГЭП для оценки риска  используют показатель ГЭП, который определяют как отношение RSA к RSL. Отметим, что оба этих показателя риска являются неполными, поскольку они не дают информации о степени изменения прибыли при изменении ставки. Кроме того, показатель ГЭП несовершенен, так как не принимает в расчет размеры банка.

Итак, теперь непосредственно перейдем к практическому заданию.

Все, что было сказано выше естественно  нам пригодится, а особенно таблица Характер изменения процентных доходов, расходов и прибыли от величины ГЭП  
и направления изменения процентных ставок

Сбор данных и ход работы

Описание  работы с данными:

Мною была проделана следующая  работа: мне необходимы были данные по нескольким банкам, а именно баланс этих банков, при чем не в привычной  форме, а в форме отчета по процентным рискам, где отражены все статьи активов и обязательств при чем ранжированных по срокам начиная с 1-2 месяца и заканчивая периодом больше 15 лет. То есть, мне необходимо было получить классификацию активов и пассивов по процентной чувствительности и срокам, для того,  чтобы затем легко рассчитать позицию ГЭП. Банку выгодно привлекать депозиты на короткие периоды и предлагать кредиты на более долгие периоды. Именно при такой стратегии Банк может учитывать риск изменения процентной ставки. И так как: банк финансирует долгосрочные активы (кредиты с фиксированной ставкой), краткосрочными обязательствами (депозиты, имеющие переменную процентную ставку). Поскольку доходность в большинстве случаев растёт при более низких ставках по краткосрочным фондам, чем по долгосрочным, то банки получают прибыль, заимствуя фонды на рынках краткосрочных средств и кредитуя их на рынках долгосрочного капитала, мне понадобились данные (кредиты и депозиты) с классифицированные по процентной чувствительности и срокам, для того,  чтобы затем легко рассчитать позицию ГЭП

Первый коммерческий банк, который  предоставил мне эту информацию был столичный филиал Цесна –  Банка.

Затем я получила данные по Петропавловскому филиалу Туран Алем Банку (Северо – Казахстанская область г. Петропавловск), но есть маленькие неточности, связанные с отсутствием данных по некоторым срокам, поэтому я брала как среднее приблизительное значение, но по более часто используемым срокам, так  например 5-6 месяцев, 1 год и т.д. данные точные. Тоже самое и с третьим банком , столичный филиал Казкоммерйбанка, проблема с данными, это связано прежде всего с тем, что сейчас между филиалами и головными офисами существует единая система отчетности, то есть филиал не проделывает работу, например, по управлению пассивами и активами, все это делают специалисты в головных  офисах. В запрос в головной банк о информации требует резких оснований, ни один из специалистов, с которыми я разговаривала, не решился сделать запрос.

Итак, полученную информацию я с  помощью формы в Excel трансформировала в данные пригодные для анализа ГЭП. И получила:

Таблица 1: столичный  филиал Цесна Банка

Таблица 2: столичный  филиал КазкоммерБанка

Таблица 3: Петропавловский  филиал Туран Алем Банка

 

ГЭП анализ;

Результаты  по трем банкам:

 

 

	Актив,							Пассив,					ГЭП,						Лимит ГЭП до года			Лимит ГЭП свыше года		Разница привлечение/гашение			Досрочное погашение					Дополнительное  привлечение/размещение		Контроль
	мф			тыс. Т				мф	тыс. Т					в интервале 1 мес. тыс. Т		в интервале 1 год, тыс. Т											размещенные		привлеченные			разместить	привлеч
1-2 мес.				708019,84					410267,13					297,753					90,000					207,753			0		0			0	207,753	90,000
2-3 мес.				385927,29					402581,83					-16,655					90,000					-106,655			0		0			106,655	0	90,000
3-4 мес.				887981,53					236123,08					651,858					90,000					561,858			0		0			0	561,858	90,000
4-5 мес.				375302,78					152813,51					222,489					90,000					132,489			0		0			0	132,489	90,000
5-6 мес.				291990,73					205358,99					86,632					90,000					-3,368			0		0			3,368	0	90,000
6-7 мес.				442407,95					491096,31					-48,688					90,000					-138,688			0		0			138,688	0	90,000
7-8 мес.				449963,79					784705,26					-334,741					90,000					-424,741			0		0			424,741	0	90,000
8-9 мес.				521167,26					196115,77					325,051					90,000					235,051			0		0			0	235,051	90,000
9-10 мес.				290446,09					175721,35					114,725					90,000					24,725			0		0			0	24,725	90,000
10-11 мес.				498682,83					398919,95					99,763					90,000					9,763			0		0			0	9,763	90,000
11-12 мес.				634585,02					578298,92					56,286					90,000					-33,714			0		0			33,714	0	90,000
1-2 лет				3345440,52					403210,36							2,942,230						250,000		2,692,230			0		0			0	2,692,230	250,000
2-3 лет				1339684,95					210886,81							1,128,798						250,000		878,798			0		0			0	878,798	250,000
3-4 лет				602484,18					3976,56							598,508						250,000		348,508			0		0			0	348,508	250,000
4-5 лет				410332,6					2597,34							407,735						250,000		157,735			0		0			0	157,735	250,000
5-6 лет				175202,88					833,74							174,369						250,000		-75,631			0		0			75,631	0	250,000
6-7 лет				184276,01					336,53							183,939						250,000		-66,061			0		0			66,061	0	250,000
7-8 лет				177377,61					8,37							177,369						250,000		-72,631			0		0			72,631	0	250,000
8-9 лет				154403,23					170,94							154,232						250,000		-95,768			0		0			95,768	0	250,000
9-10 лет				158272,76					145,72							158,127						250,000		-91,873			0		0			91,873	0	250,000
10-11 лет				166824,85					77,2							166,748						250,000		-83,252			0		0			83,252	0	250,000
11-12 лет				179581,22					0							179,581						250,000		-70,419			0		0			70,419	0	250,000
12-13 лет				189219,59					0							189,220						250,000		-60,780			0		0			60,780	0	250,000
13-14 лет				147616,14					0							147,616						250,000		-102,384			0		0			102,384	0	250,000
14-15 лет				63636,93					1551,05							62,086						250,000		-187,914			0		0			187,914	0	250,000
>15 лет				2197,65					0							2,198						250,000		-247,802			0		0			247,802	0	250,000
		Актив,			Пассив,					ГЭП,							Лимит ГЭП до года				Лимит ГЭП свыше года		Разница привлечение/гашение		Досрочное погашение					Дополнительное  привлечение/размещение			Контроль
		мф	тыс. Т			мф	тыс. Т					в интервале 1 мес. тыс. Т			в интервале 1 год, тыс. Т											размещенные		привлеченные			разместить	привлеч
1-2 мес.			696456,3				672136					24,321						70,000				-45,679				0		0			45,679	0	70,000
2-3 мес.			875184,5				1009281,5					-134,097						70,000				-204,097				0		0			204,097	0	70,000
3-4 мес.			1956321,5				1345708,667					610,613						70,000				540,613				0		0			0	540,613	70,000
4-5 мес.			1458640,833				1682135,833					-223,495						70,000				-293,495				0		0			293,495	0	70,000
5-6 мес.			1750369				2018563					-268,194						70,000				-338,194				0		0			338,194	0	70,000
6-7 мес.			2042097,167				2354990,167					-312,893						70,000				-382,893				0		0			382,893	0	70,000
7-8 мес.			2333825,333				2691417,333					-357,592						70,000				-427,592				0		0			427,592	0	70,000
8-9 мес.			2625553,5				3027844,5					-402,291						70,000				-472,291				0		0			472,291	0	70,000
9-10 мес.			2917281,667				3364271,667					-446,990						70,000				-516,990				0		0			516,990	0	70,000
10-11 мес.			3209009,833				3700698,833					-491,689						70,000				-561,689				0		0			561,689	0	70,000
11-12 мес.			3500738				4037126					-536,388						70,000				-606,388				0		0			606,388	0	70,000
1-2 лет			3792466,167				4373553,167								-581,087					210,000		-791,087				0		0			791,087	0	210,000
2-3 лет			5123126,3				4709980,3								413,146					210,000		203,146				0		0			0	203,146	210,000
3-4 лет			5958325,4				5046407,5								911,918					210,000		701,918				0		0			0	701,918	210,000
4-5 лет			5940321,9				5382834,667								557,487					210,000		347,487				0		0			0	347,487	210,000
5-6 лет			6326458,2				5719261,833								607,196					210,000		397,196				0		0			0	397,196	210,000
6-7 лет			5251107				6055689								-804,582					210,000		-1,014,582				0		0			1,014,582	0	210,000
7-8 лет			5542835,167				6392116,167								-849,281					210,000		-1,059,281				0		0			1,059,281	0	210,000
8-9 лет			5834563,333				6728543,333								-893,980					210,000		-1,103,980				0		0			1,103,980	0	210,000
9-10 лет			6126291,5				7064970,5								-938,679					210,000		-1,148,679				0		0			1,148,679	0	210,000
10-11 лет			6418019,667				7401397,667								-983,378					210,000		-1,193,378				0		0			1,193,378	0	210,000
11-12 лет			6709747,833				7737824,833								-1,028,077					210,000		-1,238,077				0		0			1,238,077	0	210,000
12-13 лет			7001476				8074252								-1,072,776					210,000		-1,282,776				0		0			1,282,776	0	210,000
13-14 лет			7293204,167				8410679,167								-1,117,475					210,000		-1,327,475				0		0			1,327,475	0	210,000
14-15 лет			7584932,333				8747106,333								-1,162,174					210,000		-1,372,174				0		0			1,372,174	0	210,000
>15 лет			7876660,5				9083533,5								-1,206,873					210,000		-1,416,873				0		0			1,416,873	0	210,000

 

	Актив,		Пассив,			ГЭП,		Лимит ГЭП до года	Лимит ГЭП свыше года	Разница привлечение/гашение	Досрочное погашение		Дополнительное  привлечение/размещение		Контроль
	мф	тыс. Т	мф	тыс. Т		в интервале 1 мес. тыс. Т	в интервале 1 год, тыс. Т				размещенные	привлеченные	разместить	привлеч
1-2 мес.		940219,3333		1213333,333		-273,114		130,000		-403,114	0	0	403,114	0	130,000
2-3 мес.		1410329		1820000		-409,671		130,000		-539,671	0	0	539,671	0	130,000
3-4 мес.		1880438,667		2426666,667		-546,228		130,000		6-76,228	0	0	676,228	0	130,000
4-5 мес.		2350548,333		3033333,333		-682,785		130,000		-812,785	0	0	812,785	0	130,000
5-6 мес.		2820658		3640000		-819,342		130,000		-949,342	0	0	949,342	0	130,000
6-7 мес.		3290767,667		4246666,667		-955,899		130,000		-1,085,899	0	0	1,085,899	0	130,000
7-8 мес.		3760877,333		4853333,333		-1,092,456		130,000		-1,222,456	0	0	1,222,456	0	130,000
8-9 мес.		4230987		5460000		-1,229,013		130,000		-1,359,013	0	0	1,359,013	0	130,000
9-10 мес.		4701096,667		6066666,667		-1,365,570		130,000		-1,495,570	0	0	1,495,570	0	130,000
10-11 мес.		5171206,333		6673333,333		-1,502,127		130,000		-1,632,127	0	0	1,632,127	0	130,000
11-12 мес.		5641316		7280000		-1,638,684		130,000		-1,768,684	0	0	1,768,684	0	130,000
1-2 лет		6111425,667		7886666,667			-1,775,241		300,000	-2,075,241	0	0	2,075,241	0	300,000
2-3 лет		6581535,333		8493333,333			-1,911,798		300,000	-2,211,798	0	0	2,211,798	0	300,000
3-4 лет		7051645		9100000			-2,048,355		300,000	-2,348,355	0	0	2,348,355	0	300,000
4-5 лет		7521754,667		9706666,667			-2,184,912		300,000	-2,484,912	0	0	2,484,912	0	300,000
5-6 лет		7991864,333		10313333,33			-2,321,469		300,000	-2,621,469	0	0	2,621,469	0	300,000
6-7 лет		8461974		10920000			-2,458,026		300,000	-2,758,026	0	0	2,758,026	0	300,000
7-8 лет		8932083,667		11526666,67			-2,594,583		300,000	-2,894,583	0	0	2,894,583	0	300,000
8-9 лет		9402193,333		12133333,33			-2,731,140		300,000	-3,031,140	0	0	3,031,140	0	300,000
9-10 лет		9872303		12740000			-2,867,697		300,000	-3,167,697	0	0	3,167,697	0	300,000
10-11 лет		10342412,67		13346666,67			-3,004,254		300,000	-3,304,254	0	0	3,304,254	0	300,000
11-12 лет		10812522,33		13953333,33			-3,140,811		300,000	-3,440,811	0	0	3,440,811	0	300,000
12-13 лет		11282632		14560000			-3,277,368		300,000	-3,577,368	0	0	3,577,368	0	300,000
13-14 лет		11752741,67		15166666,67			-3,413,925		300,000	-3,713,925	0	0	3,713,925	0	300,000
14-15 лет		12222851,33		15773333,33			-3,550,482		300,000	-3,850,482	0	0	3,850,482	0	300,000
>15 лет		12692961		16380000			-3,687,039		300,000	-3,987,039	0	0	3,987,039	0	300,000

 

Начнем с  анализа первого банка: в таблице мы имеем требования к клиентам и обязательства банка перед клиентами, ранжированные по срокам от  1-2 месяца до срока больше 15 лет. Из-за недостатка информации я анализирую только эти показатели,  так как трудно найти данные  по всем статьям активов и пассивов в той форме, в которой необходимо. С помощью формы в Excel я получила позиции ГЭП в интервале 1 мес. тыс. Т и в интервале 1 год, тыс. Т соответственно. В таблице  1 указан данный параметр со знаком плюс или минус.

То есть, ГЭП я рассчитывала по следующей формуле:

ГЭП = RSA - RSL.

Получила, например,

1-2 мес.		708019,84		410267,13		297,753
2-3 мес.		385927,29		402581,83		-16,655
3-4 мес.		887981,53		236123,08		651,858
4-5 мес.		375302,78		152813,51		222,489
5-6 мес.		291990,73		205358,99		86,632
6-7 мес.		442407,95		491096,31		-48,688
7-8 мес.		449963,79		784705,26		-334,741

 

ГЭП в интервале 1-2 мес, который  показывает, в какой степени активы со сроками размещения до 1-2 мес превосходят пассивы со сроками 1-2 мес. В данном случае ГЭП равен 297,753 тыс. тенге то есть Положительный ГЭП показывает, что у банка больше активов, чувствительных к процентной ставке, чем пассивов. Степень «несогласованности» в сроках активов и обязательств равна 297,753. Т.е. несогласованность относится к временным периодам, в течение которых может произойти изменение процентной ставки по активам или обязательствам.

  Обратимся к таблице и посмотрим, что может произойти при различных ситуациях, когда процентные ставки увеличиваются и когда уменьшаются: К примеру (2), наиболее негативным последствием, встречающимся на практике, являются прямые финансовые потери. Это происходит, в случае, когда Банк платит более высокие (по сравнению с изменившимися) проценты по привлечённым ресурсам и недополучает (из-за снизившихся по сравнению с существовавшими на момент начала операции) проценты по активным операциям.

 Характер изменения процентных доходов, расходов и прибыли от величины ГЭП  
и направления изменения процентных ставок

Таблица 1

ГЭП	Процентные ставки	Процентный доход	Степень изменения	Процентный расход	Процентная   прибыль
Положительный	Увеличиваются	Увеличивается	>	Увеличивается	Увеличивается
Положительный	Уменьшаются	Уменьшается	>	Уменьшается	Уменьшается
Отрицательный	Увеличиваются	Увеличивается	<	Увеличивается	Уменьшается
Отрицательный	Уменьшаются	Уменьшается	<	Уменьшается	Увеличивается
Нулевой	Увеличиваются	Увеличивается	=	Увеличивается	Отсутствует
Нулевой	Уменьшаются	Уменьшается	=	Уменьшается	Отсутствует

Смотрим, что при положительном  ГЭПе, если у нас растет процентная ставка, то доход в виде процентов  поднимается выше, чем затраты  по выплате процента, то есть процентный доход увеличивается в большей  степени, чем процентный расход, так как положительный ГЭП у нас  получился в результате того, что пропорционально больше активов переоценивается. То есть, так как у нас больше выданных кредитов, чем полученных депозитов, то, естественно, что мы получим больший доход от кредитов при растущих процентных ставок. В результате банк получает процентную прибыль.

Надо понимать, что если есть положительный  и отрицательный ГЭП, то существует и нулевой ГЭП. Учитывая, что ГЭП = RSA - RSL. , то если он равен нулю, то RSA = RSL, то соблюдается баланс между чувствительными к процентной ставке активами (Rate-sensitive asset, англ.) (RSA) и чувствительными к процентной ставке пассивами (Rate-sensitive liability, англ.) (RSL): Обратимся к табличке:

Нулевой	Увеличиваются	Увеличивается	=	Увеличивается	Отсутствует
Нулевой	Уменьшаются	Уменьшается	=	Уменьшается	Отсутствует

При увеличении (уменьшении) процентных ставок и при нулевом ГЭПе у  нас увеличивается (уменьшается) и  процентный доход и процентный расход, при чем увеличение (уменьшение) в равной степени,  а раз так, то процентной прибыли у банка не будет.

 

Далее вернемся снова к исходной таблице 1:

СРОК	ГЭП в интервале 1 мес. тыс.	Лимит ГЭП до года	Разница привлечение/гашение
1-2 мес.	297,753	90 000	207,753
2-3 мес.	-16,655	90 000	-106,655
3-4 мес.	651,858	90 000	561,858
4-5 мес.	222,489	90 000	132,489
5-6 мес.	86,632	90 000	-3,368

 

Мы видим, что банк контролирует позицию ГЭП, так, например, контроль до года в Цесна банке составляет 90 000 тыс., то есть банк может допустить  разницу между активами и  пассивами на уровне этой величины. Если фактический ГЭП больше лимита, как это в ситуации со сроком в 1-2 мес. То у нас появляются средства, которые банк как – то должен привлекать, так как фактический ГЭП больше запланированного. Разницу между фактическим ГЭПом и лимитом будем называть средствами для привлечения или размещения (в зависимости от ситуации, а их может быть много) Так, например, у нас может возникнуть ситуация, когда ГЭП положителен, но он меньше допустимого лимита. Такая ситуация у нас сложилась со сроком 5-6 мес, где активы превышают пассивы на допустимую величину, равную 90 000 тыс., Таким образом, разница между фактическим и запланированным ГЭПом составляет: 86,632 – 90 000 = -3,368. Данная величина, говорит о том, что банк может разместить средства равные этой величине, так на этот срок они запланировали ГЭП больший фактического на 3,368 тыс.