Классификация и функции пассивных операций

 

1. Теоретические  основы пассивных операций коммерческого  банка

1.1. Сущность и  определяющая роль пассивных  операций в деятельности коммерческих  банков.

Коммерческие банки осуществляют активные и пассивные операции. Эти  операции подобны двум противоположным  сторонам диалектического единства. Без пассивных операций не возможны активные операции, а без активных операций становятся бессмысленными активные. Но все, без исключения, проводимые банковские операции преследуют одну цель-увеличение доходов и сокращение расходов банка.

Суть пассивных операций заключается в привлечении различных  видов вкладов в рамках депозитных и сберегательных операций, получении  кредитов от других банков, эмиссии  различных ценных бумаг, а так  же проведения других операций, в результате которых увеличиваются денежные средства в пассиве. Пассивные операции характеризуют источники поступления  средств и природу финансовых связей банка, поскольку они в  значительной мере определяют условия, формы и направление использования  банковских ресурсов. В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают особую остроту и актуальность.

 

 

 

 

 

Коммерческий банк имеет  возможность привлекать средства предприятий,

организаций, учреждений, населения  и других банков в форме вкладов

(депозитов) и открытия  им соответствующих счетов. Привлекаемые банками

средства разнообразны  по составу. Главными их видами являются средства,

привлеченные банками  в процессе работы с клиентурой (депозиты), средства,

аккумулированные путем  выпуска собственных долговых обязательств (депозитные и сберегательные сертификаты).

 

Важнейшей составляющей всей банковской политики является политика

формирования ресурсной  базы. Формирование ресурсной базы в процессе

осуществления банком пассивных  операций исторически играло первичную  и определяющую роль по отношению к его активным операциям. Основная часть банковских ресурсов, как известно, образуется в процессе проведения

депозитных операций банка, от эффективной и правильной организации  которых зависит, в конечном счете, устойчивость функционирования любой кредитной организации. В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают особую остроту и актуальность.

Следует отметить, что вопросам формирования депозитной политики в  нашей стране не уделялось должного внимания. Это было связано с тем, что спрос на банковские услуги значительно превышал предложение при высокой инфляции и наличии дешевых ресурсов – все эти условия обеспечивали высокую норму прибыли банковских операций, меняя саму природу их риска. Снижение нормы прибыли и исчезновение таких традиционных источников дохода, как межбанковские кредиты

и операции на срочном валютном рынке сделало формирование депозитной политики коммерческих банков в плане оптимизации структуры привлеченных ими средств и снижения процентных расходов по ним вопросом номер один. Банковский кризис 1998 года и последующее развитие банковской системы России подтвердили необходимость повышения роли депозитной политики коммерческих банков, а,следовательно, ее совершенствования.    

 
До недавнего времени пассивным  операциям не придавалось серьезного значения, они как бы являлись второстепенными  по отношению к активным и не воспринимались банками как объект, требующий эффективного управления. В современных условиях экономическое мировоззрение изменилось и постепенно происходит переосмысление основ банковской деятельности и, прежде всего, роли пассивных операций. По своему назначению пассивные операции, в результате которых формируется ресурсная база коммерческих банков, играют первичную и определяющую роль по отношению к активам. Коммерческие банки могут осуществлять активные кредитные и другие операции в пределах имеющихся собственных и привлеченных источников денежных средств. Следовательно именно пассивные операции предшествуют активным и определяют объем и масштабы доходных операций. В связи с этим вопросы наращивания ресурсного потенциала и обеспечения его стабильности посредством эффективного управления пассивами приобретают особую остроту и актуальность.

Под пассивными понимаются такие операции банков, в результате которых происходит увеличение денежных средств, находящихся на пассивных счетах или активно-пассивных счетах в части превышения пассивов над активами. Эти операции имеют важное значение для коммерческих банков, поскольку в условиях конкуренции выживать легче, имея большие ресурсы своего банка.

Пассивные операции играют важную роль в деятельности коммерческих банков. Именно с их помощью банки  приобретают кредитные ресурсы  на рынке.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.2. Классификация  и функции пассивных операций  коммерческого банка.

Под пассивными, понимаются операции по увеличению ресурсной базы банка.

Пассивные операции позволяют  привлекать в банки денежные средства, уже находящиеся в обороте. Новые  же ресурсы создаются банковской системой в результате активных кредитных  операций.

Принято различать четыре формы пассивных операций коммерческих банков:

1. первичная эмиссия ценных бумаг коммерческого банка;
2. отчисления от прибыли банка на формирование или увеличение фондов;
3. получение кредитов от других юридических лиц;
4. депозитные операции.

С помощью первых двух форм пассивных операций создается первая крупная группа кредитных ресурсов - собственные ресурсы. Следующие две формы пассивных операций создают вторую крупную группу ресурсов - заемные, или привлеченные, кредитные ресурсы. Собственные ресурсы банка представляют собой банковский капитал и приравненные к нему средства. Роль и величина собственного капитала коммерческих банков имеют особенную специфику, отличающуюся от предприятий и организаций, занимающихся другими видами деятельности тем, что за счет собственного капитала банки покрывают менее 10% общей потребности в средствах. Обычно государство устанавливает для банков минимальную границу соотношения между собственными и привлеченными ресурсами. Принято, что в России это соотношение установлено в размере не менее 1:25 (от 1:15 до 1:25 в зависимости от типа банка).

Значение собственных  ресурсов банка состоит прежде всего в том, чтобы поддерживать его устойчивость. На начальном этапе создания банка именно собственные средства покрывают первоочередные расходы, без которых банк не может начать свою деятельность. За счет собственных ресурсов банки создают необходимые им резервы. Наконец, собственные ресурсы являются главным источником вложений в долгосрочные активы.

Структура акционерного капитала разных банков неоднородна. Акционерный  капитал подразделяется на:

1. собственно акционерный капитал, состоящий из денег, полученных от эмиссии простых акций и привилегированных акций, избыточного капитала и нераспределенной прибыли;
2. банковские резервы, состоящие из резерва на случай непредвиденных обстоятельств, резерва на выплату дивидендов, резерва на покрытие непогашенных долгов;
3. долгосрочные обязательства банка (долгосрочные векселя, облигации).

Привлеченные средства банков покрывают свыше 90% всей потребности в денежных ресурсах для осуществления активных операций, прежде всего кредитных. Роль их исключительно велика. Мобилизуя временно свободные средства юридических и физических лиц на рынке кредитных ресурсов, коммерческие банки с их помощью удовлетворяют потребность народного хозяйства в дополнительных оборотных средствах, способствуют превращению денег в капитал, обеспечивают потребности населения в потребительском кредите.

Как собственные, так и  привлеченные ресурсы коммерческого  банка отражаются на корреспондентском  счете, открываемом в Центральном  банке России. Это активный счет, поэтому ресурсы отражаются по дебету этого счета, а вложения средств - по кредиту.

Таким образом, величина дебетового сальдо отражает размер свободного резерва  банка (величину ресурсов, которые еще  не вложены в активные операции). Чем больше размер свободного резерва, тем устойчивее данный банк, но и  тем менее прибыли он получает. Наоборот, чем меньше величина свободного резерва, тем менее устойчив банк, но и тем больше прибыли он извлекает. Поэтому каждый коммерческий банк стремится  к тому, чтобы оптимизировать остаток  средств на данном корреспондентском  счете.

Рассмотрим подробнее  некоторые формы пассивных операций коммерческих банков:

Эмиссия ценных бумаг коммерческим банком

На основе эмиссии акций  и облигаций формируется собственный  заемный капитал банка.

Среди акций банков наибольшее распространение  имеют обыкновенные акции. Привилегированные  акции выпускаются довольно редко, объем их эмиссии ограничен 25% уставного  фонда банка.¹

Банковские облигации  в России пользуются еще меньшей  популярностью, чем привилегированные  акции, хотя в мировой практике облигации  банков занимают значительное место  на финансовом рынке. Например, в Германии банки выпускают наибольшее число  облигаций, значительная часть которых  обеспечивается залогом или государственными гарантиями.

В России выпуск в обращение  акций и облигаций регламентируется одними нормативными документами. Коммерческие банки, выпуская собственные акции  и облигации, должны руководствоваться  также новой редакцией Инструкции ЦБ РФ № 8 «О правилах выпуска и регистрации  ценных бумаг коммерческими банками  на территории Российской Федерации» от 17 сентября 1996 г.²

Действующими нормативными документами предусматривается, что  при учреждении акционерного банка, а также при преобразовании банка  из паевого в акционерный все  акции первого выпуска распределяются среди учредителей банка, т.е. допускается  только закрытое распределение акций  первого выпуска. Другими словами, в момент учреждения банка не должно быть акций, предполагаемых к размещению путем открытой продажи.

В случае, когда одновременно с преобразованием банка из паевого в акционерный, увеличивается уставный фонд, его рост может происходить исключительно за счет дополнительных взносов учредителей. Если уставный фонд банка увеличивается за счет капитализации других его фондов, то вся сумма увеличения распределяется между учредителями банка.

Первый выпуск акций банка  должен полностью состоять из обыкновенных именных акций. Регистрация и  продажа банком-эмитентом этих акций  освобождается от обложения налогом  на операции с ценными бумагами.

Повторный выпуск акций с  целью увеличения уставного фонда (капитала) акционерного банка разрешается  лишь после полной оплаты акционерами  всех ранее выпущенных акций. Он может  содержать как обыкновенные, так  и привилегированные акции.

Размещение акций повторного выпуска может осуществляться путем  подписки (открытой или закрытой), путем  распределения среди акционеров общества и путем конвертации. Регистрация  дополнительного выпуска акций  должна по общему правилу сопровождаться регистрацией проспекта эмиссии.

Не маловажную роль играет выпуск банками векселей.

Российские  коммерческие банки активно осваивают  выпуск собственных векселей как  краткосрочных долговых обязательств.

Банковский вексель имеет  в своей основе депозитную природу  в отличии от кредитной по классическим векселям, представляющим собой орудие коммерческого кредита, обусловленного реальными потребностями торгово-промышленного оборота. Его цель - содействие реализации товаров с отсрочкой платежа. Банковский же вексель выписывается банком-эмитентом на основании депонирования клиентом в банке определенной суммы средств. Таким образом, для банка этот вексель является инструментом привлечения дополнительных ресурсов, а для покупателя векселя - возможностью размещения временно свободных денежных средств с целью получения дохода.

По экономической природе  банковские векселя близки к депозитным сертификатам, но правовой режим совпадает  с общим режимом всех иных эмитентов  векселей.

Эмиссия векселей не связывается  ни с оплатой уставного капитала банка, ни с его финансовым положением, ни с отсутствием взысканий и  санкций, но в связи с тем. Что  собственные векселя приравниваются к привлеченным средствам, они включаются в расчет собственных резервов. Существуют некоторые ограничения относительно порядка размещения и обращения банковских векселей(запрещается продажа последних физическим лицам; запрещается реклама банковских векселей, поскольку это есть форма долгового обязательства).

Действующие правила предполагают только извещение Главного территориального управления ЦБ РФ о выпуске банком векселей. В то же время, действующее  вексельное законодательство допускает  для эмитентов возможность самостоятельно устанавливать правила выпуска  и обращения своих векселей, не противоречащие этому законодательству, что делает векселя наиболее привлекательными для банков.

Среди банковских векселей преобладают простые - call-векселя, представляющие собой одностороннее, ничем не обусловленное обязательство банка заплатить обозначенному в векселе лицу либо его приказу или правопреемнику определенную денежную сумму в установленный срок. Однако некоторые банки практикуют выпуск переводных векселей, по которым плательщиками назначаются третьи лица - должники или гаранты банка. Часто плательщиком по переводному векселю банк назначает себя самого, т.е. по существу это тот же простой вексель, но выписанный в форме переводного. Возможен и такой вариант выписки банкам переводного векселя, при котором банк является получателем средств («платите приказу банка...»).