Анализ финансового состояния предприятия

     СОДЕРЖАНИЕ 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………3

1.ЗНАЧЕНИЕ, СУЩНОСТЬ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ………………………………………………………………..4

   1.1 Значение, цели и задачи анализа финансового состояния организации……………………………………………………………………..4

  1.2 Виды финансового анализа………………………………………………5

  1.3 Классификация методов анализа…………………………………………6

  1.4 Система показателей, характеризующих финансовое состояние организации……………………………………………………………………..8

2.ОЦЕНКА И АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ

    ОАО «МЖБК»……………………………………………………………….19

3.РЕЗЕРВЫ УЛУЧШЕНИЯ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ……………………………………………………………….27

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………………31

СПИСОК  ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………….32

ПРИЛОЖЕНИЕ 1 Порядок расчета коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия

ПРИЛОЖЕНИЕ 2Порядок расчета коэффициентов, характеризующих рентабельность организации

ПРИЛОЖЕНИЕ 3 Бухгалтерский баланс ОАО «МЖБК» за  январь-декабрь 2008г

ПРИЛОЖЕНИЕ 4 Отчет о прибылях и убытках ОАО «МЖБК» с 01 января 2008г. по 31 декабря 2008г.

ПРИЛОЖЕНИЕ 5 Отчет об изменениях капитала за январь-декабрь 2008г

ПРИЛОЖЕНИЕ 6 Отчет о движении денежных средств за январь-декабрь 2008г. 

     ВВЕДЕНИЕ 

     Залогом успешного развития, стабильности и  конкурентоспособности предприятия  на рынке товаров и услуг служит финансовая устойчивость, гарантирующая  его платежеспособность и инвестиционную привлекательность в долгосрочной перспективе в границах допустимого  уровня риска.

     Финансовая  устойчивость не является счастливой случайностью. Это итог грамотного, умелого управления капиталом и  всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия.

     Предприятие с неустойчивым финансовым состоянием не в состоянии решать стратегические задачи, кроме того, часто не имеет  возможности перераспределить свои ресурсы для решения оперативных  задач, поэтому велика вероятность  приобретения им статуса «убыточное», которое не только не обеспечивает свою жизнедеятельность, но и замедляет  процессы рыночных преобразований в  экономике страны в целом. И наоборот, предприятие с надежным финансовым состоянием является частью локомотива, который ускоряет рыночные преобразования, улучшая экономику страны.

     Основными источниками информации для анализа  финансового состояния предприятия  являются данные финансовой отчетности.

     В связи с этим особую актуальность приобретает исследование финансового  состояния субъектов хозяйствования.

     В этой работе также рассматривается  и оценивается финансовая деятельность ОАО «МЖБК» на основе бухгалтерской отчетности, составленной предприятием.

1. ЗНАЧЕНИЕ, СУЩНОСТЬ АНАЛИЗА  ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ  ОРГАНИЗАЦИИ

 

1. Значение, цели и задачи анализа  финансового состояния организации

 

     Финансовый  анализ является частью общего анализа хозяйственной деятельности. Главной целью финансового анализа каждого субъекта хозяйствования является оценка эффективности его экономических процессов и финансового состояния.

     Создание  и функционирование предприятия  непосредственно связано с аккумуляцией финансовых ресурсов и их использованием в виде вложений в основные и оборотные  средства. Отсюда к первостепенным объектам анализа можно отнести  объем, структуру имущества и  источники финансирования.

     Финансовое  состояние можно считать особенно важным объектом анализа, поскольку  в нем сосредоточены основные синтетические показатели, являющиеся как бы итогом представленных ранее  объектов финансового анализа.

     Задачами  финансового анализа являются:

     - выявление рентабельности и финансовой  устойчивости;

     - изучение эффективности использования  финансовых ресурсов;

     - установление положения хозяйствующего  субъекта на финансовом рынке  и количественное измерение его  финансовой конкурентоспособности;

     - оценка степени выполнения плановых  финансовых мероприятий, программ, плана и др.;

     Финансовый  анализ должен быть оперативным, конкретным, систематическим и объективным.

     Финансовый  анализ считается основным инструментом управления хозяйственной деятельностью, поскольку он позволяет:

     - определить исходные данные для  обоснования текущих и стратегических  решений с учетом фактического  состояния ресурсов, финансовых  возможностей и предполагаемых  результатов;

     - выявить отклонения фактических  данных от плановых показателей,  оценить результативность реализуемых  решений и тем самым принять  меры к оперативному устранению  недостатков и улучшению результатов;

     - обеспечить обоснование выбора  оптимальных проектов, с учетом  уровня риска, затрат, доходов  и конечных результатов. 

2. Виды  финансового анализа

 

     В зависимости от принятых критериев  можно выделить разные виды финансового  анализа.

     Внутренний  анализ проводится финансовыми службами предприятия, его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния предприятия. Цель данного вида анализа - обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и заемные средства таким образом, чтобы получить максимальную прибыль и исключить банкротство.

     Внешний анализ осуществляется кредитными и финансовыми учреждениями, инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе отчетности предприятия. Его целью является изучение платежеспособности предприятия, оценка его эффективной деятельности и возможности выполнения в установленные сроки своих финансовых обязательств.

      Анализ, осуществляемый на основе данных прошлого периода, позволяет установить определенные тенденции состояния материальных и финансовых ресурсов и использовать это для обоснования плановых заданий.

     Текущий анализ дает возможность контролировать ход выполнения принятых решений, корректировать свои задания, успешно маневрировать денежными ресурсами с целью повышения их эффективности.

     Анализ, осуществляемый на основе прогнозных показателей, широко применяется при оценке эффективности инвестиционных проектов и является основой для выбора оптимального варианта.

     Полный  анализ охватывает все стороны финансовой деятельности предприятия, оценку множества параметров, факторов, влияющих на эффективность и финансовое положение хозяйствующего субъекта.

     Объектом  частичного анализа является конкретный участок финансовой деятельности или группа однородных показателей, которая в данном периоде нуждается в совершенствовании (финансовые результаты, запасы).

     Анализ  финансовой деятельности осуществляется на основе данных бухгалтерского учета, отчетности, которая характеризует  состояние имущества, источников их финансирования, финансовые результаты, уровень затрат, доходов и т.д. Основными источниками информации являются: «Бухгалтерский баланс» предприятия (форма 1 годовой и квартальной  отчетности), «Отчет о прибылях и  убытках» (форма 2), «Отчет о движении денежных средств» (форма 4) и другие положения к балансу. 

3. Классификация методов  анализа

 

     Для проведения финансового анализа  используются методы, которые можно  применять на всех предприятиях без  учета отраслевой принадлежности, организации  управления и формы собственности. Все они имеют количественную и качественную сторону осуществления  финансового анализа.

     К наиболее распространенным и применяемым  на практике способам относится сравнительный  метод.

     Сравнительный метод основывается на сравнении фактических достижений конкретных показателей с плановыми данными, а также с данными прошлого периода. Целью этого анализа является выявление отклонений фактических данных от принятых заданий или достигнутых результатов. В литературе выделяются следующие разновидности этого метода: горизонтальный и вертикальный анализ.

     Горизонтальный  анализ - сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом. Его целью является определение абсолютных и относительных изменений показателей финансовой отчетности за определенный период и их оценка.

     С помощью вертикального анализа оценивается финансовая отчетность с точки зрения рациональной структуры баланса и эффективности использования имущества и капитала предприятия. Эти данные в последующем используются для прогноза структурных изменений активов и источников их покрытия.

     Многофакторный  метод заключается в установлении влияния отдельных факторов на изменения анализируемых параметров. С этой целью используется метод цепных подстановок, который базируется на исключении воздействия всех факторов на величину анализируемого показателя, кроме одного (выбранного).

     Метод коэффициентов предполагает расчет числовых отношений между отдельными позициями отчета или позициями разных форм отчетности, определение взаимосвязей показателей.

     Реальная  оценка аналитических исследований в значительной степени зависит  от полноты и достоверности информации, эффективных методов оценки явлений, а также последовательности проведения аналитических действий [10, с. 356-361].

     Первостепенное  значение для конкретных выводов  аналитических действий имеет точное определение объекта, а также  установление критериев, которые будут  использоваться при оценке деятельности предприятия. Кроме этого, необходимо соблюдать правила сохранения уравнивания показателей во времени и в единицах измерения. Это возможно при наличии достоверной информации, быстрой ее обработке и умелом использовании.

     Оценка  аналитических данных и презентация  результатов анализа производится в форме группировки отдельных  показателей в таблицы и их сопоставления в определенном периоде  времени. Все данные должны быть описаны, на их основе сделаны выводы и обоснованы предложения улучшения отдельных  участков деятельности. 

4. Система показателей, характеризующих  финансовое состояние  организации

 

     Мировая хозяйственная практика выработала определенную систему контроля и  диагностики, способы и инструментарий анализа финансово-хозяйственной деятельности организации.

     Финансовое  состояние организации зависит  от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Оно может быть устойчивым, неустойчивым и кризисным.

     Способность организации своевременно производить  платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе свидетельствует  о его хорошем финансовом состоянии.

     Устойчивое  финансовое положение является необходимым  условием эффективной деятельности организации, так как от обеспеченности и рациональности использования  финансовых ресурсов зависят своевременность и полнота погашения обязательств поставщикам, банкам, бюджету, работникам и т.п.