Отражение в бухгалтерском учете операций по договору лизинга

банков,  либо  сами  эти  банки,  поскольку  лизинг  имеет  много  общего  с

банковскими операциями.

      Другим  обязательным участником сделки  является лизингополучатель, т.е.  предприятие   любой   организационно   -   правовой   формы   собственности,  нуждающееся в  конкретном  имуществе  и  испытывающее  финансовые  проблемы, препятствующие  приобретению требуемого имущества  на собственные или  заемные средства.

      Кроме этого,  в сделке обычно участвует  предприятие - производитель (но  не  лизингодатель)  ценностей,  выступающих  объектом   лизинга,   а   также коммерческий банк, тоже не являющийся  в  данном  случае  лизингодателем,  а лишь  финансирующий  операции  последнего,  например,  лизинговой  компании, которая для осуществления лизинга нуждается в кредитных ресурсах.

      Возможны и другие  более  сложные  варианты  лизинга  (так  называемого раздельного),  который   характеризуется    крупномасштабностью   сделок   и участием в них нескольких фирм и финансовых учреждений.

                      

1.2. Основные виды лизинга.

 

      Современный рынок  лизинговых услуг характеризуется  многообразием  форм лизинга, моделей лизинговых  контрактов  и  юридических  норм,  регулирующих лизинговые операции.

Лизинг можно классифицировать по количеству участников сделки; типу имущества; сектору рынка; форме  лизинговых платежей; объему обслуживания; сроку использования имущества  и связанных с ним условий  амортизации.

В зависимости  от количества участников (субъектов) сделки различают:

•         двухсторонние лизинговые сделки (прямой лизинг), при которых поставщик имущества и лизингодатель выступают в одном лице;

•          многосторонние лизинговые сделки, при которых имущество в лизинг сдает не поставщик, а финансовый посредник, в качестве которого выступает лизинговая компания. Классическим вариантом этого вида сделки является трехсторонняя (поставщик - лизингодатель -л изингополучатель).

По типу имущества  различают:

•         лизинг движимого имущества (рабочие машины и оборудование для различных отраслей промышленности, средства вычислительной и оргтехники, транспортные средства и т.п.);

•         лизинг недвижимого имущества (производственные здания и сооружения).

В зависимости  от сектора рынка, где проводятся лизинговые операции, выделяют:

•         внутренний лизинг, при котором все участники сделки представляют одну страну;

•         международный лизинг, при котором лизингодатель и лизингополучатель находятся в разных странах. Продавец имущества может находиться в одной из этих стран или в другом государстве.

В свою очередь  международный лизинг может быть:

•         экспортным;

•         импортным.

 

В зависимости  от формы лизинговых платежей различают: 

•   лизинг   с   денежным   платежом,   при   котором   выплаты производятся в денежной форме;

•         лизинг с компенсационным платежом (или так называемый компенсационный лизинг), при котором лизингополучатель рассчитывается с лизингодателем товарами, как правило, произведенными на арендуемом имуществе, или путем оказания встречных услуг;

•         лизинг со смешанным платежом, при котором часть платежа поступает в денежной форме, а другая в виде товаров или услуг.

По объекту  обслуживания передаваемого имущества  лизинг подразделяется ³ на :

•         чистый (сухой);

•         мокрый.

Чистый (сухой) лизинг ( net leasing ) - это отношения, при которых все обслуживание имущества берет на себя лизингополучатель. Поэтому в данном случае расходы по обслуживанию оборудования не включаются в лизинговые платежи.

Мокрый лизинг ( wet leasing ) предполагает обязательное техническое обслуживание оборудования, его ремонт, страхование и другие операции, за которые несет ответственность лизингодатель. Кроме этих услуг, по желанию лизингополучателя лизингодатель может взять на себя обязанности по подготовке квалифицированного персонала, маркетинга, поставке сырья и др.

Основными видами лизинга, признанными во всем мире, являются:

•         финансовый лизинг (finance lease);

•         операционный лизинг ( operating lease ). У нас в стране " operating lease " больше известен под названием оперативный лизинг.

Основными критериями для  такого разграничения служат срок использования  оборудования, связанные с ним  условия амортизации (срок окупаемости), и механизм распределения рисков, связанных со случайной гибелью  или порчей переданного в лизинг имущества.

Оперативный (операционный) лизинг ( operating lease ) характеризуется тем, что срок договора лизинга существенно короче, чем нормативный срок службы имущества, и лизинговые платежи не покрывают полной стоимости имущества. Поэтому лизингодатель вынужден его сдавать во временное пользование несколько раз, и для него возрастает риск по возмещению остаточной стоимости объекта лизинга при отсутствии спроса на него. В связи с этим при всех прочих равных условиях размеры лизинговых платежей при оперативном лизинге гораздо выше, чем в финансовом лизинге.

Финансовый  лизинг - ( finance lease ) представляет собой операцию по специальному приобретению имущества в собственность с последующей сдачей его во временное владение и пользование на срок, приближающийся  по  продолжительности  к  сроку  эксплуатации  и амортизации всей или большей части стоимости имущества. В течение срока договора лизингодатель за счет лизинговых платежей возвращает себе всю стоимость имущества и получает прибыль от лизинговой сделки.

Основные признаки, характеризующие финансовый лизинг, состоят в следующем: появление нового субъекта отношений -п родавца имущества; лизингодатель приобретает имущество не для собственного использования, а специально для передачи его в лизинг; право выбора имущества и его продавца принадлежит пользователю; продавец имущества знает, что имущество специально приобретается для сдачи его в лизинг; имущество непосредственно поставляется пользователю и принимается им в эксплуатацию; претензии по качеству имущества, его комплектности, исправлению дефектов в гарантийный срок лизингополучатель направляет непосредственно продавцу имущества; риск случайной гибели и порчи имущества переходит к лизингополучателю после подписания акта приемки-сдачи имущества в эксплуатацию.

Финансовый лизинг имеет  несколько различных видов, которые  получили самостоятельное название.

Классический  финансовый лизинг характеризуется трехсторонним характером взаимоотношений и возмещением полной стоимости имущества. По заявке лизингополучателя лизингодатель приобретает у поставщика необходимое оборудование и передает его в лизинг лизингополучателю, возмещая свои финансовые затраты и получая прибыль через лизинговые платежи.

Возвратный лизинг ( sale and leaseback ) является разновидностью двухсторонней лизинговой сделки. Идея его состоит в следующем. Предприятие, имеющее оборудование, но испытывающее недостаток средств для производственной деятельности, продает свое имущество лизинговой компании, которая, в свою очередь, сдает его в лизинг этому же предприятию.

Таким образом, у предприятия  появляются денежные средства, которые  оно может направить, например, на пополнение оборотных средств. Договор  составляется так, что после окончания  срока его действия предприятие  имеет право выкупа оборудования, восстанавливая на него право собственности. По данной схеме в лизинг можно  сдавать и целые предприятия, а поставщик и лизингополучатель  являются одним и тем же юридическим  лицом.

Этот вид лизинга в  первую очередь заинтересует хозяйствующих  субъектов, испытывающих трудности  с финансированием. Таким предприятиям выгодно продать имущество лизинговой компании, одновременно заключить с  ней лизинговый договор и продолжить пользоваться имуществом.

Левередж (кредитный, паевой, раздельный) лизинг ( leveraged lease ), или лизинг с дополнительным привлечением средств наиболее сложный, так как связан с многоканальным финансированием и используется, как правило, для реализации дорогостоящих проектов.

Отличительной чертой этого  вида лизинга является то, что лизингодатель, покупая оборудование, выплачивает  из своих средств не всю его  сумму, а только часть. Остальную  сумму он берет в ссуду у  одного или нескольких кредиторов. При этом лизинговая компания продолжает пользоваться всеми налоговыми льготами, которые рассчитываются из полной стоимости имущества.

Другой особенностью этого  вида лизинга является то, что лизингодатель  берет ссуду на определенных условиях, которые не очень характерны для  отечественных финансово-кредитных  отношений. Кредит берется без права  обращения иска на активы лизингодателя. Поэтому, как правило, лизингодатель  оформляет в пользу кредиторов залог  на имущество до погашения займа  и уступает им права на получение  части лизинговых платежей в счет погашения ссуды.

Таким образом, основной риск по сделке несут кредиторы: банки, страховые  компании, инвестиционные фонды или  другие финансовые учреждения, а обеспечением возврата ссуды служат только лизинговые платежи и сдаваемое в лизинг имущество.

Лизинг-помощь в  продажах ( sales - aid leasing или vendor leasing ) представляет собой осуществление сбыта имущества с использованием лизинга на основании специального соглашения, заключенного между поставщиком (продавцом) имущества и лизинговой компанией. Эти соглашения имеют различные формы.

Сублизинг ( sub - lease ) - особый вид отношений, возникающих в связи с переуступкой прав пользования предметом лизинга третьему лицу, что оформляется договором сублизинга . При сублизинге лицо, осуществляющее сублизинг , принимает предмет лизинга у лизингодателя по договору лизинга и передает его во временное пользование лизингополучателю по договору сублизинга .

 

 

               1.3. Организация и техника лизинговых  операций.

 

      1.Подписание  лизингового контракта.

      Осуществлению   лизинговой  сделки  предшествует  получение  заявки  от предприятия  (научной   организации)   на   какое-либо   оборудование   Обычно потенциальный  (будущий) арендатор обращается  с этой заявкой к своему банку,  а  последний  уже  предлагает  осуществить  договор специализированной  компании;  в  то  же  время,  конечно,  не  исключено  и обращение  арендатора  напрямую  к  лизинговой   компании   с   предложением заключить лизинговый контракт (см.  Приложение 1).  При положительном ответе данный  контракт  заключается  между  лизингодателем   (в   зависимости   от конкретной ситуации - банком или лизинговой фирмой) и лизингополучателем  (о содержании  контракта  речь  пойдет   ниже)   практически   одновременно   с оформлением приобретения товара лизингодателем у поставщика.

      2. Приобретение  товара.

      Приобретение  машин,  приборов,  оборудования  и  других  материальных ценностей,  являющихся  предметом  лизингового  контракта,  производится  по поручению клиента лизингодателем  посредством  заключения  контракта  купли-продажи. В соответствии с заключенными  контрактами  владельцем  лизингового товара, сохраняющим право собственности и учитывающим его на своем  балансе, является  лизингодатель;  получателем   же   товара   по   сделке   является

лизингополучатель,  который  собственником  не  является,   но   практически

принимает на себя многие его  обязанности.

      3. Поставка  товара.

      Поставка  товара осуществляется продавцом  (поставщиком) в  соответствии с  условиями  договора  с  предварительным  предупреждением   арендатора   о предстоящей поставке.

      4. Приемка  товара.

      Осуществляется  подписанием протокола приемки,  в  котором  обязательно принимает участие поставщик и лизингополучатель.

      Поставщик  этим документом подтверждает  выполнение  своих  обязательств перед лизингодателем (по договору купли-продажи)  и  может  претендовать  на оплату поставленного товара. В случае обнаружения отдельных недостатков,  не вызывающих,  однако,   существенного   нарушения   функционирования   товара (объекта сделки),  поставщик обязуется устранить указанные недостатки  в согласованный  с  лизингополучателем   срок.   При   ненадлежащей   поставке поставщик несет ответственность  непосредственно  перед  лизингополучателем, освобождая лизингодателя от претензий последнего.

      Лизингополучатель  удостоверяет протоколом приемки  надлежащую  поставку объекта  сделки,   подтверждает   достижение   оговоренных   показателей   в эксплуатации,  а  также  признает  действительность  всех   договоренностей, указанных в контракте по лизингу, и  обязуется  произвести  в  установленное время первый лизинговый взнос. В случае отсутствия представителя  лизингодателя  лизингополучатель  в протоколе о  приемке  заявляет  о принятии  на  себя  прав  и обязанностей лизингодателя в отношении поставщика, включая  проверку  состояния  объекта, обязанность  рекламации,  отказываясь  от  их  предъявления  непосредственно лизингодателю.

      Вместе с тем возможно и присутствие лизингодателя  (покупателя  товара

по сделке) при его приемке  (это  может  быть  желательно,  если  лизинговый

товар  не  является  новым).  В  этом  случае  лизингодатель  принимает  все