Совершенствование складского хозяйства и управления его работой в БГСП «Доминик» ООО

 

В первом полугодии 2008 года в среднем  в месяц въехало 1 088 машин. С учётом расширения ЗТК на 36 машиномест и актуальности таможенных услуг на рынке Республики Беларусь, планируется, что с апреля 2009 года ежемесячное количество въезжающих транспортных средств увеличится на 356.

Таким образом, выручка от реализации инвестиционного проекта и выручка предприятия с учетом проекта составит:

 

Таблица 3.3 – Выручка предприятия с учетом реализации инвестиционного проекта

Период	Кол-во въезжающих машин	Выручка от реализации проекта, дол. США	Выручка предприятия  с учетом проекта, дол. США
2009	3 204	464 804	3 872 305
2010	4 272	619 739	4 027 239
2011	4 272	619 739	4 027 239
2012	4 272	619 739	4 027 239
2013	4 272	619 739	4 027 239

 

За первое полугодие 2008 года затраты  предприятия составили 911 828 долларов США.

Для дальнейших расчётов предполагается, что в течение последующих 5 лет издержки предприятия от текущей деятельности останутся на уровне среднегодового значения 2008 года (за основу взято среднемесячное значение первого полугодия):

 

 Таблица 3.4 – Полные расходы предприятия без учета проекта

Наименование статей расхода	Сумма за 1полугодие 2008, дол. США	Среднемесячное значение, дол. США	Годовое значение, дол. США
1	2	3	4
Заработная плата	295 190	49 198	590 380
Фонд социальной защиты	103 354	17 226	206 708
Амортизация	62 889	10 481	125 777
Общепроизводственные расходы	132 048	22 008	264 095
Общехозяйственные расходы	160 174	26 696	320 348
Расходы торгового отдела на реализацию	29 231	4 872	58 462
Расходы торгового отдела на закупку товара	128 943	21 491	257 886
Итого полные затраты	911 828	151 971	1 823 657

 

Текущие затраты инвестиционного  проекта состоят из следующих  статей: амортизация; арендная плата; техническое  обслуживание территории (общепроизводственные расходы).

В соответствии с временным республиканским  классификатором основных средств  и нормативных сроков их службы, срок полезного использования новой зоны таможенного контроля составит 31,3 года.

На предприятии используется линейный метод начисления амортизации. Текущие  затраты инвестиционного проекта  составят:

 

 

Таблица 3.5 – Текущие затраты  инвестиционного проекта

Наименование статей расхода	2009	2010	2011	2012	2013
Амортизация, тыс. руб	12 268	17 116	17 927	18 329	18 334
Арендная плата, тыс. руб	6 885	9 180	9 180	9 180	9 180
Общепроизводственные  расходы, тыс. руб	39 614	52 819	52 819	52 819	52 819
Итого полные затраты	58 768	79 115	79 926	80 328	80 333

 

Соответственно, издержки предприятия  в целом с учетом реализации инвестиционного  проекта:

 

Таблица 3.6 – Издержки предприятия  с учетом инвестиционного проекта

Наименование статей расхода	2009	2010	2011	2012	2013
1	2	3	4	5	6
Заработная плата	590 380	590 380	590 380	590 380	590 380
Фонд социальной защиты	206 708	206 708	206 708	206 708	206 708
Амортизация	138 046	142 893	143 704	144 106	144 111
Общепроизводственные  расходы	303 710	316 915	316 915	316 915	316 915
Общехозяйственные расходы	327 233	329 528	329 528	329 528	329 528
Расходы торгового отдела на реализацию	58 462	58 462	58 462	58 462	58 462
Расходы торгового отдела на закупку товара	257 886	257 886	257 886	257 886	257 886
Итого полные затраты	1882425	1902772	1903583	1903985	1903990

 

Расчет потока чистых средств, образованных в результате инвестиционной, операционной и финансовой деятельности, осуществляемой БГСП «Доминик» ООО произведен по годам расчетного периода, начиная  с 2009 года.

Учитывая спрогнозированные на срок предоставления кредита выручку  и издержки предприятия без учёта  проекта, рассчитывается прибыль от реализации предоставляемых услуг:

 

 

Таблица 3.7 – Прибыль от реализации услуг (без учета инвестиционного проекта)

Статьи	2009	2010	2011	2012	2013
Выручка	3407500	3407500	3407500	3407500	3407500
Налоги из выручки	606 420	606 420	606 420	606 420	606 420
Полные издержки	1823657	1823657	1823657	1823657	1823657
Прибыль от реализации	977 424	977 424	977 424	977 424	977 424

 

Для расчета сальдо по операционным и внереализационным доходам  и расходам используется среднее  значение их процентного отношения  к общей выручке предприятия (за период с 2006 года по июнь 2008 года включительно).

Чистая прибыль и чистый доход предприятия от осуществления текущей деятельности составит:

 

Таблица 3.8 – Чистая прибыль и  чистый доход предприятия от текущей  деятельности

Наименование статей	2009	2010	2011	2012	2013
1	2	3	4	5	6
Прибыль от реализации	977 424	977 424	977424	977 424	977 424
Сальдо операционных доходов и расходов	-16 850	-16 850	-16 850	-16 850	-16 850
Сальдо внереализационных доходов и расходов	-32 622	-32 622	-32 622	-32 622	-32 622
Прибыль за период	927 951	927 951	927 951	927 951	927 951
Налоги, уплачиваемые из прибыли	263 511	263 826	264 119	264 392	264 647
налог на недвижимость	26 649	27 076	27 474	27 844	28 189
налог на прибыль	216 313	216 210	216 115	216 026	215 943
Налог на поддержание  инфраструктуры	6 850	6 847	6 844	6 841	6 838
Транспортный сбор	13 700	13 693	13 687	13 682	13 676
Чистая прибыль	664 440	664 125	663 832	663 559	663 305
Амортизация	122 584	124 550	126 380	128 084	129 670
Чистый доход	787 025	788 675	790 212	791 643	792 975

 

Планируется, что компания ежегодно будет инвестировать в текущую  деятельность 300 000 долларов США.

Таким образом, чистый денежный поток  БГСП «Доминик» ООО на горизонт планирования выглядит следующим образом:

 

Таблица 3.9 – Чистый денежный поток  от текущей деятельности организации

Наименование статей	2009	2010	2011	2012	2013
Чистый доход от текущей  деятельности	787 025	788 675	790 212	791 643	792 975
Текущие инвестиции	-300 000	-300 000	-300 000	-300 000	-300 000
Итого чистый денежный поток	487 025	488 675	490 212	491 643	492 975

 

Для расчёта чистой прибыли и  чистого дохода предприятия с учетом инвестиционного проекта воспользуемся значениями следующих показателей:

а) выручка предприятия с учётом инвестиционного проекта;

б) среднегодовые издержки предприятия  с учетом инвестиционного проекта;

в) среднее значение процентного отношения операционных и внереализационных доходов и расходов к общей выручке предприятия.

 

Таблица 3.10 – Чистая прибыль и  чистый доход предприятия с учетом инвестиционного проекта

Наименование статей	2009	2010	2011	2012	2013
1	2	3	4	5	6
Выручка	3872305	4027239	4027239	4027239	4027239
Налоги из выручки	689 139	716 712	716 712	716 712	716 712
Полные издержки	1882425	1902772	1903583	1903985	1903990
Прибыль от реализации	1300741	1407755	1406944	1406543	1406537
Сальдо операционных доходов и расходов	-19 149	-19 915	-19 915	-19 915	-19 915
Сальдо внереализационных доходов и расходов	-37 072	-38 555	-38 555	-38 555	-38 555
Прибыль за период	1244520	1349285	1348474	1348072	1348067
Налоги, уплачиваемые из прибыли	352 367	380 477	380 838	381 144	381 399
налог на недвижимость	34 329	35 112	35 891	36 450	36 797
налог на прибыль	290 446	315 401	315 020	314 789	314 705
Налог на поддержание  инфраструктуры	9 197	9 988	9 976	9 968	9 966
Транспортный сбор	18 395	19 975	19 951	19 937	19 931
Чистая прибыль	892 153	968 808	967 636	966 928	966 668
Амортизация	134 853	141 666	144 307	146 412	148 004
Чистый доход	1027006	1110474	1111944	1113341	1114672

 

Планируется, что новый объект начнет приносить доход сразу после  ввода в эксплуатацию. С момента  получения кредита компания начнёт погашение процентов по нему, а с начала 2010 года выплаты основного долга, используя как денежные средства от текущей деятельности предприятия, так и денежные поступления от проекта.

Все показатели, связанные с выплатой кредита и процентов по нему, пересчитываются в валюте кредитования.

Сумма кредиторской задолженности  предприятия на 1 января 2010 года составит 400 000 долларов США:

Выплаты основного долга по кредиту  планируется производить равными  частями в течение 4 лет. График погашения основного долга и процентов по кредиту планируется следующим образом:

 

Таблица 3.11 – График освоения и  погашения банковского кредита  и процентов по нему

	2009	2010	2011	2012	2013	Итого
Выплата процентов по кредиту
BYB	102960 000	91161827	65420 360	39678 892	13937 424	313158504
США	48 000	42 500	30 499	18 498	6 498	145 995
Выплата основного долга
BYB		214 512 230	214512230	214512230	214463310	858000000
США		100 006	100 006	100 006	99 983	400 000

 

График погашения банковского  кредита и процентов по нему демонстрирует способность предприятия полностью погасить свою кредиторскую задолженность перед банком в декабре 2013 года.

Рассчитаем потенциальную эффективность  спроектированного инвестиционного  проекта.

Для оценки эффективности инвестиционного проекта используются следующие методы:

а) расчет чистого приведенного эффекта (ЧДД);