Налогообложение лизинговых операций и гарантии обеспечения страховых рисков

По договору страхования финансовый риск лизингодателя, связанный с банкротством лизингополучателя или несоблюдением лизингополучателем договорных обязательств по уплате лизинговых платежей, может быть застрахован только выгодоприобретателем, то есть самой лизинговой компанией (ст. 933 ГК РФ). Конкретные условия оговариваются в договоре страхования. В общем случае в соответствии со статьей 942 ГК РФ существуют четыре существенных условия, без согласования которых договор страхования не может считаться заключенным: имущество и имущественный интерес, характер страхового события, размер страховой суммы и срок действия договора страхования.

При страховании риска банкротства лизингополучателя речь идет о потере бизнеса лизингополучателя, для осуществления которого ему потребовался предмет лизинга, в случае вынужденной остановки в результате пожара, стихийного бедствия, взрыва и других рисков. По договору страхования может быть застрахована как производственная деятельность лизингополучателя в целом, так и его отдельное структурное подразделение (цех, участок). Возмещение убытков может производиться страховыми компаниями в виде:

                    возмещения упущенной выгоды, которая была бы получена лизингополучателем в течение периода вынужденной остановки производственной деятельности;

                    возмещения текущих расходов, которые будет продолжать нести лизингополучатель в период вынужденной остановки производственной деятельности (заработная плата, платежи с фонда оплаты труда, проценты по кредиту). В составе текущих затрат страховщик возмещает лизингополучателю, а соответственно лизингодателю лизинговые платежи, которые должен был уплатить лизингополучатель, если бы его производственная деятельность не была прервана.

При заключении договора страхования между страховщиком и лизинговой компанией согласовываются минимальные границы стоимости возврата предмета лизинга. На практике возмещение стоимости строится по убывающему графику: к примеру, в первый год договора лизинга – до 40%, во второй – 30%, в третий – 20%, далее – 10%. В целом при данном виде страхования фактически отсутствует 100%-ное покрытие убытков. Страховые компании, как правило, принимают на себя 60–95% риска [15]. Оставшаяся на собственном удержании часть покрывается лизинговой компанией, что стимулирует ее более тщательно подходить к анализу и выбору своего партнера.

Страховая компания может возместить лизинговой компании лизинговые платежи по сделке в результате неплатежеспособности лизингополучателя и, возможно, третьего лица, несущего с ним солидарную ответственность. При наступлении неплатежеспособности лизингополучателя страховщик возмещает лизингодателю сумму по лизинговому договору, которая не покрыта за счет выручки от реализации предмета лизинга, за вычетом величины процентов за неиспользованное время и размера франшизы.

В соответствии с условиями страхования может покрываться не только факт банкротства и неплатежеспособности лизингополучателя, но и замедление в выплате платежа. В этом случае применяется так называемый период неплатежа, после которого выплачивается страховое возмещение. Период ожидания зависит от условий сделки и может достигать от двух до четырех месяцев. При данном виде страхования финансовых рисков страховщики ограничиваются количеством страховых случаев: до первого страхового случая, или не более двух страховых случаев в течение всего срока страхования, или три страховых случая, но не более двух подряд в один год.

2.4 Проблемы практики страхования лизинговых операций

При эффективном структурировании лизинговой сделки учитывается индивидуальный подход к лизинговой операции, а также особенности финансово-хозяйственной деятельности лизингополучателя. В целях минимизации рисков в лизинговой сделке любая серьезная лизинговая компания всегда страхует имущество, передаваемое пользователю по договору лизинга. Страхованием имущественных рисков занимаются практически все страховые компании, работающие в России.

Договор страхования имущества, передаваемого в лизинг, заключается на весь срок действия договора лизинга, а размер тарифных ставок устанавливается в зависимости от условий страхования, выбранных видов рисков, а также срока страхования. В среднем они составляют от 0,2 до 1,2% от страховой суммы, то есть от стоимости передаваемого в лизинг имущества [15]. В зависимости от конкретных условий содержания имущества (например, наличия современных систем пожарной безопасности и охраны) размер страхового платежа может быть существенно изменен.

Что касается страхования риска непогашения лизинговых платежей, то этот вид страхования в силу его высокой стоимости и больших организационных затрат (для проведения соответствующих операций необходимо наличие лицензии на страхование финансовых рисков) пока не получил массового распространения на рынке, однако интерес к этому виду страховой услуги становится все более заметен среди лизинговых компаний. В практику своей работы внедряют эту услугу и новые страховые компании.

Тарифы по страхованию риска непогашения лизинговых платежей составляют по различным оценкам от 3 до 10% от величины суммарных лизинговых платежей. При этом можно застраховать как всю общую сумму лизинговых платежей по договору лизинга, так и отдельно лизинговые платежи за вычетом амортизационных отчислений или только первые два-три платежа.

Система льгот, практикуемых в ряде компаний, предусматривает также возможность уплаты страховой премии в рассрочку, тарифные скидки при безубыточном страховании в течение нескольких лет, учет льгот, полученных страхователем в других страховых компаниях, и другие формы поощрения страхователей, обеспечивающих сохранность застрахованного имущества. Кроме этого, в договоре страхования можно оговорить размер минимального не компенсируемого страховщиком убытка – франшизы. Ее включение в договор может значительно удешевить страховой взнос.

Стоимость страхования лизинга. При имущественном страховании стоимость полиса в немалой степени зависит от того, какая из сторон лизингового договора выступает в качестве страхователя риска: лизингодатель или лизингополучатель. Эта особенность оговаривается сторонами на стадиях обсуждения сделки и прописывается в обязательном порядке в договоре лизинга. Как правило, выбор страхователя определяется условиями налогообложения лизинговых операций. Если в качестве страхователя выступает лизинговая компания, то уплаченные лизингодателем суммы по договору страхования могут быть включены в текущие лизинговые платежи, а, следовательно, подлежат обложению НДС. В целом расходы по страхованию относятся на себестоимость и не приводят к дополнительному налогообложению и удорожанию сделки.

Лизинговая компания имеет возможность влиять на стоимость страхования рисков в лизинговой операции, торгуясь со страховщиком за размер страховых тарифов и условия страхования. Если производится страхование больших суммарных портфелей рисков, то общие расходы лизингодателя на страхование могут быть минимизированы за счет получения льготного тарифа. Как правило, в данном случае речь идет о крупных лизинговых компаниях, зарекомендовавших себя как надежных участников рынка.

На условия страхового полиса определенное влияние оказывает и финансовое состояние сторон лизинговой сделки. Перед заключением лизингового соглашения страховой компанией проводится проверка финансовой отчетности лизингодателя и лизингополучателя для оценки платежеспособности и кредитной истории страхователя. В случае если экспертиза покажет, что лизингополучатель имеет плохую кредитную историю или осуществляет сделку с целью мошенничества, договор страхования финансовых рисков лизингодателя заключен не будет. В подобной ситуации лизингодатель может сделать правильный вывод о нецелесообразности заключения договора лизинга с неблагонадежным клиентом. К примеру, если лизингодатель уже имеет опыт работы с лизингополучателем, договор лизинга может не страховаться. Вместе с тем рекомендуется, чтобы в общем портфеле лизингодателя доля незастрахованных договоров не превышала 10% [15].

При значительной стоимости предмета лизинга возможно использование механизма перестрахования, предусмотренного статьей 967 ГК РФ. В этом случае риск выплаты страхового возмещения, принятый на себя страховщиком по договору страхования, может быть полностью или частично перестрахован у другой страховой компании (или группы страховщиков) по договору перестрахования. Однако ответственным перед страхователем по договору страхования за выплату страхового возмещения остается страховщик по этому договору. Предел собственной ответственности страховщика может варьироваться и зависит от величины страхового возмещения, а также числа перестраховщиков, привлекаемых в перестраховочный пул. Применительно к крупномасштабным лизинговым проектам лизингодатель оставляет за собой порядка 15% от объема страховой суммы, остальные распределяются в установленных соотношениях между участниками перестрахования сделки. Механизм перестрахования, как правило, используется при поставках по лизингу дорогостоящего импортного оборудования, когда одним из условий западного партнера является требование участия в сделке известной международной страховой компании.

Использование новых инструментов разделения рисков позволяет снизить стоимость лизинга как финансовой услуги. В настоящее время в практике российских лизинговых компаний начинает активно применяться схема с участием кредитно-экспортного агентства. Очевидно преимущество от использования данной схемы: минимизация рисков лизинговой компании и, как следствие, существенное снижение стоимости лизинга для конечного пользователя.

К примеру, схема, разработанная в Агропромышленной финансовой компании (АФК), позволяет вдвое снизить величину удорожания по договору лизинга; срок лизинга при этом может достигать семи лет, а лизинговые платежи могут выплачиваться один раз в полгода (рис. 2) [15].

Рисунок 2 – Роль в международной лизинговой сделке агентств по страхованию экспортно-импортных операций.

В начале 2005 года одним из соучредителей компании – нидерландским банком Rabobank – был заключен договор о сотрудничестве в проведении лизинговых сделок с кредитно-экспортным агентством королевства Нидерландов Atradius. Для реализации схемы банком Rabobank открыта кредитная линия АФК в размере 10 млн. долларов сроком на пять лет. Сделки с участием агентства получают гарантию правительства королевства Нидерландов. Поэтому в этих сделках существуют определенные ограничения на страну происхождения компании-поставщика. Это может быть российское представительство голландского завода-изготовителя или российский поставщик голландского оборудования.

Работа по данной схеме строится в следующем порядке:

1. Заключается предварительное соглашение между экспортером, лизингополучателем и лизинговой компанией.

2. Лизинговая компания информирует об условиях предлагаемой лизинговой сделки банк экспортера. Банк экспортера подготавливает заявку в соответствующее кредитно-экспортное агентство (КЭА).

3. После того как КЭА одобряет заявку, банк экспортера подписывает кредитный договор с лизинговой компанией.

4. Лизингополучатель уплачивает лизинговой компании авансовой платеж в определенном процентном отношении от первоначальной стоимости имущества.

5. По факту получения лизинговых платежей лизинговая компания уплачивает 100% стоимости оборудования экспортеру.

6. Экспортер поставляет оборудование лизинговой компании для дальнейшей передачи в лизинг лизингополучателю.

7. В течение срока лизинга лизингополучатель осуществляет лизинговые платежи.

8. После соблюдения всех условий лизингового соглашения предмет лизинга переходит в собственность лизингополучателя.

Одной из первых в России сделок с участием кредитно-экспортного агентства стала сделка с участием агентства Hermes. Агентство страховало риски поставщика на условиях до 6% от объема страхового покрытия. Величина страхования варьируется в зависимости от сделки. К примеру, в схеме страхования финансовых рисков германского банка Berliner Bank, предоставившего кредит российскому «Альфа-Банку», финансирующему деятельность своего дочернего предприятия «Альфа-Лизинг», страховое покрытие составило 85% от стоимости оборудования у завода-изготовителя – германской компании по производству зерноуборочных комбайнов Claas.

Рисунок 3 – Участие агентства Hermesв страховании покупки и передачи в лизинг оборудования.

В рамках этой операции Berliner Bank предоставил российскому «Альфа-Банку» кредит в размере 5,1 млн. евро сроком на три года. Подробное описание этой сделки приводит В.Д. Газман в своей монографии «Финансовый лизинг» [10].

Известны и другие примеры использования подобных схем в практике лизинговых компаний, в том числе компаний «НИКойлЛизинг», «Райффайзен-Лизинг» и «Лизингпромхолд». Зачастую важным условием работы по данной схеме является наличие в сделке гарантии обратного выкупа, предоставляемой поставщиком лизинговой компании. Она служит инструментом управления рисками лизинговой компании, тем самым делая ее участие в сделке более привлекательным. В свою очередь, открытие лизинговой компанией аккредитива в пользу поставщика также создает дополнительные гарантии партнерам по сделке.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В данной работе проводилось исследование на тему «Налогообложение лизинговых операций и гарантии обеспечения страховых рисков». Были изучены основные определения, связанные с лизинговыми операциями, рассмотрена эволюция как лизингового законодательства, так и законодательства о налогах и сборах в части лизинговой деятельности. Кроме того, была определена роль налогообложения в становлении и развитии лизинговой деятельности в Российской Федерации.

С принятием и введением в действие Налогового кодекса Российской Федерации была осуществлена попытка систематизации налогообложения лизинговых операций. Вместе с тем, остается большое количество нерешенных проблем, связанных в частности с отменой льгот по ряду налогов, а также с недоработанностью современного законодательства о налогах и сборах, что в целом отрицательно сказывается на развитии лизинга в стране. В заключение следует отметить, что существующие проблемы в области налогообложения лизинговых операций являются следствием сложного процесса реформирования системы налогообложения в Российской Федерации. Вместе с тем, эффективное решение данных проблем будет способствовать развитию не только лизинговых операций в России, но и всей экономики страны в целом.