Анализ хозяйственной деятельности организации

    В Законе дано определение понятия  несостоятельности (банкротства).

    «Несостоятельность (банкротство) – признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей (далее – банкротство)».

    Основные  понятия, предусмотренные законом о банкротстве.

    Должник – гражданин, в том числе индивидуальный предприниматель, или юридическое лицо, оказавшиеся неспособными удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей в течение срока, установленного настоящим Федеральным законом.

    Денежное  обязательство – обязанность должника уплатить кредитору определенную денежную сумму по гражданско-правовому договору и (или) по иным основаниям, предусмотренным Гражданским кодексом Российской Федерации.

    Обязательные  платежи – налоги, сборы и иные обязательные взносы в бюджет соответствующего уровня и во внебюджетные фонды в порядке и на условиях, которые определяются законодательством Российской Федерации.

    Руководитель должника – единоличный исполнительный орган юридического лица, а также иные лица, осуществляющие в федеральными законами деятельность от имени юридического лица без доверенности.

    Кредиторы – лица, имеющие права требования к должнику по денежным обязательствам, уплате задолженности по обязательным платежам, выплате выходных пособий и оплате труда данным лицам, работающим по трудовому договору, в том числе контракту.

    Наблюдение – процедура банкротства, применяемая к должнику в целях обеспечения сохранности имущества должника, проведения анализа финансового состояния должника.

    Финансовое  оздоровление – процедура банкротства, применяемая к должнику в целях восстановления его платежеспособности и погашения задолженности в соответствии с графиком погашения задолженности, без передачи полномочий по управлению должником арбитражному управляющему.

    Внешнее управление – процедура банкротства, применяемая к должнику в целях восстановления его платежеспособности, с передачей полномочий по управлению должником собранию кредиторов, внешнему управляющему.

    Конкурсное  производство – процедура банкротства, применяемая к должнику, признанному банкротом, в целях соразмерного удовлетворения требований кредиторов.

    Мораторий – приостановление исполнения должником денежных обязательств и уплаты обязательных платежей, срок исполнения которых наступил до даты его введения.

    В статье 3 Закона оговариваются признаки банкротства и юридического, и физического лица:

    1. Юридическое лицо считается неспособным  удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанности не исполнены им в течение трех месяцев с момента наступления даты их исполнения.

    2. Гражданин считается неспособным удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязательства и (или) обязанности не исполнены им в течение определенного периода, если сумма его обязательств превышает стоимость принадлежащего ему имущества.

    3. Положения, предусмотренные пунктами 1 и 2, применяются, если иное  не установлено законом.

    Это основные признаки банкротства. Кроме того, если иное не предусмотрено настоящим законом, дело о банкротстве может быть возбуждено, если требования к должнику – юридическому лицу в совокупности составляют не менее 100 000 рублей, а к должнику – гражданину – не менее 10 000 рублей, а также имеются признаки банкротства, установленные статьей 3 настоящего Федерального закона.

    Обобщая сказанное, можно сделать вывод: несостоятельным должен быть признан  должник, имущества, и в том числе  денежных средств, которого не хватает  для погашения требований всех кредиторов в полном объеме и в нужные сроки.

    Банкротству предприятия предшествует финансовый кризис. Финансовый кризис предприятия представляет собой одну из наиболее серьезных форм нарушения его финансового равновесия, отражающую циклически возникающие на протяжении его жизненного цикла под воздействием разнообразных факторов противоречия между фактическим состоянием его финансового потенциала и необходимым объемом финансовых потребностей, несущую наиболее опасные потенциальные угрозы его функционированию.

    Финансовое  равновесие – характеристика состояния финансовой деятельности предприятия, при котором потребность в приросте основного объема активов балансируется с возможностями формирования им финансовых ресурсов за счет собственных источников. Для оценки и обеспечения достижения финансового равновесия используются специальные методы.

    По  степени воздействия на финансовую деятельность различают:

    Легкий  финансовый кризис. Как правило, к нему относят одну из форм структурного финансового кризиса, который может быстро разрешен на основе использования отдельных внутренних механизмов антикризисного финансового управления.

    Глубокий  финансовый кризис. К нему обычно относят комплекс ряда форм структурного финансового кризиса, преодоление которого требует полного использования всех внутренних механизмов финансовой стабилизации, а в ряде случаев – и отдельных форм внешней финансовой санации.

    Катастрофический  финансовый кризис. Это один из наиболее опасных видов системного кризиса, преодоление которого требует активного поиска преимущественно внешних эффективных форм санации. (см. Таблица 5). 

    Дела  о банкротстве рассматриваются  арбитражным судом.

    Для возбуждения дела о несостоятельности (банкротстве) принимаются во внимание требования к должнику, если такие требования признаны должником не ранее чем за один месяц до даты подачи заявления о банкротстве или подтверждены вступившим в законную силу решением суда или иным исполнительным документом, а также задолженность по обязательным платежам.

    Для определения наличия признаков  банкротства должника принимаются  во внимание:

1. размер денежных обязательств, в том числе размер задолженности за переданные товары, выполненные работы и оказанные услуги;
2. суммы займа с учетом процентов, подлежащих уплате должником, за исключением – обязательств перед гражданами, перед которыми должник несет ответственность за причинение вреда жизни и здоровью;
3. обязательства по выплате авторского вознаграждения;
4. а также обязательства перед учредителями (участниками) должника – юридического лица, вытекающие из такого участия.

    Подлежащие  уплате за неисполнение или ненадлежащее исполнение денежного обязательства неустойки (штрафы, пени) и иные меры ответственности не учитываются при определении размера денежных обстоятельств.

    Понятие банкротства характеризуется различными его видами. В законодательной  и финансовой практике выделяют следующие виды банкротства предприятий:

1. Реальное банкротство. Оно характеризует полную неспособность предприятия восстановить в предстоящем периоде свою финансовую устойчивость и платежеспособность в силу реальных потерь используемого капитала. Катастрофический уровень потерь капитала не позволяет такому предприятию осуществлять эффективную хозяйственную деятельность в предстоящем периоде, вследствие чего оно объявляется банкротом юридически.
2. Техническое банкротство. Используемый термин характеризует состояние неплатежеспособности предприятия, вызванное существенной просрочкой его дебиторской задолженности. При этом размер дебиторской задолженности превышает размер кредиторской задолженности предприятия, а сумма его активов значительно превосходит объем его финансовых обязательств. Техническое банкротство при эффективном антикризисном управлении предприятием, включая его санировании, обычно не приводит к юридическому его банкротству.
3. Умышленное банкротство. Оно характеризует преднамеренное создание (или увеличение) руководителем или собственником предприятия его неплатежеспособности; нанесение ими экономического ущерба предприятию в личных интересах или в интересах иных лиц; заведомо некомпетентное финансовое управление. Выявленные факты умышленного банкротства преследуется в уголовном порядке.
4. Фиктивное банкротство. Оно характеризует заведомо ложное объявление предприятием о своей несостоятельности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения от них отсрочки (рассрочки) выполнения своих кредитных обязательств или скидки с суммы кредитной задолженности. Такие действия также преследуются в уголовном порядке.

    Банкротство как экономический факт жизни  организации может быть двух разновидностей:

• внезапное банкротство, вызванное чрезвычайными ситуациями во внешней среде или внутри организации – войны, стихийные бедствия, революции, национализация, падение курса акций на бирже, смерть или исчезновение руководителя, деятельность без которого невозможна, или аналогичные другие события;
• последовательное, продолжительное ухудшение показателей деятельности организации, в конечном счете, приводит к неплатежеспособности. Данный вариант наиболее характерен для Российской Федерации.

 

    Используем  пятифакторную модель Альтмане, которую можно использовать для всех производственных предприятий:

                 , где

     - отношение собственных оборотных  средств к величине оборотных  активов предприятия:

     - отношение чистой прибыли к величине активов предприятия, то есть экономическая рентабельность

     - отношение прибыли до уплаты  процентов и налогов к величине  активов предприятия

     - отношение величины собственного  капитала к величине заемного капитала предприятия

     - отношение выручки от продажи  продукции к величине активов  предприятия, то есть ресурсоотдача

    

    Значения  показателя , значит вероятность банкротства предприятия очень выская. 

2.6 Анализ структуры себестоимости 

    Расчет  влияния фактора «Себестоимость проданных товаров» осуществляется следующим образом:

                 , где 

     - выручка от продажи в отчетном  периоде

     - уровни себестоимости в отчетном  и базисном периодах 

                 тыс. руб.

    Так как, расходы – это факторы обратного влияния по отношению к прибыли. По таблице 1 мы видим, что себестоимость в отчетном периоде увеличилась на 2111 тыс. руб., а уровень ее по отношению к выручке от продажи увеличилась на 31,2%. Поэтому увеличение себестоимости привело к уменьшению прибыли на 26587,4 тыс. руб.

 

     3 общие выводы по анализу основных показателей хозяйственной деятельности предприятия 

    Финансовая ситуация для предприятия неблагоприятная, о чем свидетельствует замедление темпов роста производства и сбыта продукции, что отрицательно влияет на макроэкономическую ситуацию в базовом периоде. Анализ баланса свидетельствует об отрицательной динамике валюты баланса в отчетном периоде по сравнению с базовым, что свидетельствует о неустойчивой динамике бизнеса и его конкурентоспособности. Однако стоимость основных средств незначительно увеличилась, что повлияло на рост внеоборотных активов, однако темпы прироста оборотных активов должны быть выше, чем темпы прироста внеоборотных активов.