Предпочтительнее  компании, ведущие свою деятельность в рамках одного или нескольких федеральных  округов, преимущественно в Северо-Западном или Центральном, или региональный бизнес с перспективами выхода на федеральный/международный уровень.

Наличие бизнес-плана

     Бизнес-план должен включать описание: объема и  структуры выручки компании, качества управления, контролируемую долю ключевых рынков, силу бренда, перспективы отрасли, уровень управления денежными средствами и коммуникациями с инвесторами и т.д.

2.2.Характеристика  основных направлений  инвестиционной политики

     В первую очередь, интересны компании, находящиеся в секторах потенциально высокого роста рынка и/или консолидации сегментов. Кроме этого, инвестиционная компания "РВМ" нацелена на работу в отраслях с устоявшейся юридической, политической, экономической и регуляторной составляющей. Приоритетными областями для инвестирования для "РВМ" являются:

-Транспорт и  логистика

-Производство  удобрений

-Фармацевтика, производство химвеществ

-Связь и ИТ

-Металлургическое  производство

-Производство  резиновых и пластмассовых изделий

-Нефтехимия

-Добыча полезных  ископаемых (искл. Нефтегаз и пр.)

-Производство  железнодорожной техники

-Лесная промышленность  и обработка.

Таблица 1- Структура инвестиционной деятельности предприятия.

 

     По  таблице 1 видно что наибольшая доля инвестиций приходится на добычу полезных ископаемых это более 33 %.  Так же Нефтехимия занимает более 18 % инвестиций организации. Связь и ИТ и производство железнодорожной техники на эти направления приходится более 11 % инвестиций. Металлургическое производство занимает  более 9 %, и остальные направления такие как : Фармацевтика, транспорт, лесная промышленность  производство удобрений и производство резиновых а пластмассовых изделий занимают до 6 %. Рассмотрим  показатели доли инвестиций в Диаграмме 1.

 

Далее рассмотрим динамику инвестиционной деятельности инвестиционной компании “PBM” за последние 3 года. Рассмотрим  таблицу 2 динамика инвестиций.

Таблица 2- Динамика инвестиций.

     По  данной таблице видно что в 2009 году идёт  рост инвестиций на 26% по отношению к 2008 году.  Так же  в 2010 году по отношению к 2008 году так же идёт рост инвестиций на 12,5%  но в сравнении с 2009 годом  в 2010 году наблюдается спад  инвестиций. Это связано с многими факторами по каждой отрасли. Например в отрасли производства железнодорожной техники это слишком малое количество заказов в 2010 году на продукцию данной отрасли. Так же не маловажную роль сыграло падение цен на акции отдельный предприятий по отрасли.  Так же ситуация в целом по стране  сказалась на падении инвестиций. Произошло резкое изменение инвестиционного тренда от роста к падению. Падение инвестиций многие эксперты связывают с оттоком капитала из России и с новой налоговой системой, которая увеличивает нагрузку на бизнес.

Динамику инвестиций рассмотрим в диаграмме 2.

 
 
 
 
 
 
 

Диаграмма 2 динамика инвестиций

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

     Денежные  потоки предприятия.

2.3.Оценка  эффективности инвестиционной деятельности Инвестиционного предприятия “PBM”

В результате оценки эффективности инвестиций  был выбран наиболее надёжный с точки  зрения рисков и выгодный  инвестиционный проект по строительству завода производства мела и извести, разработка месторождения.

Проект предполагает строительство завода - производство мела и извести, разработка месторождения

Тип информации : Инвестиционный проект 

Название проекта : Строительство завода - производство мела и извести, разработка месторождения 

Краткое описание предложения : Инвестиции от 3 миллионов долларов.  
Преимущества проекта: 
- новая технология, снижение себестоимости продукции на 30% 
- замещение импорта 
- близость потребителя (крупнейший промышленный комплекс) 
-высокая рентабельность

Отрасль инвестирования : Добыча полезных ископаемых.

Регион :Зарубежье Ближнее 

Наличие бизнес плана: Есть 

Заявитель ООО "ФИНМЕЛ" 

Экономические показатели проекта:

Необходимая сумма  инвестиций: 90 000 000 RUR

Залоговое обеспечение  кредитного финансирования: Нет 

Полная стоимость  проекта: 90 000 000 RUR

Прибыль от инвестирования : 45 000 000 RUR

Максимальный  срок реализации проекта (лет): 1 

Расчёт сроков окупаемости проекта:

По формуле  Т_ок = К/П = 90 000 000/45 000 000 = 2

Максимальный  срок окупаемости проекта (лет): 2 

Расчёт эффективности  инвестиции:

По формуле  Э_и = П/К*100%= 45 000 000/90 000 000 * 100% = 50%

Рентабельность  производства (внутрення норма прибыли в %) 50 

Таблица 3- Инвестиции на строительство завода

 

По данным в  таблице 3 можно отметить  что при полной стоимости данного проекта в 90 млн. руб. и при  коротком сроке окупаемости проекта всего 2 года прибыль от его реализации составляет 45 млн. руб. А эффективность инвестиций составляет 50%. Что говорит  о выгодности проекта при его коротком сроке окупаемости.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение

     Инвестирование  представляет собой один из наиболее важных аспектов деятельности любой  динамично развивающейся коммерческой организации.

     Для планирования и осуществления инвестиционной деятельности особую важность имеет  предварительный анализ, который  проводится на стадии разработки инвестиционных проектов и способствует принятию разумных и обоснованных управленческих решений.

     Главным направлением предварительного анализа  является определение показателей  возможной экономической эффективности  инвестиций, т.е. отдачи от капитальных  вложений, которые предусматриваются  проектом.

     Срок  окупаемости инвестиций – один из самых простых методов и широко распространен в мировой практике; не предполагает временной упорядоченности  денежных поступлений. Алгоритм расчета  срока окупаемости зависит от равномерности распределения прогнозируемых доходов от инвестиции. Его применение целесообразно в ситуации, когда  в первую очередь важна ликвидность, а не прибыльность проекта, либо когда  инвестиции сопряжены с высокой  степенью риска.

     Причинами, обусловливающими необходимость инвестиций, являются обновление имеющейся материально-технической  базы, наращивание объемов производства, освоение новых видов деятельности.

     В результате проведённого исследования видно, что наибольшая доля инвестиций приходится на добычу полезных ископаемых это более 33 %.  Так же Нефтехимия занимает более 18 % инвестиций организации. Связь и ИТ и производство железнодорожной техники на эти направления приходится более 11 % инвестиций. Металлургическое производство занимает  более 9 %, и остальные направления такие как : Фармацевтика, транспорт, лесная промышленность  производство удобрений и производство резиновых а пластмассовых изделий занимают до 6 %.

     Динамика  инвестиций за последние 3 года показывает что   в 2009 году идёт  рост инвестиций на 26% по отношению к 2008 году.  Так же  в 2010 году по отношению к 2008 году так же идёт рост инвестиций на 12,5%  но в сравнении с 2009 годом в 2010 году наблюдается спад  инвестиций. Это связано с многими факторами по каждой отрасли. Но  тем не менее  инвестиционная деятельность Инвестиционного предприятия “PBM”  работает эффективно, и вкладываемые инвестиции приносят прибыль.

При реализации проекта по строительству завода расходы инвестиционной компании составили 90 млн.руб.   и при  коротком сроке окупаемости проекта всего 2 года прибыль от его реализации составляет 45 млн. руб. А эффективность инвестиций составляет 50%. Что говорит  о выгодности проекта при его коротком сроке окупаемости. А так же о качественно проведённом анализе и оценке экономической эффективности по отраслям, т.е.  на сколько выгодно вкладывать средства в ту или иную отрасль. В результате оценки эффективности данного проекта было выявлено что данный проект наиболее выгодный и большую долю инвестиций  было решено вкладывать именно в этот проект.

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Список  используемой литературы

     1 «Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов» Минэкономики РФ, Минфин РФ. «Экономика», 2000 г.

     2 Старик Д.Э. «Расчеты эффективности инвестиционных проектов». - М.: «Финстатинформ», 2001 г..

     3 Лащенко О. Эффективность инвестиционных проектов // Инвестиции в России. - 1996. - № 3. Лизинг и кредит. - М.: ИСТ - сервис, 1994.

     4 Инвестиции и инвестиционный анализ, Ю.А. Корчагин, И.П. Маличенко, 2010г.

     5  Деева А.И. Экономическая оценка инвестиций / А.И. Деева. – М.: МИКХиС, 2005.

     6  Ример М.И. Экономическая оценка инвестиций / М.И. Ример. – М.: Москва, 2009.

     7 Финансово-экономичесий словарь под ред. Назарова М.Г. “Финстатинформ”, Москва, 1998 г.

     8 Пороховнин Ю.Н., Лисицына Е.Б. Инвестиционный менеджмент. Учебное пособие. - СПб., 1999 г.

     9 Берзон Н. Формирование инвестиционного климата в экономике.// Вопросы экономики. – 2008.

     10 Воронцовский А. В. Инвестиции и финансирование. – СПб.: С.-Петербургский университет, 2007.