ФПГ как результат концентрации капитала и производства

Оглавление

Введение……………………………………………………….………….3 
1. ФПГ как результат концентрации капитала и производства…..…..5 
1. Понятие ФПГ…………………………………………….….….5 
1. Типы российских ФПГ……………………….….…….6 
2. Причины возникновения ФПГ……………………….….…….9 
3. Особенности ФПГ……………………………………….……11 
4. Преимущества участников ФПГ……………………….…….13 
5. Плюсы российских ФПГ……………………………………..14 
6. Взаимодействие ФПГ в России с государством……….……16 
2. «Интеррос» - как крупнейшая инвестиционная компания………..21 
Заключение………………………………………………………………28 
Список использованных источников………………….……………….30 
 
 
 

Введение.

 Происходящие  в России рыночные преобразования  ставят на повестку дня поиск

путей оживления  национальной экономики. Одним из направлений  является

стимулирование  процесса концентрации и интеграции капитала различных сфер

хозяйственной деятельности, проявившегося в возникновении новых

организационно-хозяйственных  структур  - финансово-промышленных групп.

Закономерность  появления в российской экономике  финансово-промышленных

групп вызвана целым рядом причин.

    Во-первых,  слабость   современной   российской   банковской   системы,

финансовая недостаточность  большинства промышленных предприятий,  отсутствие

крупных торговых структур неизбежно подталкивают их друг  к  другу  в  целях

совместного выживания  в рамках ФПГ.

    Во-вторых, как свидетельствует история  мирового рыночного хозяйства,  в

нем  существуют  различные   по   масштабам   операций   и   организационно-

управленческим  характеристикам типы промышленных структур. Причем  при  всей

важности малого и среднего бизнеса основную роль в  большинстве  современных

развитых рыночных экономик до сих пор играют именно крупные корпорации, а  в

ряде стран - своеобразные «мегаструктуры», включающие  в себя  промышленные

компании, разного  рода финансовые учреждения, в том  числе  банки,  торговые,

строительные и  прочие фирмы.

    Поэтому  сегодня создание финансово-промышленных  групп - один  из  самых

наиболее  перспективных  способов  преодоления  инвестиционного  кризиса   в

стране.  ФПГ  как  структура,  объединяющая  в  единое  целое  финансовый  и

промышленный капитал, создается в целях обеспечения  эффективного  (за  счет

более  рационального  распоряжения  финансовыми  ресурсами)  и   ускоренного

развития  науки  и  промышленного  производства.   Это   достигается   путем

диверсификации  в направлении освоения новых  видов промышленной  продукции  и

услуг, гарантирующих  наивысшую и устойчивую прибыль.

    ФПГ  выступает  как  средство  комплексной  и  экономически  эффективной

загрузки  мощностей  предприятий,  не  получивших  достаточных  заказов  для

государственных нужд, и адресной финансовой поддержки.

    Методологические  подходы к изучению природы,  предпосылок  и  дальнейшей

необходимости  становления   финансово-промышленных   групп   в   переходной

экономике исследовались  многими отечественными и зарубежными  учеными.

    Основоположниками  анализа и  исследования  сущности  капитала,  базовых

концепций  современной  теории  интеграции   финансового   и   промышленного

капитала являются Гильфердинг  Р.,  Ленин В.  И.,  Маршалл А.,  Хайек  Ф.,

Чемберлин Э.

    В   нашей  стране  широко  известны  труды   современных   отечественных

экономистов: Беляевой И. Ю., Дворецкой  А.  Е.,  Кочеврина  Ю.Б.,  Ларионова

И.К., Мовсесяна  А.  Г.,  Смитиенко  Б.  М.,  Эскиндарова  М.  А.  и других,

освещающих особенности развития капитала  в экономике современной России,

основные   направления   формирования   и    совершенствования    финансово-

промышленных структур в российской экономике.

       В современной России актуальность  приобретает  проблема  создания  в

экономике   конкурентоспособных   организационных    структур.    Финансово-

промышленные группы  призваны  стать  ключевым  звеном  в  институциональной

основе реформируемой  экономики, повысить  ее  конкурентоспособность  как  на

мировых,  так  и  на  внутренних  рынках,  стать  проводниками   структурной

перестройки  хозяйства.   Процесс   создания   ФПГ   требует   значительного

содействия  со  стороны  государства.  Это  ставит  следующие  задачи  перед

органами государственной  власти:  снять  все  искусственные  препятствия  на

пути к объединению  капиталов,  разработать  меры  по  оперативной  поддержке

данного процесса, обеспечить его  равномерное  распространение  в  различных

сферах деятельности.

    Основой для  моей  работы  послужили   статистические  и  аналитические

данные Госкомстата  России, аналитические данные,  опубликованные  в  научной

литературе  и  периодической  печати,   экспертные   разработки   и   оценки

российских и  зарубежных ученых-экономистов. 
 

       1. Понятие ФПГ

    C экономической  точки зрения понятие  "финансово-промышленная  группа»

может употребляться  в двух взаимосвязанных, однако не вполне совпадающих

значениях. В широком смысле им обозначаются любые формы относительно

устойчивого сотрудничества и взаимопроникновения промышленного  и

финансового капитала [5, с.10]. В более узком смысле под  ФПГ понимается

такая форма интеграции промышленных и финансовых структур, 

ФПГ. 

Что представляет собой процесс концентрации капитала в финансово-

промышленных объединениях с точки зрения экономической теории? Промышленный

капитал обслуживает  сферу производства, банковский капитал, обеспечивает

кредитную сферу. Сегодня это совершенно самостоятельные  сферы приложения

капитала. Инвестиции в реальный сектор экономики сопровождаются

приобретением материальных ресурсов и рабочей силы, их производственным

потреблением, накоплением  амортизационных отчислений и на конечной стадии

получением в  результате реализации готовой продукции  приращенного капитала,

который вновь используется для целей возобновления и расширения

производства. Кругообороту банковского капитала присуще приобретение

увеличенного капитала в результате проведения финансовых операций или

предоставления  кредита. Скорость оборота банковского  капитала значительно

выше, чем у промышленного.

    В финансово-промышленных  группах происходит объединение  этих двух форм

капитала в финансово-промышленный капитал, для которого присущ

специфический характер движения и особая форма кругооборота. Его применение

позволяет значительно  повысить отдачу и получить приращенный  доход в

результате их объединенного функционирования. Временно высвободившиеся

денежные средства на одном предприятии – участнике  финансово-промышленной

группы – могут  направляться на покрытие потребности  в денежных средствах

других предприятий  – членов группы, так как движение их капиталов и

скорость оборотов различны. Это дает экономию денежных средств, поскольку

не привлекается извне заемный капитал. Кроме  того, временно свободные

денежные средства предприятий уже в качестве банковского  капитала могут

использоваться  для эмиссии ценных бумаг, спекулятивных  сделок, валютных

операций, сложных  и нетрадиционных коммерческих схем и комбинаций,

размещения ссуд и других активов в любом месте  и т.д. Следовательно, в

процессе кругооборота промышленного капитала в ФПГ  создаются условия для

высвобождения денежных средств, которые могут оборачиваться  как банковский

капитал вследствие отсутствия четких границ между ними. В тоже время

банковский капитал  получает возможность более рационально, с меньшим риском

осуществлять свой кругооборот. Эффект от объединенного  использования

капиталов (банковского  и промышленного) значительно выше суммы результатов

их отдельного функционирования. И это только один аспект возникновения и

функционирования  финансово- промышленного капитала, появления новых

организационно-хозяйственных  структур, которые обеспечивают сочетание

интересов, и стремление к максимизации прибыли всех участников финансово-

промышленной группы.

    С точки  зрения экономической теории  ФПГ можно рассматривать как  одну из

форм существования  корпоративного капитала. Кроме того, финансово-

промышленную группу можно определить «… как сложную  экономическую

структуру, где  отношения между хозяйствующими субъектами определяются на

основе договоров  и устава, размеров вложенного капитала, места в

технологической цепочке» [2, с.275].

    Особая  внутренняя среда, складывающаяся  в процессе взаимодействия

различных форм капитала, позволяет рассматривать ФПГ  не только как

экономическую систему  интегрированного финансово-промышленного  капитала, но

и как внутреннюю организацию, наделенную альтернативными  рынку свойствами и

механизмами функционирования, позволяющую мобилизовать капитал в

огромнейших масштабах, что чрезвычайно важно для долгосрочного

инвестирования [1, с.3]. 

       Отличительными признаками финансово-промышленной  группы являются: 

. обязательное  наличие банков, прочих финансово-кредитных  учреждений и

   промышленных  организаций;

. наличие главной,  центральной кампании;

. государственная  (федеральная или региональная) экспертиза

   организационного  проекта;

. государственная  регистрация в качестве финансово-промышленной  группы;

принадлежность  участников финансово-промышленной группы к тем сферам

деятельности, которые  определяют научный, производственный и экспортный

потенциал Российской Федерации. 

4. Преимущества участников  ФПГ. 

       Участие в ФПГ дает предприятиям  определенные преимущества: 

. объединение капиталов  для разработки и реализации  перспективных программ;

. аккумулирование  ресурсов для содержания научно-исследовательских