«Анализ финансового состояния сельскохозяйственных предприятий» (на примере СПК «Сознательный» Зубцовского района)

Анализ  динамики и структуры источников капитала колхоза 
 
 
 
 

 

Задачей анализа финансовой устоячивости является оценка величины и структуры активов  и пассивов. Это необходимо, чтобы  ответить на вопросы насколько предприятие  независимо с финансовой точки зрения,  растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам его финансово-хозяйственной деятельности.

  Самым  простым и приближенным способом  оценки финансовой устойчивости  является расчет соотношения, которое характеризует финансолвую независимость предприятия:

 Оборотные  активы  Собственный капитал 2 – Внеоборотные активы.

  Рассчитаем  на начало 2001 года:

                       На конец 2001 года:

                       На начало 2002 года:

                       На конец 2002 года:

                      На начало 2003 года:

                      На конец 2003 года: 
 
 

  Наиболее  обобщающим показателем финансовой  кстойчивости предприятия является  излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат.

  Общая  величина запасов равна:

           ЗЗ= Запасы + Налог на добавленную  стоимость

  Для  характеристики источников формирования  запасов и затрат используется  несколько показателей, которые отражают несколько видов источников.

  1. Наличие  собственных оборотных средств:

             СОС = Капитал и резервы –  Внеоборотные активы.

  2. Наличие  собственных и долгосрочных заемных  источников формирования запасов  и затрат, или функционирующий капитал:

            КФ = (Капитал и резервы + Долгосрочные  пассивы) – Внеоборотные 

             активы                                                                                              

   3. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат:

            ВИ = (Капитал и резервы + Долгосрочные  пассивы + Краткосрочные кредиты  и займы) – Внеоборотные активы.

   Данным показателям наличия источников  формирования запасов и затрат соответствуют показатели обеспеченности запасов и затрат источниками формирования:

  1. Излишек  (+) или недостаток (-) собственных  оборотных средств:

                      + ; - Фс = СОС – ЗЗ

   2. Излишек (+) или недостаток (-) собственных  и долгосрочных заемных источников  формирования запасов и затрат:

                    + ;- Фт = КФ – ЗЗ

   3. Излишек (+) или недостаток (-) общей  величины основных источников  для формирования запасов и  затрат:

                    + ; - Фо = ВИ – ЗЗ.

   С помощью этих показателей  можно определить трехкомпонентный  показатель типа финансовой ситуации:

                   S(Ф) = 1, если Ф 0;

                   S(Ф) = 0, если Ф 0.

  Выделяют  следующие типы финансовых ситуаций:

1. Абсолютная  независимость финансового состояния.

2. Нормальная  независимость финансового состояния, которая гарантирует платежеспособность.

3. Неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с нарушением платежеспособности, но при котором все же сохраняется возможность восстановления равновесия в результате пополнения источников собственных средств за счет сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов.

4. Кризисное  финансовое состояние, при котором  предприятие полностью зависит  от заемных источников финансирования. Собственного капитала и долго-  и краткосрочных кредитов и  займов не хватает для финансированияматериальных  оборотных средств, т.е. пополнение запасов идет за счет средств, образующихся в результатезамедления погашения кредиторской задолженности.

  Проанализируем  финансовую устойчивость предприятия  и определим тип финансовой  ситуации. Данные занесем в таблицу  12. 
 

Таблица 12

Расчет  показателей финансового состояния  СП колхоза «Сознательный»

 
 
 
 
 
 
 

  Кроме  абсолютных показателей финансовую устойчивость характеризуют относительные коэффициенты.

  1. Коэффициент  капитализации – показывает, сколько  заемных средств

 предприятия  приходится на 1 рубль вложенных  в активы собственных средств.

                 (Долгосрочные пассивы + Краткосрочные пассивы)/Капитал и

                     резервы

                      

2. Коэффициент  обеспеченности собственными источниками  финансирования – показывает, какая  часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников.

          (Капитал и резервы – Внеоборотные активы)/Оборотные активы   

  нижняя  граница 0,1 оптимально 0,6 0,8

3. Коэффициент  финансовой независимости – показывает удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования.

         = Капитал и резервы/Баланс

        

4. Коэффициент  финансирования – показывает, сколько  собственных средств предприятия  приходится на 1 рубль заемных средств.

    Капитал и резервы/Долгосрочные пассивы + Долгосрочные пассивы

   

5. Коэффициент  финансовой устойчивости – показывает, какая часть активов предприятия  финансируется за счет долгосрочных источников.

   (Капитал и резервы + Долгосрочные пассивы)/Баланс

   

  Рассчитаем  эти коэффициенты и данные  расчетов занесем в таблицу  13.

Таблица 13

Анализ  коэффициентов финансовой устойчивости

 
 
 
 
 

3.4 Оценка  потенциального банкротства СП  колхоза «Сознательный»