Анализ финансового состояния хозяйствующего субъекта (на примере ОАО «ИЭМЗ «Купол»)

     - изготовление оборудования для  объектов использования атомной  энергии;

     - деятельность по защите сведений, составляющих государственную тайну;

     - иные не запрещенные законом  виды деятельности.

     Уставный  капитал Общества на 01.01.2011г. – 3 249 тыс. руб.

     В 2010 году Обществом выполнен запланированный объем производства товарной продукции на 105,2 %, темп роста к 2009 году составил 150,9 % (в сопоставимых ценах).

     Выручка от реализации продукции, работ и  услуг за 2010 год составила 5 134 761 тыс. руб. (темп роста к 2009 году составил 155,6 %). По результатам финансово-хозяйственной деятельности за 2010 год Обществом получена чистая прибыль в размере 549 133 тыс. руб.

     Списочная численность персонала Общества на 01.01.2011 г. составила 6 744 человек. Расход фонда оплаты труда в 2010 году составил 1 41 082 тыс. руб., среднемесячная заработная плата – 18 191 руб.

 

     3. Анализ финансового состояния ОАО «ИЭМЗ «Купол».

     Анализ  финансово-экономического состояния  ОАО "ИЭМЗ "Купол" на 01.01.2011г. проведен по следующим данным бухгалтерской отчетности:

     - бухгалтерский баланс (ф. №1);

     - отчет о прибылях и убытках  (ф. №2).

     3.1. Анализ финансовых результатов

     Анализ  структуры финансовых результатов, полученных от всех видов деятельности за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г., позволил установить следующее.

     Всего доходов и поступлений за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г. было получено на сумму 10 779 074 тыс. руб., выполнение плана – 154,8 %, темп роста к 2009 году – 172,8 %.

     Выручка от реализации  товаров, продукции, работ, услуг  составила 5 134 761 тыс. руб., ее доля в общем объеме  доходов  и поступлений - 47,6 %, выполнение плана  по реализации – 101,8 %, темп роста к 2009 году – 155,6 %.

     Доходы  по операциям финансового характера  составили 38 466 тыс. руб. или 0,4 % в общей  сумме доходов и поступлений (доходы от участия в других организациях, проценты к получению), темп роста к 2009 году – 133,9 %.

     Доля  прочих доходов - 52,0 %, что составило 5 605 847 тыс. руб., наиболее крупные из них:

     – доходы по операциям с ценными  бумагами – 4 350 047 тыс. руб.;

     – доходы по операциям с иностранной  валютой – 1 026 439 тыс. руб.;

     – доходы по курсовым разницам (по расчетом в рублях и иностранной валюте) – 93 616 тыс. руб.;

     – доходы от сдачи имущества в аренду – 58 486 тыс. руб.;

     – доходы от реализации основных средств  и активов – 44 463 тыс. руб.;

     – прочие доходы  – 17 052 тыс. руб.;

     – доходы прошлых лет – 8 322 тыс. руб.;

     – восстановление неиспользованного  резерва – 4 711 тыс. руб.

     Общие расходы, полученные от финансово-хозяйственной  деятельности за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г., составили  10 023 391 тыс. руб., что составляет 93,0 % от общей суммы доходов и  поступлений, темп роста к 2009 году – 154,9 %.

     Затраты на производство и реализацию продукции  составили  41,9 % от суммы общих  расходов или 4 204 541 тыс. руб., темп роста  к 2009 году – 162,9 %.

     Прочие  расходы и расходы по операциям  финансового характера составили 5 818 850 тыс. руб. или 58,0 % от суммы общих  расходов, наиболее крупные из них:

     – расходы по операциям с ценными  бумагами – 4 350 013 тыс. руб.;

     – расходы по операциям с иностранной  валютой – 1 033 441 тыс. руб.;

     – прочие расходы – 261 768 тыс. руб.;

     – расходы по курсовым разницам (по расчетом в рублях и иностранной валюте) – 69 514 тыс. руб.;

     – расходы от реализации основных средств, активов – 38 163 тыс. руб.;

     – услуги банка – 17 468 тыс. руб.;

     – расходы от сдачи имущества в  аренду – 12 328 тыс. руб.;

     – расходы по операциям финансового  характера – 12 172 тыс. руб.;

     – убытки прошлых лет – 8 619 тыс. руб.;

     – страховые взносы – 4 581 тыс. руб.

     Таким образом, выручка от реализации покрыла  затраты на производство и реализацию продукции, и результатом от основной деятельности за 2010 год является прибыль  от продаж в размере 930 220 тыс. руб. Выполнение плана по прибыли от продаж – 171,1 %, темп роста к 2009 году – 129,4 %.

     Доходы  в целом, полученные Обществом за анализируемый период, покрыли все  расходы предприятия, поэтому  конечным  результатом финансово-хозяйственной  деятельности Общества (с учетом прочих доходов и расходов) является чистая прибыль в размере  549 133 тыс. руб., что составляет  10,7 % в выручке  от реализации товаров, продукции, работ, услуг. Выполнение плана по чистой прибыли – 127,2 %, темп роста к 2009 году – 121,0 % (за 2009 год была получена чистая прибыль в размере 453 733 тыс. руб.).

     3.2. Анализ имущественного положения предприятия

     Финансовое  состояние организации характеризуется  размещением и использованием средств (активов) и источников их формирования (пассивов). Анализ имущественного положения  Общества за 2010 год показал следующее:

     Все имущество Общества за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г. увеличилось на 142 496 тыс. руб. (с 7 669 273 тыс. руб. до 7 811 769 тыс. руб.) или на 1,9 %. Увеличение произошло  за счет оборотных активов.

     Внеоборотные активы за 2010  год уменьшились на  11 995 тыс. руб. (с 2 317 360 тыс. руб. до 2 305 365 тыс. руб.) или на 0,5 %, их доля в структуре имущества уменьшилась с 30,2 % до 29,5 %.

     Оборотные активы за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г. увеличились  на 154 491 тыс. руб. (с 5 351 913 тыс. руб. до 5 506 404 тыс. руб.) или на 2,9 %, их доля в структуре  имущества увеличилась с 69,8 % до 70,5 %.

     Изменение оборотных активов произошло  за счет следующих статей:

     – запасы увеличились на 172 313 тыс. руб. (с 3 504 880 тыс. руб. до 3 677 193 тыс. руб.) или  на  4,9 %, их доля в структуре имущества  увеличилась с  45,7 % до 47,1 %.

     Увеличение  произошло в основном за счет увеличения затрат  по статье сырье и материалы на  174 302 тыс. руб. или на 34,4 % (их доля в структуре имущества увеличилась с 6,6 % до 8,7 %) и по затратам в незавершенном производстве на 265 820 тыс. руб. или на 10,5 % (их доля в структуре имущества увеличилась с 32,9 % до 35,7 %). При этом произошло уменьшение готовой продукции и товаров для перепродажи на 254 589 тыс. руб. или на 65,4 %, их доля в структуре имущества уменьшилась с 5,1 % до 1,7 %.

     – долгосрочная дебиторская задолженность  уменьшилась на 99 589 тыс. руб. или  на 22,9 % (с 433 994 тыс. руб. до 334 405 тыс. руб.), ее доля в структуре имущества  уменьшилась с 5,7 % до 4,3 %;

     – краткосрочная дебиторская задолженность  уменьшилась на 163 083 тыс. руб. или  на 14,4 % (с 1 128 762 тыс. руб. до 965 679 тыс. руб.) за счет  уменьшения задолженности  перед покупателями и заказчиками, ее доля в структуре имущества  уменьшилась с 14,7 % до 12,4 %;

     – краткосрочные финансовые вложения увеличились на 347 984 тыс. руб. или  в 165 раз (с 2 116 тыс. руб. до  350 100 тыс. руб.), их доля в структуре имущества увеличилась с 0,03 % до 4,5 %;

     – денежные средства уменьшились на  26 962 тыс. руб. или на  17,8 % (с 151 169 тыс. руб. до 124 207 тыс. руб.), их доля в общей стоимости имущества уменьшилась и составила 1,6 %.

     Таким образом,  оборотные активы увеличились  в основном  за счет увеличения краткосрочных  финансовых вложений и запасов.

     За  анализируемый период изменилась структура  источников формирования имущества (пассива  баланса).

     Собственные средства увеличились на  470 617 тыс. руб. (с 5 800 553 тыс. руб. до 6 271 170 тыс. руб.) или на  8,1 %, за счет полученной по итогам года прибыли, доля собственных  средств в структуре источников формирования имущества увеличилась  с 75,6 % до 80,3 %.

     Долгосрочные  обязательства уменьшились на 197 965 тыс. руб. (с 677 467 тыс. руб. до 479 502 тыс. руб.) или на 29,2 %, их доля в структуре  пассива баланса составила 6,1 %.

     Краткосрочные обязательства Общества  уменьшились  на  130 156 тыс. руб. (с 1 191 253 тыс. руб. до 1 061 097 тыс. руб.) или на  10,9 %, в структуре  источников формирования имущества  их удельный вес снизился с 15,5 % до 13,6 %.

     При этом  произошло увеличение кредиторской задолженности на  6 002 тыс. руб. (с 817 531 тыс. руб. до 823 533 тыс. руб.) или на  0,7 %, ее доля в источниках формирования имущества уменьшилась с 10,7 % до 10,5 %. Изменения произошли в основном за счет снижения задолженности прочих кредиторов на 474 204 тыс. руб.; увеличения задолженности перед поставщиками и подрядчиками на 165 378 тыс. руб. и увеличения задолженности по налогам и сборам на 207 284 тыс. руб. (текущие налоги - НДС, налог прибыль, НДФЛ, налог на имущество и др.).

     Таким образом, анализ имущественного положения  Общества за 2010 год показал, что все  имущество Общества увеличилось  на  1,9 %, за счет увеличения  оборотных  активов, источником формирования которых  явились собственные  средства, увеличившиеся  за счет полученной по итогам года прибыли.

     Стоимость чистых активов увеличилась на  475 626 тыс. руб. или на  8,2 % (с 5 800 724 тыс. руб. на 01.01.2010г. до  6 276 350 тыс. руб. на 01.01.2011г.) за счет полученной прибыли. Соотношение чистых активов и уставного капитала за анализируемый период составляет 1 785 на 01.01.2010г. и 1 932 на 01.01.2011г. (при нормативе больше 1). 
 

     3.3. Анализ ликвидности

     Ликвидность - это способность организации  превращать свои активы в денежные средства для покрытия всех необходимых  платежей по мере наступления их срока. Показатели ликвидности ОАО "ИЭМЗ "Купол" за анализируемый период представлены в таблице 1.

     Показатели  ликвидности

     Таблица 1

     Коэффициент текущей ликвидности показывает, в какой мере текущие обязательства (краткосрочные пассивы) обеспечиваются текущими активами, т.е. сколько рублей текущих активов приходится на 1 рубль текущих обязательств. Значение показателя за период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г. увеличилось с 4,13 до 4,87, что выше нормативного значения.

     Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким критерием платежеспособности. За период с 01.01.2010г. по 01.01.2011г. значение его увеличилось с 0,13 до 0,45 и стало  выше нормативного значения.

     Коэффициент критической ликвидности показывает, в какой мере краткосрочные обязательства  обеспечиваются наиболее ликвидными активами (дебиторской задолженностью, денежными  средствами и краткосрочными финансовыми  вложениями). За анализируемый период значение показателя увеличилось с 1,14 до 1,36, что соответствует нормативу.

     Таким образом,  все  показатели  ликвидности  за анализируемый период  улучшили свои значения и  выше норматива (за счет увеличения оборотных активов (запасов, краткосрочных финансовых вложений) и уменьшения краткосрочных  обязательств), что свидетельствует  о достаточном уровне текущих  активов для покрытия текущих  обязательств.