Развитие кредита в рыночной экономике

align="justify">     Международный кредит в современной практике по срокам подразделяются на:

     - краткосрочный (до 1 года),

     - среднесрочный (от 1 до 10 лет),

     - долгосрочный (свыше 10 лет).

     Международный финансовый капитал и международные валютные отношения во внешнеэкономических связях РФ

     С точки зрения обеспечения он делится  на обеспеченные кредиты (товарами, коммерческими  документами и другими ценностями) и необеспеченные (бланковые).

     По  форме кредиты подразделяются на товарные и валютные. В зависимости от того, кто является кредитором, различают частные кредиты, правительственные, кредиты международных и региональных организаций.

     С точки зрения объектов кредитования международные делятся на финансовые и коммерческие.

     Рассмотрим  их.

     а) Частные кредиты - это материально-денежные средства, которые представляются частными фирмами и банками и подразделяются соответственно на фирменные и банковские (преобладают).

     б) Правительственные кредиты (межправительственные, государственные займы) предоставляются правительственными кредитными учреждениями. Например, экспортно-импортным банком США. Обычно они предоставляются на более льготных условиях, чем частные: могут предоставляться беспроцентными, на срок в несколько десятков лет с большим льготным периодом перед началом выплаты кредита, могут быть в виде субсидии (даров), то есть безвозвратными, они бывают чаще всего целевыми (на приобретение определенных видов товаров, на осуществление конкретных объектов экономического развития) или имеют связывающую оговорку, определяющую в общем виде цели кредита.

     в) Кредиты международные и региональных организаций предоставляются преимущественно  через МВФ, группу МБРР через региональные банки развития развивающихся стран. Европейский инвестиционный банк и другие кредитно-финансовые институты ЕС. Причем МВФ и МБРР выступают не только как крупные кредиторы, но и как координаторы международного кредита развитых стран.

     Финансовые  кредиты - это предоставление средств  в денежно-валютной форме. Одной  из форм финансовых кредитов являются облигационные займы, размещаемые иностранными заемщиками на международном и национальных рынках ссудного капитала с помощью банков. Финансовые кредиты могут представляться в валютах страны-кредитора (Германия - марки) и страны-должника, а также в третьих валютах или в нескольких валютах, как это бывает на еврорынке, когда заем размещается одновременно в нескольких странах.

     Государство участвует в Международном кредите  развитых стран не только как заемщик  и кредитор, но и как гарант. Например, широко практикуется государственное гарантирование экспортных кредитов. Используются различные формы государственного и международного регулирования международных кредитов, в частности – межправительственные и джентльменские соглашения об условиях экспортных кредитов.

     Функции международного кредита выражают особенности  движения ссудного капитала в сфере  международных экономических отношений. В их числе:

     1. Перераспределение ссудного капитала  между странами для обеспечения  потребностей расширенного воспроизводства. Тем самым кредит содействует выравниванию национальной прибыли в среднюю прибыль, увеличивая ее массу.

     2. Экономия издержек обращения  в сфере международных расчетов  путем использования кредитных  средств (тратт, векселей, чеков, переводов и др.), развития и ускорения безналичных платежей.

     3. Ускорение концентрации и централизации  капитала благодаря использованию  иностранных кредитов.

         4. Регулирование экономики.

     Выполняя  эти взаимосвязанные функции  международный кредит играет двойную роль в развитии производства: положительную и отрицательную. С одной стороны, кредит обеспечивает непрерывность воспроизводства и его расширение. Он способствует интернационализации производства и обмена, углублению международного разделения труда. С другой стороны, международный кредит усиливает диспропорции общественного воспроизводства, стимулируя скачкообразное расширение прибыльных отраслей, сдерживает развитие отраслей, в которые не привлекаются иностранные заемные средства. Международный кредит используется для укрепления позиций иностранных кредиторов в конкурентной борьбе.

     Границы международного кредита зависят  от источников и потребности стран  в иностранных заемных средствах, возвратности кредита в срок. Нарушение  этой объективной границы порождает проблему урегулирования внешней задолженности стран-заёмщиц. В их числе — развивающиеся страны, Россия, другие государства СНГ, страны Восточной Европы и т. д.

     Двоякая роль международного кредита в условиях рыночной экономики проявляется  в его использовании как средства взаимовыгодного сотрудничества стран и конкурентной борьбы.

     Формы международного кредита можно классифицировать следующим образом:

     1. по назначению:

     • коммерческие кредиты, обслуживающие  международную торговлю товарами и  услугами;

     • финансовые кредиты, используемые для  инвестиционных объектов, приобретения ценных бумаг, погашения внешнего долга, проведения валютной интервенции центральным  банком;

     • промежуточные кредиты для обслуживания смешанных форм экспорта капиталов, товаров, услуг (например, инжиниринг);

     2. по видам:

     • товарные (при экспорте товаров с  отсрочкой платежа);

     • валютные (в денежной форме);

     3. по технике предоставления:

     • наличные кредиты, зачисляемые на счет заемщика;

     • акцептные в форме акцепта (согласия платить) тратты импортером или банком;

     • депозитные сертификаты;

     • облигационные займы, консорциональные кредиты и др.;

     4. по валюте займа:

     • международные кредиты в валюте либо страны-должника, либо страны-кредитора, либо третьей страны, либо в международных  счетных валютных единицах (СДР, чаще в ЭКЮ);

     5. по срокам:

     • сверхсрочные (суточные, недельные, до трех месяцев)

     • краткосрочные кредиты (от одного дня  до одного года, иногда до восемнадцати месяцев);

     • среднесрочные (от одного года до пяти лет);

     • долгосрочные (свыше пяти лет).

     Если  краткосрочный кредит пролонгируется (продлевается), он становится средне- и иногда долгосрочным. В процессе трансформации краткосрочных международных  кредитов в ссуды на более длительный срок участвует государство в  качестве гаранта. Для удовлетворения потребностей экспортеров в ряде стран (Великобритании, Франции, Японии и др.) создана при поддержке государства специальная система средне- и долгосрочного кредитования экспорта машин и оборудования. Долгосрочный между' народный кредит (практически до десяти-пятнадцати лет) предоставляют прежде всего специализированные кредитно-финансо-вые институты — государственные и полу государственные;

     6. по обеспечению:

     • обеспеченные кредиты;

     • бланковые кредиты.

     В качестве обеспечения используются товары, коммерческие и финансовые документы, ценные бумаги, недвижимость, другие ценности, иногда золото. Например, Италия, Уругвай, Португалия (в середине 70-х гг.), некоторые развивающиеся страны (в 80-х гг.) использовали международные кредиты под залог части официальных золотых запасов, оценивающихся по среднерыночной цене. Бланковый кредит выдается под обязательство (вексель) должника погасить его в срок.

     В зависимости от категории кредитора  различаются международные кредиты:

     фирменные (частные) кредиты;

     банковские  кредиты;

     брокерские  кредиты;

     правительственные кредиты:

     смешанные кредиты, с участием частных предприятий (в том числе банков) и государства;

     межгосударственные  кредиты международных финансовых институтов.

     Фирменный (частный) кредит предоставляется экспортером иностранному импортеру в виде отсрочки платежа (от двух до семи лет) за товары. Он оформляется векселем или по открытому счету. При вексельном кредите экспортер выставляет переводной вексель (тратту) на импортера, который акцептует его при получении коммерческих документов. Кредит по открытому счету основан на соглашении экспортера с импортером о записи на счет покупателя его задолженности по ввезенным товарам и его обязательстве погасить кредит в определенный срок (в середине или конце месяца). Такой кредит применяется при регулярных поставках и доверительных отношениях между контрагентами.

     К фирменным кредитам относится также  авансовый платеж импортера. Покупательский аванс (предварительная оплата) является не только формой кредитования иностранного экспортера, но и гарантией принятия импортером заказанного товара (например, ледокола, самолета, оборудования и др.), который трудно продать.

     Банковские  международные кредиты предоставляются  банками экспортерам и импортерам, как правило, под залог товарно-материальных ценностей, реже предоставляется необеспеченный кредит крупным фирмам, с которыми банки тесно связаны. Общепринято создавать банковские консорциум, синдикаты, пулы для мобилизации крупных кредитных ресурсов и распределения риска. Банки экспортеров кредитуют не только национальных экспортеров, но и непосредственно иностранного импортера: кредит покупателю активно развивается с 60-х гг. Здесь выигрывает экспортер, так как своевременно получает инвалютную выручку за счет кредита, предоставленного банком экспортера покупателю, а импортер приобретает необходимые товары в кредит.

     Крупные банки предоставляют акцептный  кредит в форме акцепта тратты. При этом акцептант становится непосредственным плательщиком по векселю, но за счет средств  должника (трассата акцептном рынке акцептованные переводные векселя в разных валютах свободно продаются.

     Брокерский  кредит — промежуточная форма  между фирменным и банковским кредитами. Брокеры заимствуют средства у банков; роль последних уменьшается.

     Межгосударственные кредиты предоставляются на основе межправительственных соглашений. Международные финансовые институты ограничиваются небольшими кредитами, которые открывают доступ заемщикам к кредитам частных иностранных банков. 
 
 
 
 
 
 
 
 

     3.  РАЗВИТИЕ КРЕДИТА В РЫНОЧНОЙ ЭКОНОМИКЕ

     По  мере перехода экономики на рыночные отношения восстанавливается подлинная  сущность кредита как самостоятельной  объективной экономической категории. Кредит становится выражением возвратного  движения стоимости, т.е. прекращается безвозвратное финансирование расходов бюджета, предоставление кредита убыточным хозяйствам, а также на цели не соответствующие внутренней природе кредита.

     На  сущность кредита большое влияние  оказывают происходящие изменения  в банковской системе и создание кредитного рынка, где предложение кредита исходит от свободных, экономически самостоятельных, равных между собой в правах, коммерческих банков. Принципы работы, деятельность этих банков полностью соответствуют сущности, назначению и роли кредита в развитом товарном производстве.

     Кредит  как экономическая категория  служит объектом активного государственного регулирования. Цели, преследуемые государством при кредитном регулировании  могут быть различны. Хотя на первый взгляд кредитная политика государства  есть прямое воздействие на деятельность коммерческого банка и направлена на расширение или сокращение кредитования экономики, она преследует цели стабильного развития внутренней экономики, укрепления денежного обращения, поддержки экспортеров на внешнем рынке.

     Таким образом, воздействие на кредитную политику в целом позволяет в конечном счете достичь более глубоких стратегических задач развития рыночной экономики. Например, недостаток у предприятия свободных денежных средств затрудняет осуществление коммерческих сделок, внутренних инвестиций, поддержания занятости в стране. С другой стороны, избыточная денежная масса имеет свои недостатки: происходит обесценение денег, выражающееся в росте товарных цен, снижении жизненного уровня населения, ухудшении валютного положения страны