Обеспичение финансовой устойчивости

 

    Из  данных таблицы видно, что главной  отраслью является отрасль животноводства, так как удельный вес составляет 84,50%. Специализация хозяйства –  молочно-мясная. В отчетному году в структуре товарной продукции наибольший удельный вес занимает молоко, так как составляет 59,06% и КРС составляет 17,41%. Дополнительной отраслью является отрасль растениеводства.

2.2. Оценка финансового  состояния предприятия

    Общая оценка финансового состояния основывается на целой системе показателей, характеризующих структуру источников формирования капитала и его размещения, равновесие между активами предприятия и источниками их формирования, эффективность и интенсивность использования капитала, платежеспособность и кредитоспособность предприятия, его инвестиционную привлекательность и другими.

    Таблица 2. Расчет показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия за три года.

Показатели	2007г.	2008г.	2009г.	Отклонение, (+/-)
				2009 к  2007	2009 к 2008
1	2	3	4	5	6
1. Стоимость  имущества, тыс. рублей	44664	46832	53251	8587	6419
2. Собственные  средства, тыс. рублей	35120	39997	43595	8475	3598
3. Заемные  средства, тыс. рублей	9544	6835	9656	112	2821
4. Собственные  и долгосрочные заемые средства, тыс. рублей	9845	14174	16582	6737	2408
5. Основные  средства и материальные оборотные  активы, тыс. рублей	42487	45486	52507	10020	7021
6. Долгосрочные  займы, тыс. рублей	0	0	417	417	417
7. Собственные  оборотные средства, тыс. рублей	9845	14174	14265	4420	91
8. Первоначальная стоимость основных средств, тыс. рублей	25275	25823	29330	4055	3507
9. Износ  основных средств, тыс. рублей	4948	8651	10888	5940	2237
Коэффициент независимости	0,79	0,85	0,82	0,03	-0,03
Коэффициент финансовой устойчивости	0,28	0,35	0,31	0,03	-0,04
Коэффициент соотношения заемных и собственных  средств	0,27	0,17	0,22	-0,05	0,05
Коэффициент реальной стоимости имущест	0,95	0,97	0,99	0,04	0,02
Коэффициент реальной стоимости основных средств  в имуществе	0,46	0,37	0,35	-0,11	-0,02
Коэффициент накопления амортизации	0,2	0,34	0,37	0,17	0,03

 

    Анализируя  показатели, характеризующие финансовую устойчивость предприятия (по данным балансов предприятия за 3 года), необходимо отметить, что СПК «Урал»,  нуждается в заемных средствах, если на 2008 год заемные средства по отношению к имуществу предприятия составляли 85%, то на 2009 эта зависимость составила 82%, что на 3% меньше.

    На 2007 год заемные средства по отношению  к имуществу предприятия составили 72%, в следующий временной промежуток они сократились и стали равны 65%, к 2009 году произошел рост на 4%. Коэффициент финансовой устойчивости показывает долю активов предприятия, финансируемых за счет собственного капитала. Он равен отношению суммы источников собственных средств и долгосрочных кредитов и займов к итогу актива баланса. В качестве рекомендуемого стандарта для данного коэффициента используется интервал значений 0,5-0,7, если сравнивать допустимый интервал с показателем на 2009 год — 0,31, то отмечается, что  у предприятия на протяжении всех анализируемых лет неустойчивое финансовое положение

    Коэффициент реальной стоимости имущества с  каждым годом увеличивается на 0,02 и в 2009 году составляет 0,99. Следует  отметить, что, анализируя структуру  производственного потенциала, коэффициент  реальной стоимости основных средств в имуществе находится на уровне: 37% - в 2008 году, на 2009 год составил 0,35 (35%).

    У предприятия недостаточно основных средств, для успешного осуществления  основной производственной деятельности. СПК «Урал» не сможет обновлять основные средства только за счет накопления амортизации.

   Обеспеченность  сельскохозяйственных предприятий  основными средствами производства и эффективность их использования  являются важными факторами, от которых  зависят результаты хозяйственной  деятельности, в частности качество, полнота и своевременность выполнения сельскохозяйственных работ, а следовательно, и объем производства продукции, ее себестоимость, финансовое состояние предприятия.

    Таблица 3. Расчет показателей, характеризующих  финансовую устойчивость предприятия за 2008 год.

Показатели	На начало года, тыс.руб	На конец  года, тыс.руб
1. Стоимость  имущества, тыс.руб	46832	53251
2. Собственные  средства, тыс.руб	39997	43595
3. Заемные  средства, тыс.руб	6835	9656
4. Собственные  и долгосрочные заемые средства, тыс.руб	14174	16582
5. Основные  средства и материальные оборотные  активы, тыс.руб	45486	52507
6. Долгосрочные  займы, тыс.руб	0	417
7. Собственные  оборотные средства, тыс.руб	14174	14265
8. Первоначальная  стоимость основных средств, тыс.руб	25275	25823
9. Износ  основных средств, тыс.руб	548	3507
Коэффициент независимости	0,85	0,82
Коэффициент финансовой устойчивости	0,35	0,38
Коэффициент соотношения заемных и собственных  средств	0,17	0,22
Коэффициент реальной стоимости имущества	0,97	0,98
Коэффициент реальной стоимости основных средств  в имуществе	0,53	0,42
Коэффициент накопления амортизации	0,022	0,135

 

    Анализируя  показатели, характеризующие финансовую устойчивость предприятия, можно сделать  вывод, что данное предприятие, как  на начало так и на конец года незначительно нуждается в заемных средствах, если на начало года заемные средства по отношению к имуществу предприятия составляли 85%, то на конец года эта зависимость составила 82%.

    У предприятия неустойчивое финансовое положение, но если в прошлом году на каждый рубль собственных средств приходилось 0,35 заемных средств, то в отчетном году 0,38.

    На  конец года коэффициент реальной стоимости имущества увеличился на 0,1 и составил 0,98. В то же время  следует отметить, что, анализируя структуру производственного потенциала, коэффициент реальной стоимости основных средств в имуществе находится на высоком уровне: в прошлом году он был 0,97 (97%), на конец года составил 0,98 (98%).

    У предприятия достаточно основных средств, для успешного осуществления основной производственной деятельности. Если предприятие будет обновлять основные средства только за счет накопления амортизации, то ему потребуется 7 лет.

Таблица 4. Динамика финансовой устойчивости за 2008 год

№	Финансовые  показатели	На начало года	На конец  года	Изменения
1	2	3	4	5
1.	Источники формирования собственных средств	87914	47223	- 40691
2.	Внеоборотные  активы (Ес)	25823	29330	3507
3.	Наличие собственных  оборотных средств (Е0)	62091	17893	- 44198
4.	Долгосрочные  пассивы (К)	-	2317	2317
5.	Наличие собственных  и долгосрочных заемных источников формирования запасов (стр.3+ стр.4)	62091	20210	- 41881
6.	Краткосрочные заемные средства (К)	-	417	417
7.	Общая величина источника формирования запасов (стр.5 + стр.6)	62091	20627	- 41464
8.	Общая величина запасов (З)	19663	23177	3514
9.	Излишек (+), недостаток (-) с.о.с. (стр.3 – стр.8)	42428	- 5284	- 47712
10.	Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных  источников формирования запасов (стр.5 – стр.8)	42428	- 2967	- 45395
11.	Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов (стр.7 – стр.8)	42428	- 2550	- 44978
12.	Трехкомпонентный  показатель типа финансовой устойчивости S=[S/n.9/, S/n. 10/, S/n.11]	[1;1;1;]	[0;0;0;]	Х

     

    По  данным таблицы видно, что предприятие на начало отчетного периода было финансово устойчивым, но к концу года оказалось в кризисном финансовом состоянии. Произошло это из-за увеличения долгосрочных обязательств и сокращения источников собственных средств. 

 

    

3. Пути решения проблем обеспечения финансовой устойчивости предприятия.

 

     Для того чтобы предприятие не стало  банкротом необходимо решить проблемы обеспечения его финансовой устойчивости.

     В первую очередь это касается баланса  между собственными и заемными средствами.

     Для решения этой проблемы необходимо рассчитывать условие финансового равновесия, которое создает нормативную  базу для финансовой устойчивости предприятия  и его платежеспособности во времени, не позволяет предприятию увеличивать  заемные средства и нерационально использовать уже накопленные основные средства.

     Это равновесие также накладывает определенные ограничения на размер обязательств предприятия перед работниками, кредиторами, бюджетом, инвесторами  и банками. Предприятие всегда должно придерживаться данного равновесия, если хочет достичь финансовой устойчивости.

     В то же время, привлекая заемные средства, нужно не забывать о том, что когда-то их придется отдавать. Поэтому предприятию  необходимо соизмерять свои финансовые возможности с привлекаемыми  кредитами.

     Еще один отрицательный момент привлечения  заемных средств – необходимость  регулярных выплат процентов по ним, что отнимает часть прибыли предприятия, которую можно было бы использовать в качестве оборотных средств.

     Такая проблема, как нехватка оборотного капитала, может возникнуть по различным причинам. Одна из них – нерациональное ведение бизнеса, вложение средств в неэффективные проекты и т.п., что приводит к низким доходам предприятия.

     Другой  причиной может быть нерациональное распределение получаемой прибыли. Таким образом, решение дынной проблемы полностью зависит от искоренения причин ее возникновения.

     В целом для того, чтобы повысить финансовую устойчивость предприятия, необходимо оздоровить его финансовую сферу. Для этого могут быть использованы следующие направления:

• преодоление утечки капитала из отраслей материального производства в сферу обращения;
• повышение нормы накопления за счет капитализации чистой прибыли (остающейся после уплаты налогов) путем введения временного режима инвестиционного контроля в приватизированном и государственном секторах экономики;
• аккумулирование рублевых и валютных сбережений населения для последующего их превращения в реальный промышленный и финансовый капитал;
• принятие мер по улучшению текущего финансового положения предприятий путем создания государственной системы надзора за исполнением ими своих финансовых обязательств перед поставщиками, бюджетной системой, перед другими предприятиями, а также расследование каждого случая длительной задержки поступивших бюджетных и других сумм причитающихся предприятиям.

     При решении проблем обеспечения  необходимого уровня финансовой устойчивости в данный момент очень важна активная поддержка государства.

     Это касается в основном создания программ льготного кредитования и другим подобным направлениям. Особенно в такой поддержке нуждаются малые предприятия, которые зачастую не имеют достаточного количества собственных средств, а кредиты в банках получить им достаточно проблематично.

Выводы  и предложения

     Таким образом, в данной работе были рассмотрены такие вопросы, как финансовая устойчивость предприятия, проблемы ее обеспечения и основные пути их решения.

     Финансовая  устойчивость – важный показатель. Именно по нему можно судить насколько  эффективно функционирует организация, насколько рационально управляет собственными и заемными средствами и т.п.

     Таким образом, финансовая устойчивость хозяйствующего субъекта – это такое состояние  его денежных ресурсов, которое обеспечивает развитие предприятия преимущественно  за счет собственных средств при сохранении платежеспособности и кредитоспособности при минимальном уровне предпринимательского риска.

     В данный момент большинству российских предприятий достаточно сложно достичь  стабильного уровня финансовой устойчивости. Для этого им необходимо преодолеть ряд проблем. Многие из них не в состоянии справиться самостоятельно. Именно поэтому им необходима надежная поддержка государства, которое сейчас, к сожалению, слишком мало внимания уделяет данной проблеме.

     Финансовое  состояние сельскохозяйственного предприятия «Урал» оставляет желать лучшего.

       Для преодоления убыточности предприятий и предупреждения ее появления в будущем необходимо принять комплекс мер по совершенствованию управления их финансами, а также активизации роли государства в жизни сельскохозяйственных предприятий. Эти меры целесообразно разрабатывать и осуществлять на предприятиях не только в случае наступления кризисной ситуации, но и для предотвращения ее возникновения в условиях нормальной деятельности. 

 

Список  используемых источников.

1. Гражданский кодекс РФ 1 и 2 часть.
2. Налоговый кодекс РФ 1 и 2 часть.
3. Абрютина М.С., Грачев А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия. – М.: Дело и Сервис, 2008. – 256 с.
4. Александровский А.П. Анализ работы промышленного предприятия. М., Проспект, 2006г.
5. Бочаров В.В. Финансовый анализ. – СПб: Питер, 2004. – 240 с.
6. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 560 с.
7. Ковалев В.В. Финансы организаций (предприятий) – М.: Проспект, 2010. – 352 с.
8. Новгородов П.А. Проблемы оценки финансовой устойчивости предприятий // Сибирская финансовая школа: АВАЛЬ. – 2011. – №2. – С. 31 – 33.
9. Рекомендации о создании и организации деятельности сельскохозяйственных потребительских кооперативов. – М., 2007г.
10. Санькова Е.Г. Финансовая устойчивость как один из показателей оценки финансового состояния // Труды НГАСУ. – Новосибирск: НГАСУ, 2001. – Выпуск 3 (14). – С. 109 – 111.