Анализ показателей системы экспресс- диагностики “кризисного поля” организации

Продолжение таблицы 1. 

 

Приведенная система индикаторов оценки угрозы банкротства предприятия может быть расширена с учетом особенностей его финансовой деятельности и целей диагностики.

3. Анализ отдельных сторон кризисного финансового развития предприятия, осуществляемый стандартными методами. Основу такого анализа составляет сравнение фактических показателей-индикаторов с плановыми (нормативными) и выявление размеров отклонений в динамике. Рост размера негативных отклонений в динамике характеризует нарастание кризисных явлений финансовой деятельности предприятия, генерирующих угрозу возникновения его финансового кризиса

Таблица 2.

 

4. Предварительная оценка масштабов кризисного финансового  состояния предприятия. Такая оценка проводится на основе анализа отдельных сторон кризисного развития предприятия за ряд предшествующих этапов. Практика финансового менеджмента использует при оценке масштабов кризисного финансового состояния предприятия три принципиальных характеристики:²

А) легкий финансовый кризис; 

Б) глубокий финансовый кризис; 

В) катастрофический финансовый кризис (финансовая катастрофа). 

      Таблица 3.

Масштабы  кризисного финансового  состояния организации  и 
возможные пути выхода из него

 

Таблица 4.

Предварительная оценка масштабов  кризисного

финансового состояния предприятия 

 
 
 
 

Продолжение таблицы 4 

 

При необходимости  каждая из этих характеристик может  получить более углубленную дифференциацию.

Система экспресс - диагностики обеспечивает раннее обнаружение признаков кризисного развития предприятия и позволяет принять оперативные меры по их нейтрализации. Ее предупредительный эффект наиболее ощутим на стадии легкого финансового кризиса предприятия. При иных масштабах кризисного финансового состояния предприятия она обязательно должна дополняться системой фундаментальной диагностики. 

2. Как вывести предприятие из финансового кризиса.

Причинами финансового кризиса на предприятии  могут стать и общий спад рынка, и неправильно выбранная стратегия  развития, и неэффективная работа менеджмента. Независимо от этого для  вывода компании из кризиса можно  использовать универсальные инструменты: снижение затрат, стимулирование продаж, оптимизацию денежных потоков, работу с дебиторами и реструктуризацию кредиторской задолженности.

Скорость  и методы преодоления кризиса  во многом зависят от того, каковы причины  его возникновения и как быстро он будет выявлен. В процессе развития финансового кризиса можно выделить четыре его основные стадии:³

1. снижение эффективности использования капитала, сокращение рентабельности и абсолютных значений объемов прибыли;
2. возникновение убыточности производства;
3. отсутствие собственных средств и резервных фондов, резкое снижение платежеспособности компании. Зачастую это сопровождается значительным сокращением производства в силу того, что часть оборотных средств направляется на обслуживание возросшей кредиторской задолженности;
4. состояние острой неплатежеспособности. У предприятия нет возможности профинансировать производство и осуществлять платежи по предыдущим обязательствам. Возникает реальная угроза приостановки или даже полного прекращения производства, а затем банкротства.

Выделяют  следующие шаги, направленные на исправление  кризисной ситуации:

1)постановка диагноза и признание кризисной ситуации;

2)определение кризисного «очага». Это могут быть устаревшие технологические процессы, неуправляемый рост издержек, некорректное позиционирование товара на рынке;

3)выработка методов «лечения»;

4)формирование укрупненного плана по выходу из кризиса.

Несмотря  на то, что для всех предприятий  причины возникновения финансового  кризиса индивидуальны, можно выделить несколько универсальных инструментов управления, позволяющих преодолеть кризис:

1. снижение затрат;
2. стимулирование продаж;
3. оптимизация денежных потоков;
4. работа с дебиторами и реформирование политики коммерческого кредитования;
5. реструктуризация кредиторской задолженности.

 

Снижение  затрат

Очевидно, что для того, чтобы повысить рентабельность продаж и в дальнейшем увеличить  приток денежных средств, необходимо снизить  затраты. В условиях кризиса сокращение издержек⁴ - один из наиболее действенных инструментов, которым предприятие может воспользоваться для стабилизации финансового положения.

Для снижения затрат компании в условиях кризиса  необходимо следующее: ужесточение  процедур авторизации расходов, мотивирование  персонала на снижение затрат и сокращение издержек, не связанных с основной деятельностью компании. В рамках перечисленных направлений деятельности нужно выполнить следующие процедуры.

Формирование  бюджета компании. Планирование затрат и передача полномочий по их управлению менеджерам подразделений позволят значительно снизить издержки компании. Если на момент наступления финансового кризиса бюджетирование не велось, можно порекомендовать ограничиться составлением мастер-бюджета (прогнозный баланс, бюджет движения денежных средств и бюджет доходов и расходов), бюджетов ключевых производственных подразделений, а также сформировать бюджеты дебиторской и кредиторской задолженностей и движения сырья и материалов. Это позволит оптимизировать движение денежных потоков и удержать затраты на заданном уровне.

Анализ  возможностей передачи на аутсорсинг дорогостоящих процессов. Следует оценить, какие компоненты выгодно производить самостоятельно, а какие дешевле закупать у других производителей. Внедрение новых форм расчетов с контрагентами (векселя, бартер).

Ужесточение контроля всех видов  издержек. Замечено, что когда компания, к примеру, начинает регистрировать исходящие междугородные звонки сотрудников, общее количество звонков снижается за счет уменьшения разговоров по личным вопросам.