Общий анализ финансовой отчетности

а) Аудиторские  службы, проверяющие соответствие данных отчетности соответствующим правилам с целью защиты прав инвесторов;

б) Консультанты по финансовым вопросам, использующие отчетность в целях выработки  рекомендаций своим клиентам относительно помещения их капиталов в ту или  иную организацию;

в) Биржи  ценных бумаг, оценивающие информацию, представленную в отчетности, при  регистрации соответствующих фирм, принимающие решения о приостановке деятельности какой-либо организации, оценивающие необходимость изменения  методов учета и составления  отчетности;

г) Законодательные  органы;

д) Юристы, нуждающиеся в отчетной информации для оценки выполнения условий контрактов, соблюдения законодательных норм при распределении прибыли и выплате дивидендов, а также для определения условий пенсионного обеспечения;

е) Пресса и информационные агентства, использующие отчетность для подготовки обзоров, оценки тенденций развития и анализа  деятельности отдельных компаний и  отраслей, расчета обобщающих показателей  финансовой деятельности;

ж) Торгово-производственные ассоциации, использующие отчетность для статистических обобщений по отраслям и сравнительного анализа  и оценки результатов деятельности на отраслевом уровне;

2. Основные аспекты составления и представления финансовой отчетности и анализа финансового состояния предприятия

На сегодняшний  день, согласно классификации В.П. Завгородного существуют три вида отчетности: оперативная, статистическая и бухгалтерская. Термин бухгалтерская аналогичен финансовой. Оперативную, другими словами, можно назвать повседневной. ФО содержит сведения о реализованной продукции, запасах готовой продукции и товаров, о состоянии хозяйственных средств и источников их формирования, о финансовых результатах работы предприятия.

На основании  данных ФО мы осуществляем поиск резервов дальнейшего развития и совершенствования  деятельности предприятия, совершенствования  деятельности предприятия достижения стабильности фирмы на рынке. Это достигается путем анализа финансового состояния предприятия (ФСП).

ФСП выражается в образовании, размещении и использовании  финансовых ресурсов: денежных средств (ДС), поступающих за реализованную  продукцию, кредитов банков и займов, временно привлеченных средств; задолженности  поставщикам и другим кредиторам, временно свободных средств специальных фондов. Анализ ФСП составляет значительную часть финансового анализа. ФСП характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, целесообразностью и эффективностью их размещения и использования, финансовыми взаимоотношениями, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Оно напрямую зависит от результатов производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия. Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат формы финансовой отчетности №1,2,3, а если анализ проводят внутренние пользователи, то еще и данные текущего бухгалтерского учета.

В состав квартальной отчетности входят: баланс предприятия, (форма №1) и отчет  о финансовых результатах и их использовании (форма №2). Годовая  финансовая отчетность включает три  типовые формы: форма №1, форма  №2, форма №3 - отчет о финансово-имущественном  состоянии предприятия и пояснительную  записку. Эти формы составляются путем подсчета, группировки и  специализированной обработки данных текущего бух/уч и являются завершающей его стадией. ФО обязаны составлять и подавать предприятия, объединения и организации, являющиеся юридическими лицами (кроме банков), и выделенными на отдельный баланс филиалами, представительствами, отделениями и другими обособленными подразделениями предприятий и организаций (кроме банков и бюджетных учреждений), независимо от видов деятельности и форм собственности.

Для выполнения возложенных на ФО функций она  должна отвечать следующим основным требованиям:

- гарантировать  реальность и достоверность данных, которые обеспечиваются документальным  обоснованием всех записей, проведением  инвентаризации, придерживания правил оценки статей баланса, распределением прибылей и убытков за соответствующие отчетные периоды;

- обеспечивать  своевременность получения данных, на основе регламентации сроков  сопоставления отчетных данных  для оперативного управления  хозяйственной и финансовой деятельностью  организаций и предприятий.

Существуют  такие виды сравнительного анализа:

- горизонтальный, с помощью которого определяются абсолютные и относительные отношения статей по сравнению с началом отчетного периода;

- вертикальный, который используется для изучения структуры средств и источников, путем расчета удельного веса отдельных статей в итоговых показателях.

- трендовый,  который базируется на расчете  относительных отклонений показателей  за ряд лет от уровня базисного  года.

Для количественного  измерения уровня влияния факторов на изменения показателей ФСП  используются традиционные методы анализа: сравнения, цепных подстановок, долевого участия, детализации.

Отличительной особенностью анализа ФС является роль в нем человеческого фактора  и бухгалтерского риска. Методика анализа  включает: анализ платежеспособности предприятия, анализ структуры имущества  и средств, вложенных в него, анализ оборачиваемости оборотных средств, анализ деловой активности и эффективности  управления.

Состав  представляемой ФО, в зависимости  от периода отчетов, состоит из баланса  предприятия, формы №1, формы №2, формы №3 (Прил.1,2,3) и пояснительной  записки. В пояснительной записке  поясняются основные факторы, которые  повлияли на хозяйственные и финансовые результаты работы предприятия, освещается финансовое и имущественное состояние  предприятия, какая часть уставного  фонда (УФ) на дату составления отчета фактически оплачена учредителями, в  каком порядке определена стоимость  нематериальных активов (НА), внесенных участниками в УФ, каким органом и когда рассмотрена и утверждена годовая ФО. В пояснительной записке приводятся сведения о намерении изменить на будущий год методологию отражения отдельных хозяйственных операций, и включается ведомость результатов инвентаризации имущества, средств и расчетов, приводится курс пересчета иностранной валюты в национальную денежную единицу.

Цели, содержание и методы анализа финансовой отчетности. 
Бухгалтерская отчетность – единая система показателей, отражающих состояние имущества организации и источников его формирования на отчетную дату, а также результаты финансово-хозяйственной деятельности организации за отчетный период. Цель бухгалтерской отчетности – обобщение учетных данных за определенное время и представление их в наглядной форме заинтересованным пользователям. 
Анализ бухгалтерской отчетности предполагает установление и изучение взаимосвязей и взаимозависимостей между различными показателями финансово-хозяйственной деятельности организации, включенными в отчетность.  
Цель анализа – всестороння оценка финансового состояния организации для обеспечения принятия эффективных решений. Поскольку финансовая отчетность содержит ограниченную информацию, анализ этой отчетности называют также экспресс-анализом финансового состояния. 
Выделяют следующие этапы анализа финансовой отчетности: 
- подготовительный – принятие решение о целесообразности анализа финансовой отчетности. На этой стадии проводится проверка бухгалтерской отчетности, определяется наличие всех необходимых форм и приложений, проверяется правильность занесения данных в отчетные формы; 
- проведение горизонтального и вертикального анализов – цель заключается в выявлении состава, структуры и динамики ключевых показателей финотчетности; 
- коэффициентный анализ – определяются аналитические коэффициенты, наилучшим образом характеризующие финансовое состояние исследуемого объекта. 
Методы анализа финансовой отчетности: 
1. Стандартные приемы (методы) анализа финансовой отчетности: 
- анализ абсолютных показателей – путем сравнения показателей организации с показателями конкурентов: 
- горизонтальный – сравнение интересующих позиций отчетности с данными предыдущих периодов; 
- вертикальный – определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом; 
- трендовый анализ – определение тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний; 
- коэффициентный анализ – анализ относительных показателей; 
- факторный анализ – анализ влияния отдельных факторов на результирующий показатель. 
2. Экономико-математические методы: 
- методы элементарной математики – сложение, умножение, возведение в степень, обратные действия; 
- классические методы математического анализа – дифференциальное исчисление, интегральное исчисление; 
- методы математической статистики – методы изучения одномерных и многомерных статистических совокупностей; 
- эконометрические методы – производственные функции, метод «затрат-выпуск»; 
- методы математического программирования – линейное программирование, блочное, нелинейное, динамическое программирование. 
3. Традиционные методы экономической статистики: 
- метод средних и относительных величин – применяется, если необходимо обобщить совокупность однородных объектов, которые обладают некоторым признаком, присущим исследуемым объектам в неодинаковой мере (средняя арифметическая, средняя геометрическая, средняя весовая и пр.); 
- метод группировки – является методом классификации (разделения) множества изучаемых объектов на подмножества; 
- графический метод – имеют иллюстративное значение и позволяют сделать изучаемый материал более наглядным; 
- индексный метод – позволяет выявить влияние различных факторов на изучаемый результативный показатель; 
- методы обработки динамических рядов. 
4. Методы экономического многофакторного анализа: 
- индексный метод – позволяет дать количественную оценку роли отдельных факторов на результирующий показатель; 
- метод цепных подстановок – заключается в замене отдельного отчетного показателя базисным, при этом все остальные остаются без изменения; 
- интегральный метод – позволяет распределить приращение между факторами с учетом их возможного взаимного влияния на конечный результат.

Задачи  внутреннего анализа:

1. Оценить рациональность формирования финансовых ресурсов предприятия
2. Сделать предварительный анализ имущества
3. Оценить состав и структуру капитала предприятия
4. Определить оптимальный размер объемов производства, издержек и прибыли
5. Оценить финансовые потоки предприятия
6. Устранить взаимосвязь между движением денежных средств и финансовым результатом
7. Рассмотреть возможность финансовых рисков

По  результатам внешнего анализа или делается вывод о целесообразности сотрудничества с предприятием, или оказывается помощь предприятию в соответствии с заключённым договором 

Одна из характерных  особенностей финансового анализа  состоит в том, что его информационная база претерпевает в настоящее время  существенные изменения. Прежде всего это связано с процессом реформирования бухгалтерского учёта в соответствии с Международными стандартами финансовой отчётности. Эти изменения носят как количественный, так и качественный характер. Количественный связан с увеличением объёма раскрываемой в бухгалтерской отчётности информации. Изменения качественного характера обусловлены переосмыслением целей составления бухгалтерской отчётности и обеспечением возможности использования её в процессе анализа.

Эти изменения  отражены в новых нормативных  документах (см. список литературы).

Приведение  форм бухгалтерской отчетности в  большее соответствие с требованиями международных стандартов вызывает необходимость использования новой  методики финансового анализа, соответствующей  условиям рыночной экономики. Такая  методика нужна для обоснованного  выбора делового партнера, определения  степени финансовой устойчивости предприятия, оценки деловой активности и эффективности  предпринимательской деятельности.