Финансы в рыночной экономике

Аккредитивы бывают отзывные и безотзывные, покрытые и непокрытые, переводные или трансферабельные, револьверные, или возобновляемые. Отзывной аккредитив может быть изменен или аннулирован банком-эмитентом в любой момент без предварительного уведомления продавца. Безотзывной аккредитив не может быть изменен или аннулирован без предварительного согласия бенефициара. Переводной аккредитив позволяет торговому посреднику передать свое право на получение средств с аккредитива клиента какому-либо поставщику, не раскрывая при этом названия фактического покупателя. Аккредитив может быть переведен только один раз. Револьверный аккредитиввыпускается на сумму, которая остается неизменной в течение оговоренного времени. При списании такой суммы ее полный объем восстанавливается немедленно. Покрытый, или депонированный, аккредитив - это аккредитив, при открытии которого банк-эмитент депонирует собственные средства плательщика или предоставленный ему кредит на отдельном счете. Непокрытый аккредитив (гарантированный) не сопровождается депонированием средств на отдельном счете, но имеет гарантию платежа.

В России могут открываться покрытые или непокрытые, отзывные или безотзывные  аккредитивы. Остальные виды аккредитивов используются при международных  расчетах.

Главное преимущество расчетов аккредитивами - гарантия платежа. Эта форма расчетов используется в том случае, если поставщик не уверен в платежеспособности покупателя. Недостаток такой формы  расчетов - отвлечение денежных средств  из оборота покупателя.

Расчеты чеками регламентируются Положением о чеках, утвержденном Постановлением Верховного Совета РФ от 13 февраля 1992 г. Расчетный чек - это документ, содержащий приказ владельца счета банку о выплате указанной в нем суммы определенному лицу. Чек обязательно должен иметь покрытие. Он является ценной бумагой и должен иметь следующие реквизиты:

- наименование "Чек"; 
- поручение плательщику выплатить определенную сумму; 
- наименование плательщика и указание счета, с которого должен быть произведен платеж; 
- указание валюты платежа; 
- указание даты и места составления чека; 
- подпись лица, выписавшего чек.

Отсутствие  в чеке хотя бы одного из указанных  реквизитов лишает его силы.

Расчеты чеками осуществляются по следующей  схеме: для получения чековой  книжки предприятие представляет в  свой банк заявление и платежное поручение на сумму лимита чековой книжки. Банк списывает эту сумму с расчетного счета предприятия и депонирует ее на отдельном счете, с которого оплачиваются чеки. Банк выдает предприятию чековую книжку с указанием депонированной им суммы. В пределах этой суммы предприятие может выписывать чеки. Вместе с чеками банк выдает клиенту идентификационную карточку, в которой содержатся образец подписи, паспортные данные чекодателя, номер его счета, наименование юридического лица. При покупке товаров или оплате услуг покупатель расплачивается чеком.

Расчеты чеками выгодны поставщику, так как  они гарантируют платеж, но не выгодны  покупателю, так как средства отвлекаются  из его оборота на длительный срок.

Чеки  действительны в течение 10 дней, не считая дня выписки. Чек, выписанный в иностранном государстве, подлежит оплате на территории России в течение 70 дней, а чек, выписанный на территории государств - членов СНГ - в течение 20 дней.

Чеки  бывают именные, предъявительские и  ордерные. Ордерный чек означает, что  чекодержатель может передать его  новому владельцу с помощью индоссамента (передаточная надпись на обороте чека) или на присоединенном листе (аллонже). Поручительство за оплату чека, закрепленное гарантийной надписью, называется авалем. Гарантийная надпись делается на лицевой стороне чека. Гарантия платежа посредством аваля может быть полной или частичной. Авалем по чеку может выступить любое лицо, кроме плательщика. Аваль выражается словами "считать за аваль" и содержит указание кем и за кого он дан. Аваль подписывается авалистом с указанием места его жительства (для физического лица) или места его нахождения (для юридического лица) и даты совершения аваля.

Для получения платежа чек предъявляется  банку-плательщику или банку, обслуживающему чекодателя на инкассо. После оплаты чека плательщик вправе потребовать  передачи ему чека с распиской  о получении платежа.

Если  банк отказывается оплатить чек, оформляется  протест по поводу неоплаты по чеку, который заверяется нотариусом. Протест  должен быть совершен до истечения  срока для предъявления чека к  оплате. За отказ плательщика от оплаты чека отвечают все солидарно  ответственные лица (чекодатель, индоссанты, авалисты). Чекодержатель вправе по своему выбору предъявить иск одному, нескольким или всем обязанным по чеку. Чекодержатель вправе требовать  оплаты чека, возмещения своих издержек на получение платежа уплаты процентов  за неисполнение денежного обязательства  в срок. Для требований по поводу неоплаты чека установлен сокращенный  срок исковой давности - 6 месяцев  со дня окончания срока предъявления чека к оплате.

Расчеты векселями. Операции с векселями регламентируются Положением о переводном и простом векселе, утвержденным Постановлением ЦИК и СНК СССР "О введении в действие Положения о переводном и простом векселе" от 7 августа 1937 г. № 104/1341 и Федеральным законом "0 переводном и простом векселе" от 11 марта 1997 г. № 4143.

Вексель - это ценная бумага, удостоверяющая ничем не обусловленное обязательство  векселедателя выплатить векселедержателю обусловленную сумму при наступлении  предусмотренного векселем срока.

Обязательные  реквизиты векселя:

- наименование "Вексель"; 
- безусловное обещание оплатить указанную в векселе сумму; 
- наименование лица, которому или по приказу которого платеж должен быть совершен; 
- дата и место составления векселя; 
- место платежа; 
- наименование плательщика (только для переводного векселя); 
- подпись векселедателя.

Отсутствие  хотя бы одного из перечисленных реквизитов лишает документ вексельной силы.

Векселя бывают простые и переводные. При  оформлении сделки с помощью простого векселя участвуют два лица - векселедатель  и векселеполучатель. Векселеполучатель  отгружает товар или оказывает  услугу, векселедатель выписывает вексель. При наступлении срока оплаты векселеполучатель предъявляет  вексель к оплате. При оформлении сделки с помощью переводного  векселя участвуют три лица - векселедатель, векселеполучатель и плательщик. Векселедатель - трассант. Плательщик - трассат. Векселедержатель - ремитент. Векселеполучатель отгружает товар  или оказывает услугу, векселедатель  выписывает вексель, векселеполучатель  передает вексель плательщику для  акцепта, при наступлении срока  платежа акцептованный вексель  предъявляется к оплате. Акцепт - подпись плательщика на переводном векселе, подтверждающая его согласие совершить платеж. Акцептом считается любая подпись, поставленная плательщиком на векселе. Последний может быть акцептован на часть суммы.

Вексель может быть выписан в любой  валюте. Если он выписан в иностранной  валюте, то попадает в разряд валютных ценностей.

На  векселе проставляется аваль - вексельное поручительство. Аваль может быть дан в части вексельной суммы. Авалист входит в число солидарно  ответственных лиц.

Индоссант - прежний владелец векселя, индоссат - новый владелец векселя. Лицо, получившее вексель посредством индоссамента, включается в круг солидарно ответственных  лиц.

В случае отказа в акцепте или платеже  составляется протест, который должен быть нотариально заверен, после  чего вексель может быть предъявлен любому из солидарно ответственных  лиц.

2.5. Курс рубля  и порядок его обмена на  иностранную валюту

Валютный курс - это количество единиц одной валюты, получаемой при обмене за определенное количество единиц другой валюты. Можно дать и другое определение валютного курса: это рыночные цены различных валют.

Котировка представляет собой определение и установление курса национальной валюты к иностранной. Различают котировку прямую и косвенную. При прямой котировке за единицу принимается иностранная валюта, которая соизмеряется с национальной. Например, на 22.01.2000 г. 1долл. = 28,44 руб. При косвенной котировке за единицу принимается национальная валюта, курс которой выражается в определенном количестве иностранных денежных единиц. Например, на 22.01.2000 г. 1 фунт стерлингов = 1,6544 долл. В Российской Федерации используется прямая котировка. С 3 июля 1992 г. курс рубля является плавающим.

В России используют несколько видов  валютных курсов рубля:

- официальный курс Банка России. С мая 1996 г. Банк России отказался  от привязки официального курса  рубля к фиксингу ММВБ. Официальный курс стал определяться на ежедневной основе, исходя из спроса и предложения валюты на межбанковском и биржевом валютных рынках. В условиях финансового кризиса он стал определяться в ходе двухсекционных торгов иностранной валютой на ММВБ; 
-биржевой курс - курс рубля на биржах; 
- курс коммерческих банков (коммерческие банки, имеющие лицензию Банка России на проведение валютных операций, самостоятельно производят котировку иностранных валют в рублях). Банки устанавливают курсы покупки и курсы продажи, по которым осуществляют обмен иностранных валют на рубли и обратно. Отдельно устанавливаются курсы для наличных и безналичных расчетов; 
- аукционный курс - это курс рубля на валютных аукционах; 
- курс черного рынка; 
- кросс-курсы - котировка двух иностранных валют, ни одна из которых не является национальной валютой участника сделки, или соотношение двух валют, которое вытекает из их курса по отношению к какой-либо третьей валюте. Например, по курсу Банка России на 22.01.2000 г. 1 долл. = 28,44 руб., 1 нем. марка = 14,79 руб. Одна нем. марка = 14,79/28,44 = 0,5200 долл.

В ходе финансового кризиса Центральный  банк РФ начал устанавливать официальный  курс по-новому. С октября 1998 г. все  валютные биржи страны стали проводить  две сессии: утром - специальную торговую сессию, на которой валюту могли продавать лишь экспортеры и уполномоченные банки; в этой сессии принимал участие и Центральный банк; днем -обычную торговую сессию, по результатам которой и определялся официальный курс.

По  существу устанавливались два валютных курса: один - для экспортеров и импортеров, второй - для всех остальных. Центральный банк отстранил от участия в торгах ряд крупных коммерческих банков, которые дестабилизировали положение на валютном рынке.