Налично-денежный оборот

     Наиболее  распространенные кредитные карточки - "Виза", "Мастер Кард", "Америкэн экспресс", карточки для путешествий и развлечений "Диннер клаб".

     3.2    Теории и закон денежного обращения

 
 
 

      В настоящее время теория денег является господствующей, согласно этой теории стоимость денег и уровень товарных цен изменяются в зависимости от количества денег в обращении: чем их больше, тем выше цены на товары- стоимость денег ниже, и наоборот. Необходимо обратить внимание на то, что количественная теория денег включает положения:

• принцип причинности, т.е. цены на товары изменяются по причине изменений количества денег в обороте;
• принципы пропорциональности, т.е. цены на товары изменяются пропорционально изменения количества денег в обороте.

 
 

                Денежные теории

     

Металлическая                     Номиналистическая                     Количественная      

  теория  денег                             теория денег теория денег

 

Представитель      Представители Представитель

У. Стэффорд       Дж. Беркли Дэвид Юм

(1554-1612)      (1685-1753) (1711-1776)

      Дж. Стюарт

 

Господствующее     Деньги создаются                 Увеличение кол-ва

учение  – меркантилизм.   государством, ценность       денег в обращении

Богатство отождествлялось  денег определяется не способствует не росту

с деньгами. А деньги –  металлическим богатства страны, а

драгоценными металлами содержанием, а тем, лишь росту цен на

и прежде всего с золотом. что на них написано товары.

      их  номиналом. 
 
 

      Закон денежного обращения, открытый Карлом Марксом, устанавливает количество денег, нужное для выполнения ими  функций средства обращения и средства платежа.

      Количество  денег, потребное для выполнения функций денег как средства обращения, зависит от трёх факторов:

• количества проданных на рынке товаров и услуг;
• уровня цен товаров и тарифов;
• скорости обращения денег.

 

   Как отмечал Карл Маркс, в условиях, когда функцию денег выполняло золото, количество денег, необходимых для обращения, регулировалось стихийно: если денег было больше, чем реальная потребность в них, то золото уходило из обращения в частную тезаврацию, если же потребность в деньгах возрастала, то золото из сокровищ превращалось в обращение.

   Аналогичная ситуация складывалась в случае обращения  банкнот, свободно размениваемых на золото. При обращении денег, не размениваемых  на золото, количество денег, необходимых  для обращения, должно регулироваться государством. Согласно марксистской концепции, эмиссия бумажных денег должна быть ограничена теоретическим количеством золотых денег, необходимых для обращения.  

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

3.   Анализ структуры денежной массы Республики Казахстан

 
 

      Денежная  система Республики Казахстан функционирует  в соответствии с  Законом Республики Казахстан от 30 марта 1995 года №2155 «О Национальном Банке Республики Казахстан» (внесены изменения и дополнения в соответствии с Указами Президента РК, имеющими силу закона от 20.07.95 г. №2370, от 02.08.95 г. №2396, от 5.12.95 г. №2672; от 27.01.96 г. №2830; Законами РК от 03.07.96 г. №18-1, от 07.12.96 г. №50-1, от 11.07.97 г. №154-1; №200-1 от O8.12.97 г., от 29.06.98 г. №236-1; от 16.07.99 г. №436-1; от 29.03.00 г. №42-II; от I8.12.00 г. №128-II; от 02.03.01 г. №162-II; от 03.05.01 г. №182-II). Официальной денежной единицей (валютой) является казахстанский тенге. Соотношение между тенге и золотом Законом не установлено. Официальный курс тенге к иностранным денежным единицам определяется НБ РК и публикуется в печати.

      Видами  денег, имеющими законную платежную силу, являются банкноты, кредитные карточки, дисконтные карты, металлические монеты, которые обеспечиваются всеми активами Национального Банка Республики Казахстан. Кроме наличных денег функционируют и безналичные деньги (в виде средств на счетах в кредитных учреждениях).

      Исключительным  правом эмиссии наличных денег, организации  и их обращения и изъятия обладает НБ РК. На Национальный Банк Республики Казахстан возложены следующие обязанности:

• перевозка и хранение банкнот и монет, а также создание их резервных фондов;
• установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;
• определение признаков платежеспособности денежных знаков и порядка замены и уничтожения поврежденных;
• разработка порядка ведения кассовых операций для кредитных организаций;
• определение правил, формы, сроков и стандартов осуществления безналичных расчетов;
• лицензирование расчетных систем кредитных учреждений.

 

  С целью регулирования экономики  НБ РК привлекает следующие инструменты:

• ставки учетного процента;
• нормы обязательных резервов кредитных учреждений;
• операции на открытом рынке;
• осуществляет регламентацию экономических нормативов для кредитных учреждений.

  Резервные фонды представляют собой запасы не выпущенных в обращение банкнот  и монет в хранилищах НБ РК и  имеют важное значение для организации  и централизованного регулирования  кассовых ресурсов.

Рассмотрим  на примере структуру денежной массы Республики Казахстан на 2004 год.

      Денежная  масса - это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг в народном хозяйстве, которым располагают частные лица, институциональные собственники и государство.

      В структуре денежной массы выделяют такие совокупные компоненты, или, как  их еще называют, денежные агрегаты, как М₁, М₂, М₃, L, группирующие различные платежные и расчетные средства по степени их ликвидности, причем каждый их последующий агрегат включает в себя предыдущий.

      М₁ - это деньги в узком смысле слова, которые еще называют «деньгами для сделок», и они включают в себя наличные деньги (бумажные деньги и монеты), обращающиеся вне банков, а также деньги на текущих счетах (счетах «до востребования») в банках. Нужно заметить, что депозиты на текущих счетах выполняют все функции денег и могут быть спокойно превращены в наличные.

      М₂ - это деньги в более широком смысле слова, которые включают в себя все компоненты М₁ + деньги на срочных и сберегательных счетах коммерческих банков, депозиты со специализированных финансовых институтов. Владельцы срочных вкладов получают более высокий процент по сравнению с владельцами текущих вкладов, но они не могут изъять эти вклады ранее определенного условием вклада срока. Поэтому денежные средства на срочных и сберегательных счетах нельзя непосредственно использовать как покупательное и платежное средство, хотя потенциально они могут быть использованы для расчетов.

      Следующий агрегат М₃ включает в себя М₂ + крупные срочные вклады и суммы контрактов по перепродаже ценных бумаг.

      Агрегат L состоит из М₃ и коммерческих бумаг с определенными видами краткосрочных ценных бумаг.

      Следует отметить, что в нашей стране до последнего времени денежные агрегаты не рассчитывались и не использовались. Теоретически это обосновывалось постулатами марксистской экономической науки, в соответствии с которыми считается недопустимым объединение квази-денег и наличных денег, ибо смешиваются совершенно разные категории - деньги, ценные бумаги, кредит.

      Однако  ясно, что между денежным рынком (движение краткосрочных ссуд), рынком инвестиций (обращение среднесрочного и долгосрочного ссудного капитала) и рынком ценных бумаг существует тесная взаимосвязь. Потенциально остатки на срочных счетах и ценные бумаги могут быть использованы для расчетов. Кроме того, владельцы срочных счетов имеют возможность переоформить их в счета до востребования. Доходы от ценных бумаг могут храниться на текущих счетах, так же, как денежные средства, вырученные от их продажи.

      Безусловно, денежные агрегаты на практике играют позитивную роль как ориентиры денежной политики государства. С учетом стирания граней между наличным и безналичным  оборотом в нашей стране следовало  бы перейти к их активному использованию.

      В настоящее время в Республике Казахстан денежный агрегат М₂ рассчитывается как сумма следующих показателей:

М₂ = масса денег в обращении + сумма депозитов.

      В свою очередь, сумма депозитов равна  средствам на счетах предприятий  и вкладам населения в коммерческих банках плюс вклады населения в сбербанках (срочных и до востребования).

      Денежная масса в обращении (денежный агрегат М₂) на 1 января 2005 г. составила 236,4 трлн. тенге и по сравнению с 1 января 2004 г. увеличилась почти в 1,5 раза.

      Определяющими факторами роста денежной массы в 2004 году по-прежнему были кредиты банковской системы экономике и Правительству.

Участие Национального Банка Республики Казахстан в формировании денежной массы характеризуется объемом  и динамикой денежной базы и источников ее формирования.

      Денежная  база в широком определении, включающая наличные деньги в обращении и  в кассах коммерческих банков, средства в фонде обязательных резервов и  на корреспондентских счетах коммерческих банков в Национальном Банке Республики Казахстан, возросла в 2,6 раза в 2004 г. против 5,2 раза в 2003г.

      Наибольший  удельный вес в структуре денежной базы составляют наличные деньги в  обращении с учетом касс коммерческих банков. Их доля к концу 2004 года составила 59,2% против 63,6% к концу 2003г.

Доля  остатков на корреспондентских счетах банков в денежной базе сократилась  с 23,4% в начале года до 22,7% в конце.

      Совокупные  резервы коммерческих банков на 1 января 2005 г. составили 40,5 трлн. тенге, увеличившись с начала года в 2,5 раза. Обязательные резервы банков, депонируемые в Национальном Банке Республики Казахстан, увеличились за год в 3,6 раза и составили на конец года 32,3 трлн. тенге.

      В 2004г. для более эффективного воздействия  на темпы роста денежной массы  Национальный Банк Республики Казахстан осуществлял контроль за динамикой денежной базы в узком определении, включающей наличные деньги в обращении и в кассах коммерческих банков, а также средства в фонде обязательных резервов. С этой целью были установлены ежеквартальные лимиты прироста чистых внутренних активов органов денежно-кредитного регулирования. 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение

       Политической  экономией доказано, что финансовая система возникла вследствие образования государства и развития товарно-денежных отношении с разделением труда, возникновением товарного объема, имущественного неравенства и антагонистических классов родовая община сменилась публичной властью. «Для содержания этой публичной власти необходимы взносы граждан налоги. Последние были совершенно не известны родовому обществу, с развитием цивилизации даже и налогов недостаточно: государство выдает векселя на будущее, делает займы.