Кредитный рынок и его участники

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ  И НАУКИ РЕСПУБЛИКИ КАЗАХСТАН

КАЗАХСКИЙ ГУМАНИТАРНО-ЮРИДИЧЕСКИЙ  ИННОВАЦИОННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ

ФАКУЛЬТЕТ «ИНФОРМАЦИОННЫХ ТЕХНОЛОГИЙ И ЭКОНОМИКИ»

 

КАФЕДРА «ЭКОНОМИКИ И МЕНЕДЖМЕНТА»

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

 

по дисциплине «Экономическая теория»

 

на  тему: «Кредитный рынок и его участники»

 

 

 

 

                                        Руководитель: Атабаев Ж.Т. к.э.н., доцент

                                    Выполнила: студентка I курса, группы Э-130

дневного  отделения,

специальности «Финансы»

Жанбусинова А.С.                                                   

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Семей, 2012

Содержание 
 
Введение……………………………………………………………………3

1. Теоретические основы и функции кредитного рынка 
1.1 Роль кредита в рыночной экономике…………………………………5 
1.2 Кредитный рынок и его участники……………………………………7 
1.3 Функции кредитного рынка…………………………………………10 

2. Анализ развития кредитного рынка в Республике Казахстан  
2.1  Структура кредитного рынка Казахстана…………………………11 
2.2 Современные формы кредита в РК………………………………….14

2.3 Современное  состояние кредитного рынка Казахстана…………18

 

3. Проблемы и перспективы развития кредитного рынка Казахстана 
3.1 Проблемы развития кредитного рынка Казахстан………………21 
3.2 Причины возникновения и пути решения проблем развития кредитного рынка ………………………………………………………..24 
 
Заключение…………………………………………………………………28 
 
Список использованной литературы……………………………………29

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

       Деньги, кредит, банки являются неотъемлемыми  атрибутами современной цивилизации.  Их функционирование позволяет  соединить в непрерывный процесс  производство, распределение, обмен  и потребление общественного  продукта. Без их использования  не обходится ни один хозяйствующий  субъект. Каждый человек, так  или иначе, постоянно или эпизодически  обращается к банковским услугам.  Банки, собирая временно неиспользуемые  денежные средства, перераспределяют  их между регионами и отраслями,  между предприятиями и населением, питают экономику дополнительными  капиталами и «энергетическими»  ресурсами, создавая базу для  приумножения богатства общества.

Деньги и кредит представляют собой сложные организмы, они порождают сложные экономические  связи, способны как облегчить обмен, так и создать определенные преграды на пути движения продукта.

Актуальность: Наука о деньгах, кредите и банках закладывает фундамент экономических знаний в важной области экономических отношений. Она дает основу банковской профессии. В соединении с экономической теорией (политической экономией), экономикой на микро- и макро-уровнях, финансами, финансовым менеджментом и другими учебными дисциплинами данный курс формирует общие взгляды банкиров на суть, значение и направление использования денег, кредита и банков в экономическом развитии. Вместе с такими направлениями науки, как банковское дело, рассматривающее организацию деятельности коммерческих банков, денежно-кредитное регулирование, раскрывающее управление денежно-кредитными отношениями на макро-уровне, а также операционная техника и учет в банках, данная наука обеспечивает подготовку банкиров в качестве специалистов широкого профиля.

Различные изменения  в условиях развития экономики влияют на роль кредита и применяемые  виды кредитных отношений. Об этом свидетельствует  то, что в связи с переходом  от государственного, централизованного  управления экономикой к рыночной экономике  возобновилось использование коммерческого  и ипотечного кредитов с соответствующим  изменением сферы кредитных отношений  и объема кредитных вложений.

Появление акционерных  компаний, выпуск акций, расширение привлечения  бюджетом средств с помощью различных ценных бумаг вызвали расширение кредитных операций с ценными бумагами. Это отразилось в участии кредита в операциях по эмиссии ценных бумаг, в кредитовании под залог таких бумаг.

Отсюда следует, что роль кредита в расширении производства возрастает. Немалые изменения происходят и в методах ипотечного кредитования. Так, ипотечный кредит обычно предусматривает предоставление ссуд под залог недвижимости (зданий, земли). При этом предоставленные ссуды могут использоваться для удовлетворения различных потребностей, включая и расходы на потребление. Здесь также происходят изменения применяемых методов кредитования, состоящие в том, что ссуды предоставляются под залог части сооружаемых объектов, например при жилищном строительстве. В таких случаях предоставленный кредит может служить источником средств для последующего строительства на условиях полного погашения ссудной задолженности за счет выручки от реализации сооружаемых объектов. Это подтверждает, что совершенствование методов кредитования способствует повышению роли кредита, в частности, в области его использования в качестве источника инвестиций.

Объектом  исследования является кредитный рынок.

Предметом исследования являются процесс кредитования.

Задачи:

определить место  кредитного рынка в структуре  рынка ссудных капиталов, раскрыть его функции и роль;

проанализировать  особенности механизма функционирования кредитного рынка.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические основы и функции кредитного рынка

 

1.1 Роль кредита в рыночной экономике

В самом начале стоит остановиться на теориях кредита, которые оказывали и оказывают  самое непосредственное влияние  на становление и развитие кредитного рынка. Наиболее известными являются натуралистическая и капиталотворческая теории кредита.

Натуралистическая теория кредита первоначально обоснована видным английскими экономистами А. Смитом и Д. Рикардо. Этой теории придерживались представители так называемой исторической школы, экономисты Ж. Сэй, Ф. Бастия, Д. Мак-Куллох.

Основные постулаты  экономистов натуралистической  теории заключались в следующем:

объектом кредита  являются натуральные, то есть не денежные вещественные блага;

кредит представляет собой движение натуральных благ, и поэтому есть лишь способ перераспределения  существующих в данном обществе материальных ценностей;

ссудный капитал  тождествен действительному, и поэтому  накопление ссудного капитала есть проявление накопления действительного капитала, а движение первого полностью  совпадает с движением производительного  капитала;

поскольку кредит выполняет лишь пассивную роль, то коммерческие банки являются лишь скромными  посредниками.

Таким образом, представители  натуралистической школы давали искаженную трактовку сущности кредита  и его роли в капиталистической  экономике. Ошибочность их взглядов заключалась в том, что они  не понимали кругооборота промышленного  капитала в трех формах и сущности ссудного капитала как обособившейся  части промышленного капитала в  денежной форме, а, следовательно, самостоятельной  роли ссудного капитала и его специфики.

В результате они  трактовали кредит как способ перераспределения  материальных ценностей в натуральной  форме, тогда как на самом деле кредит есть движение ссудного капитала. Отождествляя ссудный и действительный капитал, натуралисты не понимали не только роли кредита и его создателя - банков, но и его двойственного  характера, в силу которого кредит может  способствовать как расширению капиталистического воспроизводства, так и обострению его противоречий.

При всех своих  негативных сторонах натуралистическая  теория имела ряд позитивных аспектов: натуралисты правильно считали, что кредит не создает реального  капитала, который образуется в процессе производства. Они показывали зависимость  кредита от производства, не преувеличивая его роли (в отличие от представителей капиталотворческой теории), подчеркивали зависимость процента от колебания и динамики прибыли.

Таким образом, натуралистическая  теория содержала противоречивые трактовки  кредита.

Основные концепции  капиталотворческой теории были сформулированы английским экономистом Дж. Ло. Согласно его взглядам, кредит занимает положение, не зависимое от процесса воспроизводства, и ему принадлежит решающая роль в развитии экономики. Из этого основного постулата вытекали все последующие элементы капиталотворческой теории.

Кредит отождествляется  с деньгами и богатством. По мнению Ло, кредит способен привести в движение все неиспользуемые производственные возможности страны, создавать богатство и капитал. Банки он рассматривал не как посредников, а как создателей капитала. Ло принадлежит идея об организации эмиссионного банка, с помощью которого можно привести в движение все производительные силы общества и обогатить страну. Однако на практике эти идеи провалились.

Основной недостаток теории Ло заключался в том, что он делал ставку на эмиссию банкнот с принудительным курсом, что носило спекулятивный характер. Однако Ло оказался пророком на будущее, так как кредитные отношения получили широкое развитие в XIX-XX вв.

Последователями и теоретиками капиталотворческой концепции в начале XX века стали западные экономисты И. Шумпетер, А. Ган, Дж. Кейнс и Р. Хоутри. Ган и Шумпетер считали банки всесильными, поскольку кредит создает депозиты, а значит и капитал. Они полагали, что кредит может быть безграничным, и поэтому безграничны создаваемые им депозиты и капитал. По их мнению, инфляционный кредит (то есть кредит, способный к безграничному росту) является движущей силой воспроизводства, экономического развития и содействует постоянному экономическому росту. Поэтому их теория получила также название "экспансионистская теория кредита".

Кризис 1929-1933 гг. развенчал капиталотворческую теорию и показал ее полную несостоятельность. Однако "рациональные зерна" этой теории были использованы Кейнсом и его последователями после кризиса 1929-1933 гг. и второй мировой войны. В целом, базируясь на капиталотворческой теории, Кейнс и его последователи обосновали принципы кредитного регулирования экономики, согласно которым кредит определяет экономическое развитие. Поэтому для того, чтобы стимулировать производство и потребительский рынок, необходимо способствовать расширению инвестиций путем снижения ссудного процента, что в конечном итоге увеличит производственный и потребительский спрос, снизит безработицу.

Кейнс приравнивал ссудный капитал к деньгам и определял уровень процента от количества денег в обращении. Согласно его более поздней концепции деньги влияют на процент, процент - на инвестиции, инвестиции - на производство, производство - на доход, а последний - на цены.

Капиталотворческая теория получает дальнейшее развитие в теории монетаризма, представителем которой являются М. Фридман, Р. Руза, А. Берне, Ж. Рюэфф, О. Файт. Особо следует выделить концепцию монетаризма М. Фридмана, согласно которой основными инструментами регулирования экономики являются изменения денежной массы и процентных ставок, что дает возможность чередовать кредитную экспансию и рестрикцию. Установление среднегодовых темпов роста денежной массы в сочетании с определенным уровнем процентных ставок позволяет влиять на динамику производства и цен.

 

1.2 Кредитный  рынок и его участники

Необходимость кредитных  отношений в рыночной экономике  общеизвестна. С одной стороны, у отдельных фирм, частных лиц и прочих участников рыночных отношений возникают временно свободные денежные средства: излишки денежных средств в виде амортизационных отчислений, временно свободные средства в связи с несовпадением времени реализации товаров и услуг и времени приобретения новых партий сырья, материалов и так далее, а также в связи с сезонным производством; средства, накопленные, но не использованные для расширения производства, выплаты заработной платы, денежные доходы и сбережения населения. С другой стороны, у участников рыночных отношений возникает потребность в дополнительных средствах, сверх тех, которые они имеют на данный момент. Возникает противоречие, вполне разрешимое с помощью особой инфраструктуры рыночного хозяйства - кредитной системы. При рассмотрении кредитной системы нужно учитывать, что она базируется на реализации сложных экономических отношений, прошедших длительный исторический путь развития и играющих консолидирующую роль в структуре всех экономических взаимосвязей.

Как было сказано  выше, кредитная система государства  складывается из банковской системы  и совокупности, так называемых небанковских банков, то есть небанковских кредитно-финансовых институтов, способных аккумулировать временно свободные средства и размещать  их с помощью кредита. В мировой  практике небанковские кредитно-финансовые институты представлены инвестиционными, финансовыми и страховыми компаниями, пенсионными фондами, сберегательными кассами, ломбардами и кредитной кооперацией. Эти учреждения, формально не являясь банками, выполняют многие банковские операции и конкурируют с банками. Однако, несмотря на постепенное стирание различий между банками и небанковскими кредитно-финансовыми институтами, ядром кредитной инфраструктуры остается банковская система.

На рынке реализуются  две основные формы кредита: коммерческий кредит и банковский. Они отличаются друг от друга составом участников объектом ссуд, динамикой, величиной  процента и сферой функционирования.