Пассивные операции коммерческого банка. Структура ресурсов коммерческого банка

     За последние два года роль банковской системы в российской экономике существенно изменилась. Вплоть до 2004 года банки активно выполняли роль межсекторного посредника. Они трансформировали сбережения населения в кредит предприятиям, а привлекаемые за рубежом ресурсы — в кредит монетарным властям (посредством покупок государственных ценных бумаг и обязательств ЦБ РФ).

     Кредитование предприятий в значительной мере стало осуществляться за счет денег самого реального сектора. Одновременно значительную часть сбережений населения банки начали направлять на кредитование самого населения. Оценки, построенные на основе анализа балансов ста крупнейших банков, показывают, что в 2003 году с каждого рубля, поступившего во вклады физических лиц, только 14 копеек возвращались обратно к населению в виде розничных кредитов, а в 2005 году — уже 26 копеек. А вот использование частных вкладов для кредитования предприятий уменьшилось — с 47 до 39 копеек в расчете на 1 рубль прироста вкладов.

Средства, привлекаемые за рубежом, банки перенаправили с кредитования монетарных властей на кредитование населения и предприятий.

     Произошедшие изменения связаны с тремя обстоятельствами: массовым освоением банками розничных технологий (революцией розницы), скачком экспортных цен на сырье и изменением курсовой политики ЦБ РФ.

      Благоприятная внешнеторговая конъюнктура привела к ускорению роста средств на счетах компаний. Кроме того, «денежное изобилие» стимулировало сдвиги в их сберегательном поведении. Потребность компаний в остатках на счетах до востребования, обслуживающих текущий оборот, в значительной мере удовлетворена. Предприятия стали активнее вкладывать средства в приносящие доход срочные депозиты. Увеличение объема и удлинение сроков привлекаемых от предприятий средств позволило банкам интенсивнее использовать эти ресурсы для выдачи кредитов. Однако средние ориентированные на работу с корпоративными клиентами банки далеко не всегда располагают развитой сетью филиалов и отделений, способствующей активному продвижению розничных продуктов. Вследствие этого основная часть этих ресурсов замкнулась на кредитование предприятий.

   Изменение поведения курса доллара (в 2005 году на мировых рынках он перестал снижаться и начал расти) заставил ЦБ РФ скорректировать курсовую политику — перейти к повышению номинального курса доллара по отношению к рублю. В результате у банков исчезла возможность использовать привлекаемые за рубежом ресурсы для краткосрочных спекуляций на укрепляющемся рубле. До этого банки активно осуществляли такие спекуляции, переводя полученные от нерезидентов средства в высоколиквидные и безрисковые рублевые активы (государственные ценные бумаги, обязательства ЦБ РФ). Теперь банки были вынуждены перенацелить привлекаемые за рубежом ресурсы на более длинное размещение на внутреннем рынке, «отбивая» прибыль за счет разницы процентных ставок. Наибольшие возможности для процентного арбитража предоставляло размещение средств на розничном рынке. Разница ставок размещения и привлечения ресурсов в этом случае составляла 6-9 процентных пунктов при валютном размещении и 9-13 пунктов при рублевом.

    Еще одним фактором, который, возможно, подтолкнул структурные изменения в финансовых потоках, замыкаемых банковской системой, стал локальный кризис мая-июля 2004 года. По крайней мере, именно с этого момента произошел существенный поворот в направлении финансовых потоков. По всей видимости, кризис способствовал пересмотру кредитных стратегий банков в сторону более активного развития розничного кредитования.

Изменение конфигурации финансовых потоков в банковской системе создает ряд новых эффектов на микро- и макроуровне.

Первый: ускорение банковской специализации — формирования кластеров сугубо розничных и преимущественно корпоративных банков. Второй эффект состоит в резком расширении спроса со стороны банков на инструменты дистанционного анализа и контроля за рисками компаний-заемщиков (кредитные рейтинги, кредитные истории и др.). Без качественного прогресса таких инструментов успешное развитие сугубо корпоративного банковского бизнеса становится невозможным.

Третье  следствие — продолжение чистого кредитования реального сектора будет в решающей мере зависеть от чистого привлечения банками средств нерезидентов или, в качестве альтернативы, от монетарных властей.  
 
 
 
 
 
 

                                   Список литературы 

1. Банковское  дело. Под редакцией В.И. Колесникова, Л.П. Кроливецкой М., "Финансы и статистика" 2005г.
2. Жуков Е.Ф., Максимова Л.М. «Банки и банковские операции» М., «Финансы и статистика» 2006г.
3. Лаврушин О.И., Мамонова И.Д. «Банковское дело», М., "Банки и биржи" 2006г.
4. Лаврушин О. И. Банковское дело: Учебник.- М.: Финансы и статистика, 2003.-с.37
5. «Промежуточный итог» Ю. Корецкий.-Эксперт.-№11(505).-2006г.
6. Рид Э. Коттер Р. Гилл Э. Смит Р. "Коммерческие банки", М: Прогресс,2004.
7. «Сбереги себе сам» О. Солнцев.-Эксперт.-№11(505).-2006г.
8. Спицын И. О. Спицын Я.О. "Маркетинг в банке","Тарнекс", 2006г.

9.  Л. Л. Любимов,  И. В. Липсиц "Основы экономики", Москва "Просвещение", 2005г.

10.  Федеральный закон РФ «О банках и банковской деятельности» от 2.12.1990 №395-I в ред. от  30.06.2003г.