Планирование прибыли и рентабельности

2.2 Структура доходов и расходов ОАО «Океанрыбфлот»

 

     Общая выручка от продажи в анализируемом периоде (2010г.) снизилась по сравнению с 2009г. на 332814 тыс. руб. (темп снижения – 83,20%).

    Снижение  выручки обусловлено уменьшением  основной её составляющей – выручки  от реализации рыбопродукции на 374597 тыс. руб., т.к. выручка от реализации работ и услуг, а также выручка от реализации товаров в 2009г. возросли по сравнению с 2010г. на 30136 и 11647 тыс. руб. соответственно.

    Таким образом, у ОАО «Океанрыбфлот» наблюдается  реструктуризация выручки, наглядно представленная на рисунке 2.1

 

а) Структура выручки в 2009г.	б) Структура  выручки в 2010г.

 

Рисунок 2.1. Реструктуризация выручки ОАО «Океанрыбфлот» в 2009- 2010г.

 

Таблица 2.3 - Структура доходов и расходов ОАО «Океанрыбфлот» за 2009-2010гг.

Наименование  показателя	2009		2010		Отклонения
	Абсол., тыс. руб.	Уд. вес в выручке	Абсол., тыс. руб.	Уд. вес в выручке	Абсол., тыс. руб.	По уд. весам	В % к 2010г.
Доходы и расходы  по обычным видам деятельности
1. Выручка от продажи, в т.ч.	1981052	100,00	1648238	100,00	-332814	0,00	83,20
рыбная  продукция	1962957	99,09	1588360	96,37	-374597	-2,72	80,92
работы  и услуги	16902	0,85	47038	2,85	30136	2,00	278,30
товары	1193	0,06	12840	0,78	11647	0,72	1076,28
2. Себестоимость реализации, в т.ч.	1597306	80,63	1569591	95,23	-27715	14,60	98,26
рыбная  продукция	1579841	79,75	1513682	91,84	-66159	12,09	95,81
работы  и услуги	16418	0,83	43670	2,65	27252	1,82	265,99
товары	1047	0,05	12239	0,74	11192	0,69	1168,96
3. Валовая прибыль	383746	19,37	78647	4,77	-305099	-14,60	20,49
4. Коммерческие расходы	12192	0,62	28480	1,73	16288	1,11	233,60
5. Управленческие расходы	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0,00
6. Прибыль (убыток) от продаж	371554	18,76	50167	3,04	-321387	-15,71	13,50
Операционные доходы и расходы
7. Проценты к получению	8410	0,42	3640	0,22	-4770	-0,20	43,28
8. Проценты к уплате	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0,00
9. Доходы от участия в других  организациях	1758	0,09	3058	0,19	1300	0,10	173,95
10. Прочие операционные доходы	3319	0,17	80161	4,86	76842	4,70	2415,22
11. Прочие операционные расходы	4189	0,21	73960	4,49	69771	4,28	1765,58
12. Итого операционных доходов и  расходов	9298	0,47	12899	0,78	3601	0,31	138,73
Внереализационные доходы и расходы
13. Внереализационные доходы	44762	2,26	73831	4,48	29069	2,22	164,94
14. Внереализационные расходы	23123	1,17	118216	7,17	95093	6,01	511,25
15. Итого внереализационных доходов  и расходов	21639	1,09	-44385	-2,69	-66024	-3,79	-205,12
16. Прибыль (убыток) до налогообложения	402491	20,32	18681	1,13	-383810	-19,18	4,64
17. Налог на прибыль	148616	7,50	6330	0,38	-142286	-7,12	4,26
18. Чистая прибыль (убыток)	253875	12,82	12351	0,75	-241524	-12,07	4,86

    Динамика  выручки по основным направлениям деятельности ОАО «Океанрыбфлот» за 2009-2010 гг. представлена на рисунке 2.2.

Рисунок 2.2 - Динамика выручки ОАО «Океанрыбфлот» за 2009-2010гг. от основных видов деятельности (тыс. руб.)

    Себестоимость реализованной продукции также снизилась по сравнению с 2009г. – на 27715 тыс. руб. (темп снижения – 98,26%).

    Сравнение темпов снижения выручки и себестоимости  подчеркивает крайне неблагоприятную  для предприятия тенденцию: они  изменяются непропорционально (т.е. выручка  снижается быстрее себестоимости реализованной продукции). Об этом же свидетельствует и возросший удельный вес себестоимости в выручке: если в 2009г. данный показатель составлял 80,63%, то в 2010г. – уже 95,23%.

    Рассмотрим  далее, какой из видов реализуемой  продукции является наиболее затратным, для чего определим удельные веса себестоимости в выручке каждого вида продукции:

- рыбопродукция  2009г.: (1579841 / 1962957) * 100 = 80,48%

- рыбопродукция  2010г.: (1513682 / 1588360) * 100 = 95,30%

- работы  и услуги 2009г.: (16418 / 16902) * 100 = 97,14%

- работы  и услуги 2010г.: (43670 / 47038) * 100 = 92,84%

- товары 2009г.: (1047 / 1193) * 100 = 87,76%

- товары 2010г.: (12239 / 12840) * 100 = 95,32%

    Т.е., в 2010г. себестоимость всех видов реализуемых товаров и услуг составляет более 90%; по основному виду – реализации рыбопродукции - себестоимость увеличилась на 14,82%.

    Валовая прибыль ОАО «Океанрыбфлот» в 2010г. снизилась по сравнению с 2009г. на 305099 тыс. руб. (темп снижения составил 20,49%).

    Коммерческие  расходы ОАО «Океанрыбфлот» в 2010г. возросли по сравнению с 2009г. на 16288 тыс. руб. (темп роста – 233,60%). Их удельный вес в выручке предприятия возрос на 1,11%.

    К коммерческим расходам у ОАО «Океанрыбфлот» относятся, в частности, следующие  виды затрат:

- на  рекламу продукции (работ, услуг);

- на  транспортировку продукции до  места назначения;

- на  погрузочно-разгрузочные работы;

- на  содержание помещений для хранения  продукции в местах ее продажи.

    Здесь также отражаются расходы на тару и упаковку продукции, комиссионные вознаграждения, уплаченные торговым и снабженческо-сбытовым организациям, заработную плату продавцов готовой продукции и другие аналогичные расходы.

    Чистая  прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, составила в 2010г. всего 12351 тыс. руб. (0,75% от выручки). Динамика данного показателя по сравнению с 2009г. показывает, что темп снижения составляет 4,86%; удельный вес в выручке уменьшился на 12,07%.

    Данная  тенденция наглядно представлена на рисунке 2.3.

Рисунок 2.3 - Динамика чистой прибыли ОАО «Океанрыбфлот» за 2009-2010гг.

2.3 Анализ финансовых результатов и рентабельности предприятия

 

    В данном разделе работы целесообразно  провести факторный анализ прибыли  предприятия, который позволит более  точно определить причины снижения прибыльности предприятия в 2010г.

    Факторная модель имеет вид:

    ВП = В * У_ВП

    где:

    В – выручка от продаж товаров (реализации услуг);

    У_ВП – удельный вес валовой прибыли в выручке предприятия.

    Изменение валовой прибыли за счет изменения  выручки:

    ∆ВП(В) = (В₂₀₁₀ – В₂₀₀₉) * У_ВП2007 = (1648238 - 1981052) * 0,1876 = -62420 тыс. руб.

    Изменение валовой прибыли за счет изменения  её удельного веса в выручке:

    ∆ВП(У_ВП) = (У_ВП2010 – У_ВП2009) * В₂₀₀₈ = (0,0304 – 0,1876) * 1648238 = -258967 тыс. руб.

    Совокупное  влияние факторов:

    ∆ВП = ∆ВП(В) + ∆ВП(У_ВП) = - 62420  + (-258967) = - 321387 тыс. руб.

    Проверка:

    ∆ВП = ВП₂₀₁₀ – ВП₂₀₀₉ = 50167 – 371554 = - 321387 тыс. руб.

    Снижение  валовой прибыли за анализируемый  период составило 321387 тыс. руб. Снижение выручки от продаж товаров (реализации услуг) на 332814 тыс. руб. или 16,8 % привело к снижению валовой прибыли на 62420 тыс. руб. Снижение удельного веса с 18,76 % до 3,04 % валовой прибыли в выручке (т.е. рост удельного веса себестоимости реализованных товаров (услуг) в выручке) привело к снижению валовой прибыли на 258967 тыс. руб. Т.о. снижение прибыли в большей степени обусловлено снижением удельного веса прибыли в выручке, чем снижением самой выручки.

    1) Рентабельность продаж по валовой прибыли (Р_ПВП, Валовая прибыль / Выручка):

    Р_ПВП2009 = 383746 / 1981052 = 0,193 (19,3%)

    Р_ПВП2010 = 78647 / 1648238 = 0,047 (4,70%)

    Данный  показатель свидетельствует, что в 2009г. произошло снижение валовой прибыли предприятия по сравнению с 2010г. на 14,6 коп. с каждого рубля выручки.

    2) Рентабельность продаж по чистой  прибыли (Р_ПЧП, Чистая прибыль / Выручка):

    Р_ПЧП2009 = 253875 / 1981052 = 0,128 (12,8%)

    Р_ПЧП2010 = 12351 / 1648238 = 0,007 (7%)

    В 2010г. произошло снижение чистой прибыли предприятия по сравнению с 2007г. на 5,8 коп. с каждого рубля выручки.

    3) Рентабельность всего капитала  предприятия, рассчитанная по  чистой прибыли (Р_К, Чистая прибыль / Среднегодовая сумма всех активов предприятия)

    Р_К2009 = 253875 / [(992558 + 1323410) / 2] = 253875 / 1157984 = 0,21 (21%)

    Р_К2010 = 12351 / [(1323410 + 1374867) / 2] = 12351 / 1349138,5 = 0,009 (0,9%)

    Рентабельность  всего капитала предприятия снизилась  на 20 копеек, т.е. данный показатель ухудшился.

    4) Рентабельность внеоборотных активов  предприятия, рассчитанная по чистой прибыли (Р_ВА, Чистая прибыль / Среднегодовая сумма внеоборотных активов предприятия)

    Р_ВА2009 = 253875 / [(290600 + 363251) / 2] = 253875 / 326925,5 = 0,77 (77%)

    Р_ВА2010 = 12351 / [(363251 + 244720) / 2] = 12351 / 303985,5 = 0,04 (4%)

    Рентабельность  внеоборотных активов предприятия, как и ранее рассчитанные показатели, ухудшилась за анализируемый период – на 73%.

    5) Рентабельность собственного капитала  предприятия, рассчитанная по  чистой прибыли (Р_СК, Чистая прибыль / Среднегодовая сумма собственного капитала предприятия)

    Р_СК2009 = 253875 / [(784250 + 1045666) / 2] = 253875 / 914958 = 0,27 (27%)

    Р_СК20010 = 12351 / [(1045666 + 1058107) / 2] = 12351 / 1051886,5 = 0,01 (1%)

    Снижение  чистой прибыли на каждый рубль собственного капитала предприятия составило 26 коп.

    6) Рентабельность перманентного капитала  предприятия, рассчитанная по  чистой прибыли (Р_ПК, Чистая прибыль / Среднегодовая сумма перманентного капитала предприятия)

    Р_ПК2009 = 253875 / [(784250 + 1045666 + 0 + 0) / 2] = 253875 / 914958 = 0,27 (27%)

    Р_ПК2010 = 12351 / [(1045666 + 1058107 + 0 + 0) / 2] = 12351 / 1051886,5 = 0,01 (1%)

    Коэффициент также демонстрирует ухудшение  рентабельности предприятия. Сведем полученные значения коэффициентов рентабельности в обобщающую таблицу 2.4.

Таблица 2.4 - Коэффициенты анализа рентабельности ОАО «Океанрыбфлот» за 2009-2010гг.

Коэффициент	2009	2010	Отклонение (+, -)
1. Рентабельности  продаж, рассчитанная по валовой  прибыли, %	19,30	4,70	-14,6
2. Рентабельности продаж, рассчитанная  по чистой прибыли, %	12,80	7,00	-5,8
3. Рентабельности  всего капитала предприятия, %	21,00	0,90	-20,1
4. Рентабельности  внеоборотных активов, %	77,00	4,00	-73
5. Рентабельности  собственного капитала, %	27,00	1,00	-26
6. Рентабельности  перманентного капитала, %	27,00	1,00	-26

    Рассчитанные  выше показатели рентабельности предприятия  подтверждают ранее сделанные выводы о том, что ОАО «Океанрыбфлот» недопустимо увеличивает долю низко рентабельных видов услуг в общей их совокупности.

    В данных условиях предприятию необходимо (помимо пересмотра расценок на оказываемые виды услуг, если это, конечно, позволяет сделать рыночная ситуация) обратить внимание на состояние расчетов с дебиторами и кредиторами, оборачиваемость материально-производственных запасов, оптимизировать политику закупки сырья и пр.

    Необходим тщательный анализ структуры себестоимости  продукции на основании подходов управленческого учета (калькулирование  должно осуществляться с привязкой  к существующим плановым  нормам, с привязкой к центрам ответственности). Такое обследование поможет не только выявить участки и направления, допускающие перерасход средств, но и указать руководству предприятия на «узкие места» производства.

 

3 Направления совершенствования источников формирования финансовых результатов