Экспресс-анализ финансового положения организации

Кафедра экономического анализа и аудита

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине «Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности»

Тема: «Экспресс-анализ финансового положения организации»             

2011

Содержание

Введение                                                                                                                   3

1. Теоретические основы экспресс-анализа                                                                    5

1.1. Сущность экспресс-анализа                                                                             5

1.2. Горизонтальный и вертикальный анализ структуры баланса                     10

2. Экспресс-анализ финансовой отчетности предприятия                                15  

Заключение                                                                                                             28

Список использованных источников                                                                   29             

Введение

Обеспечение эффективного функционирования организаций требует экономически грамотного управления их деятельностью, которое во многом определяется умением анализировать эту деятельность. С помощью анализа изучаются тенденции развития, глубоко и системно исследуются факторы изменения результатов деятельности, обосновываются планы и управленческие решения, осуществляется контроль их выполнения, выявляются резервы повышения эффективности производства, оцениваются результаты деятельности предприятия, вырабатывается экономическая стратегия его развития.

В связи с этим, актуальность темы данной курсовой работы очевидна: для того чтобы обеспечивать выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому персоналу необходимо, прежде всего, уметь реально оценивать финансовые состояния, как своего предприятия, так и существующих потенциаль­ных конкурентов.

Финансовое состояние (положение) – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия Оно определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении. Однако одного умения реально оценивать финансовое положение недостаточно для успешного функционирования предприятия и достижения им поставленной цели. Конкурентоспособность предприятию может обеспечить только правильное управление движением финансовых ресурсов и капитала, находящихся в его распоряжении.

Основными задачами анализа финансового положения организации являются:

1.      Своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности.

2.      Поиск резервов улучшения финансового состояния организации и ее платежеспособности.

3.      Прогнозирование возможных финансовых результатов, экономической рентабельности исходя из реальных условий хозяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разных вариантах использования ресурсов.

4.      Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и улучшение финансового состояния организации.

В случае образования убытков, неспособности предприятия удовлетворять требования кредиторов по оплате товаров (работ, услуг) и обеспечивать финансирование производственного процесса, т.е. при наступлении банкротства предприятия, реализуется принцип ответственности предприятия за результаты своей финансово - хозяйственной деятельности. Поэтому столь актуальным является своевременное выявление негативных тенденций в финансово-хозяйственной деятельности предприятий и принятие соответствующих мер, чтобы не допустить полного краха предприятия.

Цель данной работы – исследовать методологические основы проведения экспресс-анализа финансового положения предприятия.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи: - исследовать теоретические основы экспресс-анализа финансового          

   положения предприятия;

   - провести экспресс-анализ финансового положения предприятия по  

   конкретным данным бухгалтерской отчетности, приведенным в

   методических указаниях «Задание для выполнения курсовой работы».

1. Теоретические основы экспресс-анализа                                                     

1.1. Сущность экспресс-анализа

Экспресс-анализ – «это начальная стадия комплексного анализа финансового состояния, на которой, исходя из ознакомления с показателями, отраженными в бухгалтерской отчетности, а также на базе результатов произведенных несложных расчетов и сопоставлений можно сделать некоторые предварительные выводы об уровне финансовой устойчивости организации» [6,с.139]. Осуществляя экспресс-анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности, пользователь решает главным образом задачу по обнаружению «болевых» точек деятельности компании с тем, чтобы определиться с направлениями углубленного анализа.

Достоинством экспресс-анализа является то, что он позволяет:

1. Получить мгновенный взгляд на ситуацию в организации.

2. Оптимизировать постановку задач в суждении масштаба поиска и выделение наиболее важных и сложных проблем в управлении финансами организации.

3. Разработать мероприятия по их решению.

4. Незначительные затраты времени для получения результатов.

В результате проведения экспресс-анализа определяется приоритетное направление детального анализа финансового положения организации.

Целью экспресс-анализа является наглядная и несложная оценка финансового благополучия и динамики развития организации. Экспресс-анализ дает самое общее представление об объекте анализа по данным отчетности.

Общая схема экспресс-анализа включает несколько этапов. Рассмотрим в чем они состоят.

На первом этапе производится общее визуальное ознакомление с показателями бухгалтерской отчетности, в процессе которого определяется:

            имущественное состояние организации, которое на этом этапе характеризуется наличием нематериальных активов, основных средств и оборотных активов в форме материально-производственных запасов;

            инвестиционная направленность финансовой политики организации, характеризуемая на этом этапе наличием во внеоборотных активах незавершенного строительства и финансовых вложений;

            финансовая результативность деятельности организации, характеризуемая на этом этапе наличием в бухгалтерском балансе нераспределенной прибыли (непокрытого убытка), а в форме №2 – прибыли (убытка) до налогообложения и чистой прибыли (убытка) отчетного периода;

            платежеспособность организации, которая характеризуется на данном этапе наличием свободных денежных средств на дату составления баланса и состоянием расчетов с кредиторами, банками и другими заимодавцами. Сведения о непогашенных в срок кредитах и займах, о наличии и размерах просроченной кредиторской и дебиторской задолженности видны в расшифровках в пояснительной записке соответствующих показателей форм №1 и №5 бухгалтерской отчетности.

На втором этапе экспресс-анализа переходим к аналитическому чтению отчетности. Здесь выявляют негативные статьи отчетности и исследуют их изменения в динамике.

На этом этапе рассматриваем в динамике:

1. суммарный удельный вес в общем итоге баланса нематериальных активов, основных средств и запасов, который характеризует производственный потенциал организации;

2.  удельный вес в общем итоге баланса имущества, вложенного в основную инвестиционную и финансовую деятельность, которые характеризуют значимость вложений активов соответствующий вид деятельности организации;

3. удельные веса в общем итоге баланса внеоборотных и оборотных активов: рост удельного веса внеоборотных активов приводит к снижению потенциальной платежеспособности организации кроме случаев, когда рост вложений во внеоборотные активы связан с повышением технического уровня производства, ростом объемов производства, увеличением прибыли и следовательно повышением финансовой устойчивости организации;

4. удельные веса в общем итоге баланса отдельных видов оборотных активов. При этом следует учитывать, что рост удельного веса денежных средств – это свидетельство роста визуальной платежеспособности, а рост удельных весов дебиторской задолженности и запасов – это фактор ее снижения;

5. удельный вес капитала и резервов (собственного капитала), отраженный в разделе III в общем итоге бухгалтерского баланса, характеризует уровень финансовой независимости организации от кредиторов, банков и других заимодавцев. При этом следует учитывать, что рост нераспределенной прибыли – это фактор роста финансовой независимости и платежеспособности, а рост непокрытого убытка – фактор их снижения и свидетельствует о неэффективности управления.

На третьем этапе экспресс-анализа сопоставляются некоторые абсолютные показатели и темпы их роста, что позволяет расширить представление о финансовой устойчивости организации и обеспечивающих ее факторах.

В общем виде методикой экспресс-анализа отчетности предусматривается анализ ресурсов и их структуры, результатов хозяйствования, эффективности использования собственных и заемных средств. Смысл экспресс-анализа – отбор небольшого количества наиболее существенных и сравнительно несложных в исчислении показателей и постоянное отслеживание их динамики.

Один из вариантов отбора аналитических показателей для определения экономического потенциала предприятия и оценки результатов его деятельности приведен в таблице 1.1.1.

Большинство из представленных в таблице 1.1.1 показателей, равно как и тенденции их изменения, имеют достаточно наглядную экономическую интерпретацию.

Финансовое состояние предприятия можно оценивать с точки зрения краткосрочной и долгосрочной перспектив. В первом случае критерии оценки финансового состояния – ликвидность и платежеспособность предприятия, т.е. способность своевременно и в полном объеме произвести расчеты по краткосрочным обязательствам.

Таблица 1.1.1

Совокупность аналитических показателей для экспресс-анализа