Анализ и аудит финансового состояния предприятия АОЗТ "Болашак"

Рост реальной стоимости основных средств в общем итоге имущества предприятия должен составлять не мене 50% всей суммы активов. На нашем предприятии доля остаточной стоимости основных средств в общем итоге баланса в 2001 году составляла 9,77 % , в 2002 году - 25,57% , в 2003 году -21,68%, т.е. как на начало так и на конец анализируемого периода данный коэффициент не соответствует нормативному значению. Это отрицательно характеризует деятельность предприятия.

При низком значении коэффициента реальной стоимости основных средств коэффициент износа основных средств очень низок, что говорит о хорошем техническом состоянии. По оценкам некоторых экономистов коэффициент износа, превышающий 50%, считается нежеланным явлением.

О хорошем техническом состоянии свидетельствует так же и коэффициент годности, который к концу 2003 года хоть и снизился по сравнению с 2001 годом на 6,07 пункта (93,45-99,52)., все еще остается довольно таки высоким. А это говорит о том, что на предприятии не было выбытия основных средств, в связи с их изношенностью, а снижение данного коэффициента объясняется начислением амортизации на основные средства.

Проанализировав основные средства и их техническое состояние можно с уверенностью сказать, что основные средства находятся в отличном состоянии.

Удельный вес дебиторской задолженности в общей стоимости имущества предприятии хоть и снизился за анализируемый период на 9,62 (32,23-41,85) все еще остается высоким. Так же высок уровень удельного веса дебиторской задолженности в общей стоимости текущих активов. Руководству предприятия следует обратить внимание на погашение выданных кредитов и на срок их давности.

Анализ финансовой устойчивости предприятия

При анализе источников образования активов финансовой отчетности необходимо вычислить и рассмотреть ряд относительных показателей, которые характеризует финансовую устойчивость предприятия. Для этого составим    таблицу 2.12

Таблица  2.12

Финансовые показатели, характеризующие финансовую устойчивость

Предприятия

Рассмотрим данные таблицы  2.12

         Из  данных  таблицы 2.12 видно,   что   коэффициент  независимости  за анализируемый период 2001 -2003 гг. хоть и возрос с 0,0024 до 0,01 пункта все

еще остается очень низким и не соответствует нормативному значению (0,5 -0,6), что свидетельствует о некотором улучшении финансовой устойчивости, но до нормально устойчивого положения еще далеко. Об этом свидетельствует и удельный вес привлеченного капитала в валюте баланса. Этот показатель называется коэффициентом зависимости. Чем выше уровень этого коэффициента, тем больше зависимость предприятия от внешних источников финансирования. На нашем предприятии уровень его составил в 2001 году -0,998, в 2002 году - 0,994, в 2003 году - 0,99. Уровень этого коэффициента на конец 2003 года говорит также о финансовой зависимости предприятия от заемных средств.

Для определения рациональности формирования структуры капитала рекомендуется также использовать наряду с приведенными выше показателями и коэффициент инвестирования. В 2001 году уровень данного коэффициента составил 0,02, в 2002 году - 0,02, в 2003 г - 0,04, т.е увеличился на 0,02 пункта. Эти данные говорят о том, что собственный капитал используется не только на приобретения основных средств, но и на формирование других активов финансовой отчетности предприятия, в том числе и текущих активов.

Следующим показателем, характеризующим финансовую устойчивость, является коэффициент финансирования. Чем выше уровень этого коэффициента, тем для банков и инвесторов надежнее финансирование. В 2001 году его уровень составил 0,0024, в 2002 году - 0,006, в 2003 году - 0,01. Низкие значения данного коэффициента также свидетельствует о неустойчивом финансовом положении предприятия.

Коэффициент    соотношения    заемных    и    собственных    средств указывает сколько заемных средств привлекло предприятие на один тенге вложенных в активы собственных средств. Расчеты его на предприятии ТОО «А.П.А. - ОЙЛ» показывают, что он характеризуется следующими данными:                в 2001 году составил 413;

в 2002 году-164,5;

в 2003 году-147,96.

Эти значения свидетельствуют о том, что в 2001 году предприятие привлекало на каждые тенге собственных средств, вложенных в активы 413 тенге заемных средств. В течение анализируемого периода заемные средства уменьшились до 147,96 тенге на каждый тенге собственных вложений. Следовательно, уменьшилась зависимость предприятия от привлеченных заемных средств, но даже при снижении данного коэффициента он все еще остается высоким, что говорит о сильной зависимости предприятия от привлечения заемных средств.

Коэффициент финансовой устойчивости составил в 2001 году - 0,002, в 2002 году - 0,01, в 2003 году - 0,16. Его уровень за анализируемый период увеличился с 0,002 до 0,16, т.е. на 0,158 пункта, что свидетельствует о том, что руководство предприятия прилагает некоторые усилия для восстановления финансовой устойчивости предприятия.

         Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств составил в 2001 году - 0, в 2002 году - 0,0, в 2003 году - 0,95. За период 2001 - 2003 гг. его уровень увеличился на 0,95 пункта. Это говорит о том, что предприятие не имело каналов для получения новых долгосрочных кредитов и займов в период 2001- 2002 гг., а за период 2002 -2003 гг. предприятию необходимо было получить долгосрочный кредит.

Немного снизился коэффициент кредиторской задолженности в период 2001 - 2003 гг. на 0,32 пункта (1 - 0,68). Снижение данного показателя характеризует положительно финансовую ситуацию предприятия, т.е. предприятие понемногу погашает свои долги.

Запасы и затраты не обеспечены собственными источниками их формирования в 2001 году на 20 %, в 199 году на 98 %, в 2003 году - на 16 %.

Коэффициент маневренности в 2001 году составил (-39,4), в 2002 году он уменьшился до (-89,5), в 2003 году увеличился до (-8,2). Мы видим некоторое увеличение данного коэффициента, но он все еще остается очень низким, ведь его нормативное значение = 0,5. Увеличение данного коэффициента говорит о работе руководства предприятия над сложившейся «неприглядной» финансовой ситуации, но все таки данные действия приносят не очень удовлетворительный результат и критическую финансовую ситуацию.

Проанализировав относительные показатели, характеризующие финансовую устойчивость предприятия, можно сделать следующий вывод: руководство предприятия работает над сложившейся «неприглядной» финансовой ситуации, но все таки данные действия приносят не очень удовлетворительный результат и финансовую ситуацию, я бы охарактеризовал как критическую. Здесь необходимы более решительные меры со стороны руководства предприятия.

Анализ собственных оборотных средств

При изучении собственного капитала особое внимание уделяется изменениям. Которые произошли в наличии собственных оборотных средств, т.е. устанавливается какая часть собственного капитала не закреплена в ценностях иммобильного характера и находится в форме, позволяющей более или менее свободно маневрировать этими средствами. Наличие собственных оборотных средств, в дальнейшем СОС, характеризуются данными, приведенными в таблице 2.13

Таблица 2.13

Наличие и движение собственных оборотных средств

Из таблицы 2.13 видно, что за анализируемый период собственные оборотные средства не покрывали I раздел актива баланса на 558267 тенге, 5909215 тенге, 1682430 тенге соответственно.

Сложившееся положение с обеспеченностью предприятия собственными оборотными средствами вызывает серьезные опасения в части дальнейшего функционирования предприятия в условиях рыночной экономики.

Анализ абсолютных показателей, позволяющих классифицировать финансовое положение предприятия по степени его устойчивости

Финансовое положение предприятия классифицируют по степени его устойчивости на следующие 4 типа:

абсолютная      устойчивость      складывается      тогда,      когда      ситуация характеризуется неравенством:

запасы и затраты < наличие собственных и долгосрочных

источников формирования запасов и затрат

нормальная финансовая устойчивость характеризуется неравенством:

наличие собственных и долгосрочных источников

формирования запасов и затрат < запасы и затраты < общая

величина нормальных (основных) источников формирования

          запасов и затрат;

неустойчивое      финансовое      положение      характеризуется      следующим неравенством:

запасы и затраты > общая величина нормальных (основных)

источников формирования запасов и затрат;

кризисное (критическое) финансовое положение, характеризуется ситуацией, когда в дополнение к предыдущему неравенству предприятие имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, а также просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженность.

Определим   финансовое   положение   анализируемого   предприятия   по степени его устойчивости. Для этого рассмотрим таблицу 2.14.

Таблица 2.14

Анализ обеспеченности запасов