Значення і теоретичні основи фінансового аналізу

     Фінансовий  аналіз проводиться за допомогою  наступних основних прийомів: порівняння й угруповання, ланцюгових підстановок, різниц. В окремих випадках можуть бути використані методи економіко-математичного моделювання (регресійний аналіз, кореляційний аналіз).

     Фінансовий  аналіз діяльності підприємства проводиться  за допомогою  різних типів моделей, що дозволяють структурувати та ідентифікувати взаємозалежності між основними  показниками. Можна виділити три  основних типи моделей: дескриптивні, предикативні і нормативні.

     Дескриптивні  моделі, відомі також як моделі описового  характеру, є основними для оцінки фінансового стану підприємства.

     Предикативні  моделі - це моделі прогнозного характеру, що використовуються для прогнозування  доходів підприємства і його майбутнього  фінансового стану.

     Нормативні  моделі дозволяють порівняти фактичні результати діяльності підприємств  з очікуваними, розрахованими, наприклад, по бюджету. Моделі відрізняються різною складністю використання математичного  апарата, інформаційного забезпечення й інтерпретації отриманих результатів. 

     1.6. Зміст та методологія   здійснення експрес-аналізу  фінансового стану  підприємства 

     Фінансовий  стан підприємства може бути оцінений з різним ступенем деталізації залежно  від цілей аналізу, існуючої інформації, програмного, технічного та кадрового  забезпечення. Найбільш доцільним є  виділення процедур експрес-аналізу  та поглибленого аналізу фінансового  стану.

     Експрес-аналіз. Мета аналізу - наочна й проста оцінка фінансового добробуту і динаміки розвитку підприємства.

     Його  виконують у три етапи:

     • підготовчий;

     • попередній огляд;

     • економічне читання і. аналіз звітності. 

     Мета  підготовчого етапу - рішення про  доцільність аналізу фінансової звітності. Для цього ознайомлюються з аудиторським висновком.

     Мета  попереднього огляду — це ознайомлення з пояснювальною запискою до балансу.

     Мета  етапу економічного читання і  аналізу звітності - це узагальнена  оцінка результатів діяльності підприємства. 

     Після проведення експрес-аналізу потрібно проаналізувати п'ять взаємопов'язаних таблиць:

     1.  Господарські кошти підприємства  і їх структура.

     2.  Основні активи підприємства.

     3.  Структура та динаміка оборотних  коштів підприємства.

     4.  Основні результати фінансово-господарської  діяльності.

     5.  Ефективність використання фінансових  ресурсів підприємства. 

     Сенс  експрес-аналізу - відображення невеликої  кількості найбільш важливих показників і від стеження їх динаміки.

     Деталізований аналіз. Мета аналізу — характеристика майнового і фінансового стану  підприємства за результатами фінансової діяльності у звітному періоді, а  також можливості розвитку підприємства на перспективу. Програма деталізованого аналізу включає:

     1. Попередній  огляд економічного і фінансового  стану підприємства.

     2. Оцінка  економічного потенціалу підприємства.

     3. Оцінка  результативності фінансово-господарської  діяльності. 

     Деталізований аналіз закінчується стислою характеристикою  та оцінкою основних показників, що використовувались у фінансовому  аналізі підприємства.